Содержание

Как заработать на акциях? Что делать с акциями компаний? в 2021 году

Дело в том, что большинство из нас получило свои ценные бумаги в лихие 90-е. Тогда это был период тотальной приватизации, когда предприятия-гиганты продавались за гроши, а большей части населения раздавались ваучеры – приватизационные сертификаты.

Ненужные бумажки?

В те времена они считались ничего не значащими бумажками, и были либо проданы перекупщикам, либо обменивались на акции – на то время – по сути такие же ничего не значащие фантики. Те, кто продал свои ваучеры на заре эры приватизации, хоть и получили крохи, но все же это были реальные деньги. Те, кто решили обождать, до сих пор ждут своего часа, оставляя пылится в комодах сертификаты о праве собственности. Кто-то, устав ждать наступление эры развитого капитализма, продал свои паи или обменял их на какие-то товары. Ну а что же делать остальным, не пожелавшись расстаться с акциями задешево? Наступит ли их час?

Ответить на сей вопрос не так-то и просто. Воспользоваться своим правом и продать акции – большая морока для миноритариев, ведь в Украине до сих пор нет цивилизованного рынка ценных бумаг, где известна их цена и есть возможность их продать по этой цене. Не проявляют должной активности в остаивании своих прав и сами акционеры. Ведь зачастую это не профессиональные рантье, а бывшие работники советских заводов, получавшие акции в качестве зарплаты или для тихой приватизации предприятия его топ-менеджментом. Львиная доля таких заводов сейчас является ЗАО, поэтому на них ограничен оборот акций. Акционер не имеет права продать свои акции третьим лицам, не предложив их членам ЗАО. Мажоритарии этим пользуются, предлагая выкупать акции по цене чуть выше номинала, что конечно, не устривиает миноритариев. Именно такие случаи и притягивают рейдеров, которые готовы предложить большие деньги за акции, соблазняя тем самым работников предприятия продать свою долю не взирая на корпоративную солидарность.

 

А как же дивиденды?

Что же касается дивидендов, то говорить об их выплате, к сожалению, не приходится. Зачастую, реальные владельцы предприятий не желают делится прибылью и пользуясь преимуществом, голосуют за направление прибыли на развитие предприятия.

Впрочем, если миноритариев много, то они могут повлиять на принятие решения на собрании акционеров, особенно если на нем принято кумулятивное голосование, которое позволяет приплюсовывать голоса и принимать решения. Практика показывает – если акционеры действуют сообща, то вполне способны повлиять на решение о выплате дивидендов.

Впрочем, если на руках привелигированные акции, то на собрания можно не ходить, так как дивиденды на такие акции перечисляются в любом случае – правда в обмен на неучастие в управлении акционерным обществом.

О налогообложении дивидендов читайте в статье.

Акции на прокат

Акционеры, которые обладают неперсонифицированными акциями, могут передать их в управление трастовой или инвестиционной компании на некоторый срок. Берут в аренду акции как правило на срок от года и более. Стоимость аренды – 50% и более от суммы номинала акции. Для этого составляется договор аренды, что дает возможность третьим лицам выступать доверенным лицом и голосовать на свое усмотрение.

Если же владелец акции хочет получить более существенные деньги, то тогда ему прямой путь продавать свои бумажные активы. И тут возникает вопрос – кому продать и за сколько.

Проще обстоят дела у тех, кто состоит в открытом акционерном обществе (ОАО), поскольку такие совладельцы имеют право продать свой пай кому угодно. К примеру, обратившись к другим акционерам, в инвестиционную компанию, занимающуюся скупкой акций, либо продав их на бирже. Продать акции другим акционерам либо самому предприятию не сложно, однако не факт, что тут удастся получить заслуженную цену. Поэтому для начала стоит узнать хотя бы рыночную стоимость акций. Конечно, в нашей стране это сделать не так-то просто ввиду непрозрачности фондового рынка и большого количества спекуляций.

Порядок наследования акций описан в статье.

Идти на биржу?

Однако узнать приблизительную цену все же возможно. Если ценная бумага есть в листинге или биржевом списке ПФТС (www.pfts.ua) или другой фондовой биржи, то можно просмотреть ее последний курс на сайте. Безусловно, продать бумагу по биржевому курсу другим акционерам практически нереально, но здесь будет хоть какой-то ориентир. В идеале - продать акции в 60-70% от биржевого курса на продажу.

Если акционеры не сговорчивы, а инвесткомпания предлагает слишком мало денег, можно попытаться продать их самому. К примеру, в интернете на финансовых сайтах множество форумов с предложениями продать-купить акции. Если акции действительно ценные, то можно продать их по достаточно выгодной стоимости. Если же держатель акций хочет выжать максимум со своих ценных бумаг, то тогда ему стоит обратится на биржу.

Выгодней будет иметь дело только с брокером-членом биржи, который выставит ваши акции на продажу за определенную комиссию. Тут уже все будет зависеть от того, как вы договоритесь. После того, как компания выставит акции на биржу, они могут быть куплены по достаточно выгодной цене всего за один день. Однако если рынок находится в состоянии падения, то за акции можно получить значительно меньше, чем день или два назад. Поэтому все же стоит узнать, как вела себя эта бумага в последнее время, не находится ли она в состоянии стремительного падения. В таком случае либо стоит обождать, либо соглашаться на ту цену, какая есть.

Продавать акции на бирже стоит лишь в том случае, если бумага ликвидная, то есть по ней проходят частые операции купли-продажи и за них можно постоянно выручить деньги. Многое зависит от того, насколько весомый у вас портфель этих акций. Чем больше акций, тем больше выгоды, но больше рисков. Ведь в случае неудачи можно продать бумаги за намного меньшие деньги, да еще потратиться на брокеров.

Поэтому биржу выбирают состоятельные акционеры, знающие толк в фондовом рынке, его плюсах и минусах.

Акции под залог

Как еще можно полезно воспользоваться своими акциями? Можно попытаться взять под их залог кредит или расплатится за какой-то товар. Конечно под такой залог надо будет найти нужного покупателя, а это дополнительное время. К примеру, можно оформить займ денег у акционеров ОАО, они ведь знают толк в этих ценных бумагах, поэтому смогут прокредитовать. То же самое может сделать и руководство ОАО, к примеру дать кредит на закупку новой техники или солярку для сбора урожая.

Что же касается банка, то здесь ситуация сложнее. Финансисты должны оценить стоимость залога, а акции считаются достаточно низколиквидным имуществом, особенно в украинских реалиях. Поэтому у акционеров весьма небольшие шансы на кредит в банке под залог своих ценных бумаг.

Конечно, акции можно в конце концов подарить или оставить в наследство. Но сам процесс нотариального оформления такого дара настолько затруднительный и хлопотный, что вряд ли будет интересен как дарителю, так и получателю дара. Ведь сторонам нужно переоформить документы, подать заявки регистратору, чтобы он переоформил права на акции. Для этого определенный документ подписывает нотариус. Словом, все сопутствующие затраты будут стоить денег и времени, так что тем, кто имеет небольшие пакеты акций, лучше перевести акции в денежную форму, и уж потом дарить.

Наконец, держатель акций может просто подождать. Авось через лет 10 акции какого-нибудь Цурюпинского хлодокомбината будут стоить огромных денег? Для этого стоит позаботиться о том, чтобы акции хранились в надежном месте. В идеале, нужно перевести акции в бездокументарную форму, написав соответвующее обращение к банку-хранителю. Далее следует оформить с каким-нибудь респектабельным банком соглашение о хранении и обслуживании акций, что будет заверено депозитарной распиской. В таком случае банк будет подтверждать Ваше право собственности на ценную бумагу, и она будет защищена от поглощений и анулирования. Конечно, хорошо бы иметь депозитарные расписки от Bank of New York, но на худой конец, сойдут и подтверждающие документы от украинского банка с хорошей репутацией.

Мнение эксперта

Андрей Золотухин, управляющий директор КУА «Драгон Эссет Менеджмент»:

Как правило, все более или менее ликвидные акции уже скуплены у физических лиц. Именно они сейчас и торгуются на ПФТС. На руках же у населения могли остаться либо неликвидные акции, которые не торгуются на организованных площадках, либо ценные бумаги уже обанкротившихся или близких к этому предприятий. Однако даже среди этих «мусорных» бумаг можно найти жемчужину.

Для этого необходимо выяснить торгуются ли бумаги компании на ПФТС, платит ли она налоги и дивиденды своим акционерам. Если да, то на сегодняшний день их лучше попридержать и продать через год-полтора, когда они смогут принести неплохую прибыль. Дело в том, что цена акций на сегодняшний день сильно занижена из-за мирового финансового кризиса.

Если же компания не торгуется на ПФТС, то можно попытаться выйти на ее главных акционеров и предложить выкупить акции.

У меня, например, в свое время были на руках акции одного закрытого общества. Главные акционеры сами нашли меня и выкупили бумаги по хорошей цене. Это доказывает тот факт, что если бумага действительно ценная, то покупатель найдет ее владельца сам.

Зачем и как начинать инвестировать в ценные бумаги?

Хранение свободных денежных средств на счете или на сберегательном счете в течение длительного времени значительно ограничивает возможности заработать или же защитить свои средства от инфляции.

Альтернатива, которая в долгосрочной перспективе дает потенциально лучшие возможности прибыли, – это пока что мало освоенное латвийским обществом вложение накоплений в акции или фонды. Зачем и как вкладывать, поясняет эксперт инвестиционного отдела Swedbank Роландс Заулс.

Зачем вкладывать?

«Деньги, которые лежат на счете, не приносят прибыли, они даже теряет свою стоимость из-за инфляции, а деньги, положенные на сберегательный счет или депозит, сейчас не приносят большой отдачи из-за низких процентных ставок. Поэтому сейчас – хорошее время искать новые способы позволить капиталу расти. Например, для жителей, которые направляют часть свободных средств на сделки с ценными бумагами, в долгосрочной перспективе открываются потенциально хорошие возможности зарабатывать на финансовых рынках

. Поэтому Swedbank, начиная с 9 декабря сего года, к сделкам с торгуемыми на Балтийской бирже ценными бумагами применяет нулевую комиссионную плату за куплю и продажу, а также нулевую комиссию к управляемым Группой Swedbank инвестиционным фондам в том, что касается купли, продажи, обмена и держания долей фонда на счете ценных бумаг. Наша цель – чтобы по возможности больше людей вдохновить сделать первые шаги в мире инвестиций. Разумеется, не следует направлять на инвестиции все свои деньги, сначала лучше создать хотя бы подушку безопасности на непредвиденные жизненные ситуации и затраты. Но когда эта подушка создана, попробовать куплю акций или фондов можно и со сравнительно небольшой суммой денег. Инвестиции на финансовых рынках вовсе не начинаются только с 1000 евро и более
. Например, каждый может приобрести хотя бы одну акцию предприятия стоимостью в несколько десятков евро и накапливать опыт уже как акционер, который следит за событиями на финансовых рынках», – признает Р.Заулс.

Куда вкладывать?

Первые шаги в инвестировании можно пройти в тестовом режиме, приобретая и продавая акции предприятий или вкладывая деньги в инвестиционные фонды. Предприятия продают такие акции на бирже, поскольку предприятиям необходим капитал для развития.

Вкладывая в акции предприятий, и вы можете стать акционером предприятия и зарабатывать, когда цены акций на бирже возрастают, или получить часть прибыли предприятия, когда оно будет выплачивать дивиденды. При успешном развитии предприятия интерес инвесторов увеличивается и растет рыночный спрос на акции конкретного предприятия, тем самым растет стоимость акций. В подобной рыночной ситуации вы можете продать акции по более высокой цене, и разница цен будет вашей выгодой, или прибылью. Кроме того, имеется возможность приобрести акции предприятия, которое работает успешно и с прибылью, и часть прибыли получать в виде дивидендов. Эту сумму вы можете использовать, как заблагорассудится, – потратить, положить на накопление или приобрести новые акции.

В свою очередь, инвестиционные фонды, по сути, являются объединением средств нескольких вкладчиков, управляемым профессиональным управляющим вкладов с целью получить максимально большую прибыль для средств вкладчиков. Важнейшие плюсы фондов – обширная диверсификация по различным индустриям, регионам и даже финансовым инструментам. Инвестиционные фонды – отличное решение для тех, кто еще не так уж хорошо ориентируется на финансовых рынках, но хочет в долгосрочной перспективе добиться положительной отдачи и дополнительной прибыли, которая предохранит его сбережения от инфляции и приумножит их.

Как начать вкладывать в ценные бумаги?

Чтобы начать инвестировать, необходим счет, на котором вы будете хранить ценные бумаги. Самое подходящее решение – инвестиционный счет, который дает возможность платить подоходный налог с населения с прибыли только в тот момент, когда снятая с инвестиционного счета сумма превышает вложенную. Этот счет можно открыть в интернет-банке (в компьютере или в мобильном телефоне) или в любом филиале банка. На открытый инвестиционный счет начисляйте выбранную вами сумму вложений, а в интернет-банке бесплатно осуществляйте сделки с выбранными ценными бумагами, торгуемыми на Балтийской бирже, и с управляемыми Группой Swedbank инвестиционными фондами.

Прежде чем вкладывать, обозначьте цели

Инвестиции, как и любые другие действия с деньгами, должны быть продуманными. Поэтому в первую очередь вам самому себе надо ответить на вопрос – какова моя цель? Что я хочу предпринять с помощью этих денег в будущем? И как мои уже имеющиеся денежные средства могут помочь в реализации выдвинутых целей? Кроме того, надо попытаться по возможности объективно оценить себя – каково мое восприятие риска, какова моя натура в плане решимости? И только тогда можно браться за осуществление вложений, стараясь не впадать в эмоции и придерживаться выбранной стратегии.

«Чтобы стать инвестором, во-первых, надо оценить, насколько большую сумму вы готовы вложить, осознавая и возможный риск ее потерять. Кроме того, на инвестиции лучше смотреть в долгосрочной, а не в краткосрочной перспективе. Мы часто не готовы ждать, когда наконец-то будет прибыль, вопреки азбучной истине самого инвестирования – надо смотреть в долгосрочной перспективе. Конечно, могут быть моменты, когда, вкладывая, можно заработать действительно много и быстро. Но чаще всего до инвестиционного урожая какое-то время придется подождать», – указывает Р.Заулс.

Как инвестировать, чтобы заработать? Смотрите видео Nasdaq Baltic: 

Как вложить деньги в акции – разберемся, на что ориентироваться перед вложением

1 Инвестиции – возможности российского рынка

Многие начинающие инвесторы путают два таких понятия, как:

  • «инвестиции в акции», при которых вложение капитала в акции осуществляется на средне/долгосрочный период, в расчете на рост цены ценной бумаги;
  • «торговля акциями на фондовом рынке» через интернет – в этом случае прибыль извлекается из изменения котировок акций, как в сторону роста, так и в сторону снижения цены, преимущественно в краткосрочном периоде. Это инструмент получения спекулятивного дохода.

Торговля на фондовых рынках, которой занимаются трейдеры, предполагает наличие серьезных знаний в области фундаментального и технического анализа рынка ценных бумаг, стратегий торговли и навыков работы на торговых терминалах и является высокорискованным занятием. Если вы хотите вложить деньги в торговлю акциями, то вы можете торговать ими самостоятельно через брокерскую компанию или же отдать деньги в управление брокерской компании, но это тема отдельной статьи.

Мы же рассмотрим средне- и долгосрочные инвестиции в акции и инвестиции в облигации, формирование инвестиционного портфеля и управление им с целью максимизации прибыли и минимизации рисков. Российский инвестор имеет возможность вложить деньги в акции как зарубежных, так и отечественных компаний.

Инвестирование в ценные бумаги западных компаний российский инвестор может осуществлять только через брокерскую компанию, имеющую лицензию на торговлю ценными бумагами на зарубежных биржевых рынках. В России вложения в акции можно осуществлять на бирже и напрямую, вне биржевого рынка. На бирже вложение денег в различные акции проводятся непосредственно через брокера.

Для этого инвестор открывает брокерский счет и вносит депозит для покупки ценных бумаг. За обслуживание брокерского счета инвестор уплачивает комиссию. Но далеко не все российские компании представлены на бирже. Вложить деньги в ценные бумаги компаний, не представленных на бирже, можно через договор купли-продажи с оформлением права на владение акциями у регистратора, который ведет учет прав собственности на акции.

Кроме акций инвестор может вложить деньги в различные облигации и сформировать инвестиционный портфель из акций и облигаций. Инвестирование в ценные бумаги – процесс достаточно сложный и требует от инвестора определенного уровня финансовой грамотности. Вкратце опишем этот процесс.

2 В какие акции вложить деньги?

Прежде всего, определитесь с числом акций, включаемых в инвестиционный портфель. По этому вопросу однозначных рекомендаций не существует. Как правило, число компаний в портфеле частного инвестора колеблется от 3 до 8. Никогда не инвестируйте все деньги в акции только одной компании. Минимум – акции трех предприятий, согласно правилам диверсификации.

Максимум определяется вашей способностью ежедневно отслеживать и анализировать поступающую информацию. Конечно, многое определяется размером вашего депозита или суммой инвестируемого капитала. Формировать портфель необходимо из акций, принадлежащих различным секторам экономики. Основными секторами западного рынка являются:

  • основные материалы;
  • потребительские товары;
  • финансы;
  • здравоохранение;
  • промышленные товары;
  • услуги;
  • технологический сектор;
  • коммунальные услуги.

Сектора экономики состоят из отраслей, и анализ макроэкономической ситуации в них чрезвычайно важен. Если вы рассчитываете на рост стоимости акций в период роста экономических показателей, то следует уделить особое внимание акциям секторов с максимальным потенциалом роста и имеющих максимальное соотношение Р/Е (цена/прибыль). Если же экономика находится в фазе стагнации, необходимо покупать надежные акции, обеспечивающие стабильный доход от дивидендов. Вам следует в этом случае ориентироваться на высокую дивидендную доходность акций (dividend yield). Между этими показателями существует обратная зависимость: с ростом Р/Е доходность по дивидендам снижается.

Одной из причин такого соотношения является то, что новые компании в большинстве случаев нуждаются в объемном финансировании для вывода на рынок своих инновационных разработок и занятия определенной ниши. Если экономика страны растет, то возрастает доступность кредитования, и размещать ценные бумаги через IPO намного легче. Если экономика в рецессии, то инвесторы стараются снизить риски, соответственно, кредитование проводится под более высокий процент, что повышает риск непогашения облигаций и невозврата кредита.

3 Выбор страны для инвестирования

Выбор страны для инвестирования лучше проводить на основе анализа стадии экономического развития – предпочтение отдается той стране, экономика которой находится в фазе подъема, причем, приоритет принадлежит стране, которая в эту фазу вступила раньше других. Здесь большое значение отводится анализу темпов роста экономики – проценту роста ВВП.

Также важными факторами являются уровень развития финансового рынка, налогообложения. Зачастую инвесторы инвестиции в акции и формирование портфеля начинают уже на стадии окончания рецессии. Если экономика страны находится в фазе роста, то наиболее перспективными являются акции роста. Если экономика стагнирует, то предпочтение отдается акциям надежных компаний с хорошей дивидендной историей.

4 Факторы, оказывающие влияние на выбор акций

Ценные бумаги, как объект инвестирования, характеризуют финансовое состояние компании. Существует множество показателей, на которые инвестору необходимо ориентироваться, осуществляя вложение денег в различные акции.

  • Рыночная капитализация компании – желательно выбирать в диапазоне от $300 млн. до $2 млрд. Необходимо учитывать, что крупные известные компании, скорее всего, будут и дальше демонстрировать незначительный, но стабильный рост, а акции небольших компаний могут вырасти значительно. Если ваша инвестиционная стратегия нацелена на рост акций, то вас должны интересовать небольшие нишевые компании с серьезным потенциалом роста. То есть ищите компании с постоянно растущими объемами выручки, стабильностью прибыли и денежных потоков.
  • Стоимость акции – более $5.

Акции меньшей стоимости, как правило, имеют более высокую волатильность, достигающую в отдельные дни до 20 %, что значительно повышает риски.

  • Среднедневной объем торгов – от 300 000.

Это очень важный показатель, характеризующий ликвидность акции, то есть возможность продать ценные бумаги по рыночному или близкому к нему курсу. При низком показателе сделать это проблематично, поскольку спрос на акции незначительный, а спрэд широкий. 300 000 – это минимальный порог, защищающий от низкой ликвидности.

5 Размер дивидендов, финансовые коэффициенты и технический анализ

Обычно высокие дивиденды платят компании, которые не инвестируют капитал в собственное развитие, и такие компании подходят для консервативного портфеля.

Ценные бумаги компаний являются надежными, если их бизнес финансово стабилен, рентабелен и эффективен. Поэтому при выборе акций компаний нужно изучить коэффициенты платежеспособности, рентабельности и ликвидности.

  1. Соотношение заемных и собственных средств – показатель D/E. Чем этот показатель меньше, тем финансово более устойчива компания.
  2. Срочная ликвидность предприятия – Quick Ratio. Нормативное значение показателя ≥ 1. При поиске платежеспособных компаний нужно использовать показатель, который учитывает наиболее ликвидные активы компании.
  3. Маржа валовой прибыли – Positive (> 0%)
  4. Маржа операционной прибыли – Positive (> 0%)
  5. Возврат отдачи на собственный капитал должен быть выше 10 %. В противном случае выгодней вложить деньги в банк, чем рисковать, делая инвестиции в ценные бумаги.

После предварительного отбора вы должны провести технический анализ ценных бумаг на их графике: смотрите, прежде всего, на существующий рыночный тренд – если тренд на понижение цены, то от покупки таких акций следует отказаться до момента формирования на графике сигнала на покупку. Графический анализ акций можно проводить через интернет на специальных сервисах.

6 Формирование инвестиционного портфеля

Как уже говорилось, вложения в отдельные акции не являются надежными. По любой из купленных акций существует значительный риск получения убытков, вплоть до полной потери инвестиций. Поэтому грамотное долгосрочное инвестирование в акции предполагает формирование инвестиционного портфеля. Исходя из конкретной цели инвестора, при формировании портфеля акций учитываются такие факторы, как уровень доходности, диверсификация портфеля, допустимый уровень риска. В зависимости от инвестиционных свойств ценных бумаг различают три типа портфеля: портфель роста, портфель дохода, портфель роста и дохода.

  • Портфель роста формируется из ценных бумаг, по которым инвестор рассчитывает получать доход преимущественно с роста курсовой стоимости акций при стандартном уровне выплаты дивидендов. Выделяют портфель агрессивного, консервативного и среднего роста.
  • Портфель дохода формируется на получение текущего высокого дохода за счет процентных и дивидендных выплат. Формируется преимущественно из ценных бумаг дохода, для которых характерны высокие дивиденды и умеренный рост курсовой стоимости. Это могут быть как вложения в акции, так и инвестиции в облигации,которые имеют высокие текущие выплаты. Особенностью такого портфеля является получение определенного уровня дохода при минимальной степени риска. В зависимости от уровня риска, различают портфель регулярного дохода (средний доход при минимальном риске) и портфель доходных бумаг (высокий доход при среднем риске).

Портфель роста и дохода. Используется для избегания возможных потенциальных потерь, как от снижения курсовой стоимости акций, так и от низких выплат по дивидендам. При этом одна часть финансовых активов приносит инвестору рост капитализации, а другая – доход, при необходимости компенсируя друг друга. Различают портфель двойного назначения,включающий ценные бумаги, приносящие высокий доход при одновременном росте вложенного капитала, и сбалансированный портфель, состоящий из быстрорастущих курсовых ценных бумаг и из высокодоходных акций в определенной пропорции.

7 Стратегии инвестирования в акции и управление инвестиционным портфелем

Различают различные стратегии управления инвестиционным портфелем, основные из которых приведены ниже.

Инвестиционный портфель подлежит периодической ревизии для того, чтобы составляющие его ценные бумаги не вошли в противоречие с целями инвестора, изменившейся экономической обстановкой и ухудшением качества ценных бумаг. Некоторые инвесторы ревизию портфелей осуществляют достаточно часто (еженедельно).

Таким образом, даже эти материалы статьи свидетельствуют, о том, что самостоятельное инвестирование в ценные бумаги требует высокой компетентности, серьезных навыков анализа и информированности. Как говорил Уоррен Баффетт: «Если вы инвестируете в то, в чем плохо разбираетесь – то это просто азартные игры». И вы знаете, чем это может закончиться.

Бесспорно, если вы профессионально разбираетесь в тонкостях и специфике фондового рынка, имеете серьезный стартовый капитал, можете сформировать диверсифицированный портфель ценных бумаг и грамотно управлять им, то инвестирование в акции может стать источником получения дохода. В противном случае, особенно без наличия достаточного капитала, знаний и свободного времени, рекомендуем вам доверительное управление на рынке Forex.

Существуют интересные инвестиционные инструменты, такие как ПАММ-счета, ПАММ-индексы, ПАММ-фонды, показывающие хорошую доходность и не требующие значительного капитала. По крайней мере, лучше начать с этих инструментов, а по мере приобретения знаний и опыта осваивать и другие инвестиционные инструменты.

И в заключении – два видео на эту тему:

Как инвестировать в акции? Как зарабатывать на акциях?

Есть три основных способа заработать на акциях:

  1. Купить по низкой цене и продать по высокой.

Заработок на изменении курса возможен в двух вариантах. Либо покупать при временном падении цены, а через время, дождавшись подъема, продавать (long). Либо взять акции у брокера «в долг», продать дорого, а потом купить дешевле (short). Второй вариант предполагает определенный опыт и понимание рынка, первый доступен для широкого круга игроков. В первом варианте выгода меньше, но ниже и риск, а сам процесс не требует от держателя особых специфических знаний и навыков, Во втором же случае потребуются умение взвешенно рисковать, время, внимательность и глубокое погружение в тему.

  1. Приобрести акции как опционы, в условия которых заложено изменение цены.

  1. Сформировать портфель акций, с которых можно будет получать прибыль в виде дивидендов.

Мы подробно остановимся на третьем способе заработка, поскольку именно его можно рассматривать как полноценное инвестирование.

Как правильно инвестировать в акции?

Вот несколько важных тезисов о том, как инвестировать в акции. Они будут полезны участникам рынка, которые еще не имеют опыта взаимодействия с этим видом ценных бумаг:

  • Собирайте информацию. Есть масса специализированной литературы, такой как ежегодные письма Уоррена Баффета, книги Линча, Грэма и многие другие.

  • Вникайте. Если можете поближе познакомиться с компанией, куда собираетесь вложить деньги, — сделайте это. Ориентируясь только на документы, никогда не узнаешь о множестве вещей, которые способны сыграть ключевую роль во взлете или в провале организации. А таким фактором может быть сущая мелочь вроде удачно расположенного офиса или обновления автопарка.

  • Привлекайте специалистов. Если не можете принять взвешенное и обоснованное решение самостоятельно, пригласите для консультации профессионального брокера или финансиста. Но помните, что все риски за принятые решения несете только вы.

  • Планируйте в долгую. 8–10 лет — тот срок, на который имеет смысл ориентироваться. Если есть сомнения, что потенциально интересная компания проживет столько времени — значит, она вам не нужна.

  • Не тратьте последнее. Чтобы инвестировать в акции, нужно иметь действительно свободные средства. И желательно — финансовую подушку с запасом на год.

  • Диверсифицируйте риски. Составляйте портфель из акций 10–12–15 предприятий. Расширяйте его по мере возможности, увеличивайте инвестиционный капитал.

  • Будьте гибким. Если цена акций выросла на 40–50% — подумайте, есть ли смысл продать акции и «закрыть» эту часть инвестиций, оставшись с хорошей прибылью.

Первая сделка новичка на этом рынке, скорее всего, будет заключена при помощи компании, которая является официальным посредником между инвесторами и акционерными компаниями на торговых площадках всего мира. 

Как заработать на инвестициях в акции?

Говоря о том, как инвестировать деньги в акции, нужно сразу отметить, что мало в каких странах эти ценные бумаги ходят в классическом виде собственно бумаг. Уже давно торговля происходит по электронным реестрам — это значит, что расширился веер возможностей для покупателей ценных бумаг. Вот как можно инвестировать деньги в акции сегодня:

  • самостоятельно, покупая акции у посредников или инвесторов по договору;

  • на фондовой бирже через брокера (понадобится счет, открытый в брокерской компании). Этот способ предполагает комиссионные выплаты посреднику;

  • опосредованно — через ПИФы (паевые инвестиционные фонды). В этом случае управление портфелем лежит на руководстве фонда. Инвестор только вкладывает средства, получает дивиденды и платит фонду комиссионные.

Можно упомянуть также опционы и фьючерсы — это способ заработка на разнице цены акций в разных временных интервалах, но не полноценный инвестиционный инструмент, предполагающий долгосрочное планирование.

 

То же можно сказать про спекулятивные вложения в акции. Тут есть два варианта: купить акции во время кризиса предприятия и перепродать позднее, когда положение стабилизируется, или покупать акции молодых перспективных компаний, чтобы через непродолжительное время продавать их на пике стоимости. В этом варианте высок риск, но и прибыль предлагается более высокая, чем по долгосрочному инвестированию. 

Если начальный капитал — скромный для этого рынка (например, две тысячи долларов), то такие краткосрочные вложения при условии удачи быстро увеличат капитал. Впоследствии можно будет сформировать портфель для длительного вложения. Но для успеха требуется хорошо ориентироваться на рынке ценных бумаг.

Виды акций и выдача дивидендов

Акции могут быть обычными и привилегированными, т. е. с правом на первоочередную выплату дивидендов и ставкой, выше, чем у обычных акций. Они также дают держателю расширенные права на участие в управлении компанией (по сравнению с обычными акционерами).

Можно инвестировать в акции напрямую, через ПИФ, опцион, фонд, брокеров и так далее. Выбор зависит от стратегии, портфеля, капитала и опыта инвестора.

Заработок на дивидендах — ежегодный (либо по итогам полугода / квартала / другого временного интервала). Размер прибыли не фиксирован и зависит от годовой прибыли акционерного общества. То есть от суммы, которая останется у компании после вычета всех налогов, расходов, издержек и вложений в развитие бизнеса. Оставшуюся сумму делят между инвесторами и акционерами. По привилегированным акциям выплаты делают раньше, чем по обычным.

Дивиденды могут быть денежными или стоковыми — выплачиваются имуществом или ценными бумагами. Выплаты подлежат налогообложению, как всякий другой доход. Расчет долей акционеров делается пропорционально их вкладу в акции компании.

Инвестору, который выбирает зарабатывать на дивидендах, есть смысл диверсифицировать портфель, вкладываясь в разные организации и секторы. Имеет смысл также составлять его не только из акций — берите в актив и другие их инструменты, например облигации.

В какие акции инвестировать?

Кто-то предпочитает акции предприятий, которые растут долго и неспешно, обеспечивая инвесторов стабильными дивидендами. Инвесторы, желающие стабильного притока капитала, вкладываются обычно в акции компаний, которые работают в максимально стабильных секторах и имеют длительную историю выплат дивидендов. Это могут быть «голубые фишки», коммунальные предприятия, трасты с инвестициями в недвижимость и так далее.

Другие инвесторы выбирают акции молодых предприятий, которые могут резко пойти вверх, а могут и упасть даже ниже номинала.

Общее правило выбора, в какие акции инвестировать, — то же, которое действует для любых направлений инвестирования: нужно выбирать сферы, в которых разбираетесь. Ведь на успех или провал деятельности любой организации влияет множество факторов. Только зная ситуацию в объеме и динамике, можно оценивать ее реальные преимущества и перспективы развития.

Можно ли рассматривать акции как инвестиции?

Можно, всегда при этом помня, что доход по акциям не гарантирован. Даже консервативный инвестор, который вкладывается в стабильно растущие компании, обеспечивающие высокую доходность, все равно рискует, пусть и минимально.

Именно поэтому выше была оговорка, что в акции не следует вкладываться как в единственное и последнее решение и уж тем более не имеет смысла отдавать последнее. Акции — направление для вложений свободных средств с целью постепенного наращивания капитала.

Как вложить деньги в акции в 2021 году


Как вложить деньги в акции и получать дивиденды

Как вложить деньги в акции? Самый распространенный способ покупки и продажи акций — использование онлайн-брокера или брокера с полным спектром услуг.

Когда акции впервые выставляются на рынок, вы можете купить их через посредника – биржевого маклера. Вы также можете купить через схему долевого участия сотрудников или инвестировать косвенно через управляемый фонд.

Покупка акций делает вас совладельцем компании. Как акционер вы можете получить дивиденды и другие преимущества. После того, как вы начали вкладывать деньги в акции, вы можете владеть акциями самостоятельно или объединять свои деньги с другими через управляемый инвестиционный фонд.

Как вложить деньги в акции Тесла?

Покупка акций таких ведущих компаний, как Тесла, возможно с помощью брокерской компании. Процесс покупки довольно прост. Для начала вам нужно выбрать брокера (Подробнее: отзывы о брокерах). Затем, открыв брокерской счет в компании и пополнив его, вы смело можете инвестировать в акции Тесла с помощью одного клика мыши.

По поводу акций Tesla на среди инвесторов есть много споров. Быки утверждают, что она станет самой ценной технологической компанией в мире, которая изменит правила игры, а медведи утверждают, что это просто еще одна автомобильная компания, которую возглавляет энтузиаст Маск, увлеченный социальными сетями. Ответ, вероятно, находится где-то посередине, но быки скорее всего правы.

Почему все больше людей интересует вопрос, как инвестировать деньги в акции Тесла? В настоящее время Tesla лидирует на рынке электромобилей , занимая примерно 69% рынка электромобилей в США и 18% во всем мире, что более чем в три раза больше, чем у ближайшего конкурента. Говорите, что хотите, о поведении генерального директора Илона Маска и об оценке акций, но никто не может отрицать, что Tesla создала массовый бренд электромобилей мирового класса быстрее, чем думали многие старые автопроизводители. И это нарушение должно продолжаться и в будущем; Руководство прогнозирует ошеломляющие темпы роста в 50% в годовом исчислении в течение следующих нескольких лет по мере дальнейшего роста продаж компании в Китае и Европе.

Как вложить деньги в акции Apple?

Купить акций apple можно тем же способом, что и акции Тесла. К тому же, сейчас самое время купить акции apple, ведь они могут принести вашему портфелю много прибыли во время рецессии рынка.

Более 80% доходов Apple по-прежнему поступает от разовых покупок оборудования, такого как iPhone и Mac. Конечно, рецессия COVID была уникальной, поскольку потребители, оставшиеся дома во время пандемии, стремились обновить свои гаджеты. В результате Apple увеличила выручку от продуктов. Тем не менее, нет двух абсолютно одинаковых рецессий. Аппаратное обеспечение Apple и даже доходы от некоторых разовых услуг могут сильно пострадать во время следующего финансового кризиса. Если это произойдет, его акции могут скорректироваться, и перед инвесторами откроется возможность покупки бумаг Apple по низкой цене.

Однако если это произойдет, инвесторы должны стремиться скупать акции. У Apple крепкий баланс, состоящий из 195,6 миллиарда долларов наличными и обращающимися на рынке ценными бумагами, против всего лишь 107 миллиардов долларов срочного долга по состоянию на последний квартал. Это дает Apple огневую мощь, чтобы противостоять спаду, выкупить собственные акции со скидкой и при этом инвестировать в следующий крупный продукт.

Согласно Forbes, для самого ценного бренда в мире выход Apple из потенциального экономического спада, как правило, является вопросом «когда», а не «если». Клиенты проявляют невероятную лояльность к Apple, когда они заменяют свои телефоны или компьютеры, пробуют новый продукт.

Как вложить деньги в акции Гугл?

Знаете ли вы, какой бренд является вторым по стоимости по версии Forbes? Это Alphabet, материнская компания доминирующей в мире поисковой системы Google. Как и Apple, значительная часть доходов Alphabet является экономически чувствительной; В прошлом квартале Alphabet получила 81% доходов от цифровой рекламы.

Во время рецессии компании, как правило, меньше тратят на рекламу, что может отрицательно сказаться на результатах Alphabet. Мы видели это во втором квартале 2020 года, когда рост выручки Alphabet впервые стал отрицательным.

Однако, как и Apple, спад Alphabet длился недолго. К четвертому кварталу компании начали восстанавливать связь со своими клиентами. Поскольку все сидели дома в своих телефонах и компьютерах, рекламные расходы вернулись в Google. Годовой доход от рекламы сильно вырос в четвертом квартале, увеличившись на 22%.

Важно отметить, что у Alphabet также развивается довольно интересный новый бизнес: Google Cloud, сильный претендент на третье место в олигополии облачной инфраструктуры. Облачные вычисления все еще находятся на относительно ранней стадии, и в прошлом квартале облачная платформа Google выросла на 47%. Хотя подразделение по-прежнему несет довольно значительные операционные убытки, Google поступает абсолютно правильно, вкладывая значительные средства в эту возможность долгосрочного роста.

Как и Apple, Alphabet также имеет потрясающий баланс: 137 миллиардов долларов наличными и всего 14 миллиардов долларов долга. Таким образом, у него есть возможность выкупать акции во время рецессии, как это было в прошлом году, покупать другие компании, как это недавно было сделано с Fitbit, и инвестировать в передовые технологии, такие как Waymo, проект беспилотных автомобилей.

Акции Гугл (Alphabet) имеют потенциал роста во время рецессий. Поэтому так много инвесторов ищут, как вложить деньги в акции этой компании.

Как правильно вкладывать деньги в акции

Стать акционером той или иной компании можно разными путями, но, когда у вас есть посредник – биржевой маклер, весь процесс упрощается. Гайд покупки акций эпл, тесла и гугл выглядит следующим образом:

  • Вы регистрируетесь на платформе брокерской компании
  • Привязываете к вашему торговому счету ваш финансовый счет (банковская карта, онлайн-кошелек и т.д.)
  • После пополнения ваша торговая ячейка активируется
  • Выбрав акцию, вы нажимаете на кнопку «купить»
  • Вот и все! Вы обладатель акции ведущей компании технологической индустрии.

Узнайте, готовы ли вы к прибыли на финансовых рынках? Пройдите тест инвестора и узнайте ответ.

Может вас заинтересует также:


Доходность инвестиций в акции | PAMMtoday

Сегодня тема грамотного инвестирования и доходность инвестиций в акции волнует практически всех. Особенно актуальной она стала в свете сегодняшней экономической и политической нестабильности, когда популярными становятся традиционные источники извлечения прибыли. Например, долгосрочные инвестиции в акции сейчас могут стать прекрасным инструментом получения дополнительного пассивного дохода.

Основные понятия

Акциями называют долевые ценные бумаги, закрепляющие права своего владельца на часть имущества предприятия и долю при распределении прибыли. Формально любой держатель хотя бы одной акции является совладельцем компании, что даёт ему право на участие в управлении акционерным обществом. В реальности, это в основном относится к стратегическим инвесторам, которые обладают большими пакетами акций и заинтересованы в участии в бизнесе. Мелкие и средние инвесторы имеют более скромные права, и их интересы обычно ущемляются.

Доходность инвестиций в акции в примерах

Инвестирование в ценные бумаги всегда преследует цель извлечения прибыли. В случае с акциями, она формируется из 2 источников:

  • роста курсовой стоимости;
  • дивидендных выплат.

Возможность получения дивидендов и их размер зависит от вида бумаг. Владельцы привилегированных акций могут рассчитывать на фиксированные выплаты, в то время как по обыкновенным акциям дивиденды могут и не начисляться. Стоит отметить, что прибыль от дивидендов обычно невысока.

Размер дивидендов по обыкновенным и привилегированным акциям Сбербанка:

Из таблицы видно, что объявленная норма дивиденда по привилегированным акциям Сбербанка выше, чем по обычным. Такая ситуация является достаточно распространённой. В случае со Сбербанком положение изменилось лишь в 2014 г., когда Наблюдательный совет решил выровнять норму прибыли по разным видам бумаг. Поскольку инвесторы негативно отнеслись к изменению дивидендной политики, это незамедлительно сказалось на стоимости привилегированных акций.

Проанализируем динамику цен привилегированных и обыкновенных акций. Графики показывают, что с момента выпуска 2 вида акций Сбербанка демонстрировали практически одинаковую волатильность, и по уровню доходности они тоже сходны.

Привилегированные акции Сбербанка

Обыкновенные акции Сбербанка

 

Начинающему инвестору полезно помнить, что курс большинства акций колеблется в весьма широких пределах, поэтому вложения в долевые ценные бумаги считают высокорисковыми. Однако если в краткосрочном периоде вложения в акции могут оказаться убыточными, то в долгосрочной перспективе стоимость большинства бумаг вырастет.

В этом плане показателен пример российского миллиардера Алишера Усманова, который в 2011 г. приобрёл акции китайского интернет-ритейлера Alibaba. Тогда компания оценивалась в $32 млрд. После успешного IPO в сентябре 2014 г. её капитализация достигла $277 млрд. Цена акций Alibaba подскочила в несколько раз, а прибыль успешного инвестора превысила 500%.

По российскому законодательству, купить акции можно на бирже через (брокера) или вне её. В последнем случае, о покупке акций необходимо сообщить регистратору – участнику фондового рынка, ведущему реестр ценных бумаг.

Инвестировать в акции можно, передав свои средства в доверительное управление. Доверительные управляющие обладают гораздо большей свободой в принятии инвестиционных решений, чем управляющие ПИФов, поэтому доходность инвестиций в акции в этом случае может быть гораздо выше. Однако такой способ предполагает обладание значительным капиталом: минимальный порог входа составляет $20–30 тыс.

5 правил инвестирования в акции

  1. Установите приоритеты: если вы хотите получить большую прибыль, то вложения в акции могут оказаться весьма эффективными.
  2. Если для вас важнее сохранность сбережений, то инвестиции в акции вам противопоказаны.
  3. Приобретайте акции на глубине падения. Это позволит свести к минимуму риск убытков, а при благоприятном развитии ситуации – максимизирует вашу прибыль.
  4. Если вы ориентируетесь на получение стабильного небольшого дохода, приобретайте привилегированные кумулятивные акции. Дивиденды по ним в меньшей степени зависят от финансового результата, показанного компанией.
  5. Тем, кто рассчитывает на внезапный крупный доход, следует отдать предпочтение обыкновенным акциям, обладающим хорошим потенциалом роста стоимости. Дивиденды, в этом случае, будут приятным дополнением к основному доходу.

Оценка инвестиций в акции

Ожидаемая доходность акций – важнейший показатель, на который инвестор ориентируется в момент принятия решения о приобретении тех или иных бумаг. Для вычисления её величины обычно применяются методы математической статистики. Кроме того, для определения ожидаемой доходности могут использоваться различные вероятностные методы, которые дают оценку возможности наступления тех или иных событий.
Сегодня оценка инвестиций в акции проводится методами финансового анализа:

  • с позиций заинтересованности в получении дивидендов – на базе данных финансовой отчётности компании;
  • с точки зрения возможного роста курса бумаги – на основе изучения цен в соответствующем сегменте рынка.

Критерии доходности акций

Их достаточно много, отметим наиболее распространённые и простые в использовании.

  • Прибыль на акцию – это отношение чистой прибыли, за минусом величины дивидендов по привилегированным акциям, к общему количеству обыкновенных акций: ПА=(ЧП–ДПА)/ОАО
  • Коэффициент покрытия дивиденда – это величина, показывающая, сколько раз могут быть выплачены дивиденды за отчётный период. Она равна отношению прибыли к сумме дивидендов: ПД=П/Д
  • Коэффициент выплаты дивидендов – доля чистой прибыли, выплачиваемая акционерам в виде дивидендов. Она равна отношению суммы дивиденда на 1 акцию к прибыли по ней: ВД=ДА/ПА
  • Ценность акции – это индикатор спроса на бумагу, равный отношению рыночной цены 1 акции к прибыли на неё: ЦА=РЦА/ПА
  • Дивидендная доходность акции – доля возврата капитала, вложенного в акции компании, равная отношению дивиденда по акции к её рыночной цене: ДДА=ДА/РЦА.
  • Коэффициент котировки акций – своеобразный индикатор спроса на бумаги компании, показывающий, готовы ли инвесторы например, приобретать акции Google по цене, превышающей номинальную. Он равен отношению рыночной цены акции к её балансовой стоимости: КА=РЦА/УЦА. Если КА>1, ответ положительный.

Инвестиции в акции и запасы — пошаговая инструкция по инвестированию

Чтобы вникнуть в тонкости инвестирования в акции, необходимо разобраться в основных понятиях. Начнём с самых простых вещей. Что же такое акции? Это долевые бумаги, гарантирующую их держателям право на получение доли предприятия.

Если вы являетесь держателем хотя бы одной акции, вы уже имеете право собственности на некоторую часть компании. Владельцы 1-5% ценных бумаг предприятия могут участвовать в заседаниях совета директоров, и влиять на принятие управленческих решений.

Ценность акций не столько в праве собственности на долю предприятия, сколько в возможности получения дивидендов. Их размер зависит от годовой прибыли компании. По такому принципу работают обычные акции, которых большинство.

«Существует привилегированные акции. Их владельцы получат фиксированный размер дивидендов, но не имеют право оказывать влияние на управленческие решения. Они встречаются намного реже обычных.»

Важной особенностью акций является то, что акционеры не отвечают по обязательствам предприятия. Это делает их особенно привлекательными для вложений. На инвестициях в акции можно хорошо заработать.

Для чего вкладывать деньги в акции?

Существует две методики инвестирования в ценные бумаги:

  • Портфельный.
  • Прямой.

Первая стратегия нацелена исключительно на генерирование прибыли. Инвестор формирует портфель, в который включено несколько активов. Такой подход к инвестированию привлекателен в среднесрочном и краткосрочном периоде. Он даёт возможность зарабатывать на дивидендах и на колебаниях цен.

Приобретать акции для получения прибыли от их последующей продаже, или начисляемых дивидендов имеют возможность не только юридические лица. Такой способ заработка доступен и обычным людям. Для этого необходима относительно небольшая сумма (от 500 USD). Имея её, есть возможность сформировать инвестиционный портфель, приносящий около 50% прибыли ежегодно.

К прямым инвестициям прибегают когда нужно оказать влияние на деятельность предприятия. Целью часто становится приобретение контрольного пакета акций. Такой вариант инвестирования применяется банками, и крупными корпорациями для приобретения перспективных стартапов, и развития бизнеса в каком-либо новом направлении.

«Ни в коем случае нельзя путать инвестиции в акции с биржевыми спекуляциями. Это совершенно разные стратегии. Инвестиции в акции нацелены на генерирование прибыли в долгосрочной перспективе. Метод основан на пассивном наблюдении и анализировании рынка. Биржевые спекуляции предполагают совершение множества сделок с целью получения краткосрочной выгоды.»

Инвестиции в акции: плюсы и минусы

Вложение денег в ценные бумаги имеет как преимущества, так и недостатки. Для начала разберём плюсы:

Надёжность. Ключевое свойство, которым обладают инвестиции в акции. С ростом популярности опционов, торговли на Форекс, и появлением различных теневых схем, традиционная торговля акциями выглядит привлекательней и намного надёжней. Работая с ними, вы играете против других игроков рынка. А значит ваши шансы составляют, как минимум, 50/50. Повышая свои навыки, и приобретая новые знания, вы сможете улучшать свою стратегию.

Популярность. В европейских странах и США торговля акциями доступна любому и каждому. В Америке огромный нерегулируемый рынок ценных бумаг. Купить их можно практически где угодно. Семейный бюджет многих американских семей формируется на 30-70% за счёт дивидендов по акциям, или прибыли с их перепродажи.

Регулирование со стороны государства. Операции с ценными бумагами жестко регламентируются и контролируются со стороны Центробанка. Речь идёт не о торговле через Форекс-брокеров, а реальное приобретение активов через банки.

Масштабирование. Если вы научитесь работать с небольшими по объёму инвестициями, сможете легко перейти на уровень выше. Возможность масштабирования делает этот вид деятельности крайне удобным и привлекательным.

Доходность. Акции считаются самым прибыльным инструментом. Однако по доходности они уступают прямым инвестициям, собственному бизнесу и некоторым другим видам заработка. Это идеальный способ получения пассивного дохода. В этом отношении инвестиции в акции более выгодные, чем приобретение недвижимости, драгоценных металлов и т. д.

Широкие возможности. У вас есть возможность работать в одном сегменте рынка, и совершать операции не выходя за её пределы. Вы также можете заняться спекуляциями на фондовом рынке, и получать 5-7% прибыли ежедневно, или приобрести акции крупной корпорации, и всю получать с них дивиденды на протяжении всей жизни.

Важно знать и о минусах сделок с рассматриваемым видом ценных бумаг. Сделки с акциями имеют следующие недостатки:

Высокие риски. На ценность акций влияет множество факторов. Нужно постоянно отслеживать и анализировать рынок. Любая мелочь способна существенно обесценить ваши активы. Здесь, как и в любом другом деле, нужна предельная осторожность и внимательность.

Необходимость владеть специфическими знаниями. Если непосвящённый взглянет на график цен каких-либо бумаг, скорее всего, он не поймёт практически ничего. Предугадать какой будет ситуация завтра по тем или иным активам бывает тяжело даже профессионалам.

Стремительная динамика. Операции с акциями происходят ежесекундно. Поэтому их цена никогда не бывает стабильной. Она находится в постоянной динамике. Даже в самый спокойный период стоимость акций будет сопровождаться небольшим колебаниям.

Большой стартовый капитал. Чтобы начать полноценно работать с акциями необходимо, как минимум, 5 000 USD. Можно начинать и с меньших сумм, однако уровень прибыли в этом случае будет крайне невысоким. Опытные инвесторы оперируют с капиталом минимум в 10 000 USD. Со временем они масштабируют свой счёт, получая всё больше прибыли.

Исходя из вышеизложенного, напрашивается вывод: акции представляют собой наиболее сбалансированный финансовый инструмент, который может приносить инвестору от 30% до 50% прибыли ежегодно.

Виды акций: подробный обзор

В разновидностях бумаг нужно разобраться более подробно. Существуют различные виды акций. Каждый из них имеет особенности, о которых должен знать инвестор. Эта информация поможет вам более детально вникнуть в тему, и разобраться в преимуществах инвестиций в акции.

Простые акции компаний

Обычные долевые бумаги гарантируют держателю право на получение доли компании в случае банкротства, после кредиторов и владельцев привилегированных акций. Первое на что направляется прибыль — погашение обязательств предприятия. После этого оставшаяся прибыль идёт на выплаты дивидендов держателям привилегированных акций.

Владельцы обычных долевых бумаг имеют самый низкий приоритет в этой схеме. При этом держатели простых акций имеют возможность влиять на решения, принимаемые советом директоров. Доходность таких бумаг — плавающая.

Привилегированные акции компаний

Такие бумаги предоставляют держателю первоочерёдное получение доли предприятия (после расчёта с кредиторами), если оно обанкротится. Ключевым отличием привилегированных акций от обычных является фиксированный процент прибыли фирмы. Однако если компания терпит убытки, никаких выплат не будет. Держатели этих ценных бумаг не имеют права голоса в совете директоров.

Привилегированные акции условно различают на 3 эшелона, согласно их ликвидности:

  • Активно торгующиеся бумаги с минимальным спредом (разницей между ценой продажи и покупки). Обладают максимальным показателем ликвидности.
  • Торгуются примерно также, как и акции из первого эшелона, но не входят в ТОП по уровню надёжности. Характеризуются средней ликвидностью.
  • Долевые бумаги, которые плохо торгуются на бирже. Отличаются минимальной ликвидностью.

Это деление весьма условное. На бумагах из второго эшелона можно неплохо зарабатывать в периоды спадов или подъёмов. Цена акций из третьего эшелона настолько волатильная, что при благоприятном развитии событий можно получить 250-300% буквально за пару месяцев.

«Эшелоны можно сравнить с рейтингами. Они отражают уровень доверия к ценным бумагам со стороны большинства инвесторов. Поэтому деление на эшелоны абсолютно ничего не говорит о возможной доходности того или иного финансового инструмента.»

«Голубые фишки»

Самые ликвидные акции из первого эшелона называют «голубыми фишками». Этот термин появился ещё в середине 19 века в странах Европы. В Российской Федерации под него попадают долевые ценные бумаги крупнейших компаний, работающих преимущественно в финансовом и сырьевом секторе экономики. В их число входит ВТБ, Сбербанк, и конечно же Газпром.

«Голубые фишки» — акции высокой надёжности и невысокого дохода. Ценные бумаги второго эшелона могут выдавать до 20% годовых только за счёт одних дивидендов. У «голубых фишек» в этом нет необходимости. Они и так являются лакомым куском для инвесторов за счёт высокой надёжности.

Их покупают даже в условиях неблагоприятной экономической обстановки. К примеру, в ходе последнего кризиса в 2014-2015 годах, финансовому сектору страны был нанесён серьёзный урон. При этом российские «голубые фишки» практически не обесценились.

Как инвестировать в акции компаний: пошаговая инструкция

В Российской Федерации можно начать работать с долевыми бумагами двумя способами: через биржу, или вложить деньги в паевой инвестиционный фонд. Инвестировать в ПИФы совсем несложно. Необходимо заключить договор с предприятием, приобрести в нём пай, и затем получать свою долю прибыли.

«Российские ПИФы могут обещать прибыль до 70% годовых, однако в большинстве случаев, это не имеет никакого отношения к реальности. Фактические выплаты будут значительно меньше.»

Для начала торговли акциями нужно осуществить 5 шагов. Мы детально разберём каждый из них. Эта информация поможет вам лучше понять, что такое инвестирование в акции.

Первый шаг: изучение ситуации на рынке

Чтобы начать торговать ценными бумагами, нужно обладать хотя бы минимальными знаниями в этой области. В противном случае вы не сможете грамотно осуществлять инвестиции в акции, или заниматься биржевыми спекуляциями.

Первое, что нужно освоить — базовые понятия, современные стратегии и их отличия от тактики операций, применяемых в прошлом. Также необходимо быть в курсе текущих тенденций развития фондового рынка. Будет большим плюсом общение с опытными инвесторами и трейдерами. Это поможет вам лучше вникнуть в специфику работы.

Также желательно, хотя бы поверхностно, изучить психологию толпы. Именно она правит балом на фондовой бирже. Эти знания помогут вам понять основные принципы работы, и дадут небольшое преимущество перед другими новичками фондового рынка.

Второй шаг: зарегистрируйтесь у брокера

Для начала участия в торгах пройдите регистрацию в банке или в специализированной брокерской компании, которая будет от вашего имени торговать на фондовом рынке. Важно понимать, что без вашего одобрения не осуществится ни одна сделка. Работа с брокером позволит отдавать распоряжения в режиме онлайн на покупку или продажу активов по определённой стоимости.

В настоящее время вся торговля ушла в онлайн, что позволяет быстро реагировать на изменения рыночной ситуации. Выберите брокерскую компанию с хорошей репутацией, установите на свой ПК торговый терминал, и разберитесь с тем, как им правильно пользоваться. Затем можно переходить непосредственно к торгам.

Третий шаг: аналитика и выбор акций для первой покупки

Теперь можно начинать полноценный анализ рыночной ситуации. В ходе нескольких торговых сессий присмотритесь к изменениям курсов различных акций. Обращайте внимание на то, когда цена растёт, а когда падает. Что стало причиной резких скачков курса акций? Следите за экономическими событиями в мире. Как правило, получить о них информацию можно в профильных СМИ.

Выбрать акции для покупки одновременно и легко и сложно. На рынке торгуют множеством ценных бумаг, поэтому определить те, которые принесут гарантированный доход непросто. Вам предстоит лавировать между уровнем доходности, ликвидностью и надёжностью даже внутри собственного инвестиционного портфеля.

«На первых порах обращайте внимание только на высоколиквидные бумаги. Их покупка не принесёт значительной прибыли, но защитит ваш капитал от серьёзных убытков.»

Четвёртый шаг: первая покупка

Приобретение ценных бумаг — технически самый простой этап. Покупка выполняется буквально в несколько кликов в торговом терминале брокера. Не забывайте что нужно грамотно распределять средства между акциями нескольких компаний. Это позволит застраховаться от потерь, в случае просадки одной из них.

Такой подход даёт возможность не только избежать убытков, но и получить небольшую прибыль. Ни в коем случае не стоит вкладывать всё в ценные бумаги одной компании. Это важнейшее правило успешного инвестора.

Пятый шаг: анализ и оперативное реагирование

Ваша прибыль прямо зависит от скорости отслеживания и реакции на изменение стоимости долевых ценных бумаг. Оперативные действия позволят вовремя фиксировать значительную прибыль, и останавливать убытки в самом начале падения курса. Чтобы стать настоящим профессионалом нужно не только реагировать на события постфактум, но и уметь предугадывать их, по определённым сигналам.

Строго придерживайтесь выбранной торговой стратегии. Отклонение от изначального плана не должно быть вызвано паникой. Менять стратегию нужно только в случае изменения тех или иных объективных факторов. Следование перечисленным нами 5 шагам позволит вам начать свой путь в качестве инвестора грамотно и безопасно.

Критерии выбора акций

Прибыльность бумаг напрямую зависит от успешности компании. Выбирая акции, нужно детально проанализировать деятельность предприятия, которое их выпускает.

«Лучше выбирать компании, работающие в секторе экономики, в котором вы хорошо разбираетесь.»

Экономический анализ деятельности компании осуществляется на основе документов, находящихся в свободном доступе на сайте Росстата. По ним вы сможете оценить прибыльность предприятия и его перспективы в будущем.

Аналитика позволит определить сколько средств компания направила на выплату дивидендов акционерам, какими резервами она обладает, и сможет ли получать дополнительный доход в будущем. Всю эту информацию можно узнать в отчетах о финансовых результатах и из бухгалтерского баланса.

Репутация предприятия также играет важную роль. Если вокруг какой-либо компании поднимается малообоснованная шумиха о перспективности и высокой прибыльности — это верный признак того, что её ценные бумаги вскоре обесценятся (возможно, после кратковременного скачка курса вверх).

Также не будет лишним изучить управляющих предприятием. Если в руководстве компании опытные менеджеры с хорошей репутацией и большим опытом, это считается позитивным сигналом для инвестирования в акции. Талантливым управленцам удавалось вытаскивать из кризиса даже очень убыточные предприятия.

Выбирая акции, учитывайте их уровень ликвидности. Он показывает насколько быстро вы сможете продать эти бумаги и по какой цене. Ликвидные акции легко реализовать по стоимости номинала, или даже выше. Ценные бумаги с низкими показателями ликвидности продать намного тяжелей. Часто они торгуются ниже номинальной стоимости.

Стратегии инвестирования в акции

Переходим к наиболее интересной части нашей статьи — стратегиям инвестирования в долевые бумаги. Мы рассмотрим наиболее популярные варианты, которые активно используются инвесторами по всему миру. Используя их, вы сможете выгодно вложить деньги в акции.

«Купи и держи»

Buy and Hold — стратегия долгосрочных инвестиции в акции, предполагающая приобретение бумаг с целью заработка на дивидендах. Этот подход лучше других подходит для начинающих инвесторов. Стратегия основана на принципе пассивного дохода. Её реализация простая по своей сути. Необходимо купить акции надёжных компаний, держать их, и со временем увеличивать объём своего портфеля.

Стратегия Buy and Hold предполагает, что держатель бумаг не будет продавать их, даже в случае кризиса, который будет угрожать выбранным предприятиям. Долгосрочные инвестиции в акции должны быть нацелены на покупку акций надёжных компаний («голубых фишек»).

Систематические вложения в инвестпортфель позволят добиться солидного уровня пассивного дохода, сопоставимого с основным, уже через 5-6 лет. Рассматриваемым подходом пользуются консервативные инвесторы, стремящиеся максимально минимизировать риски.

Стратегия Баффета

Метод представляет собой улучшенный вариант предыдущей стратегии. Он основан на советах всемирно известного инвестора Уррена Баффета. Бизнесмен рекомендует выбирать для инвестиций исключительно ту нишу, в которой вы хорошо разбираетесь. Причём продукция компании должна быть востребована в любой политической и экономической ситуации.

Если производимые товары продаются даже без хорошего управленца, предприятию не грозит банкротство. С опытным менеджером во главе прибыльность такой компании может увеличиться в несколько раз.

Стратегия Грэхема

Метод предполагает долгосрочные инвестиции в акции. Суть стратегии Грэхема заключается в подборе бумаг из первых двух эшелонов. Вкладывать деньги нужно в те компании, которые по мнению инвестора являются недооценёнными.

Необходимо мониторить ситуацию на рынке, отслеживая реальную стоимость акций. Если бумаги можно продать по цене выше номинальной на 30-50%, продавайте их. После этого начинайте процесс сначала.

Бенджамин Грэхем рекомендует формировать инвестпортфель из нескольких десятков компаний (минимум — 20). Такой подход позволит нивелировать потери по одним акциям, прибылью по другим.

Даже если одно из предприятий потерпит финансовый крах, это сильно не ударит по вашим активам. У вас останется ещё, как минимум, 19 вариантов, приносящих прибыль.

Важные аспекты формирования стратегии

Инвестиции в акции для новичков основаны на следующем принципе: «купи и удерживай». Приведённые примеры различаются лишь подходами к выбору компаний и дальнейшими операциями с ними. Стратегии Грэхема и Баффета дают возможность стабильно получать прибыль как в долгосрочной, так и краткосрочной перспективе.

Однако для реализации этих подходов необходимы специальные знания в бухгалтерском учёте, экономике в целом, и выбранной отрасли. Без них не получится правильно проанализировать потенциал компаний.

Инвестиции в акции: риски

Не забывайте, что вложение средств в бумаги сопряжено с рисками. На стоимость акций может повлиять практически что угодно. Это могут быть события внутри компании, о которых стало известно СМИ, изменения внутри отдельного сектора экономики и т. д.

Есть и другие более серьёзные риски, возникающие на пути получения дохода. Даже самые крупные компании не всегда могут точно спрогнозировать размер своей годовой прибыли. К примеру, мировой гигант Apple столкнулся с серьёзными трудностями после смерти Стива Джобса, и вынужден был снизить объёмы выплат держателям акций.

Риски присутствуют даже при вложении денег в высоколиквидные бумаги. Инвестиции в акции второго и третьего эшелона ещё более опасные. Они имеют высокую прибыльность, но меньшую ликвидность. Разница в цене покупки и продажи может составлять 10-15% от их стоимости. При этом реализовать такие акции на рынке бывает не так-то просто. Чтобы продать их может потребоваться несколько дней. Бумаги некоторых компаний бывают малоинтересны большинству инвесторов. Избавиться от них непросто.

«Любые сделки на бирже — риск, вне зависимости от того к какому эшелону относятся акции.»

Каждый инвестор должен понимать: чем выше риски, тем больше потенциальная прибыль. Чтобы инвестировать в акции успешно, нужно балансировать между акциями различных эшелонов. Справиться с этой задачей сможет только тот инвестор, который обладает всеми необходимыми навыками, знаниями и опытом. Инвестировать в акции нужно предельно осторожно и внимательно.

Как инвестировать в дивидендные акции: руководство по инвестированию в дивиденды

Дивидендное инвестирование - это стратегия, которая дает инвесторам два источника потенциальной прибыли: один - предсказуемый доход от регулярных выплат дивидендов, а второй - прирост капитала с течением времени. Покупка дивидендных акций может быть отличным подходом для инвесторов, стремящихся получить доход или накопить богатство за счет реинвестирования дивидендных выплат.

Покупка дивидендных акций - это стратегия, которая также может быть привлекательной для инвесторов, ищущих инвестиции с меньшим риском.Акции, по которым выплачиваются дивиденды, могут быть наименее волатильными. Но все же есть подводные камни, и дивидендные акции могут быть рискованными, если вы не знаете, чего следует избегать.

Источник изображения: Getty Images.

Как работают дивидендные акции

Рассмотрим пример. Допустим, вы покупаете 100 акций компании по 10 долларов каждая, и каждая акция выплачивает годовой дивиденд в размере 0,30 доллара. Вы бы вложили 1000 долларов и в течение года получили бы 30 долларов в виде дивидендов. Получается доходность 3% - не так уж и плохо.Что вы решите делать со своими дивидендами, зависит от вас. Вы можете:

  • Реинвестируйте их, чтобы купить больше акций компании.
  • Купить акции другой компании.
  • Сэкономьте деньги.
  • Потратьте деньги (используйте их, чтобы оплатить счет или купить пиццу, чтобы отпраздновать это событие).

Независимо от того, растет или падает цена акций компании, вы будете получать эти дивиденды до тех пор, пока компания продолжает их выплачивать.

Прелесть акций, по которым выплачиваются дивиденды, заключается в том, что часть вашей прибыли включает предсказуемые квартальные платежи.Не каждая компания, предлагающая дивидендные акции, может поддерживать выплату дивидендов в любой экономической среде - что продемонстрировала пандемия COVID-19, - но диверсифицированный портфель дивидендных акций может обеспечить вам надежную выплату, независимо от того, дождитесь ли вы.

Объедините эти дивиденды с приростом капитала по мере роста стоимости компаний, которыми вы владеете, и общая прибыль может конкурировать с доходами более широкого рынка и даже превышать их.

Примеры дивидендных акций

Вот некоторые хорошо известные компании, которые имеют долгую историю выплаты дивидендов, перечисленные вместе с их дивидендной доходностью по недавним ценам на акции и суммой каждого дивиденда на акцию:

Компания

Промышленность

Дивидендная доходность

Размер квартальных дивидендов

3M (NYSE: MMM)

Промышленное

3.6%

1,47 $

Procter & Gamble (NYSE: PG)

Потребительская оборона

2,4%

0,791

Lowe's (NYSE: LOW)

Потребительский циклический

1,4%

$ 0,60

Дивидендная доходность и размер по состоянию на янв.18, 2021. Размер дивидендов - это последний выплаченный квартальный дивиденд на акцию.

Все три компании увеличивали дивиденды по акциям более 50 лет подряд. Из-за этого они входят в элитную группу компаний, известную как Dividend Kings, и входят в Dividend Aristocrats - компании, у которых более 25 лет подряд увеличиваются дивиденды. Дивидендные акции могут поступать практически из любой отрасли, а размер дивидендов и процентная доходность могут сильно варьироваться от одной компании к другой.

Дивидендная доходность и другие ключевые показатели

Прежде чем покупать какие-либо дивидендные акции, важно знать, как их оценивать. Эти показатели могут помочь вам понять, какие дивиденды ожидать, насколько надежными могут быть дивиденды и, что наиболее важно, как определять красные флажки.

  • Дивидендная доходность: Годовой дивиденд, представленный как процент от цены акции. Например, если компания выплачивает 1 доллар годовых дивидендов, а стоимость акций составляет 20 долларов за акцию, то дивидендная доходность составит 5%.Доходность полезна в качестве показателя оценки (путем сравнения текущей доходности акций с историческими уровнями) и для выявления красных флажков. Более высокая дивидендная доходность лучше при прочих равных, но способность компании поддерживать выплату дивидендов - а в идеале - увеличивать ее - имеет еще большее значение.
  • Коэффициент выплаты: Дивиденды в процентах от прибыли компании. Если компания получает 1 доллар чистой прибыли на акцию и выплачивает дивиденды в размере 0,50 доллара на акцию, то коэффициент выплаты составляет 50%. В целом, чем ниже коэффициент выплат, тем более устойчивыми должны быть дивиденды.
  • Коэффициент выплаты дивидендов: Дивиденды как процент от операционных денежных потоков компании за вычетом капитальных затрат. Этот показатель актуален, потому что чистая прибыль по GAAP не является денежным показателем, а различные неденежные расходы могут привести к тому, что прибыль компании и ее фактические денежные потоки от ее операций будут значительно варьироваться от одного периода к другому. Эта изменчивость может иногда приводить к тому, что коэффициент выплат компании вводит в заблуждение. Инвесторы могут использовать коэффициент выплаты денежных дивидендов вместе с простым коэффициентом выплат, чтобы лучше понять устойчивость дивидендов.
  • Общая прибыль: Увеличение стоимости акций (известное как прирост капитала) плюс выплаченные дивиденды. Например, если вы платите 10 долларов за акцию, стоимость которой увеличивается на 1 доллар, и выплачиваете дивиденды в размере 0,50 доллара, то полученные вами 1,50 доллара эквивалентны 15% общей прибыли.
  • EPS: Прибыль на акцию. Показатель EPS нормализует прибыль компании к стоимости на акцию. Лучшие дивидендные акции - это компании, которые продемонстрировали способность регулярно увеличивать прибыль на акцию с течением времени и, таким образом, увеличивать дивиденды.История роста доходов часто свидетельствует о длительных конкурентных преимуществах.
  • Соотношение P / E: Отношение цены к прибыли. Коэффициент P / E рассчитывается путем деления цены акций компании на прибыль на акцию. Коэффициент P / E - это показатель, который можно использовать вместе с дивидендной доходностью, чтобы определить, справедливо ли оценена дивидендная акция.

Высокая доходность - это еще не все

Неопытные инвесторы в области дивидендов часто совершают ошибку, покупая акции с самой высокой дивидендной доходностью.Хотя высокодоходные акции неплохие, высокая доходность обычно является результатом падения цены акции из-за риска сокращения дивидендов. Это ловушка дивидендной доходности.

Вот несколько шагов, которые вы можете предпринять, чтобы не попасть в ловушку урожайности:

  • Избегайте покупки акций исключительно на основе дивидендной доходности. Если компания имеет значительно более высокую доходность, чем ее конкуренты, это часто признак проблем, а не возможностей.
  • Используйте коэффициенты выплат, чтобы оценить устойчивость дивидендов.
  • Используйте историю дивидендов компании - как по росту выплат, так и по доходности - в качестве ориентира.
  • Изучите баланс, включая задолженность, денежные средства и другие активы и обязательства.
  • Рассмотрим компанию и саму отрасль. Подвержен ли бизнес компании риску со стороны конкурентов, слабого спроса или каких-либо других сбоев?

К сожалению, доходность, которая выглядит слишком хорошей, чтобы быть правдой, часто бывает таковой. Лучше покупать дивидендные акции с более низкой доходностью, которая является твердой, чем гоняться за высокой доходностью, которая может оказаться иллюзорной.Более того, сосредоточение внимания на росте дивидендов - история компании и ее способность увеличивать дивиденды по акциям - часто оказывается более прибыльным.

Как облагаются налогом дивиденды?

По большинству дивидендных акций выплачиваются «квалифицированные» дивиденды, которые, в зависимости от вашей налоговой категории, облагаются налогом по ставке от 0% до 20%. Этот диапазон значительно ниже, чем обычные ставки подоходного налога от 10% до 37% или более (дополнительный налог в размере 3,8% взимается с определенного инвестиционного дохода для наиболее высокооплачиваемых лиц).

Хотя для большинства дивидендов предусмотрены более низкие налоговые ставки, некоторые дивиденды классифицируются как «обычные» или неквалифицированные дивиденды и облагаются налогом по вашей предельной налоговой ставке. Некоторые виды акций структурированы для выплаты высоких дивидендов и могут иметь более высокие налоговые обязательства из-за их корпоративной структуры. Двумя наиболее распространенными являются инвестиционные фонды недвижимости, или REIT, и товарищества с ограниченной ответственностью, или MLP.

Конечно, это дополнительное налоговое бремя не применяется, если ваши дивидендные акции хранятся в пенсионном плане с льготным налогообложением, таком как Индивидуальный пенсионный счет (IRA), с оговоркой, что инвестирование в MLP может иногда оставлять вам задолженность по налогам даже на ваш Ира.

Дивидендные инвестиционные стратегии

Если вы - долгосрочный инвестор, стремящийся вырастить свое гнездышко, лучше всего использовать план реинвестирования дивидендов, также называемый DRIP. Этот мощный инструмент возьмет все заработанные вами дивиденды и реинвестирует их без комиссий и комиссий обратно в акции этой компании. Этот простой инструмент «установил и забыл» - один из самых простых способов заставить время и совокупную ценность работать в вашу пользу.

Если вы сегодня создаете портфель для получения дохода, важно помнить, что выплата дивидендов не является обязательной для компании, так же как компании должны выплачивать проценты по облигациям.А это значит, что если компании придется сократить расходы, дивиденды могут оказаться под угрозой. Имея это в виду, важно создавать свой портфель доходов с запасом прочности и диверсифицировать компании с разными профилями риска. Одним из способов эффективного снижения риска в вашем портфеле является инвестирование в биржевой фонд (ETF) или паевой инвестиционный фонд, ориентированный на дивиденды. Эти варианты фондов позволяют инвесторам владеть диверсифицированными портфелями дивидендных акций, которые приносят пассивный доход.

Вы не можете полностью исключить риск сокращения дивидендов, но вы можете снизить риск, чтобы обеспечить получение дохода, достаточного для удовлетворения ваших потребностей.Если вашей целью является стабильный доход, то гораздо более целесообразно сосредоточиться на высококачественных компаниях с высокими показателями роста дивидендов, чем покупать высокодоходные акции, которые могут оказаться ловушками.

Является ли инвестирование в дивиденды хорошей стратегией?

Многие начинающие инвесторы не понимают, что такое дивиденды по отношению к инвестициям, особенно для отдельных акций или паевых инвестиционных фондов. Дивиденды - это выплата правомочным акционерам части прибыли компании, обычно выплачиваемая публично торгуемой компанией.

Однако не все компании выплачивают дивиденды. Обычно совет директоров определяет, желательны ли дивиденды для их конкретной компании, исходя из различных финансовых и экономических факторов. Дивиденды обычно выплачиваются в форме денежных выплат акционерам ежемесячно, ежеквартально или ежегодно.

Ключевые выводы

  • Дивиденды - это дискреционное распределение прибыли, которую совет директоров компании передает ее нынешним акционерам.
  • Дивиденды обычно представляют собой денежные выплаты инвесторам, которые производятся не реже одного раза в год, но иногда и ежеквартально.
  • Акции и паевые инвестиционные фонды, которые распределяют дивиденды, вероятно, имеют прочную финансовую основу, но не всегда.
  • Инвесторы должны знать о чрезвычайно высокой доходности, поскольку существует обратная зависимость между ценой акций и дивидендной доходностью, и распределение может быть неустойчивым.
  • Акции, по которым выплачиваются дивиденды, обычно обеспечивают стабильность портфеля, но обычно не превосходят по доходности высококачественные акции роста.

Основы дивидендов

Акционеры любых акций должны соответствовать определенным требованиям до получения выплаты дивидендов или распределения. Чтобы иметь право на выплату дивидендов, вы должны быть «зарегистрированным акционером» на конкретную дату, назначенную советом директоров компании, или после нее. Акции иногда называют торговлей «без дивидендов», что просто означает, что они торгуются в этот конкретный день без права на получение дивидендов. Если вы покупаете и продаете акции в дату, когда они не были дивиденды, вы не получите самую последнюю выплату дивидендов.

Теперь, когда у вас есть базовое определение того, что такое дивиденды и как они распределяются, давайте более подробно остановимся на том, что вам нужно понять, прежде чем принимать инвестиционное решение.

Что такое дивидендная доходность?

Это может показаться нелогичным, но по мере роста цены акции ее дивидендная доходность фактически уменьшается. Дивидендная доходность - это отношение того, какой денежный поток вы получаете на каждый доллар, вложенный в акции. Многие начинающие инвесторы могут ошибочно предположить, что более высокая цена акций коррелирует с более высокой дивидендной доходностью.Давайте углубимся в то, как рассчитывается дивидендная доходность, чтобы понять эту обратную зависимость.

Дивиденды обычно выплачиваются из расчета на акцию. Если вы владеете 100 акциями ABC Corporation, эти 100 акций являются вашей основой для распределения дивидендов. Предположим на данный момент, что ABC Corporation была куплена по цене 100 долларов за акцию, что подразумевает общие инвестиции в размере 10 000 долларов. Прибыль ABC Corporation была необычно высокой, поэтому совет директоров соглашается выплачивать своим акционерам 10 долларов на акцию ежегодно в виде денежных дивидендов.Итак, если вы являетесь владельцем ABC Corporation в течение года, ваши постоянные инвестиции в ABC Corp принесут дивиденды в размере 1000 долларов США. Годовая доходность - это общая сумма дивидендов (1000 долларов США), деленная на стоимость акций (10 000 долларов США), что составляет 10 процентов.

Если бы вместо этого ABC Corporation была куплена по цене 200 долларов за акцию, доходность упала бы до пяти процентов, поскольку 100 акций теперь стоят 20 000 долларов (или ваши первоначальные 10 000 долларов дают вам только 50 акций вместо 100). Как показано выше, если цена акций повышается, дивидендная доходность падает, и наоборот.

Дивиденды - это часть прибыли компании, выплачиваемая правомочным акционерам ежемесячно, ежеквартально или ежегодно. Как правило, способность компании выплачивать дивиденды является признаком хорошего корпоративного здоровья.

Оценка запасов для выплаты дивидендов

Настоящий вопрос, который следует задать, заключается в том, являются ли дивидендные акции хорошими инвестициями в целом. Дивиденды формируются из прибыли компании, поэтому справедливо предположить, что в большинстве случаев дивиденды обычно являются признаком финансового здоровья.С точки зрения инвестиционной стратегии покупка устоявшихся компаний с историей хороших дивидендов добавляет стабильности портфелю. Ваши инвестиции в размере 10 000 долларов США в ABC Corporation, если они удерживаются в течение одного года, будут стоить 11 000 долларов США при условии, что цена акций по истечении одного года не изменится. Более того, если ABC Corporation торгуется по цене долларов за акцию в год после покупки за 100 долларов за акцию, ваши общие инвестиции после получения дивидендов по-прежнему будут безубыточными (стоимость акций 9000 долларов + дивиденды 1000 долларов).

Это привлекательность покупки акций с выплатой дивидендов - это помогает смягчить снижение фактических цен на акции, но также дает возможность для повышения курса акций на в сочетании с стабильным потоком дохода от дивидендов. Вот почему многие легенды инвестирования, такие как Джон Богл, Уоррен Баффет и Бенджамин Грэм, выступают за покупку акций, которые приносят дивиденды, как критическую часть общей «инвестиционной» доходности актива.

Риски дивидендов

Во время финансового кризиса 2008–2009 годов почти все крупные банки либо сократили, либо отменили выплаты дивидендов.Эти компании были известны последовательными стабильными выплатами дивидендов каждый квартал в течение буквально сотен лет. Несмотря на их легендарную историю, многие дивиденды были сокращены.

Другими словами, дивиденды не гарантированы и подвержены макроэкономическим рискам, а также рискам, присущим компании. Еще один потенциальный недостаток инвестирования в акции, приносящие дивиденды, заключается в том, что компании, выплачивающие дивиденды, обычно не являются лидерами высоких темпов роста. Есть некоторые исключения, но быстрорастущие компании обычно не выплачивают значительные суммы дивидендов своим акционерам, даже если с течением времени они значительно опередили подавляющее большинство акций.Растущие компании склонны тратить больше долларов на исследования и разработки, увеличение капитала, удержание талантливых сотрудников и / или слияния и поглощения. Для этих компаний вся прибыль считается нераспределенной прибылью и реинвестируется обратно в компанию вместо выплаты дивидендов акционерам.

Не менее важно остерегаться компаний с чрезвычайно высокой доходностью. Как мы узнали, если цена акций компании продолжает снижаться, ее доходность повышается. Многих инвесторов-новичков подталкивают к покупке акций только на основании потенциально сочных дивидендов.Не существует конкретного практического правила относительно того, какая сумма является слишком большой с точки зрения выплаты дивидендов.

Особые соображения

Средняя дивидендная доходность компаний с индексом S&P 500, выплачивающих дивиденды, исторически колеблется от 2 до 5 процентов, в зависимости от рыночных условий. В общем, стоит поработать над акциями с доходностью более 8%, чтобы выяснить, что на самом деле происходит с компанией. Выполнение такой комплексной проверки поможет вам отличить компании, которые действительно находятся в финансовом кризисе, от компаний, которые временно находятся в немилости, и, следовательно, представляют собой хорошее инвестиционное предложение.

Как инвестировать в акции с выплатой дивидендов в 2021 году: руководство • Benzinga

Переходите прямо к Webull! Получайте рыночные данные в реальном времени, инструменты анализа и комиссионные в размере 0 долларов США.

Известный инвестор Berkshire Hathaway Уоррен Баффет однажды сказал: «Если вы не хотите владеть акциями в течение 10 лет, даже не думайте о том, чтобы владеть ими в течение 10 минут».

Зачем инвестору так долго держаться за свои акции, если Интернет сделал дневную торговлю проще и удобнее, чем когда-либо прежде? Для многих инвесторов ответ - дивиденды.

Дивиденды - это выплаты, производимые корпорацией своим акционерам, как правило, в форме участия в прибыли. Выплата дивидендов не требуется по закону, но многие компании предпочитают выплатить акционерам часть заработанных денег либо наличными, либо через план реинвестирования. Дивиденды могут выплачиваться ежеквартально, ежегодно или раз в два года - все зависит от конкретной политики, установленной каждой отдельной корпорацией.

Акции с выплатой дивидендов могут быть отличной долгосрочной инвестиционной стратегией.Воспользуйтесь нашим пошаговым руководством , чтобы пополнить свой портфель дивидендами уже сегодня.

Почему некоторые компании выплачивают дивиденды?

Дивиденды - это наиболее очевидный и прямой способ, которым корпорации могут делиться прибылью с акционерами. Это делает выплату дивидендов привлекательными для инвесторов с высоким доходом - особенно если акции растут, компания производит надежный продукт, а инвесторы видят долгосрочный потенциал в этом секторе, продукте или управленческой команде.

Этими идеальными инвесторами часто являются пенсионеров , которые ищут надежный источник дохода для себя сейчас или в качестве инвестиций для своих детей и внуков.

Если корпорация может привлечь таких инвесторов за счет дивидендов, ситуация будет беспроигрышной . Инвестор получает часть прибыли компании, компания получает положительный PR и денежные вливания для реинвестирования в компанию.

Как инвестировать в акции для выплаты дивидендов

Взгляните на 5 шагов, чтобы начать работу.

Шаг 1. Изучите качественные акции с низкой волатильностью

Если вы хотите получать дивиденды от покупок акций, вам придется мыслить масштабно, то есть о большом бизнесе. Крупные корпорации с долгой историей финансовой стабильности и низкой волатильности с наибольшей вероятностью будут выплачивать дивиденды , потому что они с большей вероятностью будут в положении, в котором хранится достаточно капитала, чтобы справляться с колебаниями рынка и поддерживать повседневную работу в случае плохой четверти.

Составьте список крупных компаний, частью которых вы хотели бы владеть. Отличное место для начала - подумать о корпорациях, которые производят продукты, которые вы используете в повседневной жизни и в чью миссию вы верите.

Некоторые из текущих крупнейших плательщиков дивидендов на рынке включают Apple Hospitality REIT, Equinix и Apple Corporation.

Шаг 2. Прочтите котировку акций

Вы можете узнать больше о дивидендах, которые выплачивает акция, посмотрев котировку акций . Ценовое предложение - это краткое изложение всей важной информации, которую вам необходимо знать, прежде чем инвестировать.

Бесплатные котировки акций можно найти, выполнив поиск по тикеру выбранной вами акции на большинстве ведущих интернет-провайдеров биржевых и финансовых новостей, включая Google Finance, Yahoo Finance и NASDAQ.com .

Найдите котировку своей акции и найдите информацию с пометкой «дивиденды» или «годовые дивиденды». Это покажет вам, сколько денег на акцию было выплачено в прошлом году инвесторам на акцию.Если ваша котировка не включает информацию о дивидендах, акции могут в настоящее время не предлагать инвесторам участие в прибыли.

Все еще ищете идеальный сайт с котировками акций для добавления в закладки? Ознакомьтесь с обзором бесплатных источников Benzinga котировок фондовой биржи.

Шаг 3. Приобретите акции через выбранного брокера или напрямую через компанию

После того, как вы нашли акцию, вам нужно будет приобрести ее либо через брокера, либо напрямую через компанию.Чтобы получить представление о том, какие компании предлагают программы прямых закупок, вы можете просмотреть базу данных, управляемую ComputerShare.

Важно отметить, что при покупке акций напрямую через компанию от вас может потребоваться минимальная инвестиция в размере от 25 до 500 долларов , в зависимости от политики корпорации и цены каждой отдельной акции.

Если вы не хотите делать минимальные вложения или акции, которые вы хотите приобрести, в настоящее время не предлагают возможности прямой покупки, вам необходимо открыть счет в брокерской фирме , чтобы упростить вам покупку.В сети работает большое количество брокерских фирм, каждая из которых имеет свой собственный набор минимальных остатков на счете, комиссий, сборов и инструментов исследования. Чтобы узнать больше о выборе биржевого маклера, ознакомьтесь с нашим обзором лучших брокеров в настоящее время онлайн.

После того, как вы открыли счет с помощью вашего брокера, вы можете запросить покупку через веб-сайт брокерской фирмы или мобильную платформу. Ваш брокер облегчит транзакцию, и вы станете частичным владельцем корпорации, акции которой вы купили.

Шаг 4. Реинвестируйте свои дивиденды с помощью программы DRIP

компании.

У вас есть 2 варианта получения дивидендов: прямой денежный платеж или реинвестирование в компанию через план реинвестирования дивидендов (DRIP) .

A DRIP автоматически реинвестирует ваши дивидендные выплаты в большее количество акций в день выплаты жалованья. Если вы хотите зарегистрироваться в программе DRIP для своих акций, обратитесь к своему брокеру. В противном случае вы можете по своему выбору переводить дивиденды на текущий или сберегательный счет непосредственно через свой брокерский счет.

Шаг 5. Отслеживайте свои дивиденды

Компании не обязаны выплачивать дивиденды своим акционерам. - это означает, что корпорация может в любой момент увеличить, уменьшить или отменить дивиденды. Отслеживайте свои дивиденды через свой брокерский счет и подумайте о продаже своих акций, если дивиденды упадут до порогового значения, которое ниже ваших потребностей.

Лучшие акции с высокими дивидендами прямо сейчас

Взгляните на 3 доступные акции с высокими дивидендами.Мы включили подробную информацию о каждой компании, чтобы вы могли сравнить свои варианты и найти подходящие инвестиции.

1. Altria Group (NYSE: MO)

Обозначение Компания % изменение Цена Инвест
МО Altria Group $ 49.78 Купить акции

Altria Group и ее дочерние компании производят и продают сигареты, бездымные продукты и вино. Его самый известный бренд сигарет - Marlboro, и вы можете узнать бренд сигар Black & Mild и бездымные табачные изделия, такие как бренды Copenhagen, Skoal, Red Seal и Husky.

Компания также производит и продает сортовые и купажированные столовые вина, а также игристые вина под торговой маркой Chateau Ste. Мишель и имена 14 рук. Он владеет другими винными погребами и брендами и импортирует вина в США

.

Altria также предоставляет услуги финансового лизинга в сферах транспорта, энергетики, недвижимости и производственного оборудования.

Altria выплачивает 6,84% дивидендов, и это одна из самых дивидендных акций, за которыми стоит следить в этом году.

2.Национальные инвесторы в здравоохранение (NYSE: NHI)

Обозначение Компания % изменение Цена Инвест
NHI Национальные инвесторы в здравоохранение 67 долларов.26 Купить акции

National Health Investors - это инвестиционный фонд недвижимости, специализирующийся на продаже с обратной арендой, совместных предприятиях, ипотечном и мезонинном финансировании ориентированных на нужды и дискреционных инвестиций в жилье для престарелых и медицинских инвестиций.

Его портфель состоит из независимых сообществ, поддерживающих помощь, и сообществ по уходу за памятью, сообществ платных пенсионеров, учреждений квалифицированного ухода, медицинских офисных зданий и специализированных больниц.

Дивидендная доходность в этом году приблизилась к 7%, а дивиденды превышают 1 доллар.

3. LyondellBasell Industries (NYSE: LYB)

Обозначение Компания % изменение Цена Инвест
LYB LyondellBasell Industries 117 долларов.86 Купить акции

LyondellBasell Industries работает как химическая компания в США, Германии, Мексике, Италии, Франции, Японии, Китае и Нидерландах. Он производит и продает олефины и побочные продукты, а также полиолефины и полиэтиленовые продукты.

Компания также производит и продает оксид пропилена и его производные, кислородное топливо и промежуточные химические вещества, такие как мономеры стирола, ацетилы, оксиды и производные этилена. Кроме того, она производит и продает составы и растворы.

Он также перерабатывает сырую нефть и другую сырую нефть различных типов и источников в бензин, дизельное топливо и авиакеросин. Дивидендная доходность у группы почти 6%.

Найдите акции для выплаты дивидендов

Хотя дивиденды могут показаться серьезным стимулом для инвестиций, даже успешные компании могут отказаться выплачивать дивиденды , если они считают, что они могут лучше увеличить стоимость акций за счет нераспределенной прибыли.

Выплата дивидендов не следует рассматривать как целостную картину финансового состояния компании. Стабильная компания может отказаться от дивидендов для перехода в новый сектор или продукт, а обанкротившаяся компания может выплачивать дивиденды, чтобы создать иллюзию успеха и привлечь новых инвесторов.

Начните с нашего списка акций, приносящих дивиденды, чтобы найти следующую инвестицию сегодня.

0 Комиссии и бездепозитные минимумы. Каждый получает умные инструменты для разумного инвестирования.Webull поддерживает полные расширенные часы торговли, включая полные предварительные торги (4:00 AM - 9:30 AM ET) и после закрытия (16:00 PM - 20:00 PM ET). Webull Financial LLC зарегистрирована и регулируется Комиссией по ценным бумагам и биржам (SEC) и Управлением по регулированию финансовой индустрии (FINRA). Он также является членом SIPC, который защищает (до 500 000 долларов США, включая лимит на сумму 250 000 долларов США) от потери денежных средств и ценных бумаг, находящихся у клиента в финансово проблемной брокерской фирме, входящей в SIPC.

Как инвестировать в дивидендные акции

Некоторые компании распределяют часть своей прибыли между своими акционерами в виде дивидендов или выплат, производимых на регулярной основе (обычно ежеквартально). Дивидендное инвестирование - это инвестиционная стратегия, направленная на покупку акций компаний, выплачивающих дивиденды.

Зачем инвестировать в дивидендные акции?

Когда вы владеете акциями, по которым выплачиваются дивиденды, вы можете рассчитывать на получение регулярного дохода от своих инвестиций - в дополнение к любому росту вашего портфеля, поскольку акции со временем повышают свою стоимость.

Дивиденды обеспечивают надежный доход

Для людей, которые хотят инвестировать в рынок, но обеспокоены его взлетами и падениями, покупка дивидендных акций может быть жизнеспособной стратегией. «Хотя акции с выплатой дивидендов не защитят от волатильности рынка, они обеспечат определенный тип положительной прибыли за счет дохода», - говорит Джон Конлон, главный стратег по акциям People’s United Advisors в Берлингтоне, штат Вент.

Компании, выплачивающие дивиденды, как правило, сильные и стабильные

Кроме того, владение акциями компаний, выплачивающих дивиденды, обычно означает, что вы инвестируете в сильные, стабильные компании.«Компании, у которых есть денежный поток для стабильной выплаты и увеличения дивидендов с течением времени, как правило, имеют более сильные и долговечные бизнес-модели, а также здоровые балансы», - говорит Кристофер П. О'Киф, CFA, управляющий директор Logan Capital Management в Ньютауне. Square, Penn. «Эти компании с большей вероятностью выживут и преуспеют в условиях нестабильности рынка».

Исторически сложилось так, что компании с постоянным ростом дивидендов превосходили компании, не приносящие дивидендов. По данным Ned Davis Research, с 1972 года компании, выплачивающие дивиденды, превосходят тех, кто не платит дивиденды, более чем на 600 базисных пунктов в годовом исчислении, а компании, производящие дивиденды, - даже с большей разницей.

Дивиденды могут компенсировать отрицательную рыночную доходность

Поскольку меры социального дистанцирования и временного отключения для ограничения распространения коронавируса отправляют мировую экономику в глубокую рецессию, а немедленной вакцины или лекарства пока нет, «вполне возможно, что рыночная прибыль может быть низкой в ​​течение следующих 12 месяцев, если не дольше, - говорит О'Киф. В результате дивиденды могут в конечном итоге обеспечить значительную часть доходов инвесторов в этом году, говорит он.

Как инвестировать, чтобы получать дивиденды?

Вы можете приобрести отдельные дивидендные акции или фонды, которые включают акции, выплачивающие дивиденды.Acorns предлагает несколько дивидендных фондов.

Будьте осторожны при выборе дивидендных вложений. «Изучение и знание того, что вы покупаете, всегда важно, но особенно важно на текущем рынке», - говорит Конлон. «Из-за преднамеренной остановки экономики многие компании испытывают давление на денежный поток, что оказывает давление на способность выплачивать дивиденды».

Например, инвестиционные фонды недвижимости (REIT) обычно выплачивают привлекательные дивиденды. Но на текущем рынке многие предприятия испытывают финансовые затруднения из-за остановки экономики и не платят арендную плату и ипотечные платежи.В результате доходность некоторых REIT снижается.

На текущем рынке все больше дивидендных компаний также сокращают, приостанавливают и отменяют свои дивиденды, чтобы справиться с перегруженными балансами, говорит О’Киф. Поэтому обязательно проведите исследование, прежде чем покупать акции компании, которая традиционно выплачивает дивиденды.

Вы платите налоги с дивидендов?

Да, дивиденды считаются доходом, поэтому вы должны платить с них налоги. Обычные дивиденды, наиболее распространенный вид, облагаются налогом по вашей обычной налоговой ставке.Каждый январь или февраль вы должны получать от своей инвестиционной компании форму 1099, в которой указана сумма, полученная вами в виде дивидендов за предыдущий налоговый год. Вы должны включить эту сумму в свой налогооблагаемый доход при подаче налоговой декларации.

Если дивиденды являются «квалифицированными дивидендами», они облагаются налогом по более низкой ставке налога на прирост капитала. Однако можно с уверенностью предположить, что большинство дивидендов, которые вы зарабатываете, являются обычными (и облагаются налогом по вашей обычной налоговой ставке), если в вашей информации об инвестициях не указано иное.

Следует ли реинвестировать дивиденды?

Когда вы покупаете акции или фонды, которые выплачивают дивиденды, у вас есть выбор: оставить дивиденды наличными или автоматически реинвестировать их в свой портфель. Реинвестируя дивиденды, вы «автоматически переходите в режим усреднения долларовых затрат», - говорит Конлон, что позволяет вам использовать преимущества цен на акции на всех уровнях рынка, никогда не покупая только по высоким ценам.

«Реинвестирование обеспечивает постоянное усреднение долларовых затрат по мере того, как вы со временем добавляете акции, и помогает увеличить общую инвестиционную стоимость», - говорит О’Киф.«Если вам посчастливилось получить дивиденды в виде акций, они не облагаются налогом, если вы их реинвестируете».

Acorns реинвестирует дивиденды в свои портфели, чтобы ускорить рост. «Долгосрочные инвесторы обнаруживают, что их потенциальный доход увеличивается каждый год за счет роста дивидендов и увеличения акций в результате реинвестирования», - добавляет О’Киф.

Однако, если вам нужны дивиденды в качестве источника дохода, вы можете перевести эти дивиденды в денежные средства.

Какие еще акции и фонды вам следует рассмотреть?

Хотя дивидендные акции могут быть важными инструментами для увеличения инвестиционного дохода, также разумно добавить в свой портфель другие типы инвестиций.

Диверсифицированный портфель, включающий различные акции и облигации, важен для постоянного роста и создания стоимости. Например, если дивидендные акции падают, другие части диверсифицированного портфеля все еще могут расти. По словам О’Киф, в первом квартале 2020 года акции, не выплачивающие дивиденды, значительно превзошли акции, выплачивающие дивиденды. Хотя это не типично во время просадок рынка, это показывает, что самые разные компании могут составить более сильный портфель.

Легкий способ создать разнообразный портфель как акций, так и облигаций - это купить акции в биржевых фондах (ETF) и индексных фондах, поскольку эти фонды содержат множество холдингов. Портфели Acorns строятся с помощью ETF, предлагая инвесторам доступ к тысячам акций и облигаций.

Инвестирование сопряжено с риском, включая потерю основной суммы долга. Прошлые результаты не гарантируют и не указывают на будущие результаты. Эта информация предоставляется только в образовательных целях и не является рекомендацией покупать или продавать какую-либо конкретную ценную бумагу или инвестировать в определенную стратегию.Невозможно напрямую инвестировать в индекс.

Как правильно инвестировать в дивидендные акции

Послушайте, все знают, что деньги не растут на деревьях, но дивиденды на самом деле могут быть следующей лучшей вещью. Когда вы инвестируете в дивидендные акции, вам платят бессрочно (навсегда) за эту единственную инвестицию, пока вы владеете активом, а компания продолжает выплачивать дивиденды.

Хорошо, это может звучать слишком хорошо, чтобы быть правдой.Но в действительности вы можете быть удивлены возможностями, доступными тем, кто узнает, как инвестировать в дивидендные акции.

Что такое дивиденды?

Когда компания зарабатывает деньги, у нее есть разные варианты того, что ей делать с профицитом прибыли. Они могут:

  1. Реинвестируйте деньги на рост.
  2. Погасить долг.
  3. Выкупить сток.
  4. Выплатить дивиденды.
  5. Все вышеперечисленное.

Говоря простым языком, дивиденд - это выплата инвесторам, владеющим акциями этой компании.Он выплачивается равной суммой на акцию, и эта цифра определяется прибылью компании (а также ее дивидендной политикой).

Вы можете думать об этом как о своей доле в прибыли компании. Еще один способ рассматривать дивиденды - это ежеквартальный бонус за частичное владение.

Эти платежи могут производиться ежемесячно, ежеквартально или ежегодно. Иногда также выплачиваются особые дивиденды в виде более крупной единовременной выплаты, обычно после периода особенно высоких прибылей для распределения прибыли.

Как инвестор, вы можете получить дивиденды в виде денежной выплаты или реинвестировать выручку для покупки дополнительных акций компании (подробнее об этом ниже).

Почему компании им платят?

Компании не обязаны выплачивать дивиденды своим инвесторам, но многие все же платят. Для такой практики есть несколько причин.

Во-первых, дивидендные выплаты привлекают инвесторов. Они делают это, сигнализируя следующее:

  • Поскольку дивиденды обеспечивают стабильный поток доходов, дивидендные акции очень привлекательны для пенсионеров, которые ищут денежный поток, или для долгосрочных инвесторов, которые ищут немедленную положительную прибыль, кумулятивный рост и диверсифицированные портфели.
  • Компании, выплачивающие дивиденды, обычно демонстрируют свою стабильность и сильные денежные потоки. Для инвесторов, ищущих безопасность, дивидендные акции воспринимаются как вложение с относительно низким уровнем риска.

Наличие политики выплаты дивидендов также заставляет компанию соблюдать определенную финансовую дисциплину. Когда организация выделяет средства на выплату дивидендов, она должна придерживаться намеченных планов и сопротивляться рискованным, экспериментальным или «захватывающим власть» проектам, которые подвергают компанию риску.

Как инвестировать в акции, приносящие дивиденды

Когда дело доходит до инвестирования, общим правилом для любого класса активов является «покупай дешево, продавай дорого». Однако стратегия инвестирования в акции, приносящие дивиденды, немного отличается.

Вместо того, чтобы искать следующего Amazon или Microsoft или пытаться оседлать акцию на волне хороших новостей, уловка состоит в том, чтобы покупать акции крупных стабильных компаний с историей выплаты дивидендов. Будет даже лучше, если вы сможете найти компании, которые неуклонно увеличивали свои выплаты в течение нескольких лет.

Ниже я дам вам пошаговые инструкции о том, как найти возможности, а затем начать покупать ваши акции.

1. Открыть и пополнить брокерский счет

Прежде чем вы сможете покупать дивидендные акции, вам потребуется счет у брокера. К счастью, существует множество онлайн-брокеров, которые позволяют с легкостью торговать, поэтому вам не нужно встречаться с финансовым консультантом.

В некоторых случаях вы можете покупать акции напрямую у компании по так называемому «прямому плану складирования».«Хотя это позволяет избежать выплаты комиссионных брокеру, вам все равно придется платить компании за эту услугу.

Кроме того, часто существуют ограничения, такие как необходимость быть сотрудником компании или уже владеть акциями. И это только верхушка айсберга. Обычно акции можно покупать и продавать только при определенных условиях, что ограничивает вашу свободу и гибкость в торговле.

Благодаря простоте использования и удобству современных онлайн-брокеров, я рекомендую открыть и пополнить счет онлайн-брокера.Теперь наступает сложная часть - найти подходящего брокера для ваших нужд.

При выборе лучшего брокера нужно многое учитывать. Разные брокерские счета предъявляют разные требования к минимальному количеству счетов, и существует широкий диапазон услуг, льгот, инструментов и удобства использования.

С учетом всего сказанного, три, которые я рекомендую для инвестирования в дивидендные акции, - это Robinhood, E * TRADE и You Invest от J.P. Morgan. Вот краткий снимок каждого из них:

Robinhood E * TRADE You Invest by J.П Морган
Комиссионные по сделкам $ 0 Комиссионные $ 0 Комиссионные $ 0 Комиссионные
Минимум аккаунта Минимум нет аккаунта Минимум нет аккаунта Минимум нет аккаунта
Мобильная торговля? Да Да Да
Другие уникальные особенности Получите доступ к дробным акциям Доступны регулярные бонусные акции за финансирование Вариант интеллектуального управления портфелем

Robinhood

Девиз

Robinhood «демократизировать финансы для всех» делает покупку и продажу акций доступной и простой для всех.Их оптимизированная платформа проста в использовании, и вы можете начать работу без минимального депозита.

Не только это, но вы также можете инвестировать в дробные акции. Это означает, что если вы очень хотите купить акции Apple, но у вас нет нескольких сотен долларов для инвестирования в одну компанию, вы можете купить часть акций всего за 1 доллар.

Если вы только начинаете торговать, Robinhood может быть идеальным местом для начала.

Раскрытие информации рекламодателя - Эта реклама содержит информацию и материалы, предоставленные Robinhood Financial LLC и ее аффилированными лицами («Robinhood») и MoneyUnder30, третьей стороной, не связанной с Robinhood.Все инвестиции связаны с риском, и прошлые показатели ценной бумаги или финансового продукта не гарантируют будущих результатов или прибыли. Ценные бумаги, предлагаемые через Robinhood Financial LLC и Robinhood Securities LLC, которые являются членами FINRA и SIPC. MoneyUnder30 не является членом FINRA или SIPC ».

E * ТОРГОВЛЯ

E * TRADE также возглавляет мой список. Будучи первой платформой для онлайн-трейдинга, они кое-что узнали о том, как облегчить торговлю. Тем не менее, пространство конкурентоспособное.

Чтобы сделать открытие брокерского счета у них более простым, они обычно проводят рекламные акции, стимулирующие новых владельцев счетов бонусами для пополнения их счетов.

Но что мне больше всего нравится в E * TRADE, так это их расширенные инструменты построения графиков и другие ресурсы. С E * TRADE будет проще исследовать акции.

Вы инвестируете, Дж. П. Морган

Другой мой лучший выбор, You Invest, управляется J.P. Morgan Chase.

Как и Robinhood и E * TRADE, You Invest не взимает комиссию за сделки и не имеет минимального остатка на счете.Они также предлагают интеллектуальное управление портфелем, если вы ищете больше стиля торговли «установил и забыл».

2. Ищите качественные, стабильные компании

Как правило, компании, выплачивающие дивиденды, стабильны и имеют долгую историю успеха. Однако это не всегда так, поэтому вам все равно придется провести исследование.

У вас, наверное, уже сформировалась идея. Бренды, которые являются общеизвестными, или продукты, которые вы используете каждый день, скорее всего, являются публично торгуемыми компаниями с историей выплаты дивидендов.

Фактически, многие крупные компании выплачивают дивиденды. В настоящее время дивиденды выплачивают 84% компаний, входящих в индекс S&P 500.

Чтобы дать вам некоторые рекомендации по выбору, я обращаюсь к Уоррену Баффету, возможно, самому успешному инвестору всех времен. Вместо того, чтобы следить за тенденциями и безумием СМИ, Баффет применяет целостный подход в своем анализе, стремясь понять, что движет прибылью компании и насколько она жизнеспособна как бизнес.

Он также верит в долгосрочное инвестирование, как гласит известная фраза:

«Если вы не хотите владеть акциями в течение 10 лет, даже не думайте о том, чтобы владеть ими в течение 10 минут.”

Чтобы дать вам более конкретную основу, вот краткий обзор методологии Баффета для анализа компании:

Результаты деятельности компании

Существует множество статистических данных, на которые следует обратить внимание при оценке результатов деятельности компании, но рентабельность инвестиций для акционеров - одна из самых показательных. В мире фондовой торговли этот показатель представлен как ROE (рентабельность собственного капитала). Он рассчитывается путем деления чистой прибыли на собственный капитал.

Рентабельность собственного капитала = Чистая прибыль / средний акционерный капитал

Эти цифры можно найти на балансе компании.

Долг

Долг - не обязательно плохо. Компании часто используют это как рычаг для роста. Однако, если вы ищете акции, которые будут приносить самые высокие дивиденды, вам нужно знать, каково отношение долга к собственному капиталу (D / E) компании. Если он на высоком уровне, компании придется направлять прибыль на обслуживание этого долга вместо выплаты дивидендов.

Отношение долга к собственному капиталу = общая сумма обязательств / собственный капитал

Маржа прибыли

Прибыль жизненно важна для любого бизнеса в долгосрочной перспективе, и для выплаты дивидендов компания должна быть прибыльной.Ключ к поиску - стабильная или увеличивающаяся прибыль. Когда вы это увидите, выплаты дивидендов, скорее всего, продолжатся и даже вырастут. Однако уменьшение прибыли может поставить под угрозу будущие выплаты дивидендов.

Возраст

Принятие инвестиционного решения на основе данных означает, что у вас должно быть много данных. Баффет предлагает вкладывать деньги в компании, которые были публичными не менее 10 лет.

Опора на сырьевые товары

Никто не работает в условиях пузыря, но зависимость от сырьевых товаров с неопределенным предложением может поставить под угрозу прибыль компании.В частности, компании, которые зависят от нефти и газа в своей деятельности, становятся уязвимыми, когда цена на этот товар растет.

Цена

И, наконец, цена акций компании также является важным фактором. Как узнать, правильно ли установлена ​​цена на акции, переоценена она или недооценена? Он начинается с определения внутренней стоимости компании. И вот здесь происходит волшебство. Продолжай читать; Я расскажу об этом позже.

3. Изучите финансовые показатели компании, чтобы найти недооцененные акции

Поиск недооцененных акций - это охота за сокровищами.Недооцененная акция - это акция, которая торгуется дешевле, чем она стоит. Определив эти акции, вы сможете забрать их со скидкой.

Это похоже на покупку дизайнерской одежды на прилавке. Только вот эти акции не вне сезона.

Одна из причин недооценки акций заключается в том, что инвесторы нерационально действовали на финансовых новостях. Когда история хорошая или плохая, инвесторы, как правило, нажимают на спусковой крючок и покупают или продают акции, основываясь на одной истории. Объем торгов увеличивается, а импульс ускоряется в одном направлении.А когда рынки слишком остро реагируют, вы можете найти невероятные возможности.

Итак, как отличить недооцененные акции от должным образом оцененных? Есть пара ключевых показателей, на которые стоит обратить внимание:

  • Цена к балансовой стоимости (P / B) - Это соотношение представляет собой общую стоимость активов компании, деленную на цену акций. Когда цена акций ниже, чем текущая стоимость активов, это потенциальный признак того, что акции недооценены.
  • Цена к прибыли (P / E) - Коэффициент P / E сравнивает рыночную стоимость каждой акции с прибылью на акцию.Выраженные в виде отношения более высокие числа указывают на потенциально переоцененную акцию. Вы захотите сравнить исторические тенденции, а также сравнить свои потенциальные целевые акции с другими компаниями в той же отрасли.
  • Свободный денежный поток - Денежный поток - это кровь бизнеса. Это означает, что после оплаты всех расходов остались деньги. Это число не следует воспринимать как евангелие, не глядя на квартальные или годовые отчеты и отчеты о прибылях и убытках и не понимая, как компания сообщает об амортизации и других статьях.Тем не менее, вы можете получить хорошее представление о денежном потоке, посмотрев на денежный поток от операционной деятельности в отчете о движении денежных средств.

Как вы понимаете, этот процесс может быть утомительным и трудоемким. Чтобы упростить его и позволить вам увидеть эти цифры с первого взгляда, не копая слишком глубоко, вы можете использовать веб-сайт котировок фондовой биржи, который рассчитывает и сообщает все это для вас в режиме реального времени.

Есть множество бесплатных и платных инструментов, которые выполняют эту задачу. Мой текущий фаворит - Yahoo! Финансы.Есть бесплатная версия, которая полностью функциональна, и версия премиум-класса, которая позволяет вам вернуться в 40-летнюю финансовую историю.

4. Прочтите котировку акций

Когда вы будете готовы купить дивидендные акции, вам нужно будет посмотреть не только на последнюю рыночную цену и последнюю выплату дивидендов. Чтобы совершить сделку, вам также необходимо оценить и понять информацию, отображаемую в вашей торговой платформе в режиме реального времени.

Вы также можете просматривать дневные графики с помощью таких инструментов, как Yahoo! Финансы, чтобы получить эту информацию.

Для инвесторов, которые хотят зарабатывать на дивидендах, проверка форвардных дивидендов и доходности чисел даст вам представление о том, на что вы можете рассчитывать заработать. Большинство систем котирования покажут вам эту информацию, а также укажут, как часто выплачиваются дивиденды.

Есть еще несколько цифр, с которыми стоит познакомиться, особенно когда вы начинаете торговать в режиме реального времени.

  • Ask - Также называется ценой предложения, это самая низкая цена, по которой тот, кто владеет акциями, готов продать их.
  • Ставка - Наибольшая сумма в долларах, которую покупатель готов заплатить за акции.
  • Последняя цена - Также называемая рыночной ценой, это цена, по которой акция торговалась в последний раз.
  • Объем - Объем - это количество акций, торгуемых за день. Большой объем означает, что существует множество возможностей для покупки и продажи акций, что также называется ликвидностью. Чем более ликвидна акция, тем легче ее купить или продать, потому что больше людей хотят участвовать в ней.
  • Beta - С дивидендными акциями вы ищете стабильность, а не волатильность. Бета - это показатель волатильности, который показывает, насколько движется акция по сравнению с рынком в целом. Когда число больше 1, это означает, что он более волатилен, чем рынок.

5. Разместите заказ

Мир инвестирования может быть сложным, и существует множество способов структурировать сделку. Когда вы начинаете, я рекомендую придерживаться четырех наиболее распространенных типов заказов:

  • Рыночный ордер - Когда вы готовы купить акции, вы размещаете рыночный ордер.Это означает, что акции будут немедленно куплены от вашего имени. Имейте в виду, что рынки движутся быстро, поэтому сделанная вами ставка может не совпадать с той ценой, по которой исполняется ордер.
  • Лимитный ордер - Для инвесторов, которые хотят больше контролировать, на какую сумму в долларах исполняется их ордер, они могут указать лимитный ордер. Это ограничивает их траты на сделку. Например, если вы хотите купить акцию не дороже 20 долларов, вы должны разместить лимитный ордер.
  • Стоп-приказ - Также называется стоп-приказом, это когда вы указываете, покупать или продавать акцию, когда она достигает определенной цены.Эта цена является «стоп-ценой».
  • Стоп-приказ на покупку - В то время как стоп-приказ определяет инструкции по покупке или продаже акций, стоп-приказ на покупку действует только на стороне покупки. Это чаще встречается в сфере коротких продаж, поскольку помогает ограничить убытки или защитить прибыль. Указана выше текущей рыночной цены.

6. Воспользуйтесь DRIP-инвестированием

Когда компания, которой вы владеете, выплачивает дивиденды, у вас есть два варианта: внести их в качестве депозита на свой брокерский счет или реинвестировать дивиденды в акции той же компании.DRIP, сокращение от плана реинвестирования дивидендов, имеет несколько преимуществ:

Вы пользуетесь сложными процентами

Если вы долгосрочный инвестор, то вы увидите, что ваши вложения в акции умножаются за счет реинвестирования дивидендов вместо обналичивания. Вы не станете богатым в одночасье, но если вы поместите свои деньги в акции дивидендов на срок более 10 лет и продолжите реинвестировать дивиденды, вы начнете видеть преимущества сложного капитала.

DRIP дает вам дробные акции

Вместо того, чтобы ждать, пока у вас появятся деньги для покупки полной доли акций, реинвестирование дивидендов позволяет вам получить часть акций и продолжить наращивание доли владения.

7. Отслеживайте, балансируйте и при необходимости находите новые запасы

Может возникнуть соблазн сделать разовую покупку на складе и позволить капельнице работать на вас на автопилоте. Однако ваш портфель может измениться, даже если вы не внесете никаких изменений в свои запасы акций.

Каждый раз, когда вы вкладываете деньги, полезно следить за динамикой ваших акций. Это не означает, что нужно привязать себя к тройному монитору и следить за каждым колебанием цен, как ястреб. Это действительно означает, что нужно проверять работоспособность здесь и там.

На всех брокерских счетах, которые я рекомендовал, есть мобильные торговые платформы, поэтому вы можете ежедневно отслеживать свои инвестиции со своего телефона.

Предполагая, что ваш портфель состоит в основном или исключительно из акций, вам, вероятно, следует искать возможности диверсификации. Нет ничего плохого в том, чтобы держать только дивидендные акции, но они должны быть в разных секторах, чтобы вы могли хеджировать свои ставки.

Так почему вы должны инвестировать в дивидендные акции?

Дивидендные акции получают плохую репутацию из-за того, что они скучные и мало приносящие прибыль.Однако, если вы с умом выбираете дивидендные акции, ничто не может быть дальше от истины.

Они также известны как идеальный инвестиционный инструмент для пожилых людей, и хотя это правда, молодые поколения также начинают видеть ценность получения стабильного дохода в активе, который также растет в цене.

Вот четыре основных преимущества дивидендных акций, которые демонстрируют, почему они являются разумной покупкой для инвесторов.

  1. Дивидендные акции - это высшая форма пассивного дохода. Вам регулярно платят только за то, что вы владеете акциями. Как только вы сделаете тяжелую работу по совершению сделки, ваша работа будет окончена. Вы можете сесть, расслабиться и посмотреть, как идет доход.
  2. В отличие от внутридневных трейдеров и проповедников грошовых акций, инвесторы, выбирающие дивидендные акции, не должны следить за рынком как ястреб. Они могут проверять свои акции один или два раза в день (или неделю), чтобы убедиться, что компания не ликвидирована или не возбуждено судебное дело. Тогда они могут расслабиться, зная, что они инвестировали в бизнес, который будет в нем надолго.В сфере дивидендных акций нет сомнительных стартапов или бессистемных операций.
  3. С дивидендными акциями вы можете воспользоваться сложными процентами, используя DRIP (план реинвестирования дивидендов). На автопилоте ваши деньги со временем будут расти.
  4. Дивидендные акции обеспечивают надежный источник дохода. Это пособие особенно актуально для пенсионеров, которые ищут денежный поток в свои золотые годы.

Сводка

Хотя вложение в акции с дивидендами является потенциально прибыльной инвестиционной стратегией, имейте в виду, что нет никаких гарантий, что вы получите положительный доход.

Акции могут упасть больше, чем вы получаете в виде дивидендов. Компания могла выйти из бизнеса. Или компания может прекратить урезать дивиденды или вообще перестать их выплачивать (GE - одна из наиболее заметных компаний, сделавших это).

Однако, если вы потратите время на изучение основ, вы узнаете более 99% своих сверстников. И я надеюсь, вы пришли к выводу, что инвестирование в дивидендные акции предназначено не только для пенсионеров.

Если вы хотите создать пенсионный фонд, выбор правильных дивидендных акций и их долгосрочное хранение может стать вашим билетом к настоящей финансовой свободе в ваши золотые годы.

Надеюсь, это руководство предоставило вам знания о том, что искать в компании, чтобы начать работу с этой инвестиционной стратегией. Выбирая акции, которые приносят наибольшую доходность для вашего портфеля, вы в долгосрочной перспективе положите больше денег в свой карман.

Подробнее:

Инвестиции в акции с дивидендами по сравнению с акциями без дивидендов

Что такое дивиденды?

Есть преимущества и недостатки относительно инвестирования в акции с дивидендами по сравнению с акциями без дивидендов.Дивиденды - это периодические выплаты, производимые компаниями владельцам своих акций. Они являются средством для компании делиться частью своей выручки с теми, кто владеет долей участия в компании. Дивиденды выгодны акционерам, потому что они представляют собой дополнительную прибыль от инвестиций. Инвесторы часто рассматривают их как аналогичные проценты по облигациям. Дивидендные выплаты являются частью общей рентабельности инвестиций. Рентабельность инвестиций (ROI) Рентабельность инвестиций (ROI) - это показатель эффективности, используемый для оценки возврата инвестиций или сравнения эффективности различных инвестиций.в акции, которую получает инвестор.

Большинство компаний, регулярно выплачивающих дивиденды, делают это ежеквартально (четыре раза в год). Дивиденды выплачиваются на акцию. Например, если физическое лицо владеет 20 акциями компании, которая выплачивает 4 доллара дивидендов в год, то оно получает 80 долларов в виде дивидендных выплат каждый год (20 акций x 4 доллара за акцию = 80 долларов).

Резюме:
  • Дивиденды - это один из способов выплаты акционерам дохода от их инвестиций; выплаты могут производиться денежными средствами, дополнительными акциями компании или возможностью покупки дополнительных акций со скидкой.
  • Компании, предлагающие дивиденды, обеспечивают инвесторам регулярный доход по мере того, как цена акций на рынке движется вверх и вниз.
  • Компании, не предлагающие дивиденды, обычно реинвестируют выручку в рост самой компании, что в конечном итоге может привести к большему увеличению стоимости акций и их стоимости для инвесторов.

Как работают дивиденды?

Компании обычно отправляют дивиденды на брокерские счета своих акционеров.В качестве альтернативы компания может не выплачивать денежные дивиденды, а вместо этого предлагать акционерам дополнительные акции.

Одним из вариантов с дивидендами является программа реинвестирования дивидендов План реинвестирования дивидендов (DRIP) План реинвестирования дивидендов (DRIP или DRP) - это план, предлагаемый компанией акционерам, который позволяет им автоматически реинвестировать их - сокращенно DRIP - что позволяет акционерам автоматически реинвестировать свою дивидендную прибыль в покупку большего количества акций. Акционеры часто получают дополнительную выгоду из-за того, что программы DRIP позволяют им приобретать дополнительные акции по сниженной цене и / или без комиссии.

Варианты дивидендов каждой компании - если они предлагают дивиденды - разные. Однако всегда бывает, что совет директоров компании должен утверждать каждую выплату дивидендов. После утверждения компания уведомляет акционеров о дате выплаты дивидендов, размере дивидендов и дате экс-дивидендов Дата экс-дивидендов Дата экс-дивидендов - это срок инвестирования, который определяет, какие акционеры имеют право на получение объявленных дивидендов. дивиденды. Когда компания объявляет о выплате дивидендов, совет директоров устанавливает дату записи, когда только акционеры, зарегистрированные в бухгалтерских книгах компании на эту дату, имеют право на получение дивидендов.есть (дата, определяющая право акционеров на выплату дивидендов).

Дата экс-дивидендов имеет решающее значение для инвесторов, поскольку она определяет, когда акционер должен владеть акциями, чтобы получить выплату дивидендов. Если инвестор не приобретет акции до экс-дивидендной даты, он не будет иметь права на выплату дивидендов. Однако, если инвестор продает акции после истечения экс-дивидендной даты, но до фактической выплаты дивидендов, он по-прежнему имеет право на получение выплаты дивидендов, поскольку они владели акциями до и в экс-дивидендную дату.

Инвестирование в акции, приносящие дивиденды

Очевидно, что инвестирование в акции с дивидендами выгодно для акционеров. Это связано с тем, что инвесторы могут получать регулярный доход от своих вложений в акционерный капитал, продолжая удерживать акции, чтобы получить дополнительную прибыль от повышения их стоимости. Дивиденды - это деньги в руки, в то время как акции на рынке растут и падают.

Компании, регулярно выплачивающие дивиденды год за годом, обычно управляются более эффективно, так как компания осознает, что им необходимо предоставлять своим инвесторам денежные средства четыре раза в год.Компании, которые имеют долгую историю выплаты дивидендов, обычно представляют собой хорошо зарекомендовавшие себя фирмы с большой капитализацией (например, General Electric). Их цены на акции могут не приносить огромного процентного прироста, который можно увидеть в курсах акций более молодых компаний, но имеют тенденцию быть стабильными и обеспечивать стабильную отдачу от инвестиций с течением времени.

Инвестиции в акции без дивидендов

Итак, зачем кому-то инвестировать в компанию, которая не выплачивает дивиденды ? На самом деле, инвестирование в акции без дивидендов может иметь значительные преимущества.Компании, не выплачивающие дивиденды по акциям, обычно реинвестируют деньги, которые в противном случае могли бы пойти на выплату дивидендов, в расширение и общий рост компании. Это означает, что со временем стоимость их акций, вероятно, вырастет. Когда приходит время инвестору продавать свои акции, он вполне может увидеть более высокую норму прибыли на свои вложения, чем он мог бы получить от вложения в акции, приносящие дивиденды.

Компании, не предлагающие дивиденды, также иногда инвестируют денежные средства для выплаты потенциальных дивидендов в нечто, известное как «обратный выкуп акций» на открытом рынке.Если на открытом рынке доступно меньше акций, то прибыль компании на акцию (EPS), прибыль на акцию (EPS), прибыль на акцию (EPS) является ключевым показателем, используемым для определения доли прибыли компании, принадлежащей обыкновенным акционерам. EPS измеряет прибыль каждой обыкновенной акции - теоретически - она ​​вырастет. Обратный выкуп акций за счет уменьшения общего количества акций, находящихся в обращении на рынке, также увеличивает долю капитала, принадлежащую каждому акционеру.

В качестве простого примера рассмотрим компанию, в обращении которой находится всего 200 акций.Они выкупают 100 акций, так что в обращении остается только 100 акций. Акционер, владеющий 10 акциями, будет владеть 10% долей в компании, тогда как до обратного выкупа их 10 акций представляли только 5% долей в капитале.

Куда инвестировать? -Акции с дивидендами по сравнению с акциями без дивидендов

Есть относительные преимущества и недостатки инвестирования в акции, приносящие дивиденды, по сравнению с акциями, по которым не выплачиваются дивиденды. Как уже отмечалось, чаще всего плательщиками дивидендов являются крупные, солидные компании, которые вряд ли выйдут из бизнеса.Со временем, как правило, можно полагаться на то, что их доходность будет точно соответствовать общим показателям рынка. Обычно они лучше держатся на медвежьих рынках, чем акции, не приносящие дивидендов, и обычно менее волатильны.

Однако инвестор, который покупает только акции с выплатой дивидендов, может немного потерпеть неудачу с точки зрения создания хорошо диверсифицированного портфеля и в этой степени может подвергнуться большему риску. Только инвестирование в дивидендные акции может означать упускать потенциально высокую отдачу от инвестиций, которые поступают от технологических и биомедицинских компаний, которые обычно вообще не платят дивиденды, предпочитая реинвестировать прибыль в исследования и разработку новых продуктов.

В конце концов, на вопрос о том, инвестировать ли в дивидендные или недивидендные акции, лучше всего ответить, рассмотрев ваши индивидуальные финансовые цели и планирование, а также вашу общую инвестиционную стратегию с учетом таких факторов, как ваша терпимость к риску. Если вы действительно хотите создать стабильный поток дивидендных доходов, несколько инвестиционных компаний предлагают ETF и паевые инвестиционные фонды, которые ориентированы на инвестирование исключительно в компании с историей распределения крупных дивидендов.

Однако ваш идеальный портфель акций может включать в себя сочетание некоторых компаний, которые выплачивают дивиденды, а некоторых - нет. И это, возможно, лучший подход: то есть сосредоточение внимания на составлении портфеля акций компаний, которые вы считаете хорошей инвестицией, независимо от текущей позиции компании по выплате дивидендов (которая, в конце концов, может измениться при любое время).

Ссылки по теме

CFI является официальным поставщиком глобальной программы финансового моделирования и оценки (FMVA) ™. Станьте сертифицированным специалистом по финансовому моделированию и оценке (FMVA) ®, чтобы помочь любому стать миром. класс финансового аналитика.Для продолжения карьерного роста вам будут полезны следующие дополнительные ресурсы CFI:

  • Дивидендная политика Дивидендная политика Дивидендная политика компании определяет размер дивидендов, выплачиваемых компанией своим акционерам, и частоту выплаты дивидендов. метод распределения портфельных ресурсов или капитала для различных инвестиций. Целью диверсификации является уменьшение убытков.
  • Дивиденды против выкупа / обратной покупки акций Дивиденды против выкупа / обратной покупки акций Акционеры инвестируют в публично торгуемые компании для увеличения капитала и получения дохода.Есть два основных способа, которыми компания возвращает прибыль своим акционерам - денежные дивиденды и обратный выкуп акций. Причины стратегического решения о выплате дивидендов и обратного выкупа акций различаются от компании к компании.
  • Рыночная капитализация Рыночная капитализация Рыночная капитализация (рыночная капитализация) - это последняя рыночная стоимость выпущенных акций компании. Рыночная капитализация равна текущей цене акции, умноженной на количество акций в обращении. Сообщество инвесторов часто использует значение рыночной капитализации для ранжирования компаний.

Почему дивиденды имеют значение - верность

При изучении двух способов получения оплаты для инвестирования - прироста капитала и дивидендов - естественно, что дивиденды имеют особую привлекательность.Потенциал прироста капитала в значительной степени зависит от того, что рынок делает в данный год. Акции могут противостоять нисходящему рынку, но большинство - нет. С другой стороны, дивиденды обычно выплачиваются независимо от того, растет или падает широкий рынок.

Надежность дивидендов - серьезная причина учитывать дивиденды при покупке акций. Не каждая акция должна выплачивать дивиденды, но стабильный и надежный поток дивидендов обеспечивает хороший балласт для доходности портфеля. Например, Procter & Gamble, гигант потребительских товаров, выплачивает дивиденды каждый год с 1891 года.Стоимость акций Procter & Gamble не повышалась каждый год с 1891 года, но акционеры, владевшие акциями, по крайней мере, получали деньги в те годы. Их зарплата не полностью зависела от прироста капитала.

Окупаемость первоначальных инвестиций

Растущий поток дивидендов не только обеспечивает защиту от инфляции, но и ускоряет окупаемость инвестиций.Думайте о окупаемости как о подходе к инвестированию в акции, обеспечивающем безопасность. Никто точно не знает, как акции будут вести себя с течением времени, но расчет периода окупаемости помогает установить ожидаемую базовую производительность - или наихудший сценарий - для возврата ваших первоначальных инвестиций. Большинство инвесторов смотрят на 2 акции и выбирают ту, которая, по их мнению, будет иметь наибольший потенциал роста с течением времени. Здесь все внимание сосредоточено на награде. Расчет окупаемости акций на основе потока дивидендов заставляет вас ответить на следующий вопрос: если эта акция никогда не приносит мне денег с точки зрения повышения цены, сколько времени потребуется, чтобы выплаты дивидендов выручили меня из моих первоначальных инвестиций?

Чтобы понять концепцию окупаемости, рассмотрим следующий пример.Допустим, вы покупаете 200 акций по цене 40 долларов. Ваши инвестиции составляют 8000 долларов, и по акциям выплачивается годовой дивиденд в размере 1,20 доллара на акцию (это доходность 3%). Исходя из этого дивиденда, вы ожидаете получить 240 долларов в виде дивидендов в первый год. Если этот поток дивидендов никогда не изменится, вы окупите свои первоначальные инвестиции в размере 8000 долларов примерно за 33 года. Что, если бы этот поток дивидендов увеличивался всего на 5% в год? Вы окупите свои первоначальные вложения за 20 лет. Другими словами, срок окупаемости сократится примерно на 13 лет.

На этот расчет не влияет изменение курса акций во времени. На это не влияет доходность акций с течением времени. Он делает только одно предположение - ожидаемый рост дивидендов - для расчета времени, в течение которого окупятся ваши первоначальные инвестиции.

Следует ли вам сосредоточиться на акциях с самой быстрой окупаемостью? Не обязательно. В конечном итоге важна общая прибыль. Замечательно, что акции окупят ваши первоначальные вложения всего за 15 лет, но лучше владеть акциями, которые увеличивают ваши первоначальные вложения в 5 раз за 15 лет.Тем не менее, использование окупаемости дивидендов - полезная концепция для определения соотношения риска и доходности двух акций. Матрица окупаемости дивидендов помогает определить время окупаемости (в годах) на основе дивидендной доходности и предположений о росте дивидендов.

Матрица выплаты дивидендов
Дивидендная доходность
2% 3% 4% 5% 6%
Темп прироста дивидендов 0% 50 33 25 20 17
3% 31 23 19 16 14
4% 28 33 18 15 13
5% 26 22 17 14 12
6% 24 20 16 13 12
7% 22 19 15 13 12
8% 21 18 14 12 11
9% 20 17 14 12 10
10% 19 16 13 11 10

Зависимость дивидендов от рыночной стоимости

Акции с выплатой дивидендов дают инвесторам возможность получать деньги в периоды нестабильности рынка, когда трудно достичь прироста капитала.Они обеспечивают хорошую защиту от инфляции, особенно когда они со временем растут. Они имеют налоговые льготы, в отличие от других форм дохода, таких как проценты по инвестициям с фиксированным доходом. Акции, приносящие дивиденды, в среднем менее волатильны, чем акции, не приносящие дивидендов. А поток дивидендов, особенно когда он реинвестируется, чтобы воспользоваться преимуществом умножения, может помочь накопить огромное богатство с течением времени.

Однако дивиденды имеют свою стоимость. Компания не может выплачивать дивиденды акционерам, не влияя на ее рыночную стоимость.

Подумайте о своих финансах. Если вы постоянно платите наличными членам семьи, ваш собственный капитал будет уменьшаться. Для компании это не исключение. Деньги, которые компания выплачивает акционерам, - это деньги, которые больше не являются частью базы активов корпорации. Эти деньги больше нельзя использовать для реинвестирования и развития компании. Это сокращение «богатства» компании должно найти отражение в понижении курса акций.

Цена акции понижается при выплате дивидендов.Корректировку нелегко заметить среди дневных колебаний цены типичной акции, но корректировка все же происходит. Эта корректировка гораздо более очевидна, когда компания выплачивает «особые дивиденды» (также известные как единовременные дивиденды). Когда компания выплачивает своим акционерам особые дивиденды, цена акций сразу же снижается.

Дата экс-дивидендов

Корректировка цены акций в сторону понижения происходит на дату выхода дивидендов.Как правило, экс-дивидендная дата наступает за 2 рабочих дня до даты регистрации. Дата экс-дивидендов представляет собой точку отсечения для получения дивидендов. Вы должны владеть акциями до даты экс-дивидендов, чтобы получить следующую выплату дивидендов. Если вы покупаете акции на дату экс-дивидендов или после нее, вы не имеете права на получение следующих выплаченных дивидендов. Если это звучит несправедливо, помните, что цена акций понижается, чтобы отразить выплату дивидендов. Таким образом, хотя вы не имеете права на получение дивидендов, если вы покупаете их в дату экс-дивидендов или после нее, вы платите более низкую цену за акции.

Пример иллюстрирует взаимодействие даты экс-дивидендов, даты записи и даты выплаты:

Дата декларации Экс-дивидендная дата Дата записи Дата выплаты
10.01.19 06.02.19 08.02.19 01.03.19

10 января 2019 г. XYZ, Inc. объявляет о выплате дивидендов своим акционерам 1 марта 2019 г.XYZ также объявляет, что акционеры, зарегистрированные в бухгалтерских книгах компании до 8 февраля 2019 г. или ранее, имеют право на получение дивидендов. В таком случае акции будут переведены без выплаты дивидендов за 2 рабочих дня до даты установления рекорда. В этом примере дата записи приходится на пятницу. Экс-дивиденды выплачиваются за 2 рабочих дня до даты регистрации - в данном случае в среду, 6 февраля. Любой, кто купил акции во вторник или после, не получит дивидендов (эти дивиденды поступают продавцу акций). Те, кто покупает до экс-дивидендной даты, получают дивиденды.

Многие инвесторы считают, что если они купят акции в дату записи, они имеют право на дивиденды. Однако торги акциями не «завершаются» в тот день, когда вы их покупаете. Вы должны быть акционером на дату записи, что означает, что вы должны купить до даты записи. Дата экс-дивидендов по существу отражает период расчетов.

Стратегии получения дивидендов

Вы можете задаться вопросом, есть ли способ зафиксировать только выплату дивидендов, купив акции непосредственно перед датой экс-дивидендов и продав на дату экс-дивидендов.Ответ - «не совсем».

Помните, что цена акций корректируется с учетом выплаты дивидендов. Вы покупаете 200 акций по цене 24 доллара за акцию 5 февраля, за день до экс-дивидендной даты 6 февраля, и продаете акции в конце 6 февраля. По акциям ежеквартально выплачивается дивиденд в размере 0,50 доллара за акцию. Цена акций снизится 6 февраля, чтобы отразить платеж в размере 0,50 доллара США. Не исключено, что, несмотря на эту корректировку, 6 февраля акции действительно могут закрыться на более высоком уровне.Также возможно, что цена акций может закрываться 6 февраля на уровне ниже, чем цена в 23,50 доллара, предложенная корректировкой на 0,50 доллара, чтобы отразить дивиденды в 0,50 доллара.

Для этого примера предположим, что акция идеально адаптируется, и вы продаете по 23,50 доллара за акцию. Вы лучше или хуже получаете дивиденды? Вы получите 0,50 доллара на акцию в виде дивидендов, но потеряете 0,50 доллара на акцию из-за снижения цены акций. Похоже на стирку. А как насчет налогов? Разве дивиденды в настоящее время не облагаются налогом по ставке максимум 15%? Ответ - «да», но с одной загвоздкой.Чтобы получить привилегированную ставку налога на дивиденды в размере 15%, вы должны удерживать акции в течение минимального количества дней. Этот минимальный период составляет 61 день из 121-дневного периода, следующего за датой экс-дивидендов. 121-дневный период начинается за 60 дней до экс-дивидендной даты. При подсчете количества дней учитывается день выбытия акций, но не день их приобретения.

Если акции не удерживаются как минимум 61 день в 121-дневный период, предшествующий дате экс-дивидендов, дивиденды не получают благоприятную ставку 15% и облагаются налогом по вашей обычной налоговой ставке.

Подводя итог вашей стратегии получения дивидендов:

  1. Вы заплатили 4800 долларов (плюс комиссия), чтобы купить 200 акций.
  2. Поскольку вы купили до даты экс-дивидендов, вы имеете право на дивиденды в размере 0,50 доллара на акцию или 100 долларов. Но поскольку вы не держали акции в течение 61 дня, вы будете платить налоги по обычной налоговой ставке. Предположим, вы находитесь в налоговой категории 28%. Это означает, что ваш доход после уплаты налогов составит 72 доллара.
  3. Вы продали 200 акций по 23 доллара.50 на 4700 долларов, убыток 100 долларов (плюс комиссии). Теперь у вас есть «реализованный» краткосрочный убыток, который вы можете компенсировать за счет реализованного прироста капитала или, если у вас нет реализованной прибыли, до 3000 долларов обычного дохода.

В данном случае стратегия получения дивидендов не принесла успеха. Вы выплачиваете комиссионные за покупку и продажу акций, у вас есть реализованный убыток, который вы можете или не сможете сразу списать (в зависимости от суммы реализованных прибылей и убытков, которые у вас уже есть), и вы теряете предпочтительный Ставка налога 15% на ваши дивиденды, потому что вы недостаточно долго владели акциями.

Итог

На Уолл-стрит нет бесплатных обедов, в том числе стратегии получения дивидендов. Помимо комиссионных, налогов и корректировок в сторону понижения для выплаты дивидендов, нелегко получить прибыль от стратегий получения дивидендов. Обязательно помните об этом в следующий раз, когда вы подумаете о покупке и продаже акций с единственной целью - получить выплаты дивидендов.

Следующие шаги для рассмотрения

Найти акции

Сопоставьте идеи с потенциальными инвестициями с помощью нашего скринера акций.




Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *