Стоит ли покупать золото?

27.10.2015 11 846 20 Время на чтение: 12 мин. Стоит ли покупать золото?Стоит ли покупать золото?

В этой публикации я постараюсь дать ответ на вопрос, который мне часто задают: стоит ли покупать золото? Сейчас, и вообще в принципе. Я уже опубликовал несколько статей на эту тему, на них я дам ссылки далее по тексту, но все равно вижу, что большинство людей не совсем верно понимают, что сулит покупка золота. У них сформировался стереотип, что золото — это такой себе самый надежный актив, который всегда будет только расти в цене. И то, что это «правило» не выполняется уже последние 4 года тоже почему-то никого не смущает.
Тем более странно, что многие продолжают думать, что золото — лучший способ сохранения сбережений, даже не зная о том, что за последние годы оно упало в цене на 40%!

В качестве типичного примера подобных стереотипов предлагаю вам почитать комментарии под статьей Куда вложить деньги? Во что инвестировать? Там сразу несколько людей выразили уверенность в том, что лучший способ вложения денег — купить золото. И это несмотря на то, что каждому я предлагал рассмотреть этот вариант с разных сторон.

Итак, стоит ли покупать золото? По правде говоря, пока в экономике страны наблюдается хотя бы некоторая стабильность, об этом вообще практически никто не думает. Люди задумываются о покупке золота, когда обостряется финансовый кризис, начинается паника, и все стараются как-то спасти свои сбережения. Кто-то стремится купить валюту, кто-то — золото, кто-то — вообще какие-нибудь товары, «лишь бы деньги не обесценились». В общем, все так или иначе стремятся избавиться от национальной валюты, только способы этого избавления у всех разные. Сегодня мы поговорим только об одном из них: стоит ли покупать золото?

Аргумент за покупку золота лично я вижу только один. Этот аргумент — надежность. Насколько он весомый — судите сами. Золото издревле считается одним из наиболее надежных и консервативных активов. Когда-то оно даже служило всеобщей мерой стоимости товаров и услуг. Количество золота на земле ограничено, поэтому с ростом спроса цена золота всегда будет расти. Однако, тут следует понимать, что спрос на золото, как уже показала практика, растет не всегда. В золоте хранят свои сбережения не только некоторые люди и частные инвесторы, но и целые государства (вспомните понятие золотовалютные резервы). Золото используется в наукоемких отраслях промышленности, для производства дорогих ювелирных изделий, в стоматологии, фармакологии и других отраслях, оно всегда востребовано. Все эти факты говорят о том, что золото — это действительно высоконадежный актив.

А теперь рассмотрим аргументы против покупки золота. На них я хочу остановиться более подробно, потому что здесь можно выделить целый ряд разноплановых минусов.

Золото падает в цене.

 С 2011 года в мировом масштабе наблюдается тренд на падение цен на золото. За это время оно потеряло уже 40% от своей пиковой стоимости. Причем, в стабильных экономических условиях золото падало в цене не только в мире, но и в таких странах как Россия или Украина. Наглядные графики и анализ этого падения я приводил в статье Инвестиции в золото — рекомендую ознакомиться.

Конечно же, когда обострились кризисные явления, инфляция и девальвация, золото начало расти в цене и в наших странах, точно так же, как и любой другой товар. Но при этом стоит понимать одну важную вещь: если в мире в этот момент золото дешевеет по отношению к доллару, то, допустим, в России в период падения рубля оно будет дорожать не так сильно, как тот же доллар. Поэтому купить доллары будет финансово выгоднее, чем купить золото.

Золото легко купить и тяжело продать. Банковское золото в слитках можно купить в отделениях многих банков, работающих с драгоценными металлами. А вот продать обратно мало где можно. Обычно обратной покупкой золота занимаются только центральные офисы крупных банков, в которых есть специалисты и оборудование, позволяющие определить его подлинность, в небольших городах продать золото в банк зачастую просто вообще невозможно.

Огромная маржа между покупкой и продажей. Разница между ценой покупки и продажи золота гораздо больше, чем, например, между курсами покупки и продажи валют. Она может достигать 10-20% и даже больше! А когда речь идет, например, о золотых инвестиционных монетах, то разница между ценой покупки и продажи может вообще отличаться в 2 раза! Поэтому, всякий раз, когда человек покупает золото, он очень сильно переплачивает за него, а когда продает — очень сильно недополучает. Особенно, если он не может продать золото в банке и сдает его в ломбард или пункт приема — там потери составят не менее 30-50% от реальной стоимости.

Чем меньше вес — тем дороже грамм. У банковского золота и инвестиционных монет есть одна интересная особенность: стоимость грамма изделия зависит от веса. Поэтому слитки разного веса имеют разную стоимость в пересчете на граммы, максимальная стоимость у минимального слитка весом в 1 грамм, а минимальная — у килограммового. Но ведь далеко не каждый человек способен сразу купить килограммовый или даже 100-граммовый слиток золота. Поэтому, покупая маленькие слитки, он уже сразу существенно переплачивает. А если впоследствии ему придется сдавать это золото как металлолом, то стоимость ему рассчитают одинаковую для любого веса — и здесь будут весомые потери.

Покупка и продажа золота может облагаться налогом. Во многих странах операции с банковским золотом попадают под налогообложение: при покупке может взиматься НДС, а при продаже — налог на доходы. Поэтому, если вы задумались над тем, стоит ли покупать золото, для начала выясните этот момент: нужно ли будет платить какие-то налоги? Если да — вы снова очень сильно переплатите. Даже если конкретно сейчас — не нужно, то к тому моменту, когда вы захотите обратно продать золото, эти налоги могут уже быть введены.

Непредсказуемость рынка золота. Цены на золото спрогнозировать очень тяжело, пожалуй, тяжелее, чем валютные курсы. Так, например, в 2011 году, когда они были на пике, все «эксперты» и «аналитики» в один голос призывали вкладывать деньги в золото, предсказывали, как минимум, обязательное достижение психологической отметки в 2000 долларов за троицкую унцию и рост еще выше. И что в результате? Все они ошиблись — золото начало падать в цене.

Говоря о том, стоит ли покупать золото, я даже не рассматриваю такие варианты как покупка ювелирных изделий или обезличенные металлические счета — там минусов в наших условиях будет еще больше. Ну а в целом, с учетом всего вышесказанного, можно сделать такой вывод:

Золото — это достаточно надежный актив, но, с другой стороны, это «мертвый» актив, который можно только положить в сейф на долгие годы и забыть. Быстро и выгодно продать его в нужный момент не получится, а стоимость всегда будет невыгодной. Поэтому лично я рекомендую, если и покупать золото — то лишь на небольшую часть имеющихся сбережений/капитала, которую вы готовы «заморозить» на долгие годы с целью защиты личных финансов от инфляции. Рассматривать золото как способ спекулятивного приумножения денег сейчас не стоит, даже валюта подойдет для этих целей куда лучше.

Надеюсь, что эта информация поможет вам принять верное финансовое решение. В любом случае, помните, что это будет ваше решение, и ответственность за него тоже будете нести только вы сами. Повышайте свою финансовую грамотность и берегите личные финансы! Увидимся на Финансовом гении!

Стоит ли покупать золото?

Купля золота в качестве инвестиции не такая уж и простая затея, как может показаться. Начинающие инвесторы часто теряются посреди множества способов приобрести желтый металл. «Нужно ли покупать штампованные слитки или государственные монеты? Может ли быть монета с ограниченным тиражом хорошей инвестицией?», — эти и многие другие вопросы часто задают начинающие инвесторы.

Разумные инвесторы оценивают возможности инвестирования в золото, принимая в учет курс золота и наценку по отношению к курсу золота у той или иной формы инвестирования в золото. Однако наценка на золотой продукт сегодня не обязательно означает, что можно будет ее получить при перепродаже золотого продукта.

Кроме того, существуют и недобросовестные дилеры. Они норовят обмануть неопытных покупателей, советуя покупать нумизматические монеты и другие коллекционные издания с огромной наценкой, которые не сохранят ее со временем.

Поэтому-то очень важно получить представление о драгоценных металлах, прежде чем зайти на этот рынок.

В этой статье будут даны ответы на наиболее часто задаваемые вопросы относительно покупки золота. Надеемся, что после прочтения этого материала вы с большей уверенностью будете инвестировать в золото.

«Стоит ли инвестировать в золото?»

Есть много причин, почему золото является привлекательным активом с точки зрения инвестиций.

Кроме всего прочего, золото является проверенным временем средством сбережения. Оно является прочным, портативным и высоко ценится с самого начала истории цивилизации. Неудивительно, что золото использовалось как средство обмена в течение тысяч лет.

Еще одна ключевая особенность этого драгоценного металла заключается в том, что он делает возможным диверсификацию инвестиционного портфеля. Цена на золото не обусловлена движением других классов активов, таких как акции и жилье. Добавляя золото в свой портфель, можно снизить общий риск вашего портфеля.

Кроме того, золото предлагает защиту от системного финансового риска. Желтый металл оказывается надежным безопасным активом во времена паники на рынке.

Когда волатильность финансового рынка увеличивается, инвесторы склонны обращаться к более безопасным активам. Золото – это один из таких активов, к которым инвесторам начинают в таких случаях обращаться. Это означает, что курс золота часто возрастает, когда существует опасения по поводу экономического краха.

Учитывая, что государства по всему миру продолжают печатать деньги, а уровни задолженности находятся на чрезвычайно высоком уровне, золото обеспечивает страховку от финансовой неопределенности.

Золото также является отличной инвестицией в долгосрочной перспективе. Оно часто опережает в темпе своего роста фондовый рынок. Например, за 48-летний период, между началом 1969 года и началом текущего года, курс золота вырос с 35,20 долларов за унцию до 1338 долларов за унцию, что является приростом в годовом исчислении на уровне около 8%. Для сравнения, за то же время индекс Стандард энд Пурз вырос с 102 пунктов до 2275 пунктов, а это значит, что прирост в годовом исчислении составил всего 6,7%.

Золото опережает фондовый рынок США, несмотря на то, что в последние годы этот рынок растет, в то время как курс желтого металла по-прежнему находится значительно ниже максимумов 2011 года в размере 1920 долларов за унцию.

Впрочем, золото может продолжить расти в цене в будущем. Есть определенные ключевые факторы, которые могли бы повысить цену на золото в ближайшие годы. К ним относятся рост инфляции, увеличение геополитических рисков и дальнейшая неопределенность на фондовом рынке.

Еще одним потенциальным ключевым фактором является спрос со стороны Китая и Индии. Если уровень доходов у миллионов граждан в этих регионах будет расти быстрыми темпами, то спрос на золотые ювелирные изделия и золото в качестве инвестиций может возрасти.

Ключевые выгоды:

Золото имеет много привлекательных характеристик в качестве инвестиции.

Золото предлагает:

средство сбережения;

защиту от краха финансовой системы;

возможность диверсификации портфеля.

«Как мне инвестировать в золото?» или «Как мне покупать золото?»

Самым предпочтительным способом инвестирования в золото является покупка золотых монет и слитков. Ключевым преимуществом покупки физического золота в форме слитков и монет, заключается в том, что вы владеете золотом, которое не зависит от банковской системы, электронных торгов и пр., другими словами, находится за пределами финансовой системы. Поэтому здесь не существует риска контрагента; этот риск заключается в том, что третья сторона в соглашении может не выполнить свои обязательства, станет банкротом. В этом отношении покупка физического золота в форме золотых инвестиционных слитков и монет является разумным выбором.

Ключевые выгоды:

При покупке золотых слитков и монет вы владеете физическим золотом.

«Как правильно инвестировать в золотые монеты?»

Лучшим способом купить золотые инвестиционные монеты является выбор авторитетного дилера драгоценных монет, например, таким дилером является «Золотой монетный дом».

В России одними из самых популярных золотых монет являются российский Георгий Победоносец и Венский Филармоникер (Австрия). Обе эти монеты имеют высокую пробу, хорошую репутацию и ликвидность.

Хотя есть много других золотых монет, доступных для покупки, например, памятные монеты, но они не всегда могут сослужить хорошую службу. Эти монеты не так ликвидны, поэтому не так-то легко их продать. Кроме того, они не всегда являются хорошей формой инвестиции.

Инвесторы, желающие купить золотые монеты, должны покупать ликвидные государственные инвестиционные золотые монеты. О том, как выбрать государственные монеты будет сказано ниже.

Ключевые выгоды:

Лучше всего для покупки золотых монет найти авторитетного дилера драгоценных монет (например, «Золотой монетный дом»). Георгий Победоносец и Венский Филармоникер являются наиболее популярными золотыми монетами у российских инвесторов в золото. Инвесторам нужно с осторожностью относиться к памятным монетам и к монетам с ограниченным тиражом.

«Стоит покупать золотые или серебряные инвестиционные монеты?»

Хотя золото и серебро имеют определенные привлекательные черты, золото является лучшим выбором для среднестатистического инвестора в драгоценные металлы. У золота гораздо больше ликвидный рынок, который обусловлен инвестиционным спросом и спросом на ювелирные изделия. Курс золота меньше подвержен волатильности, чем курс серебра.

Серебро больше подвержено спекуляциям и зависит от экономической деятельности и промышленного спроса, поскольку у него множество промышленных применений. Однако преимущество серебра заключается в том, что оно намного дешевле золота. Поэтому оно более доступно небольшим инвесторам. Серебро может быть привлекательным во время цикла понижения, когда курс этого металла дешевеет.

Ключевые выгоды:

Золото для большинства инвесторов является предпочтительным объектом инвестирования, чем серебро.

Курс золота менее подвержен волатильности, чем курс серебра.

«Как лучше всего покупать золото?» или «Стоит ли покупать золотые монеты или слитки?»

Золотые монеты – это лучший способ купли золото для большинства инвесторов. Дело в том, что монеты можно купить в меньших количествах. Кроме того, государственные монеты обладают всеобщим признанием, ликвидностью, и обычно продаются с более высокой наценкой, чем слитки.

Для институциональных покупателей или тех, кто хочет купить очень большое количество золота, инвестиционные слитки являются более разумным вариантом из-за более низких премий, однако в России слитки облагаются НДС.

Ключевые выгоды:

Золотые монеты – это лучший способ купли золото для большинства инвесторов.

Золотые монеты являются высоколиквидными активами, которыми легко торговать.

Золотые инвестиционные слитки больше подходят для крупных покупателей.

«Какие лучше всего покупать золотые слитки?»

Есть два типа золотых слитков, которые могут купить инвесторы: штампованные и литые слитки.

Штампованные слитки имеют маленький размер, обладают популярностью и обычно продаются в закрытой упаковке. По традиции они не нуждаются в проверке на пробу, если они хранятся в оригинальной закрытой упаковке.

Литые слитки, которые являются более непостоянными по размеру и форме, лучше подходят для более крупных институциональных и промышленных покупателей, которые будут хранить их в хранилище или переплавлять для своих нужд.

Ключевые выгоды:

Золотые штампованные слитки являются более подходящими для небольших инвесторов. Золотые литые слитки больше подходят для институциональных или промышленных инвесторов.

«Какие лучше всего покупать золотые монеты?»

Золотые монеты Георгий Победоносец, Венский Филармоникер, Американский Орел, Американский Буффало (Бизон) и канадский Кленовый Лист являются самыми известными монетами на текущем рынке.

Южноафриканская монета Крюгерранд является еще одной отличной золотой монетой для инвесторов. Это монета чеканится из золота 0,9167% пробы и содержит одну тройскую унцию золота. Это одна из самых продаваемых золотых монет в мире.

Другими хорошими золотыми монетами являются высоколиквидные Австралийская монета Кенгуру и английская монета Британия.

Инвесторы должны с осторожностью рассматривать возможность покупки государственных монет из менее известных стран. Нужно также оставаться начеку относительно покупки специальных памятных монет. Эти монеты обычно обладают высокой ценой при покупке, но при перепродаже их цена может оказаться ниже, чем у более известных монет.

Ключевые выгоды:

Лучшими золотыми монетами для инвесторов являются всемирно известные инвестиционные монеты из ведущих стран мира.

«Как лучше всего покупать золото в онлайне?» и «Как лучше всего покупать физическое золото?»

Лучше всего покупать золото в онлайне посредством онлайн-дилера, который предлагают покупку и хранение золота. Так, например, у Золотого монетного дома есть проект «Фонд золота», благодаря которому можно купить и отдать на хранение золотые инвестиционные монеты Георгий Победоносец или Венский Филармоникер под проценты. Кроме того, гораздо безопаснее и разумнее хранить золото в хранилище.

Ключевые выгоды:

Лучше всего покупать золото через онлайн-дилера.

Лучше отдавать предпочтение дилеру, предлагающему возможность покупки и хранения золота.

«Когда лучше всего покупать золото?»

Лучшее время для покупки золота чаще всего приходится на весну и лето. История показывает, что цены на золото часто увеличиваются в течение осенних и зимних месяцев, а уменьшаются весной и летом.

Главная причина этого заключается в том, что ювелирная промышленность является одним из крупнейших потребителей золота. Ювелирная индустрия наращивает свои запасы с сентября по март для праздников: Дня святого Валентина, Дня матери и свадебного сезона. Самый массированный спрос на ювелирные изделия в Индии и Китае также приходится на осень.

Тем не менее, невозможно точно предугадать лучшее время для покупки золота в каждый конкретный момент времени, так как сезонность золота меняется из года в год. Есть также много других переменных, которые влияют на курс золота, включая инфляцию, волатильность фондового рынка и геополитический риск. Хорошим методом покупки золота в качестве инвестиции является покупка золота через регулярные промежутки времени. Это может снизить риск покупки большого количества золота по высокой цене.

Ключевые выгоды:

Лучшим временем для покупки золота, как правило, является период весны и лета. Однако, чтобы избежать риска больших изменений цены после покупки, нужно совершать регулярные покупки.

«Как купить физическое золото по спотовой цене?»

К сожалению, инвесторы не могут купить физическое золото по спотовой цене. Между ценой покупки и продажи золота всегда будет существовать разница.

Спотовая цена на золото – это цена на золото в качестве сырья. Покупатели же платят наценку по сравнению со спотовым курсом золота для того, чтобы покрыть затраты на добычу золота, а также расходы и наценку дилера.

Затраты на чеканку и изготовление определяют большую часть общей наценки по сравнению со спотовым курсом. В то время как затраты на изготовление литого слитка в 400 унций очень малы по сравнению с общей стоимостью слитка, издержки за чеканку составляют очень большую часть общей стоимости золотого Американского Орла с весом в 1/10 унции.

Хорошей новостью является то, что наценка за чеканку выплачивается за хорошо известные государственные монеты и ее можно компенсировать при продаже. Самые востребованные государственные монеты будут продаваться выше спотовой цены. Тем не менее, всегда будет существовать разница между ценой продажи и покупки, поскольку необходимо учитывать затраты на дистрибуцию и наценку дилеров.

Ключевой момент:

Не существует возможности для инвесторов купить золото по спотовой цене.

Аналитика рынка 19 июля 2019

19.07.2019

В июне мы наблюдали резкий скачок золота, подросли цены также и на серебро, и на платину. Такое почти единовременное подорожание драгметаллов выдает сомнения инвесторов в перспективах улучшения экономики и геополитического климата. В чем же причина роста цен на золото, и какова должна быть на самом деле реакция на это?

В течение месяца золотой фьючерс перескочил из ценового промежутка 1275$-1300$ за унцию в диапазон 1390$-1440$. Его стоимость поднялась на 10%. Из-за превышения максимума шестилетнего периода динамика контрактов качнулась в сторону игры на среднесрочную перспективу. Будут ли цены продолжать расти — пока неизвестно, но долгосрочный временной промежуток сулит возможность повышения до 1600$-1900$. А это стоимость, удерживавшаяся с середины лета 2011 по конец зимы 2013 года.

За июнь стоимость серебра увеличилась на 7%. В течение столетий серебро считалось «золотом бедных». На протяжении всей истории, наряду с золотом, оно имело монетарный функционал.

Материальные ценности на все времена

Что же произошло на мировой арене в последнее время? Самое главное — наметилось всеобщее отступление от мировой экономической глобализации. Мир сегодня совсем не тот, каким мы думали, что он станет каких-нибудь несколько лет назад.

Но, несмотря на все перемены, металлическое золото и серебро остаются в разряде непреходящих ценностей. Они по-прежнему позволяют надежно копить и сохранять капитал. Достоинство этих благородных металлов — постоянно стабильная цена. Большая часть государств мира цепко держится за свой запас золота, так как оно фактически является мировыми деньгами. Недавнее подтверждение тому — пример Венесуэлы, которая с целью смягчения кризиса своей экономики продала десятки тонн желтого металла. Поэтому консерваторы от инвестиций всегда признавали в качестве настоящих денег только золото.

Драгметаллы имеют еще одно свойство, о котором стоит знать. В отличие от ценных бумаг, на них не начисляются дивиденды. Золото и серебро не входят в число активов, стабильно приносящих доход. Их достоинство в накоплении ценности в течение долгосрочного промежутка времени, который может быть каким угодно долгим, ни взирая на любую нестабильность в политике и экономике.

Геополитические причины и решения ФРС

Что же стимулирует сегодня среднесрочное увеличение цены на золото и фиксацию ее новых, повышенных уровней? Международная цена золота измеряется в американских долларах, которые находятся под влиянием экономических и политических процессов в США. Поскольку доллар одновременно является главной валютой мира, важные международные события всегда отражаются на стоимости драгоценного металла.

Усиливающаяся ближневосточная политическая нестабильность — основной информационный фактор, активизирующий спрос на драгметаллы. Ситуация стала усугубляться с прошлого года, когда США в одностороннем порядке вышли из ядерной сделки (СВПД). Как следствие, новая анти-иранская санкционная волна и жесткие ограничения на продажу Ираном нефти. В ответ Иранская Республика приостановила часть своих обязательств по СВПД и повысила уровень обогащения урана, предписанный МАГАТЭ, до 3.67%.

Сегодня для стран, желающих быть внешне и внутренне политически независимыми, крайне необходимо обладать собственным ядерным оружием. В случае внешнего нападения Иран, имея в арсенале обогащенный уран, даже без ракетных носителей сможет ответить на агрессию. А угроза закрытия Ормузского пролива Ираном может стать поводом для военной конфронтации между Исламской Республикой и Соединенными Штатами в данном регионе. Ведь по этой водной артерии перевозится около 20% всей мировой нефти. В середине июня, всего за 10 минут до начала исполнения своего приказа об ударе по Ирану Дональд Трамп отменил решение. Это можно понимать, как последнее предупреждение со стороны США.

Еще одна геополитическая опасность, исходящая от Соединенных Штатов — это долгий и безрезультатный переговорный процесс по разоружению Северной Кореи. Продвижением к началу мирного урегулирования можно считать недавнюю встречу Трампа и Ким Чен Ына на границе КНДР с Южной Кореей, а также признание американцами способности баллистических ракет северокорейской армии достичь любого города в США.

Опасность новых торговых конфликтов на мировой арене — еще один повод для повышения стоимости драгметаллов. Несмотря на решение о возобновлении переговоров по торговле между Соединенными Штатами и КНР, прогресса в данном направлении не наблюдается. Одновременно США угрожает увеличением таможенных пошлин на импорт из Мексики и стран Европейского Союза. Глядя на всё это, инвесторы бегут от рисков и обращаются к надежным активам в драгоценных металлах.

Изменчива денежно-кредитная ситуация и в самих Соединенных Штатах. Прогнозы о среднесрочном повышении со стороны ФРС процентных ставок в первом полугодии не подтвердились и сменились противоположными ожиданиями. Вполне возможно, что с начала августа по конец года будет несколько понижений ставок, что стимулирует среднесрочное повышение стоимости драгметаллов.

В преддверии новых выборов нынешний президент США даже заявил о возможных ослаблениях долларовых позиций для расширения экспорта товарной продукции. Это похоже на подрыв основ, который может привести к потере привлекательности долларовых активов. Финансовые рынки ждут потрясений. А ведь американский доллар — это еще и международная резервная валюта, и последствия намеченного Трампом курса могут быть непредсказуемы. Вот почему крупные инвесторы нервничают и ищут спасения для своих сбережений в желтом металле.

Выгодно ли приобретение золота сегодня?

Сейчас и биржевого спекулянта и серьезного инвестора мучает извечная дихотомия — золото покупать или продавать? Здесь всё упирается в период, на который рассчитаны предполагаемые инвестиции и в допустимую степень рисков. Чтобы не ошибиться с выбором, стоит помнить, что золото не боится инфляции, инвестиции в него выгодны как правило в долгосрочной перспективе.

На краткосрочном отрезке времени золотые ETF, опционы и фьючерсы ведут себя, как и все остальные инструменты спекуляций. Как только рынок двинулся в каком-либо направлении, безопаснее всего к нему примкнуть.

Не гарантирована прибыль и при инвестициях на среднесрочный период. Причина тому — состояние консолидации золота на отметке 1390$-1440$ за тройскую унцию. Если ФРС понизит ставки к августу, то самый оптимистичный сценарий — продолжение повышения цены золота до 1500$ и выше. Стимулировать этот процесс может возможное военное противостояние Ирана и Соединенных Штатов.

Таким образом сегодня в целях сохранения накопленных средств и при текущем уровне цен покупка золотых монет или слитков в качестве физического металла вполне себя оправдывает. При этом среднесуточные ценовые изменения принципиально решающей роли не имеют.

Читайте также:

к списку новостей

Стоит ли покупать серебро при росте цены золота | Золотой Запас

24.01.2020

Драгметаллы всегда считались надежными инструментами для инвестиций и защиты сбережений от рисков. К началу 2020 соотношение цены золота к серебру (GSR) достигло пикового значения. Желтый металл стоит в 86,6 раз дороже. По статистике за резким повышением этого индекса следует увеличение цены металла. Поэтому аналитики высказывают мнения, что в ближайшее время стоит покупать серебро.

о покупке серебра на фоне роста стоимости золота Gold Silver Ratio

Соотношение GSR (Gold Silver Ratio) — это величина, которая показывает, сколько тройских унций серебра необходимо для покупки одной oz золота. Исторически этот показатель до XX в. с незначительными колебаниями держался на уровне 15. Это связано с геологией: по подсчетам специалистов общее количество золота в земной коре меньше в 15 раз, чем серебряных запасов. Поэтому логично, что желтый металл дороже в 15 раз.

Однако к 1890-м гг. ситуация резко изменилась. Позже большую роль в этом сыграл отказ мирового экономического сообщества от монетарной функции золотых и серебряных ресурсов. С тех пор значение индекса соотношения достаточно стабильно, поскольку драгметаллы почти всегда торгуются синхронно, но периодически переживает резкие взлеты и падения. Поэтому инвесторы используют показатель уровня GSR для получения прибыли от продажи золотых активов, чтобы покупать серебряные и наоборот.

Как видно из графика, максимальный уровень соотношения Gold–Silver наблюдался во время Второй мировой войны (1940-е), в 90-х и 2010-х гг.

Стоит ли покупать серебро при повышении цены золота?

К концу 2019 г. в очередной раз произошел взлет значения GSR до 93. Это связано с повышением стоимости тройской унции золота, которое хорошо стартовало в 2019 г. Купить желтый металл в начале года можно было за $1282 за oz. К середине лета стоимость выросла до $1414, прирост прибыли составил 10,3%. К 30 декабря унция стоила уже $1524, т.е. цена с июля выросла еще на 7,7%. Поэтому 2019 г. стал очень удачным для владельцев золотых активов — за год прирост прибыли составил 18%.

Для серебра 2019 год был тяжелым. Оно стартовало в январе с $15,47 за унцию. К середине лета стоимость упала до $15,28 и только к декабрю выросла до $18. Лучшее, что можно сказать про серебряные активы — это стабильность на протяжении большей части года. Инвесторы не потеряли вложенные средства, но и не заработали прибыли.

Несмотря на кажущиеся слабыми позиции серебряных активов, аналитики считают, что рост стоимости драгметалла неизбежен. Финансовые эксперты опираются на статистику последних 3-х повышений GSR до 80 и выше: о покупке серебра на фоне роста стоимости золота

  1. В 2001 г. соотношение золота к серебру составило 80. По достижении пикового значения на рынке стоимость металла долго находилось в состоянии роста.
  2. В 2008 г. значение GSR достигло 85. В следующие 2,5 года цена на серебро выдала 450% прирост и поднялась с $9 до $48 за унцию.
  3. В начале 2016 г. еще один пиковый всплеск до 84. Стоимость металла выросла на $6 за полгода.

Эти примеры дают предпосылки предполагать, что в ближайшее время будет резкий скачок цены. Исторически каждый раз при превышении уровня Gold Silver Ratio выше 80, он впоследствии корректируется в промежуток 35–50, а серебро обгоняет золото на подъеме.

Для ряда случаев выгодной сделкой будет продажа золотых активов, чтобы на вырученные средства покупать серебряные. Согласно позиции Gold Silver Ratio, сейчас унция золота стоит 86 унций белого металла. После того, как показатель через некоторое время снизится, например, до 40 из-за статистически прогнозируемого роста стоимости драгметалла, золото можно будет выкупить, но уже по 40 oz за унцию, что говорит о существенной прибыли.

Кроме статистики, аналитики приводят в пример фьючерсные рынки, которые по большому счету и формируют цену драгметалла. Последние позиции трейдеров на Чикагской бирже, которые начали покупать серебряные активы, показывают на оптимистичное отношение сообщества. Соответственно, стоимость будет повышаться как ответ на спрос и снижение профицита.

Кроме статистики, аналитики приводят в пример фьючерсные рынки, которые в основном и формируют цену на металл. Последние позиции трейдеров на Чикагской бирже, которые начали покупать серебро, показывают на оптимистичное отношение сообщества, соответственно стоимость драгметалла будет повышаться в ответ на спрос и снижение профицита.

В каком виде лучше покупать серебро

Способов приобрести активы достаточно: можно покупать слитки, обезличенные металлические счета или компании по добыче и переработке. Можно использовать кредитные продукты, но лучший способ вложить деньги и получить прибыль — покупать серебро в инвестиционных или коллекционных монетах. В отличие от остальных активов такая сделка не облагается НДС и ее можно совершить практически в любом отделении банка. Кроме того, к чистой стоимости металла таких изделий добавляется коллекционная ценность.

Следует помнить, что роль серебра при его красоте, промышленной и инвестиционной ценности, больше всего подходит для краткосрочных сделок, связанных с увеличением соотношения GSR. Делать уверенную ставку на повышение стоимости металла из-за большого спроса из области электроники и информационных технологий не стоит, а нишу космических разработок прочно заняло золото.

Поэтому по совету экспертов нужно покупать серебро в инвестиционных монетах в начале 2020, пока показатель GSR еще высок, это дает большие коммерческие возможности вкладчикам. Тенденция роста соотношения подтверждает слова координатора по маркетингу активов компании «Asset Strategies» Мадлен Коу. Еще в августе 2019 она говорила о спекулятивном повышении соотношения GSR до максимального за последние 30 лет.

Как и зачем покупать золотo

Научиться покупать золото – дело стоящее, так как с финансовой точки зрения драгоценный металл очень важен. В любой момент времени золото может стать для вас так называемой «тихую гавань», страховкой от инфляции и краха экономики страны, а также отличным способом диверсификации активов.

Зачем покупать золото

Золото может придать настоящий блеск вашему инвестиционному портфелю, и вот почему.

· Оно крайне редкое. Согласно данным сырьевой промышленности, золото составляет пять частей на миллиард всей земной коры, поэтому его так трудно находить и добывать.

· Золота не станет меньше. Оно не теряет своего качества и структурно никогда не изменяется.

· Количество золота ограничено. Все залежи золота на земле могут легко вписаться в пределы стадиона Yankee.

· Много применений и форм. Золото имеет множество форм и размеров и может быть превращено в разные виды готовых изделий, в том числе кольца, браслеты, монеты и другие предметы роскоши.

· Его трудно найти. Добыча золота – дело рискованное, сложное и дорогое. Таким образом, спрос большой, а предложение обычно довольно ограниченное.

Выше были перечислены общие причины для покупки золота, но есть более уникальные и личные мотивы для приобретения данного драгоценного металла.

Читайте: Акции этих 7 компаний ждет ралли после падения

Некоторые зарабатывают на изменении стоимости золота. Инвесторы приобретают его, когда цены на драгоценный металл опускаются, зная, что со временем они снова вырастут.

Другие хотят обезопасить себя от рисков. Золото значительно менее волатильно, чем другие активы и индексы акций. Так инвесторы сокращают общий риск инвестиционного портфеля. В конце концов, золото всегда имеет ценность для кого-то, и в трудные времена вы можете продать его по хорошей цене даже во время экономического кризиса (золото пользовалось высоким спросом в конце 2008 года и в начале 2009 года, когда банковская система США была близка к краху).

Когда покупать золото

Первый шаг в покупке золота – выбор правильного времени. На этом этапе вам нужно проявить терпение и внимательно следить за ситуацией на рынках. Как и в случае с акциями, смысл инвестирования в золото заключается в том, чтобы купить его по низкой стоимости, а продать по высокой. Обычно цены на драгоценный металл опускаются, когда фондовый рынок растет, а экономика сильна.

Золото – это товар, который можно использовать, когда дела в экономике идут плохо. Так что важно успеть купить его в самом начале падения рынка, а не спустя три месяца после.

Вы также должны разобраться в том, как оценивается золото, прежде чем покупать его напрямую.

Золото является крайне волатильным товаром, цены на который постоянно то растут, то падают. Чтобы понять, когда следует покупать, проверьте «спотовую цену», которая отражает среднюю стоимость предложения на золото, указанную на мировых биржах.

Спотовая цена на золото может существенно меняться, когда происходят глобальные события, такие как экономические спады, природные катастрофы, военные конфликты, а также изменение прогнозов центрального банка, как в плохую сторону, так и в хорошую. При покупке золота вам придется заплатить комиссию (примерно на 7% сверх спотовой цены), но продавать вы будете по точной спотовой цене.

Как лучше покупать золото

Если вы покупаете золото напрямую, для начала изучите всю необходимую информацию, чтобы заключить выгодную сделку. Воспользуйтесь следующими советами:

1. Найдите лучшую стоимость

Вы можете сэкономить, если не поленитесь изучить ценовой диапазон. Просмотрите предложения на сайтах дилеров и на биржах золота, информацию о которых также легко найти в сети.

2. Проявите осторожность

Продавцы золота, как правило, являются надежными источниками для покупки и продажи ценного металла, но бдительность все равно не помешает. Будьте особенно осторожны, если вы покупаете золото и решаете продать его тому же дилеру. 

Читайте: Топ-20 брокеров – подводим итоги зимы

Некоторые торговцы золотом взимают комиссию за выкуп, а некоторые нет. Уточните это, прежде чем пытаться продать свое золото обратно тому же дилеру. Отсутствие комиссии за платеж должно быть решающим фактором, поскольку вы всегда можете продать металл другому покупателю и избежать таким образом лишних трат.

3. Проверьте надежность продавца

Монетный двор США является отличным ресурсом для проверки надежности торговцев золотом. Зайдите на страницу продавца на сайте Монетного двора США.

4. Остерегайтесь мошенников

К местам, где не стоит покупать золото, относятся ломбарды, интернет-продавцы, заманивающие клиентов огромными скидками, торговцы, рекламирующие свои услуги по телевидению и обещающие «самые низкие цены», а также любые продавцы, взимающие плату за хранение вашего золота. Лучше хранить золото самостоятельно, либо в домашнем, либо в банковском сейфе.

Как инвестировать в золото

Вы можете купить золото у конкретного продавца или на бирже, но в этом случае есть вероятность, что вы столкнетесь с рисками мошенничества со стороны вашего контрагента или расходами, связанными с безопасным хранением вашего золота. Кроме того, при покупке придется заплатить комиссию, превышающую спотовую цену.

Если вы не хотите сталкиваться с такими проблемами, инвестируйте в золото, вместо того чтобы покупать его напрямую. Используйте следующие стратегии.

1. «Золотые» акции

Вы можете приобрести акции компаний, которые занимаются добычей золота и разработкой месторождений ценного металла. Так вы избежите трат в виде комиссии, которую заплатили бы при покупке золота напрямую, и вам не придется платить за его хранение. Кроме того, стоимость ваших акций будет расти с течением времени.

2. «Золотые» фонды

Одним из наиболее распространенных способов инвестиций в золото являются «золотые» ETF-фонды. Это современные финансовые инструменты, позволяющие торговать на бирже акциями единого золотого фонда, обеспеченного физическим золотом, хранящимся в слитках в банках.

Читайте: Начинаем конкурс «MacBook за точный прогноз цены акций Apple»

Самым крупным в мире «золотым» ETF-фондом является SPDR Gold Shares, который был создан в 2004 году при участии Всемирного совета по золоту (World Gold Council), в состав которого входят представители крупнейших золотодобывающих компаний мира. В число популярных фондов также входит GraniteShares Gold Trust. Есть ETF на золото и на Мосбирже.

3. Фьючерсы на золото

Хотя покупка и продажа фьючерсов на золото, например, на Чикагской товарной бирже, является сложной и рискованной задачей, у инвесторов все же есть такая возможность. Просто знайте, что покупка золота через товарные фьючерсы требует профессиональных навыков, которыми не обладает большинство новичков. Сюда можно добавить и покупку расчетных фьючерсов на золото на Мосбирже.

Шесть причин купить золото

· Защита от инфляции

· Защита от падения валюты

· Страховка от нестабильности геополитического положения и финансового рынка

· Инвестиция, основанная на фундаментальных показателях спроса и предложения

· Средство накопления

· Способ диверсифицировать свой инвестиционный портфель

Все вышеперечисленные основания являются вескими причинами для покупки золота. Прежде всего, вы покупаете данный металл в качестве страховки от падения экономики. Золото защитит вас во время нестабильности, при этом его стоимость со временем может увеличиться, что делает ваши инвестиции еще более ценными.

Начало «золотой» игры

Как и в случае любых инвестиций, результат в значительной степени определяется вашей подготовкой и информированностью перед совершением сделки, а также усердием, необходимым для отслеживания ваших инвестиций в золото на часто нестабильном товарном рынке.

Если вы уверены в своих знаниях, не бойтесь действовать. Владение золотом диверсифицирует ваш портфель и обезопасит от рисков, если экономическое положение в стране станет нестабильным.

Стоит ли покупать золото сегодня?

Рынок драгметаллов продолжает демонстрировать полную безынициативность, несмотря на достаточно насыщенный информационный фон, не дающий остальным рынкам заскучать. Тем не менее, ряд экспертов сохраняет прогноз по росту золота, полагая, что драйверами выступят замедление глобальной экономики, геополитическая эскалация и высокий спрос на золото со стороны государств.

Стоит ли сейчас покупать золото? На какие фундаментальные или технические сигналы стоит ориентироваться, чтобы не пропустить покупку?

Купить золото сегодня

Золото, Китай и США

— У золота есть сильный спекулятивный фактор поддержки: это длящиеся уже 16 месяцев торговые переговоры между США и Китаем, в которых почти не видно «просветов». Последние новости указывают на то, что американская делегация продолжает давить на позиции Китая, который, тем временем, просчитывает варианты и не находит удобных и комфортных для себя. Пока все это происходит, Китай стимулирует собственную экономику с тем, чтобы сгладить возможные будущие последствия от торгового противостояния. Это сложная и дорогостоящая работа, однако она уже сейчас дает свои плоды. Информация о том, что сделки может и не быть вплоть до выборов-2020 в США, способна уверенно поддержать цены на золото, потому что это очень похоже на истину.

Покупка золота сейчас – неудачный момент

Есть и менее сильные, но долгосрочные фундаментальные факторы, укрепляющие позиции золота. Это, например, продолжение его покупок мировыми Центробанками. С большой долей вероятности можно говорить о том, что в 2020 году данная тенденция будет развиваться.

Дополнительно в пользу доллара играют сигналы о замедлении темпов роста глобальной экономики, проблемы со слабостью спроса повсеместно и так далее. Стоит держать «в поле зрения» и Федрезерв, который может попасть под лобби Белого дома и снижать ставку быстрее, чем того требует реальность. Если доллар будет слабеть, золото подорожает.

Цена на золото

Цена на золото

Именно сейчас покупать золото, наверное, не самый удачный момент – рынок «тянется вверх». Однако область 1460-1465 USD выглядит для этого довольно привлекательной, цель на первое время — 1500 USD.

Читайте также

Прогноз курса рубля к доллару и евро на декабрь

Выгодно ли покупать золото в 2020 году? » Новости Онлайн

Кризис, кризис, кризис. Основной вопрос сейчас – куда вкладывать деньги. Драгоценные металлы – почти всегда беспроигрышный вариант. Но выгодно ли покупать золото сейчас в 2020 году? И какие прогнозы по золоту строят сейчас эксперты? Будет ли повышаться в этом году стоимость золота?

 

Выгодно ли покупать золото сейчас в 2015 году?

 

Если посмотреть динамику цены на золото, мы увидим, что в 2008 году наблюдался обширный спад. В 2016 году с лета до осени тоже было определенное удешевление, однако, в начале 2017 года стоимость золота стала расти. Точный прогноз сейчас сделать довольно затруднительно, однако, очевидно, что вложения в этот драгоценный метал обладают более или менее достаточной устойчивостью. В целом, конечно, в кризисные времена золото склонно дешеветь. Более того, данный драгоценный металл обладает не очень высокой ликвидностью. Зарабатывают на нем обычно те, кто занимается торговлей на бирже. Для них кризис, когда золото обладает повышенной динамикой – золотое время.

 

Выгодно покупать золото тем людям, которые боятся вкладывать деньги в валюту. В России золото можно купить в хранилище, причем есть лазейки, чтобы не платить НДС. Понятно, что государство теоретически может наложить на оборот валюты мораторий, а вот оборот золота оно вряд ли будет ограничивать.

Выгодно ли покупать золото сейчас в долгосрочной перспективе?

Многие эксперты, например, уважаемый Степан Демура прогнозировали ранее, что в долгосрочной перспективе цена на золото возрастет. Однако, это были старые прогнозы, тогда еще не ожидалось тотального падения цен на нефть и приближения дефолта 2020. Предпосылки для роста цены на золото есть, однако, все будет зависеть от экономической политики крупнейших держав. Например, США запросто может начать увеличивать свой золотовалютный фонд – тогда спрос на какое-то время возрастет, стоимость золота повысится. А может быть и так, что кризис спровоцирует увеличенную эмиссию денежных средств, тогда цена в денежном эквиваленте тоже возрастет. Словом, предугадать все очень сложно. Но факт остается фактом – цена на золото если и будет уменьшаться, то гораздо медленнее, чем на валюту.

Резюмируя, ответить на вопрос выгодно ли покупать золото сейчас, однозначно трудно. Все зависит от целей инвестора. Если главная цель – сохранить капитал – то вкладывать выгодно. Если же цель – подзаработать, то перспектива спорная.




Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *