Содержание

В какие акции инвестировать – 10 лучших акции для инвестиций на которые я рекомендую обратить внимание в 2019-2020 годах

Обновление от 19.04.2021. Подготовил для вас новый прогноз по акциям на 2021 год, подробнее здесь.

Если вы решили инвестировать в ценные бумаги на фондовом рынке, не спешите вкладывать все деньги. Сейчас внимательно смотрите на состояние экономики. Лучше делать точечные покупки с пониманием, что с компанией будет дальше. Не набирайте ценных бумаг на всю сумму, которая есть в вашем распоряжении.

Идеальная стратегия для новичков — сейчас и до конца 2019 года большую часть сбережений хранить в облигациях или защитных активах (золото или ETF на золото). Дело в том, что сейчас в бизнесе прогнозируется спад. За ним последует цикл снижения развития. В первую очередь, это скажется на фондовом рынке. Это может привести к серьезному обвалу, как было в 2008 году на американском рынке. Тогда многие ценные бумаги потеряли в цене в 2-3 раза.

Но есть 10 ценных бумаг, которые можно купить сейчас и держать для получения дивидендов. О каждой подробно расскажу в этой статье.

3 отрасли экономики с большим потенциалом роста в 2019 году

Лично я вижу 3 варианта на средне- и краткосрочный период:

  1. IT-компании или те, кто развивается в этом направлении. Сам связан с этой сферой, поэтому вижу перспективы. Плюс это направление, в котором постоянно появляется что-то новое. Это всегда поддерживает стоимость акций.
  2. Золотодобывающие компании — в кризис они чувствуют себя уверенно, потому что растет цена на золото.
  3. Сфера медиа и развлечений — даже в самые тяжелые времена, люди стараются активно отдыхать. Никто не перестанет смотреть фильмы и сериалы только из-за кризиса.

В каждой из этих сфер экономики есть несколько компаний, за которыми я лично наблюдаю. Расскажу подробнее о каждой из них. 

2 зарубежные компании, в которые можно вложить в 2019 году

Еще раз скажу: на американском фондовом рынке сейчас нужно делать покупки очень осторожно. Тщательно подбирайте компании, анализируйте их отчетности и читайте новости.

У меня на примете 2 компании:

  1. Facebook — нравится, как идет вектор развития. Сейчас у компании хорошие финансовые показатели. Они прошли определенный путь и вырулили из негативных новостей о сливе данных пользователей. Сейчас у них много интересных проектов, включая новую криптовалюту Libra. Их идеи будут пользоваться популярностью в будущем, а не только сейчас. Подробнее рассказывал в статье «5 причин почему рассматриваю акции Facebook на долгосрок». Ценные бумаги этой компании уже есть в моем портфеле.
  2. Walt Disney — сейчас они поглотили крупных конкурентов, есть много интересных проектов, активно развиваются в области медиа. Многие кассовые фильмы, которые сейчас выходят, принадлежат именно Walt Disney. Пусть и не напрямую, но они получают за все деньги. К тому же ниша развлечений и медиа на подъеме, поэтому у компании все в порядке с выручкой. Финансовые показатели очень привлекательные.   Подробнее рассказал в статье «Смотри на акции The Walt Disney для будущих покупкок». Планирую купить, когда цена будет 80-85$ за акцию.

8 российских компаний, акции которых можно купить в 2019 году

  1. ФСК ЕЭС — акции компании есть в моем портфеле. На июнь 2019 года получил 25% прибыли только за счет дивидендов. Очень перспективная компания с хорошим руководством. Показывает хорошие финансовые показатели и регулярно выплачивает дивиденды.
  2. Яндекс — тоже есть в моем портфеле. Еще одна компания с хорошими перспективами и новыми интересными проектами. Плюс государство ведет защитную политику по отношению к Яндексу.
  3. АФК Система — мне лично нравится эта компания. Есть несколько интересных активов, которые хотят вывести на биржу. Это повысит рыночную стоимость. Сейчас они вырулили из последствий от плохих новостей о судебном иске. Это хороший знак: они умеют выбраться из проблем и при этом стабильно выплачивать дивиденды и продолжать развиваться.
  4. Черкизово — в списке лидеров рынка производителей мяса, птицы и продукции из этих продуктов. Средняя доходность дивидендов — около 8,2% в год.

Подробно об этих 4 компаниях писал в статье «Хотите прикупить акции, но не знаете какие выбрать? Есть 4 варианта»

  1. Мосбиржа — по сути, монополист, потому что все ценные бумаги российских компаний продают и покупают именно здесь. Стабильно выплачивают дивиденды в размере около 8% годовых. Делают это регулярно и стараются повысить размер выплат. С каждым годом все больше открываются счета у брокеров — Мосбиржа получает свою комиссию с каждой проведенной сделки. Другие аргументу в пользу акций написал в статье «Мосбиржа: мое личное мнение из 7 аргументов»
  2. Х5 Ритейл Групп — достаточно быстро растут и хорошо развиваются. Из всех компаний этого сектора у них, пожалуй, самое интересное положение и вектор развития.
  3. Детский мир — тоже своего рода монополист в сфере продаж детских игрушек. Компания очень уверенно чувствует себя по финансовым показателям. Есть стабильные хорошие результаты. Регулярно выплачивают дивиденды. Подробно писал про них в статье «Посмотрите Детский мир в долгую»
  4. Полюс Золото — одна из самых крупных компаний по объему добычи золота в мире и самая крупная в России. В кризис будут себя отлично чувствовать — уверен, показатели улучшатся за счет роста цены на золото. Есть и другие причины купить их акции — рассказал в статье «Почему мне нравится акция Полюс Золото»

Перспективные акции для 2020 года или повод для спекуляции?

Все акции, о которых рассказал, рекомендую рассматривать как долгосрочную покупку. Поэтому эти рекомендации будут актуальны вплоть до 2020-2021 годов. 

Подведем итог:

  • учитываем, что скоро возможен кризис, однако не понятно когда начнется. Поэтому в портфеле должно быть больше облигаций
  • обращаем внимание на золото или на ETF на золото
  • ценные бумаги выбираем из перспективных секторов экономики и которые больше ориентированы на внутренний рынок
  • осторожно совершаем покупки на американском рынке, чтобы не повторить ситуацию с 2008 годом, когда ценные бумаги потеряли в цене
  • присматриваемся в Facebook и Walt Disney
  • оцениваем обстановку с 8 российскими компаниями — выбираем те, которые подходят по цене и финансовыми показателям.

Важный совет: не занимайтесь спекуляцией — не нужно покупать и продавать через 3 месяца при первых движениях цены на рынке. Практикуйте принципы лимонного инвестирования: сделайте это своей привычкой и вкладывайте деньги осознанно.

В какие акции лучше вложить деньги в 2021 году чтобы зарабатывать

Содержание статьи:

Инвестирование в ценные бумаги считается одним из самых прибыльных способов вложения денежных средств. Этот вид инвестиций имеет свои преимущества и недостатки. Если вы хотите знать, в какие акции лучше вложить деньги в 2021 году, прочитайте эту статью.

Особенности вложения денег в акции

Куда выгодно вложить деньги сегодня чтобы получить прибыль в будущем? Этот вопрос задают многие граждане страны, имеющие сбережения. Безусловно, можно приобрести золото или валюту, но лучше вкладывать деньги в акции. В таком случае вы станете одним из владельцев компании и будете получать дивиденды с ее прибыли. Для того чтобы найти выгодное решение, необходимо обладать определенными умениями и опытом, а еще лучше – иметь экономическое образование.

В первую очередь нужно научиться, как вкладывать деньги в акции и зарабатывать. Главный принцип инвестирования в этот инструмент заключается в следующем: вы покупаете ценные бумаги компаний и автоматически становитесь их частичным собственником.

Как купить?

После того как вы определитесь, в какие акции можно вложить деньги, выберите способ, с помощью которого их можно купить:

  • Самый простой вариант – покупка ценных бумаг у других акционеров или спекулянтов. Это можно сделать на фондовой бирже. Достаточно связаться с человеком, который владеет нужным вам пакетом акций и договорится об их покупке. Это достаточно интересный способ, поскольку во время переговоров можно существенно снизить цену на акции. Но он доступен только для тех инвесторов, которые хотят заключить сделку на сумму не менее 100 тыс. долларов, то есть не подходит для простых людей;
  • Еще один способ, как можно вложить деньги в акции, которым может воспользоваться любой человек, — это их покупка в интернете на фондовой бирже.
    Здесь вы сможете приобрести ценные бумаги, имея на счету 1 тыс. долларов. Деятельность брокеров, которые являются посредниками между покупателями и биржей, строго контролируется государством, поэтому вам придется выполнять определенные формальности, например, подписывать договора. Купить в сети большой пакет акций нереально, но для простых людей, которые хотят выгодно вложить свой капитал, этот вариант идеальный;
  • Если вы хотите зарабатывать на ценных бумагах, но при этом не хотите вкладывать крупные суммы в их покупку, обратите внимание на биржу бинарных опционов. Все что от вас требуется – это поставить на рост или падение стоимости определенных активов – курса валют, стоимости ценных бумаг, драгоценных металлов, или нефти. Если отнестись серьезно к разработке торговой стратегии, можно зарабатывать приличные суммы.

Достоинства вложения денег в акции


Торговля ценными бумагами может принести серьезную прибыль в отличие от других инвестиционных инструментов.
К тому же они чаще всего не подвержены инфляции. Благодаря этому человек может не только сохранить, а и увеличить свой капитал.

Плюсы:

  1. В этот актив могут вложиться люди, которые имеют небольшие сбережения;
  2. Ценные бумаги крупных компаний отличаются высокой ликвидностью. Вы можете продать их в любой удобный для вас момент и вернуть свои капиталовложения;
  3. Благодаря современным технологиям, инвестиции в ценные бумаги доступны всем гражданам нашей страны, в том числе и спекулятивная торговля без участия брокеров;
  4. Люди, которые не разбираются в фондовом рынке, могут передать свой капитал в доверительное управление;
  5. Если вы правильно определите, в какие акции можно вложить деньги, они принесут высокую доходность. Речь идет о ценных бумагах новых, стремительно развивающихся компаний;
  6. Этот инвестиционный инструмент позволяет получать доход двумя способами – дивиденды и спекулятивная торговля;
  7. Вы можете стать пассивным или активным инвестором;
  8. Люди, которые покупают большие пакеты акций, могут принимать участие в управлении компанией, руководствуясь своими интересами;
  9. Торговля ценными бумагами не сопровождается такими высокими рисками, как заработок на рынке Форекс.

Недостатки вложения денег в акции

Но инвестирование в ценные бумаги имеет и свои недостатки. Главный из них – это нестабильность. Цена на них может резко падать и подниматься. Кроме того, частичные владельцы получают дивиденды от прибыли в последнюю очередь, поскольку сначала доход распределяют между сотрудниками компании, ее поставщиками и кредиторами.

Минусы:

  1. Перед тем как вложить деньги в акции компании, нужно объективно оценить все возможные риски, поскольку они могут быть достаточно высокими. Например, если предприятие обанкротится, вы потеряете все свои деньги;
  2. В период кризиса, ценные бумаги опускаются в цене, причем это происходит быстро, а процесс восстановления может затянуться на длительное время;
  3. Во время кризиса снижается ликвидность, особенно это касается тех бумаг, которые не котируются на бирже;
  4. Чтобы снизить риски, нужно формировать инвестиционный портфель из ценных бумаг разных компаний, а это не так уж и просто;
  5. Инвесторы, которые имеют незначительное количество ценных бумаг, не имеют права влиять на распределение дохода компании;
  6. Цены на акции могут колебаться в зависимости от различных факторов, в том числе и политических, поэтому очень трудно спрогнозировать их стоимость;
  7. Если компания в конце года понесла убытки, акционеры могут не получить дивиденды;
  8. Спекулятивная торговля ценными бумагами без соответствующей подготовки приведет к убыткам;
  9. Это долгосрочные вложения. Если вы захотите преждевременно перевести этот актив в деньги, можно потерять приличную часть прибыли, а то и вовсе понести убытки.

Надеемся, что эта информация поможет вам найти ответ на вопрос, выгодно ли вкладывать деньги в акции или лучше поискать другой инвестиционный инструмент.

На чем заострить внимание?


Куда можно инвестировать деньги в 2021 году? Это вопрос задают многие начинающие инвесторы. В нашей стране работает много предприятий, которые называют на фондовом рынке «голубыми фишками». Это «беспроигрышные» компании, которые выпускают акции, практически не опускающиеся в цене. Разумеется, покупку таких ценных бумаг могут позволить себе только состоятельные люди, поскольку их стоимость достаточно высокая. Такие предприятия имеют определенные привилегии на фондовом рынке. Они отличаются стабильностью, причем как при росте цен, так и при их падении, поэтому считаются невероятно престижными.

Граждане часто интересуются, стоит ли вкладывать деньги в акции в период кризиса. Дело в том, что стоимость ценных бумаг в кризисное время существенно снижается, но, когда приходит стабильность, они показывают приличный рост. Если вы правильно определите, в какие акции лучше вложить деньги, буквально через несколько лет ваши деньги приумножаться. Многие опытные финансисты считают, что покупка ценных бумаг во время кризиса более перспективна, чем в период экономической стабильности. Безусловно, вы возьмете на себя определенные риски, но зато получите больше перспектив.

Куда вложить деньги чтобы получать ежемесячный доход в 2021 году? Если вы не боитесь рисковать, отдайте свои сбережения в доверительное управление профессионалу, который торгует валютой или ценными бумагами на бирже. Часть прибыли от сделок будет получать инвестор, а другая часть принадлежит управляющему. Если трейдер неправильно распорядится финансами и потеряет их, он не будет отвечать за это перед инвестором. То есть своими денежными средствами рискует человек, который отдает в чужие руки свой капитал.

Но если грамотно выбрать управляющего, можно получать неплохую прибыль.

Как застраховаться от рисков?

Если вы приняли решение, хочу вложить деньги в акции, нужно в первую очередь разобраться в этой теме, поскольку, как в любом другом деле, здесь существуют определенные риски. Чтобы обезопасить свои сбережения, нужно грамотно спланировать все свои действия.

В этом деле нужно придерживаться простых правил:

  • Не рискуйте своими финансами. Не вкладывайте в рискованные сделки более 2% от общей суммы сбережений. Даже самый неудачливый инвестор не может допустить 50 ошибок подряд;
  • Если к концу месяца ваш счет уменьшился на 5%, прекратите на время торговлю. Это поможет вам сохранить свой капитал;
  • Пользуйтесь стоп-заявками;
  • Если вы никогда не занимались биржевой торговлей, обратите внимание на доверительное управление.

Самые доходные направления

Виды акций

Попробуем разобраться, в какие акции вкладывать в 2021 году. Этот инвестиционный инструмент является прекрасным средством от инфляции. Но выгодно ли вкладывать деньги в акции, если человек хочет зарабатывать, а не беспокоиться о том, что в любой момент стоимость ценных бумаг может снизиться и вы станете банкротом. Если прислушаться к мнению экспертов о том, куда лучше вложить деньги в 2021 году, они рекомендуют обратить внимание на следующие отрасли:

  • Финансы;
  • Тяжелая промышленность;
  • Газо- и нефтедобывающие отрасли;
  • Добыча золота;
  • Продовольственные предприятия;
  • Машиностроение.

Компании, которые занимаются разработкой золотых приисков, имеют государственные лицензии. Их акции обеспечены драгоценными металлами, цена на которые остается стабильной в любых экономических условиях. Стоимость этих ценных бумаг достаточно высокая, но они самые прибыльные и самые стабильные на мировом рынке.

Большим спросом пользуются акции предприятий тяжелой промышленности и машиностроения. Оборот таких компаний постоянно растет, поэтому данная сфера является достаточно привлекательной для начинающих инвесторов.

Огромный потенциал имеет и продовольственный сектор. Несмотря на кризис, в этом сегменте рынка наблюдается оживление, поэтому любой человек может заработать приличные деньги на росте стоимости ценных бумаг продовольственных компаний. Продукты питания – это востребованный товар. Их покупают даже в период самого сурового кризиса.

Будущий доход

Акционеры получают регулярные выплаты – дивиденды. Их размер пропорционален объему пакета акций и зависит от того, какую политику ведет компания. То есть, некоторые организации предлагают акционерам 5% от прибыли, а другие – 50%. Большую часть своего дохода компания тратит на развитие, поэтому бессмысленно рассчитывать на дивиденды в размере 80–90%.

Формирование стоимости акций

Если вы решили вложить деньги и купить акции, нужно помнить о том, что это инвестиции на перспективу. Они не окупятся за 2–3 года. Компании понадобится определенное время для того, чтобы встать на ноги. Если вы правильно выберете, в какие акции вложить деньги, через несколько лет они станут приносить приличный стабильный доход. В среднем инвесторы получают 1–15% от стоимости бумаг. Размер прибыли во многом зависит от темпов развития компании. Многие эксперты считают, что лучше вкладывать деньги в акции, поскольку на их стоимость не влияет инфляция. Это особенно актуально для международных компаний. Если инвестировать в ценные бумаги действительно перспективного предприятия, через несколько лет можно получать солидный доход.

Полезные советы

Куда можно инвестировать деньги в 2021 году? Специалисты дают несколько простых рекомендаций по вложению денег в ценные бумаги. Они помогут новичкам реально оценить свои возможности и спланировать дальнейшие действия:

  1. Изучите тематическую литературу;
  2. Оцените здраво свои финансовые возможности. Для инвестиций, понадобится определенный стартовый капитал. Но вы можете вложить в ценные бумаги крупную сумму только в том случае, если имеете постоянную стабильную работу и сбережения, которых должно хватить примерно на год;
  3. Инвестируйте в стабильные компании, которые длительное время работают на рынке;
  4. Постарайтесь максимально снизить все риски. Даже если это проверенная, надежная компания, не стоит полностью на нее полагаться. Составляйте портфель из акций 10-15 компаний. В таком случае вы максимально снизите все риски;
  5. Постоянно собирайте полезную информацию. Желательно периодически консультироваться с надежным брокером, но окончательное решение вы должны принимать самостоятельно, поскольку это ваш личный капитал;
  6. Опытные инвесторы считают, когда стоимость ценных бумаг поднимается на 50% от начальной стоимости, их можно смело продать и получить достойный доход.

Выводы

Мы рассказали вам, в какие акции лучше вложить свои сбережения в 2021 году. Внимательно изучите ситуацию на фондовом рынке, выберите компании, занимающие прочные позиции и имеющие большой потенциал и инвестируйте в них свои денежные средства.

во что вложить в 2020 году

Наши авторы — частные инвесторы: они следят за рынком и их опыт позволяет строить прогнозы о доходности акций компаний. Их идеи разные — иногда рискованные, иногда консервативные.

В декабре 2019 года мы изучили инвестидеи и выбрали 7 компаний, акции которых могут принести вам деньги в 2020 году. Читайте причины, по которым это может произойти.

Производят графические процессоры

Nvidia

Потенциальная доходность: 20–25% годовых в долларах
Срок инвестиций: до 5 лет

Компании используют нейронные сети, чтобы анализировать данные пользователей и улучшать свой продукт под потребности клиентов. Так работают рекомендации в Ютубе и Нетфликсе. А для большого анализа подходят графические процессоры Nvidia

Почему может взлететь: рост поставок чипов с 2018 по 2025 год: 0,1 → 2,9 млрд штук

Владеют «Алиэкспрессом» и «Таобао»

Alibaba

Потенциальная доходность: 20% годовых в долларах
Срок инвестиций: до 5 лет

Торговые площадки компании занимают половину китайского рынка. Вместе с его ростом будут расти и доходы площадок. Еще две причины для роста доходов: развитие сети магазинов и выход на новые рынки платежной системы Alipay

Почему может взлететь: оборот больше, чем у «Озона», в 775 раз

Принимают и обрабатывают платежи

Visa и PayPal

Потенциальная доходность: 20% годовых в долларах
Срок инвестиций: до 5 лет

Электронная торговля занимает около 10% от общей торговли. Покупки и платежи переходят в интернет — от этого выиграют сервисы, принимающие платежи и комиссии за транзакции. Visa и PayPal работают в большинстве стран

Почему может взлететь: доля электронной торговли к 2023 году вырастет в 2 раза

Добывают газ

Новатэк

Потенциальная доходность: от 20% годовых без учета дивидендов
Срок инвестиций: от года

Компания заканчивает строительство завода и планирует строить новый, который запустят в 2023—2025 году. Чтобы нарастить продажи, Новатэк строит терминалы, заказывает строительство судов и ледоколов

Почему может взлететь: спрос на газ к 2030 году вырастет в 1,6 раза

Принимают и обрабатывают платежи

Square

Потенциальная доходность: 15—20% в год в долларах
Срок инвестиций: до 5 лет

В Америке хуже с банковскими приложениями, поэтому Square разработала мобильный кошелек для переводов, покупки биткоинов и акций в тестовом режиме. Преимущество компании в низкой по сравнению с конкурентами себестоимости привлечения новых клиентов

Почему может взлететь: привлечение клиентов дешевле среднерыночного в 12—75 раз

Вырабатывают энергию и тепло

ОГК-2

Потенциальная доходность: 15% годовых
Срок инвестиций: 3 года

Компания завершила строительство новых электростанций и теперь будет получать повышенные платежи за продаваемую энергию и тепло

Почему может взлететь: будет получать повышенные платежи до 2022 года

Настраивают сложные программы

Accenture

Потенциальная доходность: 9% годовых
Срок инвестиций: около 10 лет

Бизнес покупает технику, программы и сервисы, чтобы улучшить продажи и снизить расходы. Некоторые технологии требуют сложных знаний при настройке, запуске и обновлении. Тут появляется Accenture со своим штатом сотрудников

Почему может взлететь: затраты на технологии с 2016 года выросли в 1,8 раза

Хочу разбираться в инвестициях

У нас есть бесплатный курс по инвестициям для начинающих. Короткие и нескучные уроки, в которых постепенно объясняем, как вкладывать с умом, что покупать и как не попадать в ловушки брокера

Научиться инвестировать

Наши размышления основаны на анализе бизнеса компании и личном опыте наших инвесторов, но помните: не факт, что инвестидея сработает так, как мы ожидаем. Все, что мы пишем, — это прогнозы и гипотезы, а не инструкции к действию. Полагаться на наши размышления или нет — решать вам

Во что лучше инвестировать в 2021 году?

А как оптимистично начинался 2020 год! Американские фондовые индексы были на максимумах, рынки были настроены на активный рост по всему миру. Однако все положительные прогнозы и ожидания перечеркнул коронавирус.

Люди стали гораздо осторожнее инвестировать, а аналитики сталии более сдержаны в своих прогнозах.

Новости о позитивных эффектах вакцины от коронавируса меняются новостями о новых штамма COVID-19 и новыми жесткими локдаунами, поэтому ставить на окончательное восстановление экономики никто не спешит.

Куда лучше инвестировать деньги в 2021 году

В этой статье обсудим куда лучше инвестировать деньги в 2021 году, чтоб заработать или хотя бы сохранить сбережения. Какие инвестиционные инструменты для этого подойдут и на какую доходность можно расчитывать.

Итак, наиболее доступны и распространены в Украине следующие виды инвестиций:

  • «Под матрас»
  • Банковские депозиты
  • ОВГЗ (государственные облигации)
  • Акции иностранных компаний
  • Драгоценные металлы (золото, серебро и др.)
  • Недвижимость
  • Криптовалюта
  • Действующий бизнес
  • Нестандартные инвестиции

На чем заработали инвесторы в 2020 году?

Какие же инвестиционные инструменты оказались наиболее прибыльными в кризисном 2020 году?

В первую очередь, выросли акции компаний hitech-индустрии. В условиях пандемии коронавируса, когда большинство людей находились на самоизоляции и работали удаленно, услуги этих компаний оказались наиболее востребованными.

Лидером стал Zoom. Год назад стоимость акций стартапа по организации видеоконференций составляла 62-67 долл. США. На пике их цена достигала 550 долл. США. Тот, кто приобрел акции Zoom в январе 2020 года и продал в октябре увеличил свое состояние в семь раз!

Даже с учетом падения капитализации Zoom в конце 2020 года после выхода новостей об успешном тестировании вакцины против COVID-19 рост акций компании за год составил 400%.

Увеличение выручки технологических гигантов толкало стоимость акций вверх. Конечно, не такими темпами, как Zoom, однако доходность инвестиций была значительной. Например, бумаги Facebook в 2020 году подорожали на 33%, интернет-корпорации Alphabet (Google) — на 36%, видеосервиса Netflix — на 62%.

К концу года «выстрелила» криптовалюта. Bitcoin, за который в первые десять месяцев не давали более 8 тыс долл, за ноябрь-декабрь вырос до 29 тыс долл (+ 272% годовых). 8 января 2021 стоимость виртуальной монеты пересекла отметку 40 тыс. долл. США. А в начале ферваля 2021 года, когда Tesla вложила 1,5 миллиарда долларов в биткоин и заявила о планах принимать оплату в криптовалюте — ее курс подскочил почти до 45 тыс. долл. США.

Классические для украинцев инвестиционные инструменты принесли ощутимо меньшие доходы. Те, кто верили в девальвацию национальной валюты и год назад приобрели американский доллар, в 2020 году заработали в гривне почти 20% (курс вырос на 4,59 грн / долл). Доходность в евро составляла 31,4%.

Конечно, таких немного, но больше всего от девальвации национальной валюты выиграли те, кто на начал в 2020 году приобретать швейцарский франк (+ 31,9%).

Доходы от депозитных вкладов в гривне составили лишь 14,9%. В валюте они были еще меньше — 1-3%, однако с учетом девальвации принесли 22,9% в долларе и 33,7% в евро.

Сохранятся ли эти тенденции в 2021 году, говорить рано.

Аналитики рекомендуют инвестировать осторожно и хранить определенную часть денег наличными.

«Под матрас» или в банк

Основное преимущество наличных для инвестора — это возможность выгодно вложить деньги в подходящий момент.

Запас наличности дает определенную гибкость, однако это преимущество легко перечеркивает главный недостаток — ее уязвимость к инфляции. В 2020 году цены выросли на 5%.

В отличие от 2020 года, когда почти весь период инфляция была ниже целевого диапазона Нацбанка (5 +/- 1%), в 2021 году цены будут расти гораздо быстрее. Этого не исключают и в самом НБУ.

Там подсчитали, что из-за повышения тарифов на электроэнергию для населения инфляция дополнительно возрастет на 0,39 процентного пункта. Однако даже без учета фактора тарифов цены начали активно расти уже в конце 2020 года.

По оценкам Альфа_банка на этом ускорение инфляции не завершится, и к весне 2021 вероятный выход инфляции за пределы целевого диапазона с достижением отметки 7%.

Рост цен на 7,3% по итогам 2021 прогнозируют и в правительстве. Ускорение инфляции может вызвать ответную реакцию НБУ. Для сдерживания цен ему придется повышать учетную ставку, что, вероятно, приведет к росту ставок по депозитам.

Сейчас ставки по гривневым депозитам, в зависимости от сроков, колеблются в пределах 7-9% годовых, в иностранной валюте — 1-4%. В 2020 году ставки стремительно падали, но объемы вкладов все равно росли.

С января по ноябрь 2020 года остатки средств на депозитных счетах физлиц увеличились на 110,67 млрд. грн или на 18,7%.

В ICU считают, что несмотря на падение ставок, банковские депозиты будут оставаться популярным инструментом для инвестиций. Мы только привыкаем жить в условиях однознакових ставок по депозитам в гривне и близких к нулю ставок в валюте. Однако украинцы будут продолжать отдавать предпочтение банковским сбережениям как наиболее понятному инструменту.

Однако держать деньги в банках может стать невыгодно. Это произойдет, если инфляционные процессы будут развиваться активнее, чем ожидалось, а банки не отреагируют на повышение учетной ставки Нацбанком.

Сейчас четкой корреляции между ставками по депозитам в банках и учетной ставке нет. Спрос на депозиты у населения остается высоким, что позволяет банкам не повышать ставки.

Также не стоит забывать, что почти пятую часть дохода от депозита нужно отдавать государству в виде налогов (18% НДФЛ и 1,5% военный сбор.

Вкладывать все деньги в иностранную валюту тоже рискованно. В конце 2020 года иностранные инвесторы начали скупать государственные облигации Украины, из-за чего возрос приток валюты в страну.

Аналитики отмечают: если этот тренд будет продолжаться, то гривна будет укрепляться, а сбережения в валюте — обесцениваться.

Не стоит забывать, что в 2019 году покупка нерезидентами облигаций привела к укреплению гривны относительно доллара на 19%!

Оптимальным вариантом является диверсификация активов: держать деньги на депозитах в гривне, долларах и евро, при этом на гривну стоит выделить не менее 30% от депозитного портфеля.

Консенсус-прогноз: ожидаемый доход от инвестиций в депозиты в 2021 году может быть таким: в гривне — 8%, в долларах — 4%, в евро — 2%.

Ценные бумаги

Выгодная альтернатива банковским депозитам — инвестиции в облигации внутреннего государственного займа (ОВГЗ).

Преимущества ОВГЗ перед депозитам в банках такие:

  • высокие ставки: при последнего аукциона Минфина доходность ОВГЗ с годовым сроком обращения составляла 11,73% годовых, тогда как средние ставки по годовым депозитам составляют 8-9%.
  • єкономия на налогах: в отличие от депозитов, процентный доход по ОВГЗ не облагается налогом на доходы физических лиц (18%), а только военным сбором (1,5%).
  • надежность: выплата основной суммы долга и процентов по нему гарантируется государством, тогда как по депозитам гарантируется сумма до 200 тыс грн.

В 2021 году ожидается, что ставки по ОВГЗ будут если не расти, то держаться на этих же уровнях.

«Скорее всего, резкого роста ставок по ОВГЗ в ближайшее время не будет, но и падения ожидать не следует. Ситуация на рынке гособлигаций в значительной степени будет зависеть от того, как себя будут вести нерезиденты», — считает Паращий.

Недостатком операций с ОВГЗ является их относительная сложность и непонятность для населения. В Украине люди не привыкли тратить много усилий для того, чтобы просто отложить деньги.

«ОВГЗ — это сложный механизм, он менее понятен населению. Чтобы им воспользоваться, нужно собирать дополнительные документы, показывать происхождения средств, искать брокеров. К тому же там большой порог входа (100 тыс. Грн — ЭП)», — отметил директор департамента риск -менеджмента «Аккорд банка» Николай Войтко.

Хотя на рынке есть предложения от инвестиционных компаний, которые позволяют вкладывать в ОВГЗ небольшие суммы, финальную доходность таких инвестиций может «съесть» высокий размер комиссий.

Так или иначе, но ОВГЗ — главный инструмент на фондовом рынке. Инвестировать в другие ценные бумаги — акции или корпоративные облигации — рискованно. Основным фактором риска является низкая ликвидность рынка: купить акции можно, однако продать их в краткосрочной перспективе и без существенных потерь почти невозможно.

Консенсус-прогнозом «Forbes-Украина», ожидаемый доход от гособлигаций в 2021 году может быть таким: в гривне — 10%, в долларах — 4%.

Украинцы присматриваются и к инвестициям в акции западных компаний. В Украине их можно купить при посредничестве брокеров.

Недавно Национальная комиссия по ценным бумагам и фондовому рынку допустила к обращению в Украине акции Facebook, Tesla, Netflix, Visa, Microsoft и других западных компаний.

Рассматривать эти бумаги как инструмент для инвестирования стоит только в случае готовности уделять достаточно времени для отслеживания новостей об этих компаниях, динамики цен на акции, ситуации на мировых рынках.

Инвестирование в акции может быть очень прибыльным. Например, в 2020 году акции Tesla выросли почти на 700%. Однако это не означает, что такой рост будет и в 2021 году.

«Акции сейчас переоценены. Во время кризиса экономики падали, а цены на акции росли. В этом нет никакой логики, поэтому играть в эту историю я не вижу смысла», — говорит Войтко.

Если и инвестировать в акции иностранных компаний, то не все сбережения, советуют аналитики. Не стоит забывать и о диверсификации инвестиций: покупать акции нескольких компаний, а не одной.

«Если вкладывать в акции, то во что-то очень простое, например, в фондовые индексы. Американские фондовые индексы в 2020 году росли очень сильно. Вечно этот рост продолжаться не может, поэтому с такими инвестициями стоит подождать.

Зато фондовые индексы, например, Великобритании росли не так сильно, поэтому там есть потенциал для роста в 2021 году «, — отмечает Паращий.

Также аналитики рекомендуют обратить внимание на акции компаний, работающих в сферах биотехнологий, телемедицины, медицинских стартапов и сектора интернет-торговли.

Консенсус-прогноз: ожидаемый доход от инвестиций в акции иностранных компаний в 2021 году — 10-12%.

Драгоценные металлы

2020 был успешным не только для акций Tesla, но и для золота. В августе его цена превысила 2 тыс долл за унцию, а за год рост составил около 20%. Однако дальнейшая судьба золота и ценных металлов туманна.

Золото часто называют тихой гаванью, то есть активом, в который инвесторы «бегут» во время кризисов и неопределенности. Именно рекордный обвал мировой экономики спровоцировал рост стоимости желтого металла.

В 2021 году цены на золото будут зависеть от успехов в преодолении пандемии COVID-19. Быстрые темпы восстановления мировой экономики в 2021 году — это сигнал инвесторам, что можно выходить на другие рынки капитала, в частности вкладываться в ценные бумаги. Если этот сценарий реализуется, спрос на золото начнет падать, а вместе с ним — и цена.

Если же ситуация с коронавируса будет ухудшаться, страны будут вводить новые локдауны, а вакцинация будет проходить с трудом, то спрос на золото будет высоким. Из-за этого цены могут вырасти до 2,5 тыс долл за унцию (сейчас они колеблются на уровне 1830-1850 долл), прогнозируют аналитики Citi.

Еще большие оптимистичные прогнозы — по серебра. В 2020 году оно впервые за последние пять лет подорожало до 25 долл за унцию, в середине года цена доходила почти до 30 долл. В Citi ожидают, что в 2021 году серебро может взять планку 40 долл.

«Инвестиции в драгоценные металлы сложные. Ими трудно оперировать, поэтому я бы не советовал их рассматривать, если вы просто хотите сэкономить деньги», — считает Фурса.

Консенсус-прогноз: инвестиции в золото в 2021 году могут принести 10%, в серебро — 20%.

Недвижимость

Инвестиции в недвижимость в Украине более традиционны, чем покупка ценных бумаг или золота. Особенно популярны они в Киеве и его окрестностях, а также в других крупных городах.

Кризис 2020 года несильно ударил по рынку жилой недвижимости. По расчетам City Development Solutions, объемы продаж квартир в столице выросли на 30%, а цены на недвижимость восстановились до уровня 2013-2014 годов.

Факторов, которые могли бы способствовать снижению цен на недвижимость, пока нет.

Однако следует сейчас покупать квартиру? Все зависит от типа недвижимости и планов по ее использованию.

Наибольшим спросом в 2021 году будут квартиры бизнес-класса и сегмента «комфорт». Также эксперты советуют обратить внимание на жилые комплексы, построенные по концепции «город в городе» или «0 км», то есть те, которые имеют развитую инфраструктуру.

Потенциал для роста цен в 2021 году есть. За год цены могут вырасти на 7-10% при сохранении темпов, которые были в конце 2020 года. В то же время в популярных форматах» город в городе «, многофункциональных и сервисных комплексах, эко-проектах цены скорее всего будут расти гораздо быстрее, учитывая высокий уровень платежеспособного спроса и стабильно высокие темпы строительства.

В 2021 году стоит рассматреть инвестциии в готовое жилье, ведь на этапе строительства существуют высокие риски, хотя и доходность таких инвестиций может составлять 35-40%. Не стоит забывать, что в 2020 году из столичного рынка недвижимости ушли два крупные застройщики: «Аркада» и «Укрбуд».

А вот относительно нвестиций в коммерческую недвижимость хоршо подумать, особенно это касается офисных помещений. Сейчас сложно прогнозировать, какой будет ситуация на этом рынке даже после карантина, возможно стоит сделать ставку разве что на инвестиции коворкинг пространства. В то же время, после отмены локдауна сегмент торговой недвижимости начинает оживать. Неплоход себя чуствует и логистическая недвижимость в это время.

В целом инвестиции в недвижимость подходят не всем. Для них характерны высокий ценовой порог входа и длительный период окупаемости. Если же денег для инвестиций немного, то вкладывать их все в недвижимости — не лучшая идея.

Если есть 50-100 тысяч долларов, то я за диверсификацию. Квартира — это один объект. С ее покупкой можно и угадать, и проиграть. Не надо забывать и о больших транзакционные издержки на оформление жилья. Лучше такие средства инвестировать в несколько инструментов.

Консенсус-прогноз: инвестиции в жилую недвижимость в Киеве и пригороде могут дать доход 8-13%, инвестиции в коммерчекую недвижимость в Киеве и пригороде могут дать доход 10-12%

Криптовалюта

Bitcoin оказался одним из самых прибыльных инструментов инвестиций в 2020 году. Бешеный рост его стоимости возобновило дискуссию между теми, кто называет его «новым золотом», и теми, кто убежден, что криптовалюта — это «пузырь».

Стоит напомнить, что после того, как компания Tesla приобрела биткоины и заявила, что планирует использовать криптовалюту как средство оплаты за свою продукцию, стоимость биткоина превысила $43 тыс.

Стоит ли инвестировать в криптовалюта в 2021 году? Существует потенциал для роста биткойна? Однозначный ответ на эти вопросы не даст ни один человек.

«Криптовалюта — это пузырь, который движется только на» хайп «. Там нет ни одной стоимостной составляющей, фундаментальной признаки стоимости. Как и акции Tesla, Bitcoin — это исключительно» хайп «. Он может дорасти до 100 000 долларов, а может лопнуть. По сути, биткоины — это игра в рулетку. Отследить тренды, как будет меняться их стоимость, невозможно.

Инвестиции в криптовалюту очень рисковые, но и доходность в определенные периоды они показывают баснословную. Такие инвестиции подходят тем, кто может смириться с большими потерями, для консервативных инвесторов — это крайне неподходящий инструмент инвестирования.

Тем, кто решится вложить средства в криптовалюту в 2021 году, аналитики советуют диверсифицировать инвестиционный портфель, разбавив его менее рисковыми активами — депозитами или государственными ценными бумагами.

Консенсус-прогноз: инвестиции в криптовалюту могут принести в 2021 году доходность до 50%.

Нестандартные инвестиции

2020 принес много новых трендов в инвестировании. Из-за неопределенности в мире некоторые аналитики советуют в 2021 году обратить внимание на нестандартные инструменты инвестирования.

Одним из них является инвестиция в себя. Обучение, курсы, получение новых квалификаций особенно актуальны в условиях локдаунив и связанного с ними безработицы. Такие инвестиции способны принести доход после потери основного источника заработка.

Пригодятся и хобби. Если хорошо изучить иностранный язык, то можно подрабатывать репетиторством. Бухгалтеры могут помогать предпринимателям с отчетностью. Многочисленные подписчики в соцсетях помогут продавать рекламу.

К инвестициям в себя принадлежат и инвестиции в здоровье. Спорт, лечение хронических заболеваний и здоровое питание не принесут доходов, зато позволят существенно уменьшить расходы на лечение в будущем.

Неопределенность с развитием пандемии заставляет инвесторов искать нестандартные инструменты. Среди них — произведения искусства.

Приобретение коллекционного вина или антиквариата способно принести существенный доход, но только в долгосрочной перспективе. Покупать эти вещи советуют в период кризисов, когда их стоимость наименьшая.

Среди нестандартных инвестиционных решений Bloomberg называет покупку бочек дорогого виски (за последние десять лет стоимость этого напитка выросла на 564%), прав на музыкальные произведения и даже инвестиции в фермы для разведения насекомых.

Еще один интересный вариант — коллекционные монеты. Недавно их можно купить в интернет-магазине Нацбанка. Монеты — это также долгосрочные инвестиции. За год-два они не принесут прибыли, однако на десятилетнем горизонте доходность таких инвестиций может достигать 40% годовых.

Вместо заключения

Какие бы инструменты для инвестиций в 2021 году вы не выбрали, главное — соблюдать правила диверсификации и помнить, что высокая прибыль от инвестиций в больтшинстве случаев свидетельствует о высокой рискованности инструмента инвестирования. В этой статье мы привели ориентиры по среднегодовой доходности различных инструментов инвестирования, будьте предельно осторожны и внимательны при рассмотрении инвестиционных проектов с существенно большими показателями доходности инвестиций. Также стоит рассмотреть возможность сотрудничества с профессиональными консультантами, которые помогут избжать риски инвестирования и подобрать оптимальный инвестиционный инструмент согласно вашей стратегии инвестирования.

Куда вложить деньги в 2020 году

Вопрос сбережения и приумножения денег никогда не теряет своей актуальности, и в зависимости от ситуации на рынках стоит пересматривать свою инвестиционную стратегию. Inbusiness.kz попросил экспертов дать рекомендации, на какие инвестиционные инструменты казахстанцам обратить внимание в 2020 году.

«Фондовый рынок, а я сейчас говорю об американском как об одном из самых развитых в мире, в 2019 году вырос неплохо. Вероятно, в 2020 году рост сохранится, по крайне мере, в начале года. Но рост в следующем году навряд ли будет таким же значительным, как в прошлом», – считает начальник отдела инвестиционного анализа «Астана-Инвест» Серик Козыбаев. Тем более, по его мнению, поводы для падения, наверняка, найдутся. Один из них – это все еще продолжающиеся торговые переговоры между США и Китаем.

Но даже в период «турбулентности» среди акций можно найти акции с потенциальным ростом.

«Не назову какие-либо конкретные компании, так как решение об инвестировании не принимается заранее. На момент совершения покупки какой-либо акции инвестору нужно будет обратить внимание на много нюансов. Это и общая ситуация на фондовом рынке, и финансовые показатели компании, и технический график и т. д. И обязательно нужно учитывать риски», – пояснил он.

Но предложил рассмотреть возможность хранить часть портфеля в «голубых фишках», среди них, например, акции Amazon, Facebook, Google, Apple, но и они периодически падают в цене, предупредил аналитик.

В качестве инструмента инвестирования Серик Козыбаев предложил также обратить внимание на золото – как актив-убежище, к которому в случае «турбулентности» на фондовом рынке зачастую прибегают инвесторы.

«Цены на недвижимость в Казахстане выросли отчасти благодаря госпрограммам кредитования нового жилья, и, на мой взгляд, на данный момент достигли пика», – считает аналитик.

Касательно валютных инвестиций он отметил, что в 2019 году объективных причин для девальвации тенге не было, но население продолжало активно инвестировать в доллары.

«В итоге под конец года мы видим курс 378-380 тенге за доллар. На данный момент мое мнение не изменилось. Лично я свои сбережения продолжаю хранить в тенге. Если у кого-то есть расходы в долларах, например, частые поездки за рубеж, то можно хранить в пропорции: половину в тенге, половину в долларах», – рекомендует Серик Козыбаев.

«Наши рекомендации по инвестированию универсальны и не привязаны к какому-то конкретному году. Основное правило – это формирование сбалансированного, диверсифицированного портфеля инвестиционных инструментов и сохранение этого баланса. Основную часть средств мы обычно рекомендуем вкладывать в акции и желательно в форме ETF (биржевой инвестиционный фонд. – Прим. авт.). Мы предпочитаем американский рынок акций в виде индекса S&P 500, который растет уже десятый год и в 2019 году вырос на 29% (долларовая доходность)», – поясняет генеральный директор DAMU Capital Management Мурат Кастаев.

При этом покупка отдельных бумаг – это рекомендация для более опытных инвесторов, и тут универсальных рекомендаций нет. У каждого инвестора свои предпочтения по срокам инвестирования, суммам, отраслям, своя стратегия и тактика и т. д.

«В иностранные ценные бумаги (акции, облигации и др.) мы обычно рекомендуем вкладывать суммы более 10 000 долларов», – рассказывает эксперт.

Для инвесторов с меньшими суммами он рекомендует хранить часть средств на депозитах, разделив на тенговые и долларовые. Пропорция между депозитами зависит от того, какую часть инвестор планирует тратить в тенге, а какую – в валюте. Накопления на приобретение импортных товаров и заграничные поездки лучше хранить в долларах, накопления на приобретение недвижимости лучше вести в Жилстройсбербанке, сбережения на текущие расходы внутри страны – на тенговом депозите.

«Пока доходность тенговых депозитов достаточно привлекательна – 8-10% годовых, тогда как долларовых – 1-1,5%. Соответственно, депозиты в тенге более привлекательны, если тенге обесценится к доллару менее чем на 7-9% (это примерно 30 тенге). Таким образом, депозит в тенге более выгоден, если инвестор считает, что через год доллар будет стоить не дороже 410-420 тенге. Пока предпосылок для такого роста доллара нет, соответственно, для небольших сумм тенговые депозиты более интересны», – считает Мурат Кастаев.

Что касается инвестиций в недвижимость и драгоценные металлы, то они, по его мнению, требуют соответствующих знаний и серьезных сумм для инвестирования. «В целом для инвесторов с достаточными капиталами мы рекомендуем инвестировать 5% в золото (физическое или в виде ETF) и до 15% капитала – в недвижимость (опять же, предпочтительнее в американские фонды недвижимости – REIT)», – отмечает глава DAMU Capital Management.

В «Финам» считают, что в наступившем году частным инвесторам стоит постепенно снижать долю в изрядно прибавивших в весе акциях и переключить свое внимание на долговые бумаги развивающихся стран, а также покупку американского доллара, который будет главным бенефициаром в случае шоков на глобальных финансовых рынках.

Мнения экспертов инвестиционных и финансовых компаний, представленные в этой статье, могут не совпадать с мнением редакции и не являются офертой или рекомендацией к покупке или продаже каких-либо активов.

Жанторе Касым

Поделиться публикацией в соцсетях:

куда вложить деньги в кризис

По прогнозам финансовых аналитиков, мировой экономический кризис ударит по странам со всей разрушительной силой. Разговоры о рецессии, обвале рынков, падении доходов в несколько раз пугают даже инвесторов с опытом. решило узнать, как инвестору защитить свои накопления и куда вложить деньги в Украине в 2020 году.

Старый добрый кеш

Вспышка заболевания COVID-19 по всему миру во многом подстегнула резкое снижение стоимости финансовых активов. Несмотря на некоторое восстановление котировок в конце месяца, неопределенность остается крайне высокой.

Регуляторам по всему миру приходится бороться с последствиями для экономики, и едва ли не главным вызовом становится координирование действий монетарных и фискальных органов, чтобы не допустить кризиса ликвидности в финансовой системе.

Присоединяйтесь к нам в Telegram!

Высокая доля неопределенности заставляет экспертов воздерживаться от однозначных прогнозов. Ясно одно: когда рынки лихорадит из-за коронавируса, традиционно самым надежным вариантом переждать острую фазу кризиса, по мнению экономиста, координатора Экспертной платформы Национального банка Украины Андрея Блинова, считается хранение активов в наиболее ликвидной форме.

«Как правило, это наличные. В то же время у этой формы сбережения накоплений есть две негативные стороны: первое — наличные под матрасом не приносят высокого дохода; б) деньги могут украсть, и шансы их вернуть мизерные», — уверен эксперт.

Подписывайтесь на нас в Google News!

Блинов советует обратить внимание на инструменты фиксированного дохода с относительно низким уровнем риска. «Это могут быть государственные облигации или коммерческие банки с высоким кредитным рейтингом», — пояснил он.

Как выбрать акции для инвестиций?

По словам экономиста, члена Совета НБУ Виталия Шапрана, сейчас прекратилось временное возрождение корпоративных облигаций, а рынок находится в ожидании роста процентных ставок.

«Думаю, что большинство идей по входу в рискованные проекты, стартапы сейчас отложили до лучших времен, а большинство инвесторов перешли в cash. Они ищут возможность сбережений в ликвидных формах. Достаточно популярными опять стали банковские карточки с повышенным процентом», — отметил он.

На фондовом рынке всегда есть риск потерять все, а в кризис и подавно. Этот инструмент, по мнению аналитиков, сейчас сулит большие риски и угрозу потерять деньги без дальнейшей возможности что-то отыграть в ближайшей перспективе.

Вместе с тем портфель разных, правильно подобранных акций может помочь пережить вам дефолт и гиперинфляцию в отдельно взятом государстве.

Если вы все же захотите пощекотать себе нервы и из всех вариантов, куда можно инвестировать в кризис с наименьшими рисками, выберете покупку акций, стоит очень хорошо подумать и попытаться просчитать наперед все, что зависит от вас.

Во-первых, для начала выберите отрасль, в которую хотелось бы вложиться. Сейчас, по словам Блинова, стоит инвестировать в дефицитные товары и услуги. В цене средства личной гигиены, медицинское оборудование.

«Высокий показатель инвестиции/доход — это плюс. В то же время риском может быть неправильная оценка рынка или задержка с переориентацией компании на такую продукцию : сливки снимут конкуренты, а ваша компания рискует получить затоваренные склады», — пояснил Блинов.

Вариантом также может быть телеком, IТ, энергетика. Если вы собираете инвестиционный портфель в кризис, выберите несколько секторов, а не один. Так вы сможете уменьшить риски для вложений, если в одной из отраслей экономики дела пойдут совсем плохо.

При этом нужно быть очень тонким стратегом и чувствовать рынок, чтобы не попасть впросак. К примеру, некогда популярный ритейл, акции авиакомпаний, туризм в качестве инвестиций лучше не рассматривать.

То же самое касается и нефтегазового сектора. По крайней мере, на данный момент с ним можно связываться, только если вы глубоко в теме.

«Сейчас инвестиции в бумаги нефтегазового сектора выглядят малоприбыльными, в частности из-за перспектив низких цен в ближайшие 6 месяцев. Если поймать момент возобновления спроса на энергоресурсы, ситуация может измениться», — пояснил Андрей Блинов.

Когда отрасли выбраны, нужно оценить миллион компаний по разным критериям и остановиться на том, что наиболее перспективно и подходит для ваших целей. Базовые критерии выбора для инвестиций в акции компаний выглядят следующим образом:

  • финансовое состояние компании

Все, что происходит и происходило с компанией, отражается в финансовом отчете. Ежеквартально на сайтах выкладывают свежий, есть также общий годовой.

В отчетах вы найдете информацию о доходах, долгах, обязательствах, объемах продажи продукции, затратах на производство, рынках сбыта и прочем.

Крайне важно посмотреть и оценить показатели выручки, чистой прибыли, EBITDA и капитала;

Ликвидность бывает высокая, средняя и низкая. Чем выше — тем лучше, иначе потом не сможете продать акции по выгодной цене и потеряете деньги.

Низколиквидные акции, как правило, у небольших компаний, у которых низкий объем торгов. Инвесторы на бирже редко покупают и продают их бумаги.

Самые ликвидные акции обычно включаются в состав биржевых индексов;

  • потенциал роста акций и потенциал роста бизнеса

Прогнозы о том, на сколько может вырасти в цене акция, дают аналитики. Target price (или целевая цена) — будущая стоимость бумаги, до которой вырастет цена за определенное время. Обычно измеряется в процентах.

Если вдруг планируете подзаработать на разнице цена/покупка, то обратите внимание на степень изменения цены за определенный промежуток времени и попытайтесь спрогнозировать, а будет ли спрос в нынешних экономических реалиях на эти акций. Проще говоря: найдутся ли желающие и деньги у вас это купить?

Потенциал роста компании — это не только стратегия и видение, которое заложил себе бизнес в начале года, но и ваша оценка или оценка аналитиков относительно того, как изменится ход дел в кризис-2020.

Как уже было сказано выше, некоторые бизнесы ждет множество неприятных последствий из-за COVID-19, вплоть до банкротства.

Инвестиции в золото

Драгоценные металлы, в частности золото и серебро, принято считать классической страховкой от рисков. Покупка золота как инвестиция позволяет уберечь деньги от инфляции, девальвации и утраты покупательской способности.

Его ценность признается повсеместно, оно используется в разных видах промышленности и одновременно выполняет монетарную функцию при создании национальных резервов.

Плюс драгоценного металла в том, что золотые слитки могут храниться практически вечно и при этом не портиться.

В начале апреля 2020 года из-за серьезных опасений экономических последствий распространения коронавируса вследствие обвала фондовых индексов и падения цен на нефть апрельские фьючерсы на золото во время торгов 24 марта на бирже Comex выросли в цене на 6%, или более чем на $93 — до $1,6 тыс. за унцию.

Это наибольший рост цены в долларовом выражении за всю историю наблюдений, которые начались в ноябре 1984-го.

«Во время финансового кризиса, как правило, инвесторы бегут в так называемые тихие гавани — это рынок обязательств Казначейства США и рынок золота», — пояснил рост цен и спроса на золото Виталий Шапран.

Вместе с тем, по словам аналитика, оба рынка дают минимальную доходность, так что это, скорее, вынужденные меры.

«В Украине рынок золота доступен для физических лиц, как и рынок правительственных облигаций», — напомнил Шапран.

Этот вариант подходит для консервативных долгосрочных инвесторов и для диверсификации инвестиционного портфеля.

Драгоценные металлы торгуются в основном на товарных биржах. Вот некоторые из них:

  1. Comex в Нью-Йорке.
  2. Nymex в Нью-Йорке.
  3. Simex в Сингапуре.
  4. Tocom в Токио.

Важное место занимает Лондонская ассоциация рынка драгоценных металлов (London Bullion Market Association; LBMA). В ее составе — 150 компаний по всему миру: трейдеры, производители, добытчики и обогатители, компании, обеспечивающие хранение и перевозку драгоценных металлов.

LBMA ежедневно устанавливает спотовые базовые цены на золото, серебро, платину и палладий, которые считаются признанными эталонными ценами на драгоценные металлы.

Инвестиции в образование

Лучший способ сохранить и приумножить накопления — инвестировать в себя, то есть в свое образование. Этот способ инвестиций самый надежный и проверенный.

Лучший вариант — получение знаний и навыков, которые сделают вас профессионалом в вашем деле. Или же помогут развернуться на 180 градусов и найти новую доходную нишу в этом быстро меняющемся мире.

Знания — это деньги будущего. «Самый ценный актив, который у вас есть, – это вы сами. Все, что улучшает ваши таланты и умения, стоит того, чтобы это делать», — считает один из богатейших людей планеты Уоррен Баффет. На саморазвитие, по словам инвестора, необходимо отдавать не менее 10% своих доходов.

Вариантов для инвестиций в себя может быть уйма. Один из самых действенных и удобных способов — инвестировать 30% своего ежемесячного дохода. Распределять можно так: 10% — здоровье, физическое и эмоциональное благополучие: 10% — знания и навыки, 10% — финансовая подушка.

Не забывайте, что в себя можно вкладывать три главных ресурса: время, силы и деньги. И все они вернутся, если руководствоваться ключевым правилом. Оно звучит так: вкладывать силы, время и деньги нужно регулярно, пусть и небольшими суммами.

Что касается финансовой части, лучше сконцентрироваться не на конкретной сумме, а на проценте и регулярности. Накопленных таким образом за 10 лет денег хватит для оплаты обучения ребенка, стартового капитала для бизнеса или любых инвестиционных активностей.

Инвестиции в образование могут носить и вполне профессиональный характер. EdTech — одно из самых интенсивно развивающихся направлений на рынке технологических компаний — связано как раз с ценностью знаний в современном мире.

В 2020 году прогнозируемый объем рынка образования и подготовки кадров составит около $6 трлн, далее ожидается рост до $10 трлн к 2030 году. Это очень перспективная ниша: рынок восприимчив к украинским Edtech-проектам и к успеху неклассических университетов, которые их внедрят.

Прогнозы и советы инвесторам в кризис

По словам Виталия Шапрана, сейчас экономический ландшафт настолько быстро меняется, что главный совет инвесторам — поддерживать диверсификацию накоплений. То есть не надеяться лишь на что-то одно.

Андрей Блинов в свою очередь советует инвестировать в каждый низкорисковый проект не более 25% ваших накоплений, прописывать нюансы и все условия форс-мажорных ситуаций в договорах, беречь ликвидность и следить за стоимостью активов, выкупая их (по возможности и необходимости) на низах стоимости.

Ошибка в тексте? Выделите её мышкой и нажмите: Ctrl + Enter

Вложить деньги в акции — полное руководство для начинающих

Инвестирование в акции для начинающих – именно эта тема заслуживает особого внимания, поскольку профессионалы, уже давно зарабатывающие на вкладах в ценные бумаги, и так все знают. С одной стороны, считается, что инвестирование в акции той или иной компании – не самое подходящее дело для новичков, поскольку с небольшими суммами (скажем, менее 1,5 тысячи долларов) в это море финансов заходить глупо: мол, далеко не уплывете и только ноги замочите.  

С другой стороны, многие специалисты придерживаются прямо противоположного мнения: чем раньше начать учиться в мире акций и торгов на биржах – тем лучше. Ведь там рискуют все – и опытные финансисты, и новички. Только у последних, если они инвестируют в акции небольшие суммы, во-первых, риск потерять многое минимален, во-вторых, чем раньше начинаешь – тем больше заработаешь за много лет даже с изначальных крошечных вложений.

Зачем вам нужны акции

В мире предпринимателей, считается, что инвестирование в акции – достаточно простой и удобный инструмент получения прибыли, причем, как мы уже говорили, не только для тех, кто располагает крупными суммами для вложений: ведь может повезти даже со 100 свободными долларами.

Первое. Что такое акции? Это вид ценных бумаг. Их выпускает компания, и эти бумаги дают владельцу возможность и право получать ту или иную долю ее прибыли. Чем у предпринимателя больший пакет акций – тем выше его влияние на компанию. Но последнее – это уже не для начинающих.

Когда той или иной компании нужны для развития средства, она предлагает свои акции инвесторам. Как только инвестор покупает акции он, во-первых, автоматически в той или иной степени получает долю компании, а во-вторых, зарабатывает. Последнее происходит на биржах, где вращаются акции компаний, грубо говоря, продаются и покупаются. Компании развиваются и зарабатывают, вместе с этим дорожают и их акции. В определенные промежутки времени, как правило, в конце года, подсчитывается прибыль компании, которая потом делится пропорционально между всеми держателями ценных бумаг и, соответственно, распределяется прибыль – дивиденды.

Брокер, которого не стоит бояться

Инвестору, который решил сделать первый шаг в мир акций и торгов на бирже, лучше всего, конечно, заручиться поддержкой специалиста. Вернее так, вначале будущему инвестору стоит прочесть немало о том, что из себя представляет этот вид бизнеса, прослушать немало курсов или видео-уроков, и лишь тогда делать тот самый шаг. И лучше, если он этот шаг сделает не сам сразу – на биржу, но – к брокеру. Кто такой брокер? Это может быть и один человек. Хотя в нынешнее время слово «брокер» подразумевает работу целого коллектива: чтобы получить более высокий результат.

Брокер (что один человек, что команда специалистов) – это как маклер по продаже и поиске недвижимости. Последнему выгодно больше всего продать и найти, чтобы получить больший процент от того, кто в сделке заинтересован. Так и с брокером: ему же лучше предложить инвестору наиболее выгодные акции той или иной компании, а потом сделать все, чтобы они продавались активнее и вообще высоко котировались бирже, – чтобы самому заработать прилично.

Да, конечно, инвестор и сам может попробовать выйти на биржу (в интернете масса ресурсов, предлагающих это), однако важно понимать, что быстро научиться торговать в той системе фактически невозможно, и ошибки, увы, неизбежны. А каждая ошибка – это потеря денег. Мы никого не запугиваем, а просто рассказываем. Хотите сами попробовать себя на бирже без привлечения брокера? Почему бы и нет?

В сети масса платных и бесплатных курсов на разных языках: как начинающему инвестировать в акции и торговать на бирже. Что такое биржа? Это структура, регулирующая механизм работы рынка, например, ценных бумаг, валют, разных товаров. Раз уж вы сами решили попробовать себя на бирже, тогда – главный совет. Если хотите избежать серьезных финансовых потерь, тогда рекомендуем стартовать с минимально допустимыми суммами: просто ради тренировки. Да, кстати, те же брокеры на разных интернет-площадках предлагают начинающим инвесторам услугу: открыть демо-счет, где можно достаточно безопасно провести первые сделки и вообще понять весь механизм.

А не купить ли «кусочек» Google…

Когда вы решились инвестировать в акции, важно знать, что они бывают разных видов. Есть акции обычного типа, дающие право инвестору непосредственно участвовать в жизни компании, однако они не гарантируют регулярные выплаты. Акции второго типа – привилегированные. Как раз они обеспечивает получение регулярных поступлений.

Однако, если вы начинающий инвестор и хотите только попробовать зарабатывать «на акциях», которые вращаются на фондовом рынке, то такой вопрос, как влияние на работу целой компании, вообще не должен беспокоить. Представьте себе: вы приобретете лишь несколько акций компании Coca-Cola, Google или Microsoft, которые эти гиганты запускают в продажу ради дополнительной прибыли, но вовсе не для того, чтобы обеспечить каждого крошечного инвестора право влиять на работу огромной системы. К тому же большая часть участников фондового рынка вообще не имеют такого количества акций, чтобы влиять на развитие компании-гиганта. 

Однако даже скромное количество акций дает возможность зарабатывать, например, за счет колебания цен на ценные бумаги и курсов валют. Да и еще: начинающему инвестору важно понимать, что быстрых выплат в процессе торговле акций, как правило, ждать не приходится. Надо приготовиться к тому, что ждать придется минимум полгода, а реальнее – год и больше.

Инвестору – самому или при помощи брокера – важно выбрать стратегию и концепцию. К примеру, одна из стратегий: купи и держи. Вы купили акции, вложив 1 000 долларов, скажем, на 55 лет под 20% годовых (такова средняя доходность на фондовом рынке). Значит, за 3 года доход составит примерно 1 700 долларов, за 20 лет – около 38 000, за 55 – близко к 9 100 500. Можно ли заработать скорее? Конечно! Но тут как повезет. Между прочим, для того, чтобы хорошо заработать, совсем необязательно покупать акции, скажем, Apple, IBM, General Motors. Эти компании уже сейчас стоят миллиарды долларов. И представьте только: что же им надо сделать, чтобы подорожать в два раза, то есть, чтобы их акции существенно подскочили в цене, а значит, и вы получили бы большую прибыль.

Как правило, максимальную прибыль дают как раз акции не самых известных мировых компаний. Считается, что лучшая компания для инвестирования – та, у которой акции в данный момент в стадии спада – дешевые. Конечно, важно оценить ликвидность предприятия: чтобы у компании, акции которой вы решили купить, был потенциал для развития, значит, спустя время ее ценные бумаги подорожают, и вы их сможете выгодно продать. В то же время, если вы покупаете акции не для таких торгов, но для получения регулярных дивидендов, тогда надо выбирать более проверенные и предсказуемые компании.

Смелым – везет, но осторожным – больше

Все важно взвешивать и четко осознавать: для чего именно вам нужны акции. Вы способны это делать сами – лишь после теоретических занятий? Уверены? Тогда – вперед. А если не уверены, тогда лучше обзавестись консультантом и действовать через брокеров. Обычно годами вырабатывается навыки: выбирать правильное время для покупки и продажи акций на бирже.

Иногда, между прочим, везет: акции, купленные новичком «на удачу» поднимаются в цене чуть ли не на 300% в течение нескольких дней. Если человек вложил крупную сумму в ценные бумаги, то еще более крупную получил. Но в мире торгов на бирже считается, что путь успешного инвестора начинается с самых незначительных вложений и, понятно, невысокой прибыли. И последнее – это нормально. Начинающий инвестор тогда может безболезненно понять принцип вложений в ценные бумаги и торгов на бирже, а уже потом, когда будет крепко стоять на ногах, проводить уже более смелые приемы, ведущие к победам в непростом, но захватывающем финансовом мире.

12 акций для покупки на 2019 год

Гетти

Первые девять месяцев 2018 года казались еще одним годом двузначного процентного прироста для акций США, но октябрь и ноябрь были тяжелыми месяцами. К началу декабря почти половина акций в индексе S&P 500 перешла на территорию медвежьего рынка, упав на 20% и более по сравнению с пиковыми значениями.

В итоге индекс Dow упал на 5,6% за год, что стало худшим показателем с 2008 года.Более широкий индекс S&P 500 потерял 6,2%. Nasdaq показал лучший результат из трех, но все же упал на 3,9%. Теперь есть серьезные сомнения, доживет ли нынешний бычий рынок до своего десятого дня рождения 9 марта.

Подобрать акции для вашего портфеля в такие времена немного сложнее, чем когда рынок приносит прибыль неделя за неделей с небольшой турбулентностью на этом пути, но в условиях повышенной волатильности также есть возможность подобрать отличные сделки.

Семь ведущих редакторов информационных бюллетеней Forbes, от солидных плательщиков дивидендов до фундаментально стабильных акций роста, описывают для вас некоторые из этих возможностей ниже.

Ричард Леманн , Forbes / Lehmann Income Securities Investor

Базируется в Талсе, штат Оклахома, Oneok (OKE) — диверсифицированная энергетическая компания и один из крупнейших поставщиков услуг в США. Он также является генеральным партнером и владельцем 41,2% Oneok Partners, LP (OKS), одной из крупнейшие MLP.OKE владеет и управляет первоклассной системой сжиженного природного газа (ШФЛУ) и является лидером в области сбора, обработки, хранения и транспортировки природного газа. Операции OKE включают в себя интегрированную сеть трубопроводов ШФЛУ и природного газа протяженностью 38 000 миль, перерабатывающие предприятия, фракционирующие установки и хранилища в регионах Мид-Континент, Уиллистон, Пермь и Скалистые горы.

Рейтинги компании отражают ожидаемую значительную динамику прибыли в 2018–2020 годах, чему способствуют рост объемов и добавленные мощности.Ожидаемый стабильный рост прибыли в течение следующих двух лет связан с более высоким уровнем левериджа до 2019 года, поскольку Oneok строит два многомиллиардных проекта трубопроводов и фракционеров. Финансовые результаты за третий квартал 2018 года превзошли ожидания аналитиков. Операционная прибыль выросла на 40% по сравнению с прошлым годом и составила 495,5 млн долларов. Чистая прибыль составила 313,3 доллара, что превышает консенсус-прогноз. Размер дивидендного покрытия составляет 1,39x, при этом распределение обычно квалифицируется и облагается налогом по ставке 15% -20%. Купите до 72 долларов за 4.Доходность 75% в годовом исчислении.

Kraft Heinz Company (KHC), которая была создана в результате слияния в июле 2015 года компаний Kraft Foods Group и H.J. Heinz Co., занимает пятое место в мире по производству продуктов питания и напитков. Среди брендов KHC — Kraft, Heinz, Jell-O, Kool-Aid, Maxwell House, Oscar Mayer и Weight Watchers. Рейтинги инвестиционного уровня компании остаются неизменными со стабильным прогнозом с 2015 года.

KHC искала возможность приобретения, выставив в феврале 2017 года заявку на покупку Unilever на сумму 143 миллиарда долларов, которая была отклонена советом директоров Unilever.Несмотря на свою неудавшуюся заявку, KHC не скрывает своего желания инициировать сделку. Он имеет достаточное финансирование за счет собственного капитала от своих крупнейших спонсоров, Berkshire Hathaway, владеющей примерно 26,5% компании, и 3G Capital, владеющей 22% акций.

KHC сообщила о чистой прибыли в третьем квартале 2018 года в размере 630,0 млн долларов или 0,51 доллара на акцию при чистых продажах в 6,39 млрд долларов. Скорректированная чистая прибыль по убыткам от обесценения и прочим статьям составила 0,78 доллара на акцию, что на 3 цента меньше оценок аналитиков. Пока KHC сток

находится под давлением в этом году, денежные потоки и размер дивидендов остаются стабильными.Распределения обычно квалифицируются и облагаются налогом по ставке 15-20%. Купите до 60 долларов США, чтобы получить текущую годовую доходность 4,17%.

Тэсик Юн , Forbes Investor ; Исследование особой ситуации Forbes

Хотя слишком много дел может иметь некоторые негативные последствия, обычно это того стоит, особенно в долгосрочной перспективе. Я думаю, что так будет и с ведущим мировым производителем ветровых лопастей из композитных материалов TPI Composites (TPIC).

Благодаря исключительно высокой активности заказов в 2018 году, обусловленной продолжающимся переходом к более чистым источникам энергии и устойчивым, но значительным снижением затрат на производство энергии ветра, последний квартал (третий квартал 2018 года) компания завершила с потенциальная стоимость по его долгосрочным соглашениям о поставках до 2023 года составит 6,3 миллиарда долларов. Это на 43% выше, чем в конце 2017 года, и более чем в шесть раз больше, чем объем продаж, которых он, вероятно, достигнет в 2018 году.

И хотя следствием этого значительного притока новых заказов, а также от клиентов, переходящих на более крупные размеры лезвий более быстрыми темпами, чем планировалось, будут более высокие, чем ожидалось, затраты на запуск линии и переходные расходы в течение следующих двух лет, TPIC скорректировала Прогнозируется, что EBITDA почти удвоится в 2019 году до 125 миллионов долларов, а затем вырастет еще на 36-52% до 170-190 миллионов долларов в 2020 году, в то время как прибыль, как ожидается, более чем утроится до 1,24-1,35 доллара на акцию в этом году даже при таком давлении. По мере того, как это начинает разворачиваться, я думаю, что это приведет к значительному росту акций TPIC.

Акционерам не нравится, когда компания привлекает средства любыми способами, которые потенциально могут снизить стоимость их владений. Поэтому, возможно, неудивительно, что акции ведущего поставщика залоговых кредитов EZCorp (EZPW) по-прежнему упали примерно на 48% с момента объявления и последующего выпуска конвертируемых долговых обязательств еще в мае, чтобы потенциально увеличить общее количество акций в обращении на 20%.

Но я думаю, что эта распродажа будет слишком резкой, учитывая, что встроенная конверсионная цена составляет 15 долларов.90 указывает на то, что акциям необходимо вырасти примерно на 80% от текущих уровней, прежде чем произойдет какое-либо разбавление. Кроме того, я считаю, что эти векселя будут использоваться для существенного погашения существующего конвертируемого долга с аналогичной конверсионной ценой и процентной ставкой со сроком погашения в 2019 году. Таким образом, профиль разводнения и затрат EZPW, вероятно, сейчас не сильно отличается от того, что было до выпуска.

Что еще более важно, компания планирует и дальше направлять значительные денежные средства, полученные от ее внутренних операций, обратно на открытие и приобретение дополнительных магазинов в своем более многообещающем бизнесе ломбарда в Латинской Америке, который в значительной степени ответственен за 27% -ный рост прибыли в 2018 финансовом году ( который закончился в сентябре), EZPW рассчитана на еще один год роста выручки и чистой прибыли, который, на мой взгляд, должен быть достаточно сильным, чтобы отсюда спровоцировать значительный отскок ее акций.

Брайан Рич , Портфель миллиардера Forbes

Global Blood Therapeutics (GBT) добивается «ускоренного утверждения» в FDA своего препарата Voxelotor, который представляет собой средство для лечения опасного для жизни заболевания, серповидноклеточной болезни (SCD). Нет события более мощного для переоценки акций, чем одобрение FDA. В этой связи ускоренная подача заявки в FDA — это большое дело, потому что планка для одобрения значительно снижена для серьезных редких заболеваний, для которых практически нет вариантов лечения.SCD отвечает всем требованиям. Компания находится на пути к официальной подаче заявки на новое лекарство в следующем году, что может означать одобрение к концу года.

GBT является третьей по величине позицией в 5-миллиардном портфеле лучшего в мире инвестора в области биотехнологий Джозефа Эдельмана. Он публично заявил, что, по его мнению, после одобрения FDA компания будет стоить более чем вдвое по сравнению с текущей стоимостью. А в долгосрочной перспективе, по его мнению, она может стоить в четыре раза больше текущей стоимости.

Джон Добош , Forbes Dividend Investor ; Отчет о прибылях и убытках Forbes

Денвер, Колорадо.на базе Molson Coors Brewing (TAP) была образована в результате слияния в 2005 году Coors Brewing Co. и канадской Molson. Он также владеет компанией Miller Brewing через свою дочернюю компанию MillerCoors, второго по величине продавца пива в Северной Америке, уступая только Anheuser-Busch Inbev (BUD).

Аналитики ожидают, что выручка за 2018 год составит 10,97 млрд долларов, что на 0,3% меньше, чем в 2017 году. За последние пять лет Molson Coors увеличила EBITDA на 26,8% ежегодно, в то время как компания торгуется с дисконтом к пятилетним средним оценкам почти по всем параметрам, которые вы можете измерить.Molson Coors и предшествующие ей организации выплачивают дивиденды более 30 лет. Годовые дивиденды в размере 1,64 доллара США (хорошо для текущей доходности 2,9%) — это не проблема. Molson Coors произвела свободный денежный поток на акцию в размере 8,07 доллара за последние 12 месяцев.

Парсиппани, штат Нью-Джерси. B&G Foods (BGS) производит, продает и распространяет продукты длительного хранения и замороженные продукты в США, Канаде и Пуэрто-Рико, получив свое прозвище от Джозефа Блоха и Джулиуса Гуггенхаймера, двух торговцев маринованными огурцами в Нью-Йорке с начала ХХ века.Современное воплощение B&G в качестве пищевого конгломерата восходит к 1996 году. Ему принадлежит более 50 брендов, включая Cream of Wheat, Green Giant, Le Sueur, Ortega и SnackWell’s.

Прибыль до вычета процентов, налогов, износа и амортизации росла в течение последних трех кварталов, а EBITDA компании за последний год составила 3,91 доллара на акцию, что поддержало годовые дивиденды в размере 1,90 доллара США (текущая доходность 6,1%). Между тем, акции BGS продолжают торговаться по значительно более низким ценам по сравнению с прошлыми пятью годами.

Щелкните здесь, чтобы узнать об акциях, готовых получить прибыль от быстрорастущей индустрии каннабиса.

Брэд Томас , Forbes Real Estate Investor

Основанная в 1949 году компания Enbridge из Альберты является крупнейшей компанией среднего бизнеса в Северной Америке с самой большой сетью энергетической инфраструктуры на континенте. Он транспортирует, генерирует и распределяет энергию, включая сырую нефть, природный газ.Его промежуточная сеть транспортирует 28% и 20% нефти и природного газа континентов соответственно. Девяносто шесть процентов его денежного потока приходится на долгосрочные контракты с твердыми обязательствами по объему со 100% контрагентами инвестиционного уровня.

Enbridge обеспечивает 23 года подряд роста выплат, выражаемых двузначными числами, и руководство ожидает роста дивидендов на 10% до 2020 года благодаря значительному портфелю роста, который включает проекты на 17 миллиардов долларов, которые должны быть завершены к 2020 году. Текущая дивидендная доходность ENB составляет 7.3%. Кроме того, на 2021-2025 годы запланированы новые проекты на сумму до 27 миллиардов долларов. ENB имеет сильный баланс и кредитный рейтинг BBB +, что является самым высоким в отрасли.

W.P. Carey (WPC) — один из крупнейших собственников чистой арендуемой собственности и входит в число 25 крупнейших инвестиционных фондов недвижимости (REIT) по индексу MSCI U.S. REIT. По состоянию на третий квартал ей принадлежало 1186 объектов недвижимости. Почти во всех зданиях, которые приобретает Кэри, есть эскалаторы в договорную аренду, а его средневзвешенный срок аренды составляет 10.5 лет. Carey получает привлекательную прибыль с поправкой на риск, выбирая критически важные здания в США, Северной и Западной Европе. Около 63% портфеля составляют активы из Северной Америки (62% в США) и 35% в Европе (и 1,2% в Австралии и Японии). WPC мало связана с розничной торговлей США, сектором, который испытывает трудности, и большинство чеков на аренду поступает от арендаторов промышленных и офисных помещений.

Скорректированные средства от операций на акцию в третьем квартале составили 1,48 доллара, что на 8% больше, чем в предыдущем году.Чистая выручка от продажи недвижимости составила 173,4 миллиона долларов, что на 1,3% больше, чем в третьем квартале 2017 года в 171,2 миллиона долларов. Его заполняемость в третьем квартале составила 98,3%. Акции выросли примерно на 2% в 2018 году, и я думаю, что впереди еще много возможностей для роста.

Джордж Патнэм , Обращение за помощью

Спустя два года после банкротства в 2010 году, Japan Airlines (JAPSY) объединилась с чистым балансом и решительной ориентацией на прибыльность благодаря впечатляющему положению дел во главе с Казуо Инамори, основателем японской Kyocera Corp., которые вышли из пенсии, чтобы сделать это.

Новые, более эффективные самолеты заменили устаревший парк, грузовые операции были включены в пассажирский парк, а компания изменила маркетинг и цены, чтобы привлечь более прибыльных клиентов и улучшить свой имидж. Инамори ушел в отставку в 2013 году, но Japan Airlines по-прежнему уделяет особое внимание контролю над расходами, расширяя свой глобальный охват за счет альянсов.

Здоровый экономический рост также способствует увеличению пассажиропотока и цен.В то время как прибыль в среднем составила более 1 миллиарда долларов, акции компании остаются слабыми. Акции Japan Airlines, торгующиеся всего с четырехкратной ценой Ebitda, могут быть готовы к взлету.

Компания KB Homes (KBH) работает с 1950-х годов во Флориде, Техасе и Калифорнии. Компания предлагает привлекательную программу сборки на заказ, которая допускает определенную настройку, но при этом учитывает преимущества объема и стандартизации.

В последние кварталы KB Homes стабильно демонстрирует рост маржи и прибыли на единицу.Несмотря на то, что компания имеет долг со сроком погашения в каждый из ближайших лет, у нее достаточно ликвидности, а также недавно повышенный кредитный рейтинг BB-, что должно позволить рефинансировать долг на разумных условиях. Строитель имеет хорошие возможности для инвесторов, которые хотят занять противоположную позицию.

Джон Бэкингем , Разумный спекулянт

Walt Disney (DIS) управляет одной из крупнейших диверсифицированных медиа-компаний в США.S. и является мировым лидером в производстве фирменных развлечений для всей семьи. В прошлом году акции не изменились, поскольку компания приобрела и интегрирует 21st Century Fox, приобрела контрольный пакет акций Hulu и запустила Disney +, потоковую службу прямого доступа к потребителю (DTC). Disney был «машиной монетизации» (как придумал аналитик) под руководством Боба Айгера, и я не вижу никаких признаков того, что это идет на убыль.

Компания продолжает добавлять подписчиков к своему спортивному сервису DTC ESPN + и, похоже, переживает волну перерезания шнура, которая охватила более одного абонента.1 миллион абонентов кабельного телевидения потеряли в третьем квартале по стране. Я рад, что Disney выиграл битву за активы Fox, и считаю, что это приобретение укрепит и без того лучший в своем классе портфель контента.

Disney должна получить более широкие масштабы производства и маркетинга, а подписка Disney + должна стать способом доставки контента со значительным потенциалом. Кроме того, киностудии Диснея смогли выдать множество победителей, которые превзошли неизбежных проигравших, в то время как тематические парки / курорты остаются основными источниками дохода.

19 лучших акций для покупки на оставшуюся часть 2019 года

Прошедший год был захватывающим, если не сказать немного тревожным. Хриплый рост на 25% в начале года развенчал плачевные последние несколько месяцев 2018 года, но этот большой рост был подрезан на треть только с начала мая.

Таким образом, выбирая лучшие акции для покупки на оставшуюся часть 2019 года, вы должны подходить к своему выбору с учетом волатильности, а именно, избегать ее.

Может быть, второе действие года будет немного менее захватывающим и более последовательным для инвесторов, чем первое.Но с учетом того, что торговые отношения Китая находятся в подвешенном состоянии, Брексит все еще витает в воздухе, а неопределенность относительно будущих планов Федеральной резервной системы в отношении процентных ставок, спокойствие далеко не гарантия.

С этой целью вот лучшие акции для покупки на оставшуюся часть 2019 года. Эти акции не только немного менее уязвимы для волатильности, которую мы наблюдали в последнее время, но и у каждой из них есть надежная предыстория и / или фундаментальные принципы, которые должны оказаться привлекательными, если не исчезнет туманный фон.

Данные по состоянию на 16 июня.Акции перечислены в алфавитном порядке.

1 из 19

Alphabet

  • Рыночная стоимость: 753,8 миллиарда долларов

Родительская компания Google Alphabet (GOOGL, 1 086,30 долларов США) имеет полную табличку. Рынок поиска не только созревает и становится насыщенным, но и Alphabet постоянно приводится в качестве примера того, что происходит, когда технологические компании слишком много знают о потребителях.

Акции Alphabet были перекуплены ранее в июне на основании всего лишь слухов об антимонопольном расследовании.Это добавило к убыткам после получения прибыли, вызванным доходами, которые не соответствовали оценкам аналитиков. В целом, акции GOOGL упали более чем на 16% по сравнению с апрельским пиком.

Но одна ключевая деталь была упущена из-за волатильности акций: только однажды за последние 10 лет Alphabet сообщила о снижении квартальной выручки по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. Честно говоря, нельзя сказать то же самое о прибыли, особенно в последнее время. Более широкое снижение продаж смартфонов (теперь, когда они есть у большинства желающих) привело к тому, что операционная система Android стала центром прибыли, а цены на поиск по настольным компьютерам / ноутбукам уже несколько лет снижаются.То, что GOOGL столкнется с финансовым затруднением, было лишь вопросом времени.

Тем не менее, ставки против материнской компании Google в долгосрочной перспективе оказались нецелесообразными. Alphabet держит руку на пульсе Интернета, и технологический гигант редко не может найти способы добиться большего роста. Таким образом, это текущее падение можно было бы купить.

2 из 19

Amgen

  • Рыночная стоимость: 107,4 миллиарда долларов

Этот год был тяжелым для владельцев биофармацевтического названия Amgen (AMGN, 176 долларов.08) — обычно это акции с низким уровнем риска, которые можно покупать в сфере биотехнологий. Акции упали примерно на 10% с начала года, в то время как индекс акций Standard & Poor’s 500 вырос более чем на 15%.

Однако, по словам генерального директора Smead Capital Management Билла Смида, это неравенство также упускается из виду. «Инвесторы в рост и сторонники индексов заперты в ловушке крупных технологий и собственной AMGN», — объясняет он, намекая на недавний сдвиг, который вскоре может повернуться вспять. Инвесторы взяли за правило заходить в крупнейшие основные компании за счет холдинговых услуг в сфере здравоохранения.Если интерес к наиболее знакомым акциям рынка снова начнет угасать, инвесторы вполне могут вернуться к таким компаниям, как Amgen.

Главный из катализаторов, которые могут стимулировать усилия по восстановлению, — это постоянный прогресс на фронте разработки лекарств. Смид говорит: «Если успех Merck в области иммуноонкологии и отклик акций компании в прошлом году — рост более 30% — является хоть одним признаком, то у AMGN есть огромный потенциал». С этой целью технология антител BiTE (биспецифические T-клетки) от Amgens показала себя многообещающей в качестве терапии нескольких типов опухолей, включая трудноизлечимые жидкие опухоли.Скоро будут обновлены эти программы.

Между тем слабость акций укрепила аргумент в пользу ценности. Смид рекламирует соотношение цены и прибыли AMGN, которое всего в 13 раз превышает прибыль за 12 месяцев, а также дивидендную доходность, которая выросла почти до 3,5%.

3 из 19

AT&T

  • Рыночная стоимость: 236,1 млрд долларов
  • Акционеры AT&T (T, 32,35 доллара) пару лет пережили тяжелые времена.Хотя это все еще дойная корова, инвесторы обеспокоены тем, что она вступит в гонку развлечений, купив Time Warner. Телевидение не было процветающим бизнесом для акций голубых фишек, поскольку его подразделение DirecTV не могло получить здесь поддержку в разгар мании перерезания шнура. И нет никаких гарантий, что потоковая передача под брендом Time Warner покорит переполненный потоковый рынок.

Но, честно говоря, AT&T — это не катастрофа, о которой свидетельствует ее снижение на 25% по сравнению со средней ценой 2016 года.А отскок на 18% от минимума конца декабря вырвал акции из длительной полосы неудач.

Как оказалось, AT&T лучше осведомлена о нюансах рынка стриминга, чем это могло показаться всего несколько месяцев назад. Выпуск продукта под брендом Time Warner был приостановлен (по крайней мере, на время), и теперь ходят слухи, что компания меняет свои планы и предлагает только одну комплексную услугу, которая будет включать в себя доступ к контенту HBO и Cinemax. к другому видео Time Warner, которое решила добавить AT&T.При теоретической цене от 16 до 17 долларов в месяц он может реально конкурировать с Netflix (NFLX).

AT&T, по слухам, также обдумывает идею продажи своего бизнеса DirecTV конкурирующему с Dish Network (DISH) бизнесу, отказавшись от бизнеса, который превратился в настоящую головную боль.

Нет никаких гарантий, что эти шаги решат проблемы AT&T. Но это наиболее стратегически мыслящее мышление, которое компания собирала по кусочкам за долгое время. Это обнадеживает. А AT&T — 6.Доходность 7%, предлагает одни из самых больших дивидендов, которые вы когда-либо найдете в акциях с мега-капитализацией.

4 из 19

Boeing

  • Рыночная стоимость: 195,3 миллиарда долларов

«Несмотря на все проблемы Boeing, было отменено очень мало заказов на 737 MAX, — говорит менеджер портфеля Interactive Advisors Барри Рэндалл». Почему? Отчасти потому, что мировые авиакомпании очень заинтересованы в сохранении некоторого подобия конкуренции между Boeing и Airbus.

Драма пришла и ушла относительно быстро.

В марте, после второго крушения 737 MAX 8 менее чем за шесть месяцев, проблемы с программными системами безопасности самолета были полностью обнаружены. Несмотря на то, что это можно исправить вовремя и к тому времени, обеспокоенные клиенты авиакомпаний отменили некоторые заказы на высоко оцененный пассажирский самолет, который находился в коммерческой эксплуатации всего пару лет. Акции Boeing (BA, 347,16 долл. США) приняли ванну после авиакатастрофы и последующего добровольного заземления этих самолетов некоторыми авиакомпаниями.

Самолету 737 MAX по-прежнему разрешено летать в США, и перевозчики, которые продолжали использовать самолет, не сообщали о новых инцидентах. Выполняются обновления программного обеспечения. Кажется, что проблема решена, и инвесторы, похоже, оставляют прошлое в прошлом.

Boeing, таким образом, может стать одной из лучших акций второй половины 2019 года из-за предложения о восстановлении. По словам Рэндалла, который владеет акциями BA как для себя, так и от имени клиентов консалтинговой компании в Бостоне, все готово для возможного восстановления долгосрочного восходящего тренда акций.«Весьма вероятно, что существующие 737 MAX снова будут летать к концу года», — отмечает он, что, в свою очередь, означает, что «денежный поток Boeing будет снова включен».

Рано может быть лучше, чем позже. Рэндалл заключает: «Внимательные инвесторы будут покупать сейчас в ожидании этого».

5 из 19

Corning

  • Рыночная стоимость: 24,3 миллиарда долларов

Техническое / промышленное оборудование Corning (GLW, 30,91 доллара) раньше уже не занимал должность руководителя.Но не упускайте из виду эту голубую фишку, о которой забыли слишком многие инвесторы. Мало того, что компания по-прежнему демонстрирует стабильный рост продаж и прибыли, Corning также незаметно настраивается на будущий рост, который, возможно, еще не нашел отражения в долгосрочных прогнозах аналитиков.

Появление связи 5G навсегда изменит ландшафт беспроводной связи. Мало того, что скорость 5G откроет Интернет вещей, загрузка цифровых данных, о которой еще пару лет назад было немыслимо, станет новой нормой, охватывающей все, от улучшенной промышленной продукции до всевозможных развлечений.

Однако эта массовая манипуляция данными не будет осуществляться исключительно через радиоволны. Фактически, большая часть работы будет выполняться с помощью проводных соединений с использованием скоростей, которые могут обеспечить только оптоволоконные кабели, подобные тем, которые поставляет Corning.

Инвесторы уже убедились в том, что 5G стимулирует рост. Corning считает, что ее подразделение оптических коммуникаций, хотя и носит спорадический характер, в этом году вырастет на 10% по сравнению с прошлогодним показателем, достигнув годового объема продаж более 5 миллиардов долларов.

Более быстрый рост может ожидаться после продаж в этом году.Лиза Янгерс, генеральный директор Fibre Broadband Association, написала в колонке 2018 года, что «Соединенным Штатам потребуется от 130 до 150 миллиардов долларов инвестиций в оптоволокно в течение следующих пяти-семи лет для адекватной поддержки конкуренции в области широкополосной связи, покрытия в сельской местности и развертывания беспроводной связи. для будущих сетевых технологий, таких как 5G ».

Тем временем Corning продолжает развивать бизнес-направление по производству экранов.

6 из 19

Dave & Buster’s Entertainment

  • Рыночная стоимость: 1 доллар.4 миллиарда
  • Dave & Buster’s Entertainment (PLAY, $ 39,58) — это далеко не традиционный выбор, и, возможно, он слишком чувствителен даже к самым умеренным экономическим проблемам. Акции не были очень прибыльными или даже стабильными в течение последних нескольких лет, резко упав после того, как они сообщили о небольшом снижении продаж в одних и тех же магазинах в прошлом квартале.

Но есть причины любить Dave & Buster’s, в том числе то, что на протяжении последних пяти лет компания неуклонно увеличивала свою выручку.Чего нельзя сказать о прибыли с начала прошлого года, но это не остановило Мэтью Литфина, ведущего портфельного менеджера Columbia Acorn Fund (ACRNX). Он говорит: «Несмотря на то, что на арене развлечений появляются новые участники, желающие получить больше впечатлений от обеда — например, TopGolf — мы считаем, что это должно иметь меньшее негативное влияние на Dave & Buster’s, как это было недавно, и является признаком того, что потребители все больше ищут уникальный опыт вне дома ».

Dave & Buster’s управляет более чем 100 развлекательными заведениями в 39 штатах, и их число в ближайшее время будет расти.Это рестораны, но это слово недооценивает все, что предлагает компания. Dave & Buster’s также предлагает развлечения и игры для взрослых и детей, которые хотят играть в игры, выходящие за рамки традиционных аркадных игр. И да, он также предлагает напитки для взрослых.

Новые игры могут возобновить рост прибыли. «В течение оставшейся части 2019 года у компании есть мощный конвейер новых игр, включая ключевые игры VR (виртуальной реальности), для увеличения трафика, а также улучшения в сфере продуктов питания, услуг и маркетинга», — говорит Литфин.

7 из 19

Electronic Arts

  • Рыночная стоимость: 27,5 миллиарда долларов
  • Акции Electronic Arts (EA, 92,73 доллара) пытались вырваться из крутого дайвера в четвертом квартале 2018 года в начале этого года, но к середине февраля усилия провалились. Хуже того, EA потеряла треть своей стоимости за последние 12 месяцев.

Наказание понятно, но перестаралось. Между парой разочаровывающих ежеквартальных отчетов, удивительным ростом популярности инди-игры Fortnite и задержками выпуска собственной Battlefield V инвесторы просто не нашли достаточно, чтобы понравиться.

Тем не менее, EA может быть одной из лучших акций для покупки до конца 2019 года … и, возможно, гораздо дальше в будущем.

Джефф Билски, управляющий портфелем и старший аналитик группы инвестиций с большой капитализацией в Chartwell Investment Partners, однако, не думает, что обозримое будущее будет похоже на недавнее прошлое.

Главное — это обновленное портфолио игр EA и то, как они продаются. «Большая часть доходов EA поступает от франшиз FIFA и Madden, но она имеет значительный потенциал роста с недавним выпуском , конкурента Fortnite , Apex Legends », — говорит он.«В долгосрочной перспективе EA также должна извлечь выгоду из большего перехода к цифровым загрузкам (что дает гораздо более высокую маржу) после цикла обновления консоли в следующем году, увеличения внутриигровых покупок и растущей популярности киберспорта».

Билски считает, что результат недавних разработок компании уже материализуется, говоря: «Компания дала прогноз выручки для игры в размере от 300 до 400 миллионов долларов на финансовый год, но это может быть консервативным, учитывая, что она уже принесла около 200 миллионов долларов. в первом квартале Fortnite и заработали примерно 2 доллара.4 миллиарда выручки в прошлом году ».

8 из 19

Expeditors International

  • Рыночная стоимость: $ 12,7 млрд для портфелей многих домохозяйств.

Она классифицируется как логистическая компания с такими аналогами, как FedEx (FDX) и United Parcel Service (UPS). Однако классификация не совсем точно описывает, что такое Expeditors International.Фактически, в отличие от UPS и FedEx, Expeditors International не владеет самолетами, кораблями или грузовиками. Скорее, он овладел искусством управления цепочкой поставок с помощью технологий. Он может найти для своих клиентов лучшие решения для маршрутизации и наиболее экономичные варианты ценообразования, доступные через сторонних поставщиков услуг.

Бизнес-модель работает. Хотя рост прибыли компании не шел по идеально ровной траектории, он продолжался. Промежуточный доход за 12 месяцев в размере 3 долларов США.52 доллара за акцию два года назад стоили всего 2,34 доллара, а двумя годами ранее — 2,05 доллара за акцию. В этом и следующем году прогнозируется рост аналогичных продаж и прибыли, при этом аналитики моделируют прибыль в 2020 году в размере 3,76 доллара на акцию.

9 из 19

Illinois Tool Works

  • Рыночная стоимость: 48,6 млрд долларов

Уолл-стрит вряд ли является большим поклонником Illinois Tool Works (ITW, 149,05 долларов США). Консенсус-рейтинг акций ITW — «Держать» — явное отсутствие уверенности со стороны в целом бычьей толпы — и консенсус-цель в 147 долларов на ниже текущей цены акций на .Это неприятный сценарий для нынешних акционеров.

Но в последнее время сомнения аналитиков оказались ошибочными. Действительно, начиная с февраля, акции Illinois Tool Works не только достигли тогда целевой цены в 136 долларов, но и пролетели мимо нее, взлетев на 26%.

Митинг поутих, но с тех пор, похоже, возобновился, снова бросая вызов сомневающимся. В самом деле, оговорки аналитиков по противоположным причинам могут спровоцировать устойчивый рост быков. Потому что, если акции ITW продолжат расти, как в последнее время, аналитическое сообщество может быть вынуждено повысить свои рейтинги, отправив в акции еще больше покупателей.

Illinois Tool Works — дивидендная аристократка, выплаты которой растут уже 55 лет подряд — безусловно, вносят свой вклад. Хотя это далеко не взрывоопасно, чистая прибыль прошлого года в размере 7,60 доллара на акцию, по прогнозам, в этом году достигнет 7,92 доллара на акцию, а затем до 8,44 доллара в 2020 году.

10 из 19

Intuitive Surgical

  • Рыночная стоимость: 57,3 доллара миллиард
  • Intuitive Surgical (ISRG, $ 496,54) с прошлой осени показывал неустойчивые результаты, и это вполне понятно.ISRG не оправдала своих оценок прибыли за первый квартал, и ответы аналитиков были неоднозначными после резкого падения цен после публикации отчета.

Аналитик Raymond James Лоуренс Кеуш, тем не менее, оставался непоколебимым в своем оптимистическом настроении, назвав откат возможностью покупки, возникшей из-за непонимания того, как меняется бизнес-модель компании.

По инициативе нескольких компаний, занимающихся программным обеспечением и облачными вычислениями, Intuitive Surgical вошла в бизнес по подписке. Вместо того, чтобы напрямую продавать свое роботизированное хирургическое оборудование da Vinci, он начал сдавать в аренду — компании используют термин «место» — некоторые из своих продуктов, а не продавать их.

Ответ положительный. Intuitive Surgical разместила 235 систем в течение первого квартала года, используя этот новый альтернативный подход к финансированию, что на 27% больше, чем годом ранее. Новая бизнес-модель приносит в жертву единовременный доход в обмен на постоянный доход на неограниченный срок.

Кеуш подозревает, что новая модель набирает даже большую популярность, чем предполагалось изначально, говоря о результатах компании за первый квартал: «Чистое влияние большего количества договоров аренды по сравнению смы предполагали, что выручка на 30 миллионов долларов меньше, или рост на 3,5% г / г, что означает, что выручка легко превысила бы оценки Street ». Аналитик Raymond James продолжает рекламировать «простоту обновления, более плавную динамику роста доходов и стандартизацию систем Gen 4 / более высокий набор инструментов» как причины для ожидания более долгосрочного роста, чем ожидают другие аналитики.

Таким образом, ISRG все еще может оправдать свой счет как одна из лучших акций здравоохранения для покупки в 2019 году.

11 из 19

John Bean Technologies

  • Рыночная стоимость: $ 3.6 миллиардов

В отличие от национальных мостов, школ и систем питьевого водоснабжения, аэропорты Соединенных Штатов и соответствующее оборудование для управления аэропортами стареют, нуждаются в ремонте или полной замене.

Цифры тоже большие. В 2017 году на капитальный ремонт JFK International было выделено 10 миллиардов долларов. В прошлом году компания O’Hare из Чикаго получила одобрение на модернизацию на сумму 8,5 миллиардов долларов. Большинство аэропортов в США нуждаются хотя бы в некоторой степени улучшений и модернизации.

Это возможность, которую не упустил из виду Ричард Мэтис, президент нью-йоркского инвестиционного консультанта The Mathes Company.Его выбор, чтобы подключиться к тенденции расходов в аэропортах, — это редко рассматриваемая компания под названием John Bean Technologies (JBT, 114,41 доллара), которая производит все, от грузовых погрузчиков в аэропортах до выходов на посадку и оборудования для обработки воздуха.

Результаты подтверждают обещание. Выручка John Bean, завершившаяся производством продуктов питания и автоматизированных систем, росла каждый квартал с начала 2014 года. Пять приобретений помогли обеспечить этот рост, но John Bean Technologies хорошо выбирает и интегрирует цели приобретения.Операционная прибыль выросла столь же впечатляюще, хотя и не так стабильно.

Аналитики в среднем ожидают роста выручки примерно на 5% в следующем году и роста прибыли на акцию на 12%, расширяя устоявшиеся тенденции для обоих показателей.

12 из 19

JPMorgan Chase

  • Рыночная стоимость: 356,2 миллиарда долларов

Несколько раз, когда мы наблюдали изменение кривой доходности с марта, вызывает беспокойство, особенно для банков.Даже если это не предвещает рецессии, такая динамика делает бизнес по кредитованию менее прибыльным.

Но эта перспектива может быть более чем необоснованно оценена в стоимости большинства банковских имен. JPMorgan Chase (JPM, 109,82 доллара) — не исключение.

Генеральный директор JPMorgan Джейми Даймон объяснил устойчивость своего банка в интервью Barron’s : «У нас много предприятий, работающих по подписке. Неустойчивость наших результатов с течением времени очень низка — что удивительно для таких предприятий, как торговля с фиксированным доходом, где большая часть доходов стабильна из года в год … Макросреда не меняет ничего, что мы делаем.Мы инвестируем в течение всего цикла ». Управление частным капиталом и обслуживание клиентов — два особенно последовательных направления бизнеса.

Эта устойчивость не помешала инвесторам смотреть на большой банк сквозь призму медвежьего цвета. Но JPMorgan может оказаться одной из лучших акций для покупки до конца 2019 года из-за своего противоположного потенциала.

Сотрудник Barron Эндрю Бэри входит в число немногих наблюдателей, которые считают, что текущие опасения по поводу процентных ставок могут в конечном итоге послужить возможностью для входа, недавно писавший: «Так же, как фондовый рынок был излишне оптимистичным в отношении JPMorgan и группы до финансового кризиса, сейчас это неуместно пессимистично.

Новички в JPM также получат дивидендную доходность примерно в 3%, если они вмешаются сейчас.

13 из 19

Lockheed Martin

  • Рыночная стоимость: 98,9 млрд долларов

Еще неизвестно, будет ли разрешено слияние Raytheon (RTN) и United Technologies (UTX). Но если это так, изменение может отвлекать и разрушать. Это также открывает двери для других оборонных компаний, которые становятся более предпочтительными в отрасли.

Дэниел Милан и Мэтью Эссманн, управляющие партнеры компании Cornerstone Financial Services, расположенной в Мичигане, теперь видят номер Lockheed Martin (LMT, $ 350.14) как ведущее имя в авиакосмической и оборонной промышленности.

Lockheed Martin «занимает лидирующую позицию в будущих воздушных системах следующего поколения, таких как гиперзвуковое ударное оружие, системы лазерного оружия, автономия и искусственный интеллект, которые могут привести к будущему росту доходов», — говорит Милан. Он продолжает: «Их самая большая программа — это истребитель-невидимка F-35, и LMT недавно опубликовал оптимистичный прогноз продаж F-35».

«Lockheed Martin продемонстрировала значительный рост прибыли за последние пять кварталов — не менее 30% в квартал — и повысила свой годовой прогноз в апреле», — говорит Милан.Аналитики также разделяют оптимистичный прогноз компании. В целом они ожидают, что прибыль в этом году составит 20,56 доллара на акцию, что на 17% больше, чем в прошлом году 17,59 доллара. Затем в 2020 году они видят скачок еще на 21% до 24,89 доллара за акцию.

У Lockheed, конечно же, есть проблемы, включая очень недофинансированный пенсионный план. Но это не мешает LMT оставаться в числе лучших акций для покупки до конца этого года.

14 из 19

Masimo

  • Рыночная стоимость: $ 7.5 миллиардов

Вы, вероятно, не слышали о медицинском оборудовании стоимостью 7,5 миллиардов долларов Masimo (MASI, 141,08 доллара). Это нормально — только пусть вас не вводит в заблуждение его безвестность. Его акции выросли более чем на 500% за последние пять лет.

Мэтт Литфин, ведущий портфельный менеджер Columbia Acorn Fund, считает, что у него есть еще больше возможностей для роста.

«Интеллектуальные инвестиции в НИОКР за последние несколько лет только начинают стимулировать очень прибыльный рост», — говорит Литфин. «Masimo недавно выпустила ряд новых решений для автоматизации больниц, которые напрямую отвечают критическим потребностям системы здравоохранения, таким как рост стоимости медицинского обслуживания, нехватка медсестер и кризис опиоидов.

Masimo прославилась пульсоксиметром с технологией извлечения сигналов (SET), который служит основой для его передового оборудования для измерения насыщения крови кислородом и контроля частоты пульса.

Литфин говорит об аппаратном обеспечении: «Пульсоксиметрия Masimo с гораздо большей эффективностью, тест для контроля уровня кислорода в крови и другие запатентованные неинвазивные жизненно важные параметры меняют способ отслеживания жизненно важных функций пациента в больнице и дома».

Его оборудование для пульсовой оксиметрии фактически является предпочтительной технологией, используемой в большинстве ведущих больниц Америки.Аналитики полагают, что больничный рынок также продолжит скупку этого оборудования, что обеспечит рост продаж на 7% в этом году и ускорение роста выручки до 10% в 2020 году.

15 из 19

Nokia

  • Рынок стоимость: 27,5 миллиарда долларов

Обещание подключения к сети 5G, наконец, становится реальностью, поскольку уже начинается коммерческое использование сверхвысокой беспроводной технологии. Мы просто царапаем поверхность; он доступен только примерно в паре десятков американских городов.Основная часть рынка, а также его потребители еще не воспользовались услугами беспроводной связи, которая меняет правила игры.

Этот многообещающий рост внедрения 5G, который должен привести к ежегодным глобальным расходам на сумму 700 миллиардов долларов к 2025 году, приводит Джека Мерфи, директора по информационным технологиям нью-йоркской фирмы по управлению активами Левина Истерли, к Nokia (NOK, 4,95 доллара США). .

«Мы считаем, что Nokia будет демонстрировать постоянное улучшение исполнения в будущих отчетах о прибылях и убытках, особенно в отношении профиля предстоящего цикла 5G и улучшенного денежного потока от операций», — говорит Мерфи об организации, которая предлагает комплексную линейку решения, включая программное обеспечение и услуги, необходимые для поддержания работоспособности соединений 5G.

У Nokia есть финансовые возможности, чтобы удерживать позицию лидера в области 5G и приносить пользу акционерам. «Баланс Nokia должен и впредь поддерживать высокую степень выкупа акций, дополненную дальнейшей реструктуризацией», — говорит Мерфи.

16 из 19

PayPal

  • Рыночная стоимость: 136,5 миллиарда долларов

Рост Square (SQ), разработка платежного приложения от Apple (AAPL) и даже выход в деньги- Трансферный бизнес через Facebook (FB) — это лишь небольшая часть доступных вариантов для доставки денег в цифровом виде.Есть несколько барьеров для входа в бизнес. Бесчисленное количество игроков извлекают выгоду из шанса выйти на платежный рынок, который, по прогнозам Research and Markets, к 2026 году будет стоить 168 миллиардов долларов.

Но иногда лучше всего покупают наиболее авторитетные игроки в бизнесе. В данном случае это PayPal (PYPL, 116,17 доллара США).

«Мы считаем, что PayPal является структурным победителем в секторе обработки платежей», — отмечает исполнительный директор и аналитик William O’Neil + Co. Дин Ким, добавляя, что «PayPal имеет сильные позиции в мобильной и электронной коммерции с более чем 270 миллионами активных пользователей. пользователей и 22 миллиона торговцев.

Следующий большой драйвер роста уже проявился в Venmo. Ким объясняет: «PayPal также успешно расширил охват среди миллениалов с помощью своей платформы Venmo, которая обработала объем транзакций на 21 миллиард долларов из общей суммы в 161 миллиард долларов только в первом квартале этого года».

Итог? «Мы полагаем, что PayPal продолжит опережающий рост в течение многих лет благодаря продолжающемуся глобальному переходу к цифровым формам платежей с наличных денег», — говорит Ким.

17 из 19

Prudential Financial

  • Рыночная стоимость: 40,3 миллиарда долларов
  • Prudential Financial (PRU, 99,23 доллара США) с начала 2018 года демонстрирует невысокие результаты, опасаясь стагнации или даже падения процентных ставок побуждая трейдеров держаться подальше от чувствительных к ставкам областей, таких как страховщики. Но эти опасения в конечном итоге могут послужить основой для покупки по трем причинам.

Главный из них заключается в том, что, несмотря на все ужасные предположения, U.Южная и мировая экономика остались достаточно устойчивыми, чтобы, по крайней мере, позволить Федеральной резервной системе сохранять свою базовую ставку. Мы наблюдали инверсию кривой доходности — хотя и неглубокую — в этом году, когда рынок облигаций привел к снижению ставок по долгосрочным облигациям и ипотечным кредитам. Но, оглядываясь назад, можно сказать, что инверсии вызывают подозрение в основном потому, что они были вызваны чрезмерным спросом на выпущенные в США бумаги с более высокими ставками, чем те, которые доступны в других частях мира.

Причина вторая? Результаты, прошлые и прогнозируемые.Какие бы встречные ветры ни сложились и могут обрести форму в будущем, они еще не оказали значимого влияния на результаты Prudential. В то время как выручка, согласно прогнозам, упадет на пару процентных пунктов в этом году, прибыль будет расти почти на 9%. Ожидаемый рост продаж на 4% в следующем году должен привести к увеличению прибыли еще на 9%.

В-третьих, Prudential — это не просто страховщик. Он также предлагает инвестиции, пенсионное управление, аннуитеты, структурированные расчеты и многое другое. Таким образом, компания не несет в себе столько обязательств по процентной ставке, как это часто предполагается.

18 из 19

ServiceNow

  • Рыночная стоимость: 50,5 миллиарда долларов
  • ServiceNow (СЕЙЧАС, 272,25 доллара США) акции могут вырасти более чем на 50% с начала года, но это может быть тот редкий случай, когда быстрое продвижение может стать еще более впечатляющим.

ServiceNow предлагает компаниям способ автоматизации компьютерных процессов, которые в противном случае приходилось бы выполнять вручную или не выполнять вовсе. Это больше, чем просто набор скриптов.В этом есть предсказательный и запрограммированный, интуитивный элемент. ServiceNow может удовлетворить самые разные потребности — от ИТ до человеческих ресурсов, обслуживания клиентов и т. Д., Даже предоставляя своим клиентам средства для разработки собственных приложений, созданных на заказ.

Продукция ServiceNow тоже явно пользуется спросом. Аналитики считают, что в этом году выручка увеличится более чем на 30%; эти оценки немного уклоняются от 28%, в основном из-за более высокой планки сравнения. В абсолютном выражении ServiceNow по-прежнему ускоряет рост выручки, что обеспечивает сравнительно впечатляющий рост операционной прибыли.

Решающий довод — надежный и постоянный доход. Более 90% продаж ServiceNow основаны на подписке, и более 90% ее клиентов обновляют свои подписки, когда придет время.

NOW не получит никаких наград, но это определенно одна из лучших акций для покупки до конца 2019 года.

19 из 19

Walmart

  • Рыночная стоимость: 311,4 миллиарда долларов

Наконец, Левин Истерли, ИТ-директор Джек Мерфи, говорит, что инвесторам следует подумать о приобретении Walmart (WMT, 109 долларов.07) во второй половине 2019 года.

«Walmart — крупнейший в мире розничный торговец, который твердо контролирует свои рынки, цепочки поставок и отраслевые тенденции», — говорит Мерфи. Хотя даже сам Walmart сетовал на настоящее и будущее влияние китайских тарифов, розничный торговец до сих пор ловко справлялся с серьезными проблемами, которые они должны были вызвать. В последнем квартале Walmart упала общая выручка, которая не соответствовала оценкам аналитиков, но все же выросла в годовом исчислении примерно на процентный пункт.Прибыль на акцию упала примерно на процентный пункт, но не оправдала ожиданий. Наиболее впечатляюще то, что продажи в одних и тех же магазинах выросли на 3,4% — это лучший показатель роста за девять лет.

Мерфи также впечатлен тем, что происходит возле магазинов компании. «Что наиболее важно, так это поворот Walmart в сторону технологий и электронной коммерции, — говорит он, — что может позволить ему эффективно конкурировать с Amazon».

Интернет по-прежнему является относительно небольшой частью общего бизнеса организации, но это меняется.Электронная коммерция Walmart в первом квартале выросла еще на 37%, сохранив многолетнюю полосу уверенного двузначного роста на своем цифровом рынке. Если экономический встречный ветер начинает дуть, Walmart не выглядит сильно обеспокоенным.

Джеймс Брамли на момент написания этой статьи долгое время являлся членом GOOGL и T.

Apple и AMD были лучшими акциями в 2019 году

Основные фондовые индексы резко выросли в 2019 году во многом благодаря успеху некоторых ключевых технологических акций.

Apple опередила индекс Dow Jones Industrial Average, поднявшись на данный момент примерно на 84%.

В S&P 500 корону заняла компания Advanced Micro Devices, поднявшаяся более чем на 150% с начала января, что стало наибольшим приростом в этом тесте.

В целом за год S&P 500 вырос почти на 30%, а промышленный индекс Доу-Джонса вырос более чем на 22%.

Год Apple на 1 триллион долларов

Удачный год для Apple подтолкнул рыночную капитализацию компании к отметке в 1 триллион долларов.В этом году гигант потребительских технологий добился скромных успехов в своем основном бизнесе по производству iPhone, превзойдя оценки в своем последнем квартальном отчете, несмотря на низкие продажи. Ожидается, что в 2020 году появятся iPhone 5G от Apple, некоторые аналитики прогнозируют серьезный цикл обновления и рост продаж для компании.

Но в этом году инвесторов взволновали другие источники доходов. А в ближайшие годы сегменты носимых устройств и услуг могут добиться еще большего прогресса. По словам аналитика Тони Сакконаги из Bernstein, Apple уже добилась успеха со своими AirPods, продав наушников на сумму около 6 миллиардов долларов в 2019 году.

Знаменательный год AMD

AMD — лишь один из нескольких производителей микросхем, которые объявили знаменательный год на растущем спросе на центры обработки данных и нишевые области, такие как игры. Lam Research выросла более чем на 115%, и KLA также почти удвоилась. Хороший год для акций полупроводников сбил с толку некоторых ведущих аналитиков, освещающих отрасль, так как он появился на фоне шквала новостей о торговой войне, омрачивших краткосрочные перспективы компаний.

Самая высокая целевая цена AMD на Уолл-стрит — от RBC Capital Markets.Аналитик РБК Митч Стивс оценивает акцию в 53 доллара за акцию, что почти на 15% выше цены закрытия в пятницу.

«Поскольку спрос на центры обработки данных растет, а продажи игр становятся лучше, чем ожидалось, как мы ожидаем, это должно привести к более высокой валовой прибыли по сравнению с текущими ожиданиями Street», — сказал Стивс в записке для клиентов на прошлой неделе.

Не только Стивс настроен оптимистично в отношении AMD, и Apple также пользуется поддержкой нескольких аналитиков с Уолл-стрит. Согласно FactSet, 57% аналитиков имеют рейтинг покупки Apple, а 38% — AMD.

Однако, по данным FactSet, обе акции торгуются выше своих средних целевых цен аналитиков, что указывает на вероятность того, что акции просрочены для отката.

— Майкл Блум из CNBC внес свой вклад в эту историю.

Ознакомьтесь с нашим списком из 19 лучших предложений на 2019 год

ЗАКРЫТЬ

Внося свой вклад в свой традиционный план 401 (K), вы можете сэкономить на налогах сегодня и одновременно инвестировать в свою пенсию.

НЬЮ-ЙОРК — 28 апреля: витрина с рекламой Grand Theft Auto IV 28 апреля 2008 года в Нью-Йорке.Популярная и неоднозначная видеоигра Take-Two Interactive Software Inc. прославляет грязную сторону городской культуры. По прогнозам, Grand Theft Auto IV побьет отраслевые рекорды продаж видеоигр после того, как завтра будет выпущена в магазинах США. (Фото Спенсера Платта / Getty Images) ORG XMIT: 80858292 GTY ID: 58292SP005_Gaming_World_ (Фото: Спенсер Платт, Getty Images)

После того, как практически все акции оказались в бедственном положении, какие компании стоит покупать в следующем году?

USA TODAY предлагает 19 лучших предложений на 2019 год от некоторых ведущих национальных менеджеров взаимных фондов.

В следующем году прибыльные акции, по словам управляющих портфелем, будут теми, которые смогут выжить и процветать, несмотря на все трудности.

Компании, которые лучше всего готовы к восстановлению, говорят они, будут теми, которые смогут увеличить свои доходы быстрее, чем остальной рынок, даже если экономика резко замедлится, как многие опасаются.

Акции, соответствующие профилю, включают компании, которые извлекут выгоду из новых продуктовых циклов, технологических инноваций или лидирующих позиций в развивающемся бизнесе, например, в играх с улучшенной реальностью.Акции в их списках покупок также включают имена, которые презираются, превысили свои максимумы и не пользуются популярностью у инвесторов.

Подробнее: От Аляски до Нью-Йорка: эти штаты повышают минимальную заработную плату в 2019 году

Подробнее: Сильные стороны экономики в 2019 году: сильный рынок труда, потребительские расходы и низкая инфляция

Подробнее: 5 способов сократить расходы бизнеса, сократить расходы и заработать больше денег в 2019 году

Tiffany (TIF)

Роскошный американский ювелир, известный своей синей коробкой, бриллиантами и флагманским магазином на Пятой авеню Нью-Йорка, переживает обновление, чтобы повысить свою крутость с помощью новое поколение покупателей.Перезагрузка 181-летнего ритейлера, управляемая генеральным директором Алессандро Больоло и художественным директором Ридом Кракоффом, может привести к росту его отстающих акций, говорит Дэн Чанг, главный инвестиционный директор Alger, который управляет Alger Small Cap Focus и Alger. Спектра фонды. Действия, вдохновленные новой командой менеджеров, такие как выпуск своего первого нового обручального кольца почти за десятилетие и запуск этой осенью линии украшений Paper Flowers, по словам Чанга, помогут сделать бренд «более актуальным и современным» и повысить продажи и прибыль. .Он говорит, что сейчас «отличное время для покупки» акций Tiffany, которые упали более чем на 40% с июльского пика. «Тиффани существует уже давно и никуда не денется».

Take-Two Interactive Software (TTWO)

Этот производитель видеоигр является бенефициаром некоторых ключевых долгосрочных тенденций: продолжающегося перехода к более прибыльным цифровым играм и возможного перехода к играм, усиленным виртуальной реальностью и другими умными технологиями , а также демографическая золотая середина геймеров-миллениалов, достигающих пика своего заработка и расходов, — говорит Чанг из Алджера.У Take-Two Interactive Software есть линейка игр с «фанатичной базой фанатов», — говорит Чанг, включая такие игры, как «Grand Theft Auto», «Red Dead Redemption» и «NBA 2K». Акции компании привлекательны тем, что выскочки не могут проникнуть в этот технологически ориентированный развлекательный бизнес, больший потенциал прибыли от распространения игр в цифровом формате и даже более совершенные технологии, которые в будущем привлекут еще больше игроков. «Видеоигры навсегда останутся формой развлечения и общения», — говорит Чанг.«Виртуальная реальность и игры — это союз, заключенный на небесах».

Председатель и главный исполнительный директор Blackstone Group Стивен А. Шварцман дает интервью Марии Бартиромо во время ее программы «Утро с Марией Бартиромо» в Fox Business Network в Нью-Йорке в пятницу, 27 апреля 2018 г. (AP Photo / Richard Drew) ORG XMIT: OTKRD112 [Via MerlinFTP Drop] (Фото: Ричард Дрю, AP)

Blackstone (BX)

Blackstone, одна из самых влиятельных частных инвестиционных компаний на Уолл-стрит, имеет одну вещь, работающую против ее акций: ее партнерская структура делает это не имеют права на включение в индексные фонды, такие как те, которые отслеживают фондовый индекс Standard & Poor’s 500.А индексные фонды, часто называемые «пассивными» инвестициями, были тем местом, куда в последние годы перетекала основная часть инвестиционных долларов. По словам Чарли Бобринского, главы инвестиционной группы Ariel Funds в Чикаго и менеджера Ariel Focus and Фонды Ariel Focused Value. «Все признают, что это отличная компания в отличном бизнесе, но люди не покупают ее акции», потому что это не часть популярного индекса, такого как S&P 500, — объясняет Бобринской.По его словам, учитывая 10-процентный рост прибыли компании и соотношение цены и прибыли ниже рыночного, акции недооценены.

24 мая 2015 г .; Индианаполис, Индиана, США; Общий вид пагоды и трофея Борга-Уорнера перед гонкой Indianapolis 500 2015 года на автодроме Indianapolis Motor Speedway. Обязательный кредит: Thomas J. Russo-USA TODAY Sports ORG XMIT: USATSI-225298 [Via MerlinFTP Drop] (Фото: Thomas J. Russo, Thomas J. Russo-USA TODAY Sports)

BorgWarner (BWA)

BorgWarner делает диск поезда, которые приводят в действие автомобили.Причина, по которой акции так недооценены и есть куда расти, заключается в том, что инвесторы ошибочно считают, что бизнес компании сосредоточен исключительно на газовых транспортных средствах, упуская из виду революцию электромобилей, говорит Бобринской из Ариэля. Но это неправильно. По его словам, его технологии уже глубоко внедрены в электромобили и гибриды. На своем веб-сайте BorgWarner оценивает, что к 2023 году «на нем будет содержаться около половины гибридов и более 30 процентов электромобилей, производимых во всем мире.«Что делает акции более заманчивыми, так это то, что у BorgWarner все еще есть большой бизнес в газовых транспортных средствах, которые, по прогнозам Бобринского, будут« по-прежнему доминирующим топливом в следующие 15 лет ».

Пока другие ждут своей очереди, Конджо Могес раскручивает игровое колесо в рамках ее собеседования во время ярмарки вакансий, которую устроил новый владелец Borgata Hotel Casino & Spa для комплекса казино, строящегося в Мэриленде, в среду, 9 августа 2016 года, в Атлантик-Сити. MGM заявляет, что это так. поиск сотен сотрудников для персонала казино и лаунджей в MGM National Harbour, который строится в округе Принс-Джордж, штат Мэриленд.(AP Photo / Mel Evans) ORG XMIT: NJME107 (Фото: Mel Evans, AP)

MGM Resorts International (MGM)

Более чем год спустя после массовых убийств на концерте в отеле Mandalay Bay в Лас-Вегасе Джефф Роттингхаус, управляющий фондом T. Rowe Price US Large-Cap Core, делает ставку на акции MGM Resorts International. В то время как акции упали примерно на 40% по сравнению с пиком января 2018 года, менеджер фонда говорит, что его прибыль и денежный поток вырастут в следующем году за счет наращивания объемов его новой собственности MGM Cotai в Макао, вновь открытого и отремонтированного Park MGM Las. Вегас и рост числа бронирований на съезды после трагической массовой стрельбы октября.1, 2017. «Учитывая замедление роста прибыли на рынке, мы сосредотачиваемся на идеях или компаниях с простым сравнением доходов и на новых циклах продуктов, которые позволят темпы роста выглядеть лучше, чем на рынке в целом», — говорит Роттингхаус.

ПЕРЕДАЧА ДЛЯ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ В ЛЮБОЕ ВРЕМЯ — Одна нить оптического волокна, произведенная Corning Inc., освещается лазерным лучом в Корнинге, штат Нью-Йорк, в пятницу, 6 октября 2000 г. Одна нить оптического волокна может выдержать 5 миллионов телефонных звонков. разговоры сразу. (AP Photo / David Duprey) ORG XMIT: NY132 (Фото: DAVID DUPREY, Associated Press)

Corning (GLW)

Большая роль Corning в создании оптоволокна для 5G, пятого поколения сотовой связи. коммуникаций, это лишь одна из причин, почему Роттингхаус Т.Роу Прайс чувствует себя связанным с акциями. Компания Corning, которая также производит стекло, используемое в смартфонах и плоскопанельных телевизорах, за последние годы увидела, что многие из ее конкурентов по оптоволоконным кабелям исчезли из-за перенасыщения оптоволоконными линиями. В результате он готов воспользоваться преимуществами революции 5G. «5G уникальна и будет способствовать более быстрому росту благодаря новому продуктовому циклу», — говорит Роттингхаус. Стекло Gorilla Glass от Corning, тонкое, легкое, устойчивое к повреждениям и небьющееся, также найдет новые применения помимо iPhone. «Стекло Gorilla Glass только начинает применяться в электромобилях для дисплеев приборной панели и лобовых стекол», — говорит он.Он добавляет, что сначала рынок стекла будет небольшим, но он будет расти по мере того, как электромобили начинают проникать на рынок в большем количестве.

ФАЙЛ — На этой фотографии от 23 ноября 2015 г. изображен банк Capital One в Нью-Йорке. Capital One Financial Corp. сообщает о прибылях во вторник, 24 апреля 2018 г. (AP Photo / Mark Lennihan, File) ORG XMIT: NYBZ257 (Фото: Mark Lennihan, AP)

Capital One Financial (COF)

Несмотря на выгоды от снижения налогов и прирост чистой прибыли, акции банков в 2018 году показали гораздо худшие результаты, чем рынок в целом.Но Билл Найгрен, менеджер фонда Oakmark, считает, что они готовятся к хорошему году в 2019 году. Одна из банковских акций, которые ему нравятся, — это Capital One, ведущего кредитора кредитных карт, который, по словам ценного инвестора, продается по гораздо более низкой цене по сравнению с его прибыли, чем у других крупных банков, таких как JPMorgan Chase, Citigroup и Wells Fargo. Отмечая, что «есть риск для любого кредита в плохой экономике», Нигрен не предвидит рецессии в следующем году. По его словам, это хорошая новость для Capital One, который продолжает искать новых клиентов для кредитования, даже тех, у кого более низкий кредитный рейтинг, но с которых они взимают более высокую процентную ставку.Нигрену также нравится, что банк использует свой избыточный капитал для выкупа своих акций, которые, по его мнению, недооценены.

Логотип Ally (Фото: Ally)

Ally Financial (ALLY)

Интернет-банк Ally, один из крупнейших независимых автокредиторов страны, также включен в список покупок Nygren в 2019 году. Одним из положительных моментов является ориентация Ally на более низкую стоимость Интернет-услуг, что позволило ей выплачивать более высокие процентные ставки по сберегательным и текущим счетам, что привлекло много депозитов от ключевого целевого клиента: миллениалов.В то время как критики утверждают, что Элли столкнется с большим количеством проблемных кредитов, если экономика ухудшится, Нигрен утверждает, что эти опасения раздуты, потому что инвесторы оценивают возможные потери, основываясь на последней рецессии, которая была одной из худших в истории.

ФАЙЛ — На фотографии из файла во вторник, 30 июня 2015 г., в Омахе, штат Небраска, демонстрируются продукты, произведенные ConAgra Foods. ConAgra Foods Inc. сообщает финансовые результаты в четверг, 29 сентября 2016 г. (AP Фото / Нати Харник, файл) ORG XMIT: NYBZ402 [Via MerlinFTP Drop] (Фото: Нати Харник, AP)

Conagra Brands (CAG)

Возможно, вы не слышали о Conagra, но, вероятно, слышали о таких брендах, как Healthy Choice, Birds Eye и Boom Chicka Pop.И это хорошо, потому что Кевин Драйер, со-директор по инвестициям и управляющий портфелем в Gabelli Funds, говорит, что эти бренды Conagra являются частью двух самых модных и самых продаваемых областей в сфере продуктов питания: замороженных продуктов и снеков. Пищевой гигант также находится в центре движения за здоровье и благополучие. «Это суть того, что они делают», — говорит Дрейер. «Они очень в тренде». Он отмечает, что замороженные продукты не требуют большого количества консервантов и имеют высокое удобство. Линия закусок также стала более здоровой благодаря прошлогодней покупке Angies Boom Chicka Pop.

21 ноября 2018 г .; Нью-Йорк, Нью-Йорк, США; Вратарь «Нью-Йорк Рейнджерс» Александар Георгиев (40) спасает мяч от «Нью-Йорк Айлендерс» в первом периоде в Мэдисон-Сквер-Гарден. Обязательный кредит: Adam Hunger-USA TODAY Sports ORG XMIT: USATSI-383340 ИДЕНТИФИКАЦИОННЫЙ ФАЙЛ: 20181121_arh_sh5_0004.jpg (Фото: Adam Hunger, Adam Hunger-USA TODAY Sports)

Madison Square Garden (MSG)

Вы стойкие рейнджеры или поклонник Никс? Или постоянный посетитель известных концертов в Мэдисон-Сквер-Гарден, который часто называют «самой известной ареной мира»? «Если так, то сейчас хорошее время, чтобы стать обладателем части команды и легендарной арены», — говорит Крис Маранги, со-директор по инвестициям и управляющий портфелем в Gabelli Funds.Есть несколько катализаторов, которые могут катапультировать курс акций. Сосредоточенность миллениалов на впечатлениях, таких как трата денег на концерты и спортивные мероприятия, является одним из них. Другой — перспектива отделения спортивной части бизнеса от развлекательной. «Это откроет ценность», — говорит Маранги.

Guidewire Software (GWRE)

Производитель программного обеспечения для страховых компаний и страховщиков от несчастных случаев переводит свой бизнес в облако. И этот цифровой переход имеет большой потенциал дохода, поскольку миграция клиентов в облако теперь будет приносить 3 доллара на каждый доллар, говорит Майкл Липперт, менеджер Baron Opportunity Fund.Страховщики теперь смогут передать все технические функции на аутсорсинг Guidewire, который будет управлять данными и повседневными бизнес-потребностями, начиная от андеррайтинга политики и заканчивая обработкой претензий и выставлением счетов.

1/2016 Admeter 2016 -Wix.com В рекламе Super Bowl 50 «Начни сногсшибательно» представлены персонажи из фильма «Кунг-фу Панда». (Через OlyDrop) (Фото: wix.com)

Wix.com (WIX)

Нужно создать веб-сайт? Wix.com, платформа для создания веб-сайтов, может помочь. Но причина, по которой Липперту из Baron Opportunity Fund нравятся акции компании, заключается в том, что израильская компания также участвует во многих сферах деятельности по сбору доходов, таких как веб-приложения на основе электронной коммерции, включая заказы, платежи и помощь в маркетинге.«Wix.com занимает лидирующую долю рынка и генерирует большой денежный поток», — говорит Липперт.

(Фото: ROKU)

Roku (ROKU)

Инвесторам, которые ищут технологические игры с потенциалом роста и шансом стать следующей рок-звездой технологических акций, следует искать компании с гораздо более низким профилем, чем Facebook и Netflix, говорит Кевин. Ландис, менеджер фонда Firsthand Technology Opportunities. Roku, пионер в потоковой передаче видеоконтента из Интернета на телевизор, отвечает всем требованиям. «Если у вас уже есть Netflix, Roku — вторая акция потокового вещания, которую вы хотите купить», — говорит он.Roku — это чистая игра на разрезании аккордов, или тенденция к тому, что потребители отказываются от более дорогих услуг по подписке, таких как кабельное телевидение, в поисках более удобных и экономичных вариантов. Однако акции нестабильны, поэтому остерегайтесь резких колебаний цен.

(Фото: Cree)

Cree (CREE)

Cree, благодаря своим компонентам из карбида кремния, более известным как SiC, также находится в списке покупок Landis. По его словам, компания «наконец-то нашла отличный конечный рынок для этого эзотерического материала»: его использование на развивающемся рынке электромобилей.Ранее в этом году компания заявила, что одно из новых переключающих устройств, например, приводит в действие трансмиссию электромобилей. «Акции, — говорит Лэндис, — имеют большой потенциал роста». Он добавляет, что одним из преимуществ владения Cree является то, что это не слишком популярные акции, о которых слышал каждый инвестор по всему миру.

Не говори, что деньги Бринк мертвы. В прошлом году компания по управлению наличностью и безопасности сокрушила рынок. (Фото: Pixabay)

Brink’s (BCO)

Кто сказал, что наличные деньги мертвы, их заменили пластиковые платежи? Грузовики Brink, которые вы видите перед торговыми точками с вооруженной охраной, по-прежнему актуальны, — говорит Уорд Секстон, менеджер фонда William Blair Small Cap Growth Fund.«Еще есть деньги, которые можно заработать, перевозя деньги грузовиком», — говорит он. Компания Brink’s, обслуживающая клиентов в более чем 100 странах, начала укреплять свои управленческие позиции еще в 2016 году с назначением генерального директора Дугласа Перца. Новая команда, по словам Секстона, нацелена на «увеличение прибыли, снижение затрат и повышение эффективности», шаги, которые помогли увеличить ее операционную прибыль на 25 процентов в третьем квартале 2018 года. Недавнее партнерство Brink с Canopy Growth, ведущим канадским производителем каннабиса, даст импульс развитию бизнеса.Brink’s не только предоставит безопасную логистику и услуги по управлению денежными средствами для горшечной компании, но также предоставит транспортные услуги своим производителям и розничным клиентам.

epa07130774 (ФАЙЛ) Фотография из архива от 31 марта 2015 года, на которой индонезийский рабочий стоит рядом с продуктами Coca-Cola на заводе Cikekodan Coca Cola Amatil Indonesia (CCAI) в Бекаси, Западная Ява, Индонезия (переиздано 30 октября 2018 г.). Компания Coca-Cola, крупнейшая в мире компания по производству напитков, 30 октября 2018 года опубликует финансовые результаты за 3 квартал 2018 года.EPA-EFE / BAGUS INDAHONO ORG XMIT: BGS83 (Фото: BAGUS INDAHONO, EPA-EFE)

Coca-Cola (KO)

В наши дни Coca-Cola — это больше, чем просто продавец газированных напитков. Например, компания расширилась в быстрорастущий кофейный бизнес, купив в августе Costa Coffee, вслед за более ранними приобретениями компаний, производящих витаминную воду, чай и другие компании, связанные с напитками. «Они превращаются из компании, производящей в основном газированные напитки, в компанию, производящую напитки, за счет приобретений за пределами своего основного бренда», — говорит Сайра Малик, глава отдела глобальных акций Nuveen.Что также делает их акции привлекательными, так это то, что Coca-Cola продает продукты, которые потребители покупают на регулярной основе в хорошие и плохие времена, что нравится инвесторам в тяжелые экономические времена.

ФАЙЛ — На этой комбинации фотографий от 25 августа 2018 г. показаны демонстрационные модели имплантируемых нейростимуляторов, в верхнем ряду слева, Medtronic Intellis и Boston Scientific Spectra WaveWriter SCS. Нижний ряд слева — Abbott / St. Имплантируемый генератор импульсов Jude’s Proclaim 7 и имплантируемый генератор импульсов Proclaim DRG.В понедельник, 26 ноября 2018 г., представители здравоохранения США заявили, что они планируют пересмотреть национальную систему утверждения большинства медицинских устройств, созданную десятилетиями, которая давно подвергается критике со стороны экспертов за то, что они не могут выявить проблемы с опасными имплантатами и медицинскими инструментами. (AP Photos / Mary Altaffer, File) (Фото: Mary Altaffer, AP)

Boston Scientific (BSX)

Производитель медицинского оборудования Boston Scientific имеет две вещи, которые инвесторы будут искать в 2019 году: способность обеспечить рост в любом виде экономической среды и «рычагов, которые нужно использовать» для развития своего бизнеса, — говорит Малик из Nuveen.Приобретение медицинской компанией в ноябре британской BTG, компании, которая продает продукты, помогающие врачам лечить пациентов с помощью минимально инвазивных процедур, дает возможность повысить рентабельность. Также наблюдается рост кардио-области.

Алкермес ВИВИТРОЛ. РАЗДАТОЧНЫЙ МАТЕРИАЛ. Фото Грега М. Купера. [Via MerlinFTP Drop] (Фото: Грег М. Купер)

Alkermes (ALKS)

Судьба производителя лекарств Alkermes может зависеть от успеха двух препаратов, говорит Коннор Браун, менеджер фонда Thornburg Value.Лекарства, которые, по его словам, могут повлиять на их прибыль, соотношение цены к прибыли и стоимости акций в 2019 году, — это вивитрол, который лечит опиоидную зависимость, и аристада, препарат от шизофрении и биполярных расстройств.

ORG XMIT: MAWS201 На этой фотографии от 12 мая 2011 года вывеска по недвижимости сообщает о предстоящей продаже жилого дома в Уэйланде, штат Массачусетс. Незавершенные продажи домов упали в апреле с региональными вариациями после роста в феврале и марте, с необычной погодой и экономическими условиями. мягкость добавляет к текущим проблемам, которые препятствуют выздоровлению, согласно Национальной ассоциации риэлторов (R).(AP Photo / Bill Sikes) (Фото: Bill Sikes, AP)

Zillow (Z)

Интернет-сайт недвижимости Zillow не привлекал много инвесторов, делающих высокие ставки на его акции в этом году. Акции Zillow, известной своей ценой на жилье Zestimates и владеющей такими брендами, как Trulia и сайт поиска квартир HotPads, упали. По словам Брауна из фонда Thornburg Value, неудача частично объясняется широкой распродажей на Уолл-стрит, а также разочарованием покупателей жилья и брокеров по недвижимости в отношении системы привлечения потенциальных клиентов Zillow и ее движения к покупке домов напрямую у продавцов в поисковой сети. быстрых денег в таких местах, как Феникс и Лас-Вегас, говорит Браун.«Но мы думаем, что эти проблемы носят краткосрочный характер», — говорит Браун.

Прочтите или поделитесь этой историей: https://www.usatoday.com/story/money/2018/12/28/stock-market-stocks-buy-2019/2267131002/

7 Лучшие акции для Купите сегодня и держите навсегда

Сотни тысяч людей каждый месяц ищут такие слова, как «акции, которые нужно купить сегодня», «лучшие акции для покупки» или «лучшие акции на 2021 год».

Призыв понятен, но большинство всплывающих статей быстро написаны фрилансерами, которые часто даже не инвестируют в акции, которые они рекламируют.Они просто пишут для одноразовых кликов и просмотров страниц, а не проводят серьезные исследования, чтобы обеспечить ценность и установить долгосрочные отношения со своими читателями.

По правде говоря, инвестировать сложно, и создание портфеля лучших акций для покупки, опережающих рынок, — это то, что даже профессионалы в области финансов не могут делать постоянно.

Фактически, после комиссий только около 15% активно управляемых фондов опережают S&P 500 за любой длительный период времени:

Источник графика: S&P 500 SPIVA

Для среднего непрофессионального инвестора все еще хуже.Согласно расчетам Dalbar Inc и приведенным здесь JP Morgan, средний инвестор едва ли опережает инфляцию и значительно отстает от S&P 500:

.

Диаграмма Источник: JP Morgan Guide to the Markets

Это происходит главным образом потому, что инвесторы склонны покупать акции или фонды во время рыночных пиков, когда они дороги и все новости хорошие, а затем продают акции и фонды. после они терпят крах, когда они дешевы. Они продолжают делать это годами, и в конечном итоге отдача оказывается довольно низкой.

Тем временем ценные инвесторы, такие как Уоррен Баффет, накапливают деньги во время эйфорических бычьих рынков, потому что все дорого и очень немногие акции соответствуют их строгим инвестиционным критериям. Затем, когда в конечном итоге происходит крах фондового рынка и повсюду распродаются ведущие акции, они развертывают свои денежные запасы и выхватывают сделки десятилетия.

Тем не менее, существует множество независимых, дисциплинированных инвесторов, которые в долгосрочной перспективе создают серьезное состояние на рынке, следуя аналогичным методам.Просто, но непросто оставаться сосредоточенным и постоянно покупать высококачественные компании по разумным ценам.

Моя любимая инвестиционная платформа для хранения этих акций — M1 Finance.

После того, как я сам использовал его в течение нескольких лет, я воочию убедился, сколько возможностей дает его программное обеспечение для легкой перебалансировки отдельных акций и действительно помогает мне получить дополнительную прибыль. (См. Мою политику раскрытия информации относительно моей принадлежности к M1.)

Критерии инвестирования для лучших акций

Несмотря на то, что рынки трудно превзойти по динамике, я думаю, что отдельные акции могут быть ценным компонентом портфеля инвестора.

Как я объяснял в своей статье о психологии инвестора, самое важное, что вы можете сделать, — это найти правильную инвестиционную стратегию, соответствующую вашим уникальным потребностям и индивидуальности. Вам нужна стратегия, которая работает хорошо, но при этом удобна и побуждает к регулярным инвестициям.

Для многих это индексные фонды. Фактически, я думаю, что большинству людей следует держать какие-то индексные фонды, и около 50% моих собственных денег находится в индексных фондах.

Но я думаю, что инвестирование в рост дивидендов также является хорошей стратегией для многих практических людей.Это означает инвестирование в компании с 10+ годами последовательного роста дивидендов, устойчивыми коэффициентами выплаты дивидендов и надежными перспективами роста.

Как стратегия, она обеспечивает более надежный инвестиционный доход, чем индексные фонды, дает инвесторам возможность узнать о различных предприятиях и включает «инстинкт коллекционера» у многих людей, что может вдохновить их вкладывать больше денег.

Хотя индексные фонды могут показаться далекими и расплывчатыми, покупка и хранение коллекции тщательно подобранных дивидендных акций, которые увеличивают свои дивиденды каждый год в геометрической прогрессии, просто «кликают» для многих людей и формируют хорошие инвестиционные привычки.Акции с ростом дивидендов как группа также статистически умеренно опережали индекс S&P 500 на протяжении десятилетий, что не повредит.

Вы можете покупать акции компаний, эти акции приносят денежные дивиденды, которые растут каждый год, и вы можете реинвестировать эти дивиденды в большее количество акций или можете их потратить.

Вместо того, чтобы просто надеяться, что цена акций пойдет вверх, а не вниз, инвесторы, инвестирующие в дивиденды, склонны обращать внимание на фундаментальные факторы компании, включая рост и надежность своих дивидендов, и следить за устойчивыми долгосрочными результатами.Это помогает создать хорошие инвестиционные основы, поскольку они больше ориентированы на результаты деятельности компании, чем на колебания дневной цены акций.

С учетом сказанного, вот 8 основных критериев, которые я использовал при выборе лучших акций для выделения в этой статье:

Критерий 1: Компания извлекает выгоду из долгосрочных тенденций и имеет небольшой прогнозируемый риск устаревания.

Критерий 2: Компания имеет доходность инвестированного капитала выше среднего и прочный экономический ров, чтобы поддерживать ее в таком состоянии.

Критерий 3: Компания имеет хороший баланс и хорошие исторические показатели во время рецессий.

Критерий 4: Компания является поставщиком премиум-класса. Они конкурируют по качеству, а не только по цене.

Критерий 5: В компании обычно есть менеджеры с длительным сроком полномочий и нацеленностью на долгосрочные результаты.

Критерий 6: Компания демонстрирует прибыльный рост. Не рост любой ценой, а сочетание устойчивого роста и ценности.

Критерий 7: Компания торгуется по разумной оценке. Это справедливая цена для исключительной компании.

Критерий 8: Компания находится в моем личном портфолио. Я исследовал его и следил за ним в течение многих лет и понимаю его различные нюансы.

Я не включил в эту статью метрику дивидендов напрямую, потому что у меня уже есть две популярные статьи о дивидендах, которые я постоянно обновляю с идеями об акциях:

Таким образом, некоторые компании в этой статье имеют довольно низкую дивидендную доходность, и это нормально.Основное внимание здесь уделяется общей доходности с поправкой на риск.

Когда дело доходит до инвестирования, ничего нельзя сказать наверняка. Не существует идеальных акций для покупки, потому что невозможно точно предвидеть будущее.

Однако покупка диверсифицированного портфеля высококачественных компаний по разумным ценам — один из самых надежных способов накопления богатства в долгосрочной перспективе.

7 отличных акций, которые стоит покупать и держать

Вот семь компаний, которые, как мне кажется, торгуются по разумной оценке, предлагают высокую доходность с поправкой на риск в течение следующего десятилетия и соответствуют вышеупомянутым критериям.

Все эти компании принадлежат мне в долгосрочной перспективе. Я исследовал их годами, и в некоторых из них у меня довольно большие позиции.

Некоторые из них, вероятно, со временем превзойдут рынок, а некоторые — нет. Все они в прошлом обошли рынок. С точки зрения доходности с поправкой на риск, это одни из тех акций, которые мне наиболее комфортно держать в любых рыночных условиях вместе с индексными фондами. Перед покупкой какой-либо компании всегда проводите должную осмотрительность.

Я опубликовал первую версию этой статьи в 2018 году, и все 7 выбранных акций превзошли S&P 500 в течение следующего года. Недавно я обновил эту статью для 2020 года, заменив три названия на новые, чтобы попытаться определить одни из лучших акций на 2020 год и последующий период.

# 1) Brookfield Asset Management (BAM)

Brookfield Asset Management (BAM) — канадская финансовая компания, о которой вы, возможно, не слышали. Это управляющий активами, специализирующийся на реальных активах, таких как недвижимость, инфраструктура и возобновляемые источники энергии.

Их корни уходят корнями в более чем столетний период, когда компания была одним из первых разработчиков и операторов инфраструктуры в Бразилии.

За последние 20 лет они превратились в глобального управляющего активами с активами под управлением на сумму более 500 миллиардов долларов. Они обладают разнообразной недвижимостью, включая газопроводы, платные дороги, центры обработки данных, солнечные фермы, плотины гидроэлектростанций и небоскребы на пяти континентах.

Они владеют контрольным пакетом акций четырех публичных товариществ:

  • Brookfield Property Partners (BPY)
  • Brookfield Renewable Partners (BEP)
  • Brookfield Infrastructure Partners (BIP)
  • Brookfield Business Partners (BBU)

Как частная инвестиционная компания, они зарабатывают деньги тремя основными способами.Во-первых, они вкладывают собственный капитал в различные реальные активы. Во-вторых, они собирают деньги у институциональных инвесторов, вкладывают эти деньги от их имени в различные реальные активы и взимают плату за результативность с этого капитала. В-третьих, они основали и владеют крупными пакетами акций вышеупомянутых публично торгуемых товариществ, от которых они собирают денежные средства, комиссию за управление и плату за исполнение, называемую правами на поощрительное распределение (РДЭ).

Вот их полная организационная структура.Если хотите, щелкните изображение, чтобы увеличить его:

Диаграмма Источник: Brookfield Investor Brochure

Эта структура дает им экспоненциальный рост, потому что помимо того, что их прямые инвестиции являются чрезвычайно прибыльными, они также извлекают выгоду из основной тенденции увеличения институциональных вложений в альтернативные активы, такие как частный капитал, недвижимость, инфраструктура и другие высокоэффективные низкоэффективные активы. -жидкость вложения. Частные фонды Брукфилда постоянно опережали такие эталоны, как S&P 500.

Инсайдерам принадлежит около 20% компании. Это огромная инсайдерская собственность, легко выражающаяся в одиннадцать цифр, поэтому их стимулы в значительной степени совпадают с интересами акционеров. Генеральный директор Брюс Флатт проработал в компании 30 лет, был генеральным директором в течение 15 лет и до сих пор следил за огромной производительностью за время своего пребывания в должности.

Если вы инвестировали 10 000 долларов в 2004 году, сегодня он будет стоить 98 000 долларов по сравнению с 46 000 долларов в S&P 500 ETF, включая реинвестированные дивиденды:

Источник диаграммы: Диаграмма Y

Несмотря на поразительные результаты Brookfield, они малоизвестны и, на мой взгляд, по-прежнему имеют разумную цену.Поскольку они владеют приносящими доход долями в нескольких партнерствах и имеют сложную корпоративную структуру, BAM, как правило, не очень хорошо отображаются на скринингах акций, и люди, впервые просматривающие свою финансовую отчетность, не видят ничего особенного. Фактически, на первый взгляд они всегда выглядят переоцененными, потому что их отчетные доходы, как правило, нестабильны.

Таким образом, они, как правило, остаются незамеченными по сравнению со многими ведущими акциями, которые известны всем.

Компания хорошо позиционирует себя во время рецессии, потому что менеджмент составляет крепкий баланс, а затем покупает большие активы по выгодной цене у проблемных продавцов.

Часто компании берут на себя слишком большие долги, их кредитные рейтинги падают, их процентная доходность становится слишком высокой, а затем, когда что-то неожиданное причиняет им боль, они становятся банкротами или вынуждены продавать активы по бросовым ценам. Brookfield покупает их, рефинансирует их до гораздо более низких процентных ставок благодаря их высокому кредитному рейтингу и получает невероятную прибыль, поскольку они удерживают и расширяют эти активы. Часто они продают эти активы на бычьих рынках по гораздо более высоким оценочным мультипликаторам, чем они заплатили, чтобы они могли повторно использовать этот капитал в других проблемных активах.

Например, во время финансового кризиса 2007/2008 годов Брукфилд купил множество недооцененных судоходных портов, железнодорожной инфраструктуры и других глобальных активов у фирмы Babcock & Brown, которая оказалась в слишком большом долге и была ликвидирована. Эти активы показали огромные результаты по мере восстановления мировой экономики.

Раньше, когда Чили была пограничным рынком без особого интереса со стороны инвесторов, Brookfield купила дешевые активы по передаче электроэнергии, расширила их более чем на десять лет и продала их более десяти лет спустя с ежегодной совокупной доходностью 16%.

Когда Бразилия столкнулась с огромной рецессией в 2014–2017 годах, Brookfield приобрела у проблемных продавцов всевозможные газопроводы и платные дороги, которым требовалось привлечь капитал, и заключила долгосрочные контракты с выгодными ценами, индексированными с учетом инфляции.

Когда североамериканские компании среднего бизнеса в 2015–2018 годах столкнулись с серьезными проблемами из-за переизбытка энергии и низких цен, Брукфилд купил инфраструктуру транспортировки энергии по дешевке.

После того, как компания SunEdison, разработчик солнечной энергии, обанкротилась из-за слишком большого долга, который не позволял реализовать чрезмерно агрессивные планы роста, компания Brookfield налетела и купила у них много солнечных и ветряных электростанций по привлекательной цене.

В начале 2018 года, когда сектор розничной торговли находился под сильным давлением из-за реальной угрозы онлайн-торговли, Brookfield выкупила General Growth Properties, у которой есть много лучших в своем классе объектов недвижимости и высокая заполняемость. Некоторые из них они сохранят в качестве розничных, в то время как другие активы будут преобразованы в другие типы собственности.

В 2020 году офисные башни БАМа подверглись давлению из-за COVID-19, но их предприятия по возобновляемой энергии и инфраструктуре работают очень хорошо, и они продолжают добавлять новые приобретения для своих различных платформ.

Дело в том, что менеджмент Brookfield состоит из противоположных инвесторов. Они покупают недооцененные (но премиального качества) активы во время стресса, расширяют их и продают по гораздо более высокой цене во время бычьих рынков.

Хотя Brookfield Asset Management выплачивает только 1,2% дивидендной доходности, большая часть прибыли происходит от прироста капитала с течением времени. С другой стороны, их различные партнерства предлагают более высокую доходность на 3-6% при немного меньшем росте.

Экономический ров БАМа Рейтинг: 5 из 5

Brookfield имеет глобально диверсифицированный портфель реальных активов, включая коммунальные услуги, регулируемую монопольную инфраструктуру, подобную коммунальным, здания премиум-класса в городах мирового класса, таких как Лондон и Манхэттен, а также большое количество плотин гидроэлектростанций.Это один из видов активов с самыми широкими доступными экономическими рвами. Такая глобальная диверсификация также снижает их зависимость от экономики или политики какой-либо одной страны.

Кроме того, управляющие активами получают выгоду от высоких затрат на переключение, и BAM, в частности, выигрывает. Фонды прямых инвестиций обычно привлекают инвесторов на многие годы. И пока частные фонды БАМа продолжают работать хорошо, институциональные инвесторы должны продолжать реинвестировать в них, когда у них есть возможность сделать это.

Балансовый рейтинг БАМа: 4 из 5

У

БАМ достаточно ликвидности, и большая часть его долга не связана с регрессом к материнской корпорации, но из-за своей сложной корпоративной структуры с несколькими уровнями умеренного левериджа он имеет средний кредитный рейтинг инвестиционного уровня от большинства рейтинговых агентств.

# 2) Enbridge Incorporated (ENB)

Enbridge — одна из крупнейших компаний среднего бизнеса в Северной Америке.

Они управляют обширной сетью трубопроводов, по которым нефть и газ транспортируются оттуда, где они собираются, туда, где они должны быть, чтобы поддерживать Канаду и Соединенные Штаты энергией и теплом.

Хотя и не без случайных инцидентов, трубопроводы более безопасны и более рентабельны для транспортировки энергии, чем основная альтернатива, которой является грузовой поезд.

Enbridge практически не зависит от товарных цен; они зарабатывают деньги исключительно на транспортировке энергии. Однако продолжительные периоды низких цен на энергоносители могут снизить объемы добычи нефти и газа, что в конечном итоге означает снижение объемов и снижение доходов для таких перевозчиков, как Enbridge.

Что мне больше всего нравится в Энбридже, так это то, что они подвержены значительному воздействию природного газа наряду с наличием нефти.В то время как объемы нефти сталкиваются с растущей долгосрочной угрозой со стороны электромобилей (и трудно предсказать, сколько времени займет это изменение), прогнозируется, что природный газ станет важным источником энергии на десятилетия вперед.

График Источник: презентация ENB для инвесторов, сентябрь 2020 г.

В то время как возобновляемые источники энергии, по прогнозам, будут занимать все большую и большую долю рынка новых энергетических проектов, природный газ отнимает долю рынка у угля. По сравнению с углем, природный газ производит гораздо меньше углекислого газа и не производит высоких уровней вредных загрязнителей, таких как ртуть.Кроме того, Enbridge имеет небольшой портфель активов в области возобновляемых источников энергии и планирует со временем его увеличивать.

В последние годы компания совершила ряд приобретений и консолидаций для оптимизации своей бизнес-модели. В частности, они приобрели Spectra Energy (что дало им большой импульс для увеличения доли природного газа), а затем выкупили несколько основных товариществ с ограниченной ответственностью, в которых у них были большие доли, и все это вложило в материнскую компанию.

Enbridge в настоящее время имеет 8% дивидендную доходность и 25 лет подряд ежегодного роста дивидендов:

График Источник: презентация ENB для инвесторов, сентябрь 2020 г.

Благодаря высокой дивидендной доходности, коэффициенту выплаты дивидендов, поддерживаемому распределяемыми денежными потоками, и стабильному росту дивидендов, ожидаемому в будущем, Enbridge предлагает высокую вероятность высокой общей доходности в следующем десятилетии.

ENB Economic Moat Рейтинг: 4 из 5

Enbridge по сути является регулируемой монополией.

Их канадская газораспределительная система — это коммунальное предприятие, а его магистральные трубопроводы — регулируемая магистральная инфраструктура для транспортировки энергии в Северной Америке. Enbridge имеет долгосрочные контракты с большинством своих клиентов.

Тем не менее, воздействие нефти на Энбридж на какое-то время может быть безопасным, но в конечном итоге возникает риск для существования со стороны электромобилей.И по мере того, как Enbridge расширяет свой портфель возобновляемых источников энергии, он будет конкурировать в области, в которой у него будет меньше преимуществ. Наконец, политическая оппозиция задержала некоторые из своих запланированных трубопроводов в последние годы.

ENB Балансовый рейтинг: 4 из 5

Enbridge имеет один из самых высоких кредитных рейтингов в средней отрасли, но взял на себя большой долг, когда пару лет назад приобрел Spectra Energy. С тех пор Enbridge снизила соотношение долг / EBITDA с 7,0х до примерно 4.В 5 раз за короткий период времени за счет продажи непрофильных активов, что вернет их в категорию компаний, занимающихся нефтегазовой инфраструктурой.

В дальнейшем компания планирует поддерживать соотношение долг / EBITDA в диапазоне 4,5x-5,0x и сохранять высокий кредитный рейтинг. Теперь, когда сокращение доли заемных средств завершено, у них появляется больше возможностей для роста и возврата капитала акционерам.

# 3) Алфавит (GOOGL)

Если бы мне пришлось купить сегодня только одну акцию с мега-капитализацией у Apple, Microsoft, Amazon, Google, Alphabet, Facebook, Visa, J.П. Морган, Berkshire Hathaway, Johnson and Johnson и так далее, это будет Alphabet.

У

Alphabet сейчас, пожалуй, самый сильный баланс среди всех компаний в мире: более 132 миллиардов долларов в эквиваленте денежных средств и всего 14 миллиардов долларов долга.

Кроме того, они по-прежнему быстро увеличивают выручку и прибыль. Этот тип диаграммы называется «F.A.S.T. График », который показывает соотношение цены акций и фундаментальных показателей. Черная линия — это цена акции, а синяя линия — цена, которой она была бы в любой момент времени, если бы она соответствовала среднему соотношению цена / прибыль по отношению к прибыли за тот год, и включает в себя консенсусные прогнозные оценки аналитиков за два года.

Диаграмма Источник: F.A.S.T. Графики

Как видно из приведенного выше графика F.A.S.T, цена акций Google на акцию (черная линия) была обоснована ростом его фундаментальной прибыли (синие и оранжевые линии).

Alphabet управляет своим основным веб-сайтом Google, а также Youtube, а также имеет множество других платформ, включая Android, Google AdSense для других веб-сайтов, Google Maps, Google Cloud и т. Д. У них также есть некоторые из ведущих технологий в области технологий без драйверов, и они входят в число ведущих исследователей в области квантовых вычислений.

Как создатель веб-сайтов вот уже десять лет, буквально за половину существования Alphabet как компании, я использовал несколько частей портфеля услуг Alphabet и лично видел, как они выросли за это время.

Google какое-то время возглавляли соучредители, но в последние годы генеральный директор Google Сундар Пинчай был назначен генеральным директором всей Alphabet, поскольку соучредители продолжают уходить из компании.

Alphabet, вероятно, вскоре должна принести небольшие дивиденды, как это сделали Apple и Microsoft.Они генерируют достаточный свободный денежный поток, так что выплата небольшого дохода никак не повлияет на их усилия в области НИОКР и не повлияет на их конкурентоспособность. Под новым руководством Сундара Пинчай, я подозреваю, что это произойдет в ближайшие несколько лет, но мы увидим.

GOOGL Economic Moat Рейтинг: 5 из 5

Вместе с Google и Youtube Alphabet безоговорочно доминирует на мировом рынке поиска как в текстовом, так и в видео. Благодаря Android и другим порталам для охвата пользователей они еще больше расширяют охват и обеспечивают непрерывное взаимодействие со своими платформами.Их рекламная сеть на различных сайтах выигрывает от сетевого эффекта; по мере того, как все больше издателей и рекламодателей используют сеть, она все больше становится стандартом для использования в Интернете. На большинстве крупных веб-сайтов есть реклама Google.

Вся эта прибыль от рекламы позволяет Alphabet тратить на сверхдолгосрочные проекты исследований и разработок, аналогично тому, для чего предназначена обычная функция правительства (например, НАСА или военные НИОКР). Например, Alphabet может вложить миллиарды долларов в квантовые вычисления или тестирование автомобилей без водителя, не заботясь о том, что это может не приносить новых доходов в течение десятилетия.Это дает Alphabet серьезное преимущество в гонке технологических вооружений.

Одна из областей, в которой Alphabet столкнулась со значительной конкуренцией, — это облачные вычисления. Amazon и Microsoft оказались сильнее Google в деле завоевания доли рынка облачных вычислений.

Балансовый рейтинг GOOGL: 5 из 5

Имея более 120 миллиардов долларов в эквиваленте денежных средств и практически не имея долгов, Alphabet устанавливает стандарт для составления баланса крепости.

Имея денежные запасы и небольшую эмиссию долговых обязательств, они могли легко купить большинство компаний в мире за пределами 25 крупнейших компаний.Или, если они столкнутся с проблемой снижения прибыльности, их денежные запасы могут финансировать их деятельность в течение довольно долгого времени.

# 4) Банк HDFC (HDB)

HDFC Bank — крупнейший частный банк Индии. Он отмечает свое 25-летие с момента основания в 1994 году, и в настоящее время у него более 5000 отделений и надежный онлайн-бизнес по всей Индии.

Индия должна обогнать Китай как самую густонаселенную страну мира, и по-прежнему имеет очень низкий (но растущий) ВВП на душу населения.Будучи крупным развивающимся рынком, он имеет один из самых высоких темпов роста ВВП в мире и к 2030-м годам должен стать одной из крупнейших экономик мира.

Акции

HDFC доступны в виде ADR на NYSE под тикером HDB. Вы можете увидеть ниже, с данными с момента его появления на публичных рынках, насколько быстро его прибыль растет по сравнению с таким крупным американским банком, как J.P. Morgan Chase:

Источник диаграммы: Диаграмма Y

Помимо всех обычных рисков, связанных с деятельностью банка, акции HDFC Bank подвержены двум ключевым рискам.

Во-первых, это дорого, со смешанным коэффициентом P / E на данный момент более 30. Тем не менее, при росте прибыли примерно на 20% в год у компании на самом деле довольно привлекательный коэффициент PEG, который популяризировал Питер Линч, сравнивая оценку компании с темпами ее роста.

Во-вторых, Индия очень зависит от импорта нефти, и когда нефть становится дорогой, их торговый дефицит увеличивается, что, как правило, наносит ущерб валюте. Если вы, например, американский или европейский инвестор, то вам все равно, как выглядят акции HDFC Bank с точки зрения индийских рупий; вас волнует, как он работает в долларах и евро.Если рупия ослабеет по сравнению с этими валютами, ваша прибыль может снизиться. С другой стороны, если рупия укрепляется по сравнению с вашей домашней валютой, это попутный ветер.

Лично я считаю, что иметь долю в Индии как часть диверсифицированного портфеля и позволить ему работать в течение следующего десятилетия — это разумный поступок. Мне нравится INDA ETF, но мне особенно нравятся акции HDFC Bank.

HDB Economic Moat Рейтинг: 4 из 5

HDFC Bank добился значительного эффекта масштаба в Индии, что дает ему операционные преимущества перед конкурентами.Кроме того, банки, как правило, несут раздражающие затраты на переключение, а это означает, что, когда клиенты выбирают банк, они меняются не слишком часто.

Балансовый рейтинг HDB: 4 из 5

HDFC Bank поддерживает высокую кредитоспособность, но как банк на развивающемся рынке он может быть подвержен более серьезным колебаниям валютных курсов или другим кризисам по сравнению с тем, что традиционно является нормальным для развитых рынков.

# 5) Itochu Corporation (ITOCHU)

В Японии есть несколько крупных торговых конгломератов, которые занимаются снабжением товарами, оказанием логистических услуг и ведением различных предприятий.Среди них Itochu Corporation была одним из самых сильных игроков.

Для инвесторов из США они могут быть приобретены на внебиржевом рынке как ADR под тикером ITOCY или могут быть куплены на Токийской фондовой бирже.

Вот посмотрите, насколько разнообразна их продуктовая линейка. Они пострадают в 2021 году из-за пандемии (большая часть их отчетного года в 2021 году фактически приходится на 2020 календарный год), но их основной бизнес остается сильным.

Диаграмма Источник: Годовой отчет Itochu Corporation за 2020 год

Они торгуются с коэффициентом P / E ниже 10 и с соотношением цена лота / балансовая стоимость, несмотря на сильный рост за последнее десятилетие:

Диаграмма Источник: F.A.S.T. Графики

Itochu Economic Moat Рейтинг: 5 из 5

Itochu владеет сетью активов по всей Японии и по всему миру, и является как вертикально интегрированным, так и широко диверсифицированным. Это дает ей очень прочную позицию в японской экономике, а также глобальный охват.

Балансовый рейтинг Itochu: 4 из 5

японских торговых компаний, включая Itochu, имели высокую долю заемных средств несколько десятилетий назад во время японского пузыря, но за последнее десятилетие значительно снизили долю заемных средств.А среди японских торговых компаний у Itochu один из самых низких показателей кредитного плеча.

# 6) JD.com (JD)

JD в некотором роде можно считать одной из «амазонок Китая». Это крупная компания электронной коммерции, которая в течение последнего десятилетия создавала обширную логистическую инфраструктуру по всему Китаю для быстрой доставки. В отличие от Alibaba, JD контролирует большую часть собственных продаж, что снижает маржу, но дает ей больше контроля над качеством.

Их выручка продолжает расти, как лесной пожар, и их оценка намного ниже, чем была вначале.Фиолетовая линия на этом графике показывает квартальный доход, а оранжевая линия — соотношение цены и продаж.

В целом, я рассматриваю JD как акцию «поставил и забыл» с периодом владения 5-10 лет. Существуют юрисдикционные риски для участия в китайских акциях, поэтому инвесторы могут сохранять разумный размер своей позиции, чтобы защититься от хвостовых рисков.

JD Economic Moat Рейтинг: 4 из 5

Инфраструктура логистики и распределения

JD не имеет аналогов в Китае, что дает им огромный охват по сравнению с начинающими компаниями электронной коммерции.Однако они действительно сталкиваются с Alibaba как с крупным конкурентом, а китайское правительство имеет большую власть над корпоративным сектором, что не позволяет JD иметь полную оценку 5/5.

JD Балансовый рейтинг: 5 из 5

Как и многие растущие компании, у JD больше денежных средств и краткосрочных инвестиций, чем долга, что дает им крепкое финансовое положение и большую гибкость для размещения капитала там, где это необходимо, для продолжения их быстрого роста.

# 7) Откройте для себя финансовые услуги (DFS)

Discover Financial Services была отделена от Morgan Stanley в 2007 году и в настоящее время управляет небольшим онлайн-банком, а также двумя крупными платежными сетями.

Компания владеет известным брендом Discover, который является одной из четырех основных сетей кредитных карт наряду с Visa, Mastercard и American Express.

За последнее десятилетие Discover также создал онлайн-банк, предлагающий широкий спектр предложений, включая текущие счета, сберегательные счета, личные ссуды, студенческие ссуды и ссуды на приобретение жилья для потребителей с высокими кредитными рейтингами.

Им также принадлежит платежная сеть Pulse (сеть межбанковских электронных денежных переводов) и Diner’s Club International (торговая марка платежных карт).

Discover широко применяется в Соединенных Штатах, но не так широко, как Visa, Mastercard и American Express. Это обратная сторона по очевидным причинам, но также является источником потенциального роста для компании, если они смогут продвигаться на международном уровне, как три другие основные карточные сети.

Важно отметить, что Discover — это одновременно банк и платежная сеть. Visa и Mastercard ориентированы исключительно на работу платежных сетей и не предоставляют ссуды по кредитным картам в своих собственных книгах (банки-эмитенты, такие как JP Morgan, Bank of America и другие, выпускающие кредитные карты Visa и Mastercard).Discover и American Express, напротив, являются объединенными платежными сетями и банками и, таким образом, управляют платежными сетями и хранят ссуды в своих собственных книгах, поэтому они принимают на себя кредитный риск, но получают значительный процентный доход от этой кредитной деятельности.

Discover был исключительно хорошо управляем. Дэвид Нелмс занимал пост генерального директора с 2004 по 2018 год. Новый генеральный директор Роджер Хохшильд ранее был президентом и главным операционным директором (COO) с 2004 по 2018 год. Они вдвоем руководили преобразованием Discover из небольшой дочерней компании, выпускающей кредитные карты, в более диверсифицированный банк.

Вот, например, моментальный снимок трансформации Discover с момента его обнародования в 2007 году до десяти лет спустя в 2017 году:

Диаграмма Источник: Ежегодное собрание акционеров Discover Financial Services 2018

Цифры продолжали расти в 2018 и 2019 годах, помимо этого первого десятилетия взрывных преобразований, и компания хорошо пережила 2020 год.

Хохшильд работает в компании с 1998 года и все еще остается довольно молодым руководителем.Эти длительные сроки пребывания в должности помогают обеспечить согласованность руководства с акционерами с акцентом на долгосрочные результаты, а не на квартальные результаты. Для такой карточной сети второго уровня, как Discover, с точки зрения доли рынка важно иметь исключительное управление.

Discover неизменно пользуется наибольшим спросом среди эмитентов кредитных карт. Их служба поддержки клиентов является ведущей в отрасли и обеспечивает высокий уровень удержания клиентов.

Важно отметить, что Discover может быть самой нестабильной компанией в этом списке из семи акций, которые можно покупать из-за их большого портфеля ссуд по кредитным картам.Задолженность по кредитным картам имеет один из самых высоких показателей дефолта по разным видам задолженности во время экономических спадов, но позволяет банку генерировать более 20% годовой прибыли на собственный капитал в течение большинства обычных лет, который остается непогашенным.

Тем не менее, Discover ежегодно ежегодно проходит стресс-тесты Федеральной резервной системы. ФРС анализирует компанию, чтобы убедиться, что у них достаточно капитала, чтобы противостоять экстремальной рецессии, подобной той, что произошла во время глобального финансового кризиса 2007/2008 годов. Хотя их потери по кредитным картам будут значительными, компания восполняет это за счет меньшего кредитного плеча и дополнительных резервов капитала по сравнению с другими типами банков.Действительно, они неплохо выдержали финансовый кризис 2007–2008 годов, хотя это были тяжелые времена для них.

Discover обычно торгует по низким ценам акций, что делает их обратный выкуп акций очень прибыльным. Я считаю, что это одна из компаний, в которой выкуп акций имеет большой смысл для акционеров. Компания сократила количество акций в обращении с 543 миллионов в 2011 году до 306 миллионов сегодня, выкупая 5-8% своих акций каждый год. Это ускоряет рост прибыли на акцию (EPS) намного быстрее, чем рост чистой прибыли компании.

Компания увеличивала дивиденды 9 лет подряд и в настоящее время выплачивает дивидендную доходность в размере 2% при низком коэффициенте выплат ниже 25%.

DFS Economic Moat Рейтинг: 4 из 5

Сети кредитных карт, естественно, имеют очень широкие экономические возможности из-за сетевого эффекта. Чем больше держателей карт захотят использовать карту, тем больше будет продавцов, желающих принять карту в качестве оплаты. И чем больше будет продавцов, которые принимают карту, тем больше пользователей будут счастливы использовать карту, создавая благоприятный цикл.Это несколько смягчается относительно низким международным признанием Discover.

Банки, естественно, имеют высокие затраты на переключение; как только потребители вкладывают свои деньги, они редко испытывают трудности с переключением. Экономичный бизнес онлайн-банкинга Discover позволяет ему предоставлять одни из самых высоких процентных ставок в отрасли, что в сочетании с первоклассным обслуживанием клиентов должно помочь компании сохранить и увеличить долю рынка.

Балансовый рейтинг DFS: 4 из 5

Высокая концентрация компании

Discover в кредитовании кредитными картами делает ее уязвимой к экономическим спадам, а это означает, что в рамках текущей бизнес-модели у нее никогда не будет балансового отчета с рейтингом 5/5.

Тем не менее, Discover придерживается консервативных стандартов кредитования и очень высокого уровня капитальных резервов для покрытия прогнозируемых убытков по ссудам во время такой серьезной рецессии, как финансовый кризис 2007/2008 годов. Кроме того, они приносят гораздо более высокую доходность капитала, чем банки, специализирующиеся в основном на ипотечном кредитовании.

Размещение активов и выбор горячих запасов

Распределение активов, означающее долгосрочную стратегию инвестирования в различные классы активов, более важно для большинства инвесторов, чем индивидуальный выбор акций.

Сосредоточение всего времени на поиске лучших запасов обычно приводит к тому, что вы пропускаете лес, ища деревья.

Правильно ответить на важные вопросы, например, какая часть вашего собственного капитала должна составлять внутренние акции, сколько вы должны инвестировать в международные акции, сколько инвестировать в облигации или драгоценные металлы, насколько надежно вы перебалансируете свой портфель и как вы постоянно откладываете деньги для инвестирования, скорее всего, принесете большую часть прибыли и роста портфеля по сравнению с тем, что тратите много времени на поиск лучших акций для покупки.

У каждого есть коллега на работе, который рассказывает о том, как их портфель работал в этом квартале или о каких-то горячих акциях, которые они недавно купили. Вы знаете, что за парень. Десять лет спустя он все еще говорит о торговле акциями на пару тысяч долларов, но богат ли он еще?

Неважно, какие акции вы выберете, если вы этого не сделаете, если вы не а) усердно вкладываете капитал в работу месяц за месяцем с высокой нормой сбережений и б) сосредотачиваетесь на долгосрочных результатах и ​​увеличении благосостояния.

Есть некоторые высококвалифицированные трейдеры, которые зарабатывают много денег в краткосрочной перспективе, посвящая этому свою работу полный рабочий день, но большинство людей, которые разбогатели на фондовом рынке, — это люди с дневной работой, которые старательно экономят деньги. и вкладывать деньги в каждую зарплату.

Они продолжают покупать и держать дивидендные акции, индексные фонды, недвижимость или другие высококачественные активы с упором на долгосрочные результаты.

И, как я сказал ранее, я за покупку отдельных акций, по крайней мере, для некоторых людей. Я считаю, что умение понимать и ценить бизнес — это ценная практика, и данные показывают, что некоторые долгосрочные стратегии, ориентированные на ценность, действительно превосходят рынок в целом.

Но важно не зацикливаться на нем и не слишком сильно концентрироваться на каком-либо отдельном горячем продукте.

Последние мысли

Моя цель при написании этой статьи — указать на проблемы с краткосрочным мышлением и охотой за горячими советами по акциям, а также дать некоторые реальные идеи для акций, которые нужно покупать.

Если вы подходите к инвестированию с дисциплинированной нормой сбережений, надлежащими инвестиционными критериями и разумными ожиданиями, вы можете преуспеть.

Некоторые акции, которые можно купить в списке, представляют собой быстрорастущие компании с высокой стоимостью, в то время как другие — недооцененные акции с умеренной стоимостью роста.Но все это компании, приносящие реальные деньги, с исторической доходностью, превосходящей рынок, превосходной доходностью на вложенный капитал и широкими экономическими рвами, которые не полагаются на спекуляции для получения хорошей прибыли в будущем.

Если вам понравилась эта статья, обязательно подпишитесь на бесплатную рассылку новостей. Он выходит каждые 6 недель и дает инвесторам макроэкономические обновления, идеи акций и показывает изменения моего личного портфеля.

Для инвесторов, которые хотят углубиться, моя служба исследования премиум-класса предоставляет подробные идеи по акциям каждые 2 недели.

Вы также можете проверить StockDelver, цифровую книгу, в которой показан мой конкретный процесс поиска акций с более высокой доходностью.

Дополнительная литература:

10 акций Monster Growth для покупки на 2019 год и далее

[Примечание редактора: «10 акций Monster Growth для покупки на 2019 год и далее» было ранее опубликовано в августе 2019 года. С тех пор он был обновлен, чтобы включить наиболее актуальную доступную информацию .]

Какие акции у вас должны быть в списке желаний? Я изучил данные, чтобы определить эти десять акций чудовищного роста.Все эти имена предлагают захватывающие возможности роста не только в 2019 году, но и в более долгосрочной перспективе.

Эти имена находятся в верхней части моего списка акций для покупки. Более того, Улица соглашается. Используя рыночные данные TipRanks, вы можете увидеть как согласованные оценки аналитиков, так и потенциал роста от текущей цены акций до средней целевой цены аналитиков. Я учел оба этих фактора при выборе следующих акций.

Имея это в виду, давайте теперь перейдем к вопросу:

Concho Resources (CXO)

Источник: Shutterstock

Нефтегазовый гигант Concho Resources (NYSE: CXO ) заслуживает изрядной поддержки.Операции Concho сосредоточены в Пермском бассейне, одном из самых плодородных нефтегазовых регионов США. Его основные производственные районы включают бассейн Делавэр и бассейн Мидленд и занимают площадь около одного миллиона акров земли.

Теперь важная новость заключается в том, что не один, а два аналитика повысили свои рейтинги CXO с «удерживать» до «покупать».

Один из аналитиков, присоединившихся к партии, — это Cowen & Co’s David Deckelbaum (Track Record & Ratings). Он инициировал покрытие акций рейтингом «покупать» и объясняет почему здесь:

«С середины 2015 года руководство было одним из первых приверженцев роста в рамках денежного потока и должно продолжать обеспечивать превосходный рост, в настоящее время планируя рост добычи нефти на 30% до 2020 года в рамках денежного потока, поскольку они извлекают выгоду из недавнего приобретения RSP.”

Также в пользу акций: CXO инициировала выплату квартальных дивидендов, начиная с первого квартала этого года, раньше, чем ожидалось в начале 2020 года. Ежеквартальный дивиденд в размере 12,5 цента на акцию соответствует доходности 0,75%. Хотите узнать больше о Concho Resources? Получите бесплатный отчет об исследовании акций CXO.

Nutanix (NTNX)

Вот акции-убийцы, которые я настоятельно рекомендую на 2019 год и далее. Nutanix (NASDAQ: NTNX ) продает устройства гиперконвергентной инфраструктуры и программно-определяемые хранилища.

Согласно Baird’s Jonathan Ruykhaver (Track Record & Ratings), мы смотрим на «лидера рынка с возможностью роста более чем на 25% в течение следующих нескольких лет».

«Мы считаем Nutanix прорывом, лидером гиперконвергентного рынка и идейным лидером в области управления гибридным облаком», — говорит Руйхавер. «Компания быстро переходит на модель, основанную только на программном обеспечении, и продолжает демонстрировать успехи в крупных сделках».

Пятизвездочный аналитик Needham Джек Эндрюс подтвердил свой рейтинг «покупать» акции.Ссылаясь на новые возможности, появившиеся после приобретения NTNX Frame, он поставил очень оптимистичную целевую цену в 46 долларов по состоянию на май. Получите отчет об исследовании акций NTNX.

Amazon (AMZN)

Источник: Sundry Photography / Shutterstock.com

Интернет-гигант Amazon (NASDAQ: AMZN ), возможно, уже является одной из крупнейших компаний в мире, но ее потенциал роста среди акций все еще беспрецедентен, даже несмотря на то, что результаты компании за 3 кв.

Акции Amazon принесли 4,23 доллара на акцию по сравнению с консенсусом в 4,26 доллара, но по-прежнему имели стабильный общий доход в 70 миллиардов долларов и доход от облачных сервисов AWS в 9 миллиардов долларов.

Цифры обеспокоили инвесторов, и сразу после этого произошли значительные продажи. Но Amazon приближается к своему крупнейшему кварталу, и инвесторы уже в основном вернули курс акций AMZN к уровню, предшествовавшему получению прибыли.

Генеральный директор

Джефф Безос сказал: «Мы стремимся сделать наш 25-й праздничный сезон лучшим за всю историю для клиентов Prime — с миллионами товаров, доступных для бесплатной однодневной доставки.«И компания вкладывает больше денег в собственную логистику доставки. «Это крупное вложение, и это правильное долгосрочное решение для клиентов. И хотя это нелогично, самые высокие скорости доставки генерируют наименьшие выбросы углерода, потому что эти продукты доставляются из центров выполнения, расположенных очень близко к клиенту, — просто становится непрактично использовать воздушные или длинные наземные маршруты ».

Аналитики по-прежнему придерживаются ярлыка «сильная покупка» акций AMZN с целевой ценой в 2189 долларов — более чем на 20% выше, чем у Amazon.

Revance Therapeutics (RVNC)

Источник: Shutterstock

Revance Therapeutics (NASDAQ: RVNC ) рассчитан на то, чтобы превзойти. В настоящее время компания продвигает исследуемый продукт-кандидат RT002. Это еще один набор для инъекций, заставляющий хмуриться, чтобы конкурировать с такими, как Ботокс и Ксеомин.

RT-002 потенциально может стать первым инъекционным препаратом ботулинического токсина типа A длительного действия. Имейте в виду, что использование препаратов ботулинического токсина по эстетическим и терапевтическим показаниям оценивается примерно в 3 доллара.4 миллиарда рынка во всем мире.

Аналитик Stifel Аннабель Самими (Track Record & Ratings) инициировала ревизию с рейтингом «покупать» и целевой ценой в 50 долларов. Она говорит, что RT002 представляет собой «один из первых по-настоящему новых составов нейротоксинов» и потенциально предлагает шестимесячный срок действия по сравнению с нынешними 3-4 месяцами для ботокса Allergan (NYSE: AGN ).

Между тем, Piper Jaffray из Дэвид Амселлем говорит, что данные RT002 позволяют предположить, что препарат может занять «значительную точку опоры» у Allergan.Он рассчитывает на пик продаж, превышающий 1 миллиард долларов.

Dropbox (DBX)

Источник: Shutterstock

Для медвежьего лагеря Dropbox (NASDAQ: DBX ) недостаточно выделяется среди таких компаний, как Microsoft (NASDAQ: MSFT ) и Alphabet (NASDAQ: GOOG , NASDAQ: GOOGL ), которые предлагают бесплатное хранение, например, Microsoft 365 и G Suite.

Но Dropbox считает, что создает не менее ценный сторонний сервис, и его динамика сотрудничества переросла в партнерство.G Suite и Microsoft теперь являются двумя из их крупнейших партнеров.

Марк Махани из РБК Капитал (послужной список и рейтинги) соглашается. «Каждый квартал мы все больше впечатляемся бизнес-моделью и финансовой моделью DBX. Лучшая в своем классе маржа свободного денежного потока (33% в третьем квартале) в сочетании с устойчивым и стабильным ростом выручки », — пишет он.

По словам аналитика, модель Freemium DBX обеспечивает очень рентабельное привлечение клиентов, очень высокий уровень удержания клиентов и значительную прозрачность доходов с множеством возможностей дополнительных продаж.

Например, компания объявила о приобретении HelloSign за 230 миллионов долларов. HelloSign — это платформа для электронной подписи и документооборота, обслуживающая более 80 000 клиентов. Это умное приобретение дает DBX потенциальную возможность для дальнейшего расширения корпоративных продаж и увеличения доли клиентского кошелька.

Беспроводная связь Boingo (WIFI)

Источник: Shutterstock

Тикер этой акции выдает игру. Boingo Wireless (NASDAQ: WIFI ) предоставляет услуги высокоскоростного Wi-Fi.Аэропорты, отели, военные казармы и базы — это лишь некоторые из типов клиентов, с которыми работает Boingo.

Тимоти Хоран (рекорды и рейтинги) из Oppenheimer — один из лучших аналитиков Street. Из 5 162 аналитиков, отслеживаемых TipRanks, Хоран занимает 50-е место. Так что он явно кое-что знает о выборе акций.

Хоран выбрал WIFI в качестве своей акции №1. Oppenheimer попросил каждого аналитика поделиться одной идеей, которая должна превзойти в течение следующих 12 месяцев, исходя из фундаментальных показателей компании и текущих рыночных условий.

Так почему аналитик болеет за Boingo? «Быстрый рост использования беспроводной передачи данных дает Boingo уникальную возможность предложить LTE и Wi-Fi роуминг операторам беспроводной и кабельной связи», — поясняет он.

Plus WIFI может использовать свой опыт с крупными площадками для ускорения развертывания малых сот (DAS) и расширения своего адресного рынка в местах с высокой плотностью населения. У Хорана целевая цена на акции $ 32, предполагая, что акции могут вырасти более чем на 63%! Получите отчет об исследовании запасов WIFI.

Salesforce (

Источник: Бьорн Бакстад / Shutterstock.com

)

Salesforce.com (NYSE: CRM ) — проверенный участник рынка. Компания предлагает прорывные продукты, мощную корпоративную культуру и возглавляется дальновидным генеральным директором.

Например, Einstein, платформа искусственного интеллекта Salesforce, уже демонстрирует быстрое расширение. Последнее обновление, Einstein Visual Search, позволяет пользователям делать снимки на своих мобильных телефонах и легко искать похожие товары.

Кроме того, основы бизнеса надежны и могут стать еще лучше по мере расширения внедрения SaaS и технологий анализа данных.

Оппенгеймер из Брайан Шварц (Track Record & Ratings) отмечает: «Мы считаем CRM одной из самых здоровых историй долгосрочного роста в нашей вселенной SaaS / приложений».

Это произошло благодаря «доминирующему позиционированию на рынке, быстрым инновациям, эффективному исполнению, быстрому органическому росту и способности выходить на новые рынки, что, вероятно, заложит основу для устойчивых, продолжающихся улучшений, выходящих за рамки текущего консенсуса.”

С целевой ценой в 180 долларов этот пятизвездочный аналитик выбирает CRM как свое «нет». 1 выбор акций на 2019 год. Из 22 аналитиков, освещающих акции, 20 настроены оптимистично. Получите отчет об исследовании запасов CRM.

Diamondback Energy (Клык)

Источник: Shutterstock

Diamondback Energy (NASDAQ: FANG ) — ориентированная на рост нефтедобывающая компания Пермского бассейна. После приобретения Energen в 2018 году FANG теперь является одним из трех пермских чистых месторождений с большой капитализацией, производительностью более 200 млн баррелей н.э. / день.

Что привлекло мое внимание, так это чрезвычайно оптимистичные настроения на улице. Всего за три месяца мы говорим о 16-ти последовательных рейтингах «покупать».

Что самое интересное, компания проводит несколько смелых сделок, которые закладывают основу для быстрорастущей машины для генерации свободного денежного потока. Кроме того, он может похвастаться огромным преимуществом в стоимости из-за того, что владеет минеральными долями.

«Мы подтверждаем нашу рекомендацию« Покупать », и FANG остается лучшим выбором благодаря своей привлекательной оценке, значительному свободному денежному потоку и многочисленным возможностям увеличения стоимости», — пишет Williams Capital из Габриэле Сорбара (послужной список и рейтинги).

Как отмечает аналитик, FANG рассчитывает увеличить свой годовой денежный дивиденд на 50% до 75 центов на акцию в 2019 году. Это одна из самых быстрорастущих акций. Получите отчет об исследовании акций FANG.

Эйри Фарма (AERI)

Источник: Shutterstock

Biopharma Aerie Pharmaceuticals (NASDAQ: AERI ) может оказаться на пороге чего-то огромного, что сделает его звездой среди этих акций чудовищного роста.

Компания специализируется на разработке средств лечения глаукомы и глазных болезней.На сегодняшний день AERI разработала два препарата от глаукомы с первым новым механизмом действия (МоА) почти за 20 лет.

У нас есть Rhopressa (запущен в 2018 году) и Roclatan, который был одобрен FDA в марте 2019 года.

«Ограниченная конкуренция в сфере глаукомы, уверенный запуск первого продукта, четкое руководство в сочетании с привлекательной оценкой делают Aerie одним из наших фаворитов в 2019 году», — приветствует Mizuho Securities Дифей Ян (послужной список и рейтинги).

Удивительно, но теперь она видит «блокбастерный потенциал» у Роклатана.Это настраивает AERI на успешную коммерческую реализацию в течение следующих нескольких лет.

Yext (YEXT)

Yext (NYSE: YEXT ) определенно подходит для акций с гораздо большим потенциалом роста. Они находятся на переднем крае передового рубежа цифрового маркетинга — так называемой облачной платформы механизма знаний, с помощью которой бренды могут размещать сообщения на всех мыслимых цифровых средствах массовой информации.

С инвестиционной точки зрения, мы говорим о компании технологического роста, которая является лидером в своей области.Неудивительно, что аналитики довольно позитивно смотрят на акции.

Приятно отметить, что Naved Khan (Track Record & Ratings) из SunTrust Robinson , входивший в топ-2% всех аналитиков за 12-месячный период, имеет цель по акциям в 30 долларов. Это на 63% больше по сравнению с текущими уровнями.

«Мы считаем, что Yext остается на ранних этапах своего цикла роста с привлекательной общей возможностью, учитывая значительный / расширяющийся TAM и отсутствие значимой конкуренции», — говорит Хан инвесторам.

По словам Хана, недавнее решение руководства компании

по увеличению внимания к категории среднего бизнеса является положительным, поскольку оно позволяет компании лучше позиционировать устойчивый, устойчивый рост и более высокую прибыльность после временных сбоев.

Заключение: это акции с волатильным ростом, которые могут опережать рост рынка в целом. Получите отчет об исследовании акций YEXT.

TipRanks.com предлагает эксклюзивную информацию для инвесторов, сосредотачиваясь на действиях экспертов: аналитиков, инсайдеров, блоггеров, менеджеров хедж-фондов и других.Посмотрите, что эксперты говорят о ваших акциях, на сайте TipRanks.com. На момент написания этой статьи Харриет Лефтон не имела позиций ни в одной из вышеупомянутых ценных бумаг.

Это 20 самых прибыльных акций за последнее десятилетие, и некоторые из них вас удивят

По мере приближения к концу 2019 года настало время не только для списков на конец года, но и для списков на конец десятилетия .

Акции США пережили то, что можно назвать отличным десятилетием.MarketWatch представит ряд перспективных статей, основанных на деятельности за последнее десятилетие. Сегодня мы оглядываемся назад.

Промышленный индекс Доу-Джонса США: DJIA вернул 165% (с реинвестированием дивидендов) и индекс S&P 500 НАС: SPX доходность составила 244% с конца 2009 года по 5 декабря 2019 года. Мы не совсем находимся в конце 2019 года, но если бы мы были, и эти цифры остались бы в силе, совокупный годовой темп роста индекса Доу-Джонса составил бы 10.2%. Для S&P 500 это будет 13,2%.

Эта средняя доходность для S&P 500 хорошо измеряется по сравнению со средним показателем в 10% за почти 100-летний период с 30 июня 1927 года по 30 сентября 2019 года, что является самым длинным периодом, доступным с использованием индивидуальных исследований.

За последнее десятилетие мы проанализировали весь S&P 500 в том виде, в каком он сейчас формируется, чтобы увидеть, какие акции показали наилучшие результаты. Из 500 компаний 46 торговали в нынешнем виде менее 10 лет, поэтому они исключены.

Вот список компаний, акции которых показали наилучшие результаты с реинвестированными дивидендами с конца 2009 года по 5 декабря:

Компания Тикер Отраслевая категория FactSet Общая прибыль — с 31 декабря 2009 г. по 5 декабря 2019 г. лет в десятке лучших
Netflix Inc. США: NFLX Кабельное / Спутниковое ТВ 3,767% 3
MarketAxess Holdings Inc. НАС: MKTX Инвестиционные банки / брокеры 3 182% 2
Abiomed Inc. США: ABMD Медицинские специальности 2,121% 3
TransDigm Group Inc. США: TDG Аэрокосмическая промышленность и оборона 2,065% 0
Broadcom Inc. НАС: AVGO Полупроводники 1,919% 1
Align Technology Inc. США: ALGN Медицинские специальности 1,458% 1
United Rentals Inc. США: URI Финансы / Аренда / Лизинг 1,434% 1
Regeneron Pharmaceuticals Inc. США: REGN Биотехнологии 1,430% 2
Ulta Beauty Inc. США: ULTA Специализированные магазины 1,233% 1
Amazon.com Inc. США: AMZN Интернет-магазин 1 209% 1
Extra Space Storage Inc. США: EXR Инвестиционные фонды в сфере недвижимости 1,166% 1
Constellation Brands Inc. Класс A НАС: СТЗ Напитки: алкогольные 1,124% 0
Nvidia Corp. США: NVDA Полупроводники 1,117% 2
Take-Two Interactive Software Inc. США: TTWO Рекреационные продукты 1,114% 1
Ross Stores Inc. США: РОСТ Розничная торговля одеждой и обувью 1,081% 0
Fortinet Inc. США: FTNT Компьютерные коммуникации 1,079% 1
Mastercard Inc. Класс A США: Массачусетс Финансы / Аренда / Лизинг 1,078% 1
Charter Communications Inc., класс A США: CHTR Кабельное / Спутниковое ТВ 1,077% 0
O’Reilly Automotive Inc. НАС: ОРЛИ Специализированные магазины 1,060% 1
Cintas Corp. США: CTAS Прочие потребительские услуги 1,053% 0
Источник: FactSet

Вы можете нажать на тикеры, чтобы узнать больше о каждой компании.

В крайнем правом столбце показано, сколько раз каждая акция входила в десятку лучших за последние 10 лет (включая 2019 г. по 5 декабря).

Netflix США: NFLX намного опережает остальных с впечатляющей доходностью 3 767%. Это означает совокупный годовой темп роста (CAGR) 44,1%. Amazon.com США: AMZN занимает 10-е место, а его доходность 1209% соответствует среднегодовым темпам роста 29,3%. яблоко США: AAPL занимает 28-е место с общей доходностью 899% и среднегодовым темпом роста 25.9%.

Интересно, что некоторые из лучших исполнителей за 10 лет не входили в десятку лучших ни за один год. TransDigm США: TDG, например, занимает четвертое место с доходностью 2 067% (CAGR 36%). У компании есть очень важное преимущество в аэрокосмической отрасли — высокий барьер для выхода на рынок специализированных запасных частей для самолетов. В апреле Уилл Муджиа из Westfield Capital Management назвал TransDigm «самой управляемой компанией в Америке».

Сектора

Вот как 11 секторов индекса S&P 500 работали с конца 2009 года по декабрь.5, 2019, с реинвестированием дивидендов, согласно FactSet:

S&P 500 Сектор Общая прибыль — с 31 декабря 2009 г. по 5 декабря 2019 г.
Информационные технологии 390%
Потребительский дискреционный 381%
Здравоохранение 287%
Промышленные предприятия 242%
Потребительские товары 205%
Финансы 204%
Утилиты 204%
Услуги связи 151%
Материалы 134%
Энергия 31%
Источник: FactSet
победителей 2019 г. — на данный момент

Вот 20 самых прибыльных акций S&P 500 за период с 2019 г. по декабрь.5:

Компания Тикер Отраслевая категория FactSet Общий доход — 2019 г., до 5 декабря Общая прибыль — с 31 декабря 2009 г. по 5 декабря 2019 г. лет в десятке лучших
Advanced Micro Devices Inc. США: AMD Полупроводники 115% 310% 3
Lam Research Corp. США: LRCX Электронное производственное оборудование 98% 632% 1
Xerox Holdings Corp. США: XRX Компьютерные периферийные устройства 96% 122% 1
Target Corp. США: TGT Специализированные магазины 95% 241% 1
Chipotle Mexican Grill Inc. США: CMG Рестораны 90% 818% 3
Coty Inc. Класс A НАС: КОТИ Бытовая / личная гигиена 87% N / A 1
KLA Corp. США: KLAC Электронное производственное оборудование 85% 629% 1
Copart Inc. США: CPRT Разные коммерческие услуги 85% 851% 1
Arconic Inc. США: ARNC Алюминий 82% N / A 1
MarketAxess Holdings Inc. НАС: MKTX Инвестиционные банки / брокеры 82% 3182% 2
MSCI Inc. Класс A США: MSCI Финансовое издательство / Услуги 79% 770% 1
ANSYS Inc. США: ANSS Пакетное программное обеспечение 77% 480% 0
TransDigm Group Inc. США: TDG Аэрокосмическая промышленность и оборона 76% 2065% 0
Qorvo Inc. США: QRVO Полупроводники 74% 445% 1
Applied Materials Inc. НАС: AMAT Промышленное оборудование 74% 393% 1
Leidos Holdings Inc. США: LDOS Услуги информационных технологий 73% 212% 0
Global Payments Inc. США: GPN Услуги по обработке данных 72% 560% 1
Fortune Brands Home & Security Inc. США: FBHS Строительные товары 71% N / A 0
Apple Inc. США: AAPL Телекоммуникационное оборудование 71% 899% 0
Tyson Foods Inc., класс A США: TSN Еда: мясо / рыба / молочные продукты 71% 723% 0
Источник: FactSet

И снова крайний правый столбец показывает, сколько раз каждая акция входила в топ-10 за последние 10 отдельных лет (включая 2019) по декабрь.5.

Не пропустите: Эти числа подскажут вам, является ли ваш технический запас трудолюбивым динозавром или быстрым хищником.

Создайте оповещение по электронной почте для колонок Филиппа ван Дорна Deep Dive здесь.

.



Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *