Когда не стоит покупать биткоин

курс-биткоина

Чарли Мангер, известный экономист и профессиональный инвестор, любит говорить: «Инвертируй, всегда инвертируй», имея в виду способ разрешения вопросов. Сегодня я попробую применить этот совет к инвестированию в Биткоин. Вместо ответа на вопрос о том, когда нужно покупать биткоины, я попробую сформулировать, когда их покупать не следует. Если вы можете определить вероятный неудачный период, то, значит, сможете распознать и вероятные благоприятные периоды для покупки. Смысл инверсии заключается в том, что часто бывает проще найти решение проблемы, отталкиваясь от обратного. Метод заимствован из математики.

Для начала нужно определить, что именно я имею в виду под неудачным периодом для покупки. В этой статье я буду называть неудачным любой период, при покупке BTC в который, доходность вашей инвестиции в следующие 365 дней окажется отрицательной. То есть если я куплю биткоин сегодня и через год он будет стоить меньше, значит, это было неудачное время для покупки. Так просто. Вы со своей стороны можете определить этот критерий любым иным образом и повторить то же самое упражнение исходя из собственного определения.

Выбранный мной критерий позволяет построить график будущей (через 365 дней) доходности биткоина, наглядно показывающий неудачные периоды для покупки. Такой скрипт легко написать на Python.

скрин

графикГрафик скользящей 365-дневной доходности биткоина.

Итак, вы можете видеть, что неудачным периодом для инвестирования в BTC оказалась часть 2011 года, а также конец 2013 и большая часть 2014 г., а затем период до конца 2017-го.

Можно также получить фактическую продолжительность неудачного периода в днях для каждого года.

скрин2

Таким образом, несмотря на самое масштабное (на 93 %) падение цены BTC, дней с отрицательной 365-дневной доходностью в 2011 году было «всего» 95. Результаты 2013 и 2014 гг. относятся к одному медвежьему рынку, так что мы можем сложить их вместе, в сумме получив 379 дней. В 2012, 2015 и 2016 гг. неудачных дней не было.

Теперь давайте определим точные даты начала и окончания этих неудачных периодов, а затем визуализируем их на ценовом графике, чтобы увидеть полный контекст.

скрин3

На графике ниже соответствующий неудачный период выделен красным цветом.

скрин4

график2Красным цветом выделен неудачный период для покупки биткоина

Неудачный период начинается вскоре после начала вертикального роста цены и заканчивается до того, как будут достигнуты минимальные уровни медвежьего рынка. Общее снижение цены от максимальных значений около 35 $ до примерно 10,30 $ на момент окончания неудачного периода составило 70 %. Ниже приведён такой же график для неудачного периода 2013–2014 гг.

график3Красным цветом выделен неудачный период для покупки биткоина

Опять же, неудачный период начинается вскоре после начала вертикального роста цены и заканчивается до того, как будут достигнуты минимальные уровни медвежьего рынка. Общее снижение цены от максимальных значений около 1151 $ до примерно 371 $ на момент окончания неудачного периода составило 68 %.

2018 г. Проводя этот эксперимент в декабре 2018, я решил исходить из предположения, что весь этот год до 13 ноября тоже будет относиться к неудачному периоду. Тринадцатого ноября цена BTC составляла около 6400 $, а затем за короткое время снизилась до 3400 $. Это означало бы 316 неудачных дней в 2018 году плюс 41 день в 2017 – в сумме 357 дней для последнего медвежьего рынка, что довольно близко к продолжительности неудачного периода 2013–2014 гг.

график4

Красным цветом выделен неудачный период для покупки биткоина

Стоит также обратить внимание, что в обоих предыдущих медвежьих периодах общее снижение от максимальных ценовых значений до окончания неудачного периода (красной линии на графиках) составляло около 70 %. Семидесятипроцентное снижение цены от максимума 19498 $, установленного 17 декабря, даёт 5849 $.

Что всё это значит? Для меня это означает, что последний на данный момент неудачный период для покупки биткоина (с отрицательной 365-дневной доходностью) закончился в середине ноября 2018 г. В перспективе года или более (больше – лучше), можно сказать, что сейчас, вероятно, неплохое время для аккумулирования BTC на локальных спадах. На тот момент или в начале 2018 года многие в ответ на такую рекомендацию решили бы, что я сошёл с ума. Но помните, что часто это те же люди, что призывали покупать биткоины в конце 2017 года по значительно более высоким ценам. Для долгосрочного инвестирования время покупать настаёт тогда, когда покупка представляется наиболее контринтуитивным шагом, а время продавать – когда все остальные рвутся покупать.

Jupyter Notebook с полным кодом в Python выложен на Github.

Обратите внимание: ничто в этой статье не следует расценивать как инвестиционную рекомендацию. Всё сказанное выше является личным мнением автора. Если вы дочитали до этого момента, то, вероятно, вы уже поняли, что биткоин является чрезвычайно волатильным финансовым инструментом. Прежде чем инвестировать в Биткоин или любой другой актив, пожалуйста, проведите самостоятельное исследование и примите собственное взвешенное решение.

Будь в курсе! Подписывайся на Криптовалюта.Tech в Telegram.
Обсудить актуальные новости и события на Форуме

Стоит ли покупать биткоин: плюсы, минусы и риски

bitt14

В связи с массовым падением цен на биткойн, многие люди анализируя и организуя свои финансы задаются вопросом: «Выгодно ли вкладывать свои деньги в Биткойн?» Это трудное решение по многим причинам. Существует социальное давление вокруг него, существует массовое отвращение к убыткам, и цена сейчас понижается продавцами на рынке биткоинов. Понимание всех этих причин может помочь получить лучшую долгосрочную перспективу, и тогда нужно смириться с тем фактом, что цена может немного снизиться, прежде чем она вернется к максимумам.

Эксперты расходятся во мнениях, стоит ли покупать биткоины сейчас или нет. Некоторые специалисты советуют держаться подальше от криптовалютного рынка, в то время как другие, наоборот, прогнозируют значительное возобновление роста биткоина в ближайшем будущем и считают, что настало время приобрести биткоины по более низкой цене.

На вопрос, стоит ли человеку покупать биткоин, разные эксперты предлагают разные ответы:

  1. Менеджер хедж-фонда Майкл Новограц называет криптовалюту “самый большой пузырь из нашей жизни.”
  2. Миллиардер Марк Кубан утверждает, что можно инвестировать часть своих денег в инвестиции с высокими ставками, но нужно действовать так, как будто эти деньги уже ушли.

Биткоин

Плюсы инвестирования в Биткоин

  • Биткоин – это эквивалент цифрового золота. Оцененный вне того, что будет считаться разумным для традиционной валюты altcoin, биткойн имеет оценку, которая более сопоставима с золотом, чем валютный (Forex) актив. Как и золото, биткойн также вряд ли когда-либо полностью потеряет свою ценность. Поскольку биткойн является первой цифровой монетой и является доказательством концепции для всей блокчейн-индустрии, всегда будет набожное сообщество, которое будет продвигать и торговать биткойнами. Это, однако, не означает, что текущий ценовой пузырь будет длиться вечно; цена биткойна, скорее всего, достигнет устойчивого уровня.
  • Легкость входа/выхода: все, что нужно, чтобы войти в биткойн: рынок капитала и онлайн-криптовалюта, брокер или прямой доступ к рынку.
  • Ограниченные расходы: затраты по сделке ограничены. При использовании брокера, комиссии могут быть оценены при покупке или продаже биткоинов. При прямом доступе к рынку, сборы могут быть значительно снижены.
  • Изоляция: биткойн не подвержен колебаниям. Геополитические проблемы или внутренние экономические показатели не диктуют ценности.
  • Это хедж (риск) против рыночной неопределенности. Многие из первоначальных биткойн-инвесторов купили монету из глубокого недоверия к денежным рынкам. Поскольку биткойн децентрализован, он не зависит от фиатных валют или от центральных банков. В странах, где существуют валютные проблемы, таких как Зимбабве или Япония, где денежное смягчение обесценило стоимость иены к доллару, биткойн является важным хеджированием.

Биткоин и майнинг

Минусы инвестирования в Биткоин

  • Это не осязаемо. Биткойн основан на сложном математическом уравнении и состоит не более чем из адреса хэш-кода, набора ключей шифрования и записи транзакции, которая хранится в распределенной книге. Другими словами, это не что иное, как компьютерный код. В то время как большинство валют и долгов сегодня попадают в эту категорию, у них обычно есть что-то реальное, что лежит в основе их стоимости. Например, ипотечный производный инструмент, как правило, имеет свойство, на котором он основан. Без поддержки биткойн стоит только того, что те, кто хочет купить его, готовы заплатить за него. Это означает, что нет поля для биткойна; теоретически, биткойн может стать бесполезным.
  • Другие монеты лучше
    . Как цифровая монета, биткоин имеет множество преемников, которые улучшились засчет недостатков биткоина, в том числе искусственный дефицит, его медленное время обработки транзакций, и его жесткость по отношению к использованию пользовательских приложений. Альткоины, такие как Ethereum, Litecoin и Ripple, показали, что альткоины могут делать прибыль, существовать вне жесткого определения bitcoin.
  • Это изменчиво. Ценность биткойнов меняется. В то время как большинство товаров имеют некоторую вариантность в своих ценах, падение 40 процентов стоимости биткойнов в одночасье не является редкостью. В области, где местная валюта более стабильна, например, в Соединенных Штатах, стоимость таких инвестиций становится сомнительной.
  • Из-за технической сущности биткоинов, любой сбой в “блокчейн” или несвоевременную компьютерный сбой может быть очень дорогостоящим. Некоторые Биткойн-компании утверждают, что они могут держать биткойн в безопасности, но, учитывая тот факт, что правоохранительные органы не будут делать никаких попыток выследить или поймать хакера, оставляет огромный разрыв для риска и потерь инвесторов.

Даже догкоины, изначально созданные как шутка в 2013 году «взлетела» в прибыли. Рынок в 20 миллионов долларов в феврале теперь является рынком в 200 миллионов долларов (хотя он снизился с 400 миллионов долларов в мае), и другие криптовалюты наблюдают аналогичные прибыли.

Криптовалюта биткоин

Вывод

Глобальный курс, по которому добываются биткойны, предварительно определяется и замедляется. Глобальное предложение биткоина никогда не превысит 21 миллион. В начале 2010 года насчитывалось 3 миллиона монет, плавающих вокруг и около 14 миллионов в настоящее время. В 2021 году при таком темпе, если биткойны все еще используются, скорость роста биткойнов будет настолько низкой, что денежная масса будет неизменной, а это значит, что она никогда не поднимется.

Человек должен полностью понять риски, связанные с инвестицией, прежде чем совершать ее. Ответственность за информирование лежит исключительно на инвесторе. Принимая решение инвестировать в биткоин сейчас или не инвестировать, необходимо понимать, что этот рынок очень волатильный.

Похожие записи

Стоит ли покупать Биткоин в 2019 году?

Инвестирования в криптовалюту является современным способом заработка, который заставляет Ваши деньги работать на Вас. В 2017 году Биткоин принёс инвесторам 1350% прибыли и показал рекордную цену в $20 000 в декабре. Однако в 2018 году картина была совсем иной. Биткоин потерял 82% своей стоимости, снизившись с $14 000 1 января до $4000 в конце года. Но, несмотря на то, что 2018 год стал очень тяжёлым для криптовалют и инвесторов, и даже заставил многих поверить, что «крипто-пузырь» лопнул, похоже, что всё ещё есть веские причины купить Биткоин в 2019 году. Во всяком случае, текущий уровень цен может предоставить отличную возможность для его покупки.

Несмотря на то, что пока неясно, достигла ли главная криптовалюта «дна», есть по крайней мере пять причин инвестировать в Биткоин.

1. Принятие Биткоина во всем мире растёт. Несмотря на текущую сниженную стоимость Биткоина, он становится всё более популярным. Например, в течение 2018 года количество пользователей популярного кошелька Blockchain неуклонно росло – от 22 миллионов до более чем 32 миллионов, и это говорит о том, что интерес людей к биткоинам не снизился. Более того, объёмы торгов на ведущей одноранговой биткоин-бирже LocalBitcoins позволяют предположить, что распространение биткоина на развивающихся рынках также растет. В таких странах, как Аргентина, Чили, Колумбия, Перу и Венесуэла, в течение 2018 года наблюдалось увеличение объёмов торговли биткоинами. Также появление сети Lightning способствует популярности этой монеты, поскольку эти новые платёжные каналы способны обеспечить более быстрые платежи практически без комиссий.

2. Регулирование грядёт, и это «плюс». Законодатели и финансовые регуляторы заинтересованы в том, чтобы торговля криптовалютами соответствовала общепринятым правилам, аналогично тому, как это происходит при торговле акциями и иностранной валютой. Такая позиция правительств и регуляторов была ясно представлена во время совещаний G20 в 2018 году. Ранние биткоинисты и киберпанки, вероятно, не согласны с таким положением дел; однако теперь уже очевидно, что в целом введение правил будет полезно для криптоиндустрии и инвесторов. Регулируемый крипторынок привлечёт больше розничных инвесторов и предоставит «нормативный штамп» одобрения, столь необходимый для институциональных инвесторов, таких как паевые инвестиционные фонды, страховые компании и пенсионные фонды, чтобы они могли с большей уверенность инвестировать деньги в этот класс активов. Теперь уже почти во всех биржах мира внедряются процедуры KYC и AML, и регуляторы постепенно начинают формировать законные рамки для продажи токенов. В 2019 году мы можем ожидать усиления регулятивного надзора и роста правоприменительной практики, и это может оказаться очень полезным для криптовалютной торговли в целом, делая эту экосистему более безопасной.

3. Уолл стрит ударился в крипту. В прошлом году компании Fidelity, Nasdaq и Межконтинентальная биржа (ICE) объявили, что, начиная с 2019 года, они начнут предлагать торговлю криптовалютами для институциональных инвесторов. В частности, ожидается, что их новая платформа Bakkt подтолкнёт значительное количество фирм Уолл-стрит к торговле биткоинами, поскольку это будет регулируемая площадка, которая начнёт предлагать биткоин-деривативы и сервисы хранения криптовалют. В дальнейшем Bakkt также планирует развернуть платёжные сервисы на основе цифровых валют. Согласно сообщениям, в 2018 году также увеличилось количество криптовалютных хедж-фондов, и это также означает, что в ближайшие месяцы появится больше институциональных денег, инвестируемых в биткоины.

4. Разработчики Биткоина продолжают совершенствовать его. Многие сторонники альткоинов верят, что в будущем биткоин будет заменён другой, более совершенной децентрализованной цифровой валютой. Однако многие из них забывают, что Биткоин не топчется на месте. Разработчики Биткоина постоянно работают над усовершенствованием его кода для того, чтобы повысить его масштабируемость, улучшить функции конфиденциальности, добавить смарт-контракты и т.д. Выпуск Lightning Network и Liquid Network в 2018 году как раз свидетельствует об успехах разработчиков Биткоина.

5. Биткоин всегда превосходил свои исторические максимумы после падения цены. У Биткоина было много взлётов и падений, и СМИ «хоронили» его сотни раз. Однако истинному биткоинисту никогда не будет стыдно взглянуть на его график, который показывает, что после падений биткоин всегда рос выше своих исторических максимумов. Кажется, нет оснований думать, что такое больше не повторится. В середине 2011 года цена биткоина достигла $30 на бирже Mt.Gox. Однако после взлома этой биржи цена упала до $2 в ноябре 2011 года, а затем снова восстановилась в 2012 году. В апреле 2013 года биткоин поднялся до $260, после чего в течение нескольких часов снизился более чем на 50%, так как биржа Mt.Gox не смогла справиться с увеличением объёмов торгов и подвергла

стоит ли покупать BCH сейчас

Содержание статьи

От автора: хотите подсказку о вложениях в BCH? Не поступайте как кто-то, ведь у вас есть голова на плечах. Данная статья поможет вам решить, стоит ли тратиться на Биткоин Кэш инвестинг.

Чем хорош Биткоин Кэш?

Bitcoin Cash – хард форк Биткоина, который появился менее года назад, но благодаря своим истокам быстро набрал популярность и вырвался в топ-5 криптовалют по всем показателям. Стартовая цена после запуска была 200 долларов, на следующий день – 400. Через три недели он успел достичь отметки в 1000, хотя сразу же упал до 700. Самый высокий на сегодня показатель – 4000 долларов за одну монету. Чем же вызван такой ажиотаж?

Целью хард форка было улучшение системы Bitcoin. Идея появилась весной 2017, когда сеть Биткоина просто стала из-за огромного переспама транзакций. Проблемы были следующие:

  • маленький размер блока;
  • высокие комиссии;
  • сложность майнинга.

Это ключевые факторы, которые привели к хард форку. Конечно, Биткоин имеет и другие проблемы, но сегодня не об этом.


Технология блокчейн и криптовалюты. Быстрый старт

Получите книгу и узнайте все основы технологии блокчейн и криптовалюты за один вечер

Скачать книгу

Итак, все взаимосвязано. Транзакций много, но размер блока маленький. Соответственно обрабатывать все переводы майнеры не успевали. Открывать новые блоки тоже было непросто из-за сложности майнинга. Это привело к тому, что майнеры вынуждены были тратить больше ресурсов. А пользователям пришлось платить дорогие комиссии, дабы их транзакцию быстрее включили в блок.

BCH решил все проблемы. Размер блока увеличен до 8 мегабайт. Таким образом, каждую секунду обрабатывается 65 транзакций вместо 4. Благодаря этому отпала потребность в высоких комиссиях. Минимальная стоимость транзакции – 10 центов, вместо минимальных 70 на Bitcoin.

Майнинг имеет свойство снижения сложности. Так, если Median Past Time (медиана последних 11 блоков) показывает среднее время блока выше 12 часов, сложность падает на 20%. Кроме того, если общий хешрейт сети уменьшается – то решать блоки также становится легче.

Как себя ведет курс

Курс криптовалюты – один из главных показателей для инвестирования. Если он мертвый, то вкладывать свои средства не имеет смысла, ведь вероятность профита невелика. Более того, есть все шансы прогореть, потому что при общем ухудшении показателей криптовалют на рынке снижается даже мертвый курс.

Если курс криптовалюты чересчур волатилен, то инвестиции на долгий срок также будут не совсем оправданными. Когда кто-то делает подобные вложения, он прежде всего делает примерный прогноз стоимости криптовалюты через месяц, два и больше. Это очень сложно сделать, если сегодня курс составляет тысячу долларов, завтра 1200, а послезавтра 700.

Соответственно, нужна криптовалюта со стабильным курсом. Какой в этом плане Bitcoin Cash? Первые полгода, в целом, показали хороший рост. За три недели после запуска был прирост в 200%. Самый большой прирост был более чем на 1500%. То есть, если бы в день запуска вы купили BCH, то в средине декабря были бы чуть ли не миллионером. Но на это повлияла общая ситуация на рынке.

Сегодня прирост от первоначального курса составляет около 400%. На фоне всех криптовалют Bitcoin Cash имеет один из самых стабильных курсов. Так как сейчас еженедельные скачки могут достигать 30–40%, BCH держится в районе 20. Это говорит о том, что он уже менее зависим от остальных криптовалют и имеет неплохие позиции на рынке.

Что говорят в сети?

Репутация играет огромную роль независимо от сферы деятельности. Разница между поддержкой и неприязнью, а также отзывы часто помогают узнать стоит ли вкладывать деньги в криптовалюту.

Говоря о неприязни, можно выделить лишь биржу Bitmex, директор по финансовым вопросам который высказался о том, что площадка не будет поддерживать деньги из ничего. Одно из положений биржи указывает на то, что Bitcoin Cash не может обеспечить достаточный уровень защиты. Тем не менее, они торговали фьючерсами на BHC.

Многим этот хард-форк по душе, и его достаточно быстро признали большинство проектов, связанных с крипторынком. Один из топовых пулов – ViaBTC, а точнее, ее генеральный директор Хайпо Янг вовсе входит в команду криптовалюты.

Отзывы о Bitcoin Cash также достаточно позитивные. Это неудивительно, ведь альткоин решил некоторые проблемы Биткоина. Все поставленные цели были достигнуты, потому причин для провала не существовало.

Проблематика

Какой бы ни была криптовалюта – она имеет ряд проблем и подводных камней, которые могут привести к краху как ее самой, так и ее вкладчиков. Это связано с общей ситуацией на рынке, отношением правительств разных государств к монете, положением дел у первоначальной сети (если речь идет о хард форке).

Как уже было сказано выше, Bitcoin Cash менее зависим от большинства криптовалют, нежели другие альткоины. Некоторые даже утверждают, что как раз другие альткоины зависят от BCH. Этот вопрос несколько спорный, потому что эта криптовалюта является хард форком Биткоина, потому имеет много схожего.

Соответственно, даже если утверждать, что некоторые монеты зависят от BCH, то в этой иерархии начало возьмет Биткоин. Как ни крути, но его позиции и состояние создают всю ситуацию на криптовалютном рынке.

Bitcoin Cash держится в топе, потому что Bitcoin не может справится с проблемой масштабируемости, скоростью транзакций и комиссиями. Из-за этого его сеть очень перегружена, и некоторые пользователи не хотят им пользоваться. Что для этого делает команда BTC? Ищет выход через внедрение протоколов SegWit и Lightning Network.

Последний все еще на стадии разработки, однако, он обещает довольно хорошие условия. Если он сможет справиться со своей задачей, и это не приведет к новым, более сложным проблемам, то позиции Bitcoin Cash сильно упадут.

То есть, можно сказать, что пока у Bitcoin все плохо – BCH держится на плаву. Как только BTC вылезает из порочного круга – BCH теряет очень много. Эксперты утверждают, что Биткоин Кэш может упасть на глубокое дно, поскольку его преимущества будут перечеркнуты.

Зачем это знать?

Инвестиции – это не просто вложение денег в то или иное дело. Прежде всего – это анализ и прогнозирование. Вышеуказанные пункты являются ключевыми для проведения так званных исследований.

Преимущества особо меняться не будут. Даже если так, то это будет очень хорошо прорекламировано, потому вы точно узнаете. В таком случае можно будет кинуть плюс в копилочку «за инвестирование в Bitcoin Cash».

Курс, кроме прочего, зависит от активности трейдеров. Сегодня Биткоин Кэш торгуется на всех популярных площадках. Объем торгов довольно высокий, соответственно, курс имеет много шансов для роста, однако, его часто корректируют. Рыночную стоимость всегда можно узнать на Coinmarketcap. Если вы хотите узнать более детальную ситуацию по разным площадкам, можете посетить Coinigy. Анализ истории курса помогает более точно спрогнозировать дальнейшие тенденции.

Ну и самое основное – это новостной фон. Прежде чем инвестировать, просмотрите ситуацию на форумах и информационных порталах. Если общая ситуация положительная – можно вкладывать деньги. Соответственно, если больше негативных отзывов и новостей – курс может упасть. А как известно, подниматься на прежние позиции всегда тяжелее.

Быть или не быть?

Вы можете советоваться с экспертами, смотреть видео и слушать своих друзей. Но помните, что сколько людей – столько и мнений. Тем более, если речь идет о новом для многих рынке. Стоит ли покупать сейчас? А вы как думаете? Статья вам не даст ответ на этот вопрос.

Если сейчас сказать «Быть!», а Биткоин Кэш сольется – высока вероятность, что вы обвините автора. Также может случиться и в противоположной ситуации. Потому целью статьи было не дать конкретный ответ, а помочь определиться с выбором. Ведь намного проще искать для себя ответы на подобные вопросы, когда знаешь, что анализировать.

Открывайте блокнот и записывайте все, что серьезно сказывается на позициях BCH. Возможно, вам понадобится неделя для принятия решения, а может, пару месяцев. Но это должен быть взвешенный поступок.

Удачных вложений!

До скорого!


Технология блокчейн и криптовалюты. Быстрый старт

Получите книгу и узнайте все основы технологии блокчейн и криптовалюты за один вечер

Скачать книгу



Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *