Содержание

В какие страны инвестируют инвесторы из России

Елена Пазина

Обновлено: 2019.09.04

Шрифт A A

Нет времени читать?

Несмотря на международные санкции, ухудшение взаимоотношений между Москвой и странами Запада, тотальную стагнацию экономики, РФ продолжает вкладывать деньги за рубежом. В какие страны инвестирует Россия больше всего? Преимущественно в США и страны Европы. Вложения в страны СНГ не слишком популярны. Правда в последнее время объёмы инвестиций в американские, европейские ценные бумаги и иные активы также сокращаются.

Что такое ПИИ

ПИИ — прямые иностранные инвестиции. Показатель, характеризующий долгосрочные вложения капитала за рубежом в предприятия, недвижимость и другие активы. Политика и экономика всегда идут «рука об руку». Именно поэтому политические санкции оказывают непосредственное влияние не только на финансово-экономическую ситуацию в стране, но также на настроения инвесторов.

Российский инвестиционный форум

Нестабильность российской экономики заставляет искать не только выгодные, но и стабильные варианты вложений. С учётом сложившейся ситуации лучшими решениями оказываются вложения в странах Запада, которые, несмотря на не слишком доброжелательный настрой к РФ, продолжают активно принимать российские инвестиции.

Российские инвесторы на международной арене

Сегодня на международной арене царит тотальная неразбериха. И это не удивительно. Противоречия между основными игроками влияют не только на политическую, но и экономическую ситуацию отдельных стран, всего мирового сообщества.

Даже в этих условиях Россия продолжает оставаться лидером списка крупнейших стран-инвесторов. Международные резервы РФ превышают 400 млрд долларов. Впереди Москвы оказались только Китай, Япония, Швейцария и Саудовская Аравия. Это позволяет российским инвесторам вести активную инвестиционную деятельность за рубежом и неплохо на этом зарабатывать даже в условиях кризиса.

В некоторой мере активизировали выход инвесторов на международные рынки и отток капитала из страны все те же санкции Запада. Они мешают зарабатывать внутри страны и подталкивают тех, у кого есть капитал, сокращать свое присутствие на территории самой РФ. Несмотря на то, что российские политики в один голос твердят, что экономика смогла справиться с санкциями, основные экономические показатели говорят об обратном и стимулируют российских инвесторов к инвестициям в другие страны.

Инвестировать внутри России или за её пределами?

Экономикой РФ управляют профессионалы. Поэтому сам Кремль редко вкладывает деньги в проекты внутри федерации. Вложить деньги в условный «Крымский мост» или очередное Сколково — значит лишиться своего капитала.

На территории РФ деньги быстро расходятся по рукам чиновников благодаря хорошо налаженным коррупционным схемам. Всё, что остаётся в такой ситуации — включить печатный станок и допечатать то, чего не хватает.

По этой причине Кремль всеми возможными и невозможными способами старается отменить западные санкции. И дело здесь даже не в имперском самолюбии, а в том, что именно санкции делают российскую экономику нестабильной, а страну малопривлекательной с инвестиционной точки зрения. Поэтому российские инвесторы давно выбрали для себя иной путь и всё чаще вкладывают свои деньги в проекты за пределами РФ.

Причин, по которым россияне совершают инвестиции за рубежом всего лишь две:

  1.  Необходимость сохранения вложений от влияния инфляции.
  2.  Желание приумножить капитал.

Статистика показывает, что только 10 % иностранных инвестиций совершаются для получения прибыли. В 90 % случаев инвесторы преследуют иную цель — сохранить капитал.

Куда вкладывают деньги инвесторы из РФ

Наиболее популярные инвестиционные направления для российских миллионеров и миллиардеров сегодня:

  • недвижимость;
  • ценные бумаги;
  • бизнес;
  • драгметаллы;
  • накопительные счета.

Эти сферы инвестирования гарантируют сохранность капитала, а иногда и приумножение.

Недвижимость

Самое популярное направление для вложения капитала среди инвесторов из РФ. Это связано с тем, что зарубежная недвижимость не только не падает, но и постепенно растёт в цене. Безусловно, цены на привлекательные с инвестиционной точки зрения проекты «кусаются». Однако, игра стоит свеч.

Наиболее популярные страны для покупки недвижимости — Кипр, США, Греция, Испания и Болгария. Лучшее решение для вложений сегодня — крупные туристические центры. Так, к примеру, американский рынок туристической недвижимости демонстрирует ежегодный прирост в размере 5-6 %.

Ценные бумаги

Вложения в ценные бумаги во все времена считались привлекательными. Возможность купить их на фондовом рынке сегодня защищает инвесторов из России от каких-либо проблем с приобретением. Однако, чтобы успешно инвестировать свои деньги, необходимо прибегнуть к помощи посредников. В роли последних может выступать страховая компания, биржевой брокер или иностранный банк, который имеет лицензию на ведение такой деятельности. Стоимость услуг посредника зависит от разных факторов, прежде всего, от страны, где инвестор хочет купить ценные бумаги.

Инвестиции в бизнес

Востребованное направление для инвестиций среди российских вкладчиков — новый бизнес за границей. Самые популярные страны для вложений такого рода — Польша, США, Германия. Не стоит думать, что инвестируют свой капитал в предприятие за границей не патриоты своей страны. Инвесторов притягивает другое — привлекательный инвестиционный климат и наличие особых льгот. Чаще всего за счёт российского капитала в зарубежных странах открывают предприятия, не требующие крупных финансовых вложений:

  • частные детские сады;
  • клининговые компании;
  • консультационные центры и т. п.

Инвестиции в бизнес за границей дают российским инвесторам много преимуществ и возможностей:

  • получение неплохой прибыли;
  • оформление вида на жительство за границей по упрощённой схеме;
  • кредиты на льготных условиях и доступ к рынкам сбыта европейских стран.

Таким образом инвесторы страхуют заработанный ранее капитал от экономических потрясений в РФ.

Вложения в драгметаллы

Наиболее популярный среди инвесторов из РФ драгоценный металл — золото. Купить его на максимально выгодных условиях сегодня можно в США и ОАЭ.

Кроме того, неплохо приумножают капитал долгосрочные инвестиции в серебро, платину и палладий.

Вложения в драгметаллы

Инвестиции в накопительные счета

В США и странах Европы годовые процентные ставки в банках по депозитам не слишком радуют российских инвесторов. Здесь редко можно найти предложение, предусматривающее выплату более 5% годовых. Поэтому все больше россиян инвестируют свои средства в так называемые накопительные страховые фонды. По условиям договора, при наступлении страхового случая застрахованному лицу выплачивается денежная компенсация. По истечению страхового договора (без наступления страховых случае) инвестору в полном объёме возвращается вся сумма вклада.

Инвестиции России — географическое распределение

География и сферы вложений российских инвесторов довольно разнообразны. Но все же более надёжными считаются развитые страны с устоявшимся инвестклиматом.

Кипр

Согласно статистическим данным, в географическом распределении российских инвестиций лидирует Кипр. Эксперты отмечают, что большая часть таких инвестиций — это вложения в офшорные компании. Кроме того, частные инвесторы скупают жилую недвижимость для участия в паспортной программе Кипра, которая позволяет получить паспорт ЕС при инвестициях в размере от 2 млн евро.

Особо состоятельные инвесторы вливают капиталы в крупные инфраструктурные проекты, коммерческую недвижимость и покупку уже готового бизнеса. Средняя процентная доходность при сдаче недвижимости в аренду на Кипре составляет 5-7 % годовых.

США

Покупка жилой недвижимости в США приносит не слишком большой доход. Годовая доходность по ренте редко превышает 5 %. В некоторых случаях удается получить прибыль на разнице цены покупки и продажи.

Однако, американское законодательство обязывает иностранного вкладчика вложить средства, полученные от продажи недвижимости, в покупку новой недвижимости. В противном случае за вывод денег с рынка инвестору придется заплатить внушительный налог. Более прибыльными на территории Штатов считаются вложения в акции, облигации и фонды.

Швейцария

Рынок этой страны наиболее консервативен и стабилен. По этой причине Швейцария во все времена считается топовым направлением для российских инвестиций. Чаще всего миллионеры из РФ вкладываются в покупку швейцарской недвижимости, которая редко приносит высокий доход, но позволяет обезопасить активы навсегда.

Средняя доходность при сдаче жилых объектов редко превышает 2 % годовых. Более привлекательной с инвестиционной точки зрения считается покупка коммерческой недвижимости, например, офисных помещений и центров в Женеве или Цюрихе, а также отелей в районах, где спрос на номера превышает предложение.

Бенилюкс

Иностранные инвесторы по-прежнему часто выбирают страны Бенилюкса для вложений. Причин тому несколько — благоприятный макроэкономический климат, стабильная политическая и экономическая ситуация, высокоразвитый финансовый сектор, а также наличие квалифицированной рабочей силы.

Инвесторы не только из РФ, но и других стран мира считают Бельгию, Нидерланды и Люксембург перспективными странами для реализации как мелких, так и крупных инвестиционных проектов. Большая часть российских инвестиций в странах Бенилюкс приходится на бизнес в сфере услуг, высокотехнологичных областей промышленности, медицины и производства продуктов питания.

Норвегия

Что касается недвижимости, то в Норвегии законодательство не предусматривает возможность получения вида на жительство и тем более гражданства через покупку жилого фонда. В это же время приобретение коммерческой недвижимости с целью ведения бизнеса открывает реальные перспективы стать полноправным гражданином страны. Поэтому инвестиции в коммерческие проекты на территории Норвегии более популярны среди российских инвесторов, которые планируют в будущем переезд в Европу.

В чём риски инвестора?

ПИИ за границей имеют массу преимуществ. Большой выбор финансовых инструментов, возможность диверсификации инвестиционного портфеля по разным странам и направлениям, высокая доходность инвестиций и отличная степень защиты капитала – далеко не полный список значимых для инвестора плюсов.

Несмотря на это, при любых видах инвестиционной деятельности, независимо от того, какую страну выбирает инвестор, всегда присутствуют риски.

Основные из них:

  • Политические. Связаны непосредственно с политической ситуацией и политическими решениями властей в той стране, где инвестор делает вложения.
  • Экономические. Речь идёт о валютных, кредитных рисках, риске ускорения инфляции и т.п.

Однако политическая ситуация в РФ и экономическое состояние страны всё чаще вынуждают российских инвесторов делать выбор в пользу инвестиционных инструментов за границей. Наиболее перспективными направлениями для вложений сегодня остаются страны Европы и США. При этом инвестиционная деятельность за рубежом имеет свои особенности, которые обязательно следует учитывать при выборе направления для вложения денег в том или ином государстве.

Во что вкладывают россияне — самые прибыльные инвестиции 2020 года

Испанские котлованы, чикагские фьючерсы и филиппинские еврооблигации… Неожиданный список для инвестиций, правда? Привыкайте. Мы не пишем про банальные вложения, у нас только качественные инвестиционные идеи. Поехали!

Филиппины

Эта страна-должник движется к экономическому буму, ВВП растет по 10% (!) в год (один процент роста в первом квартале 2019 года), страна отчиталась об инфляции на уровне 4,50%.

Впервые за 20 лет страна выставила 8-летние еврооблигации. Если кто-то соблазнился, то вот подсказка — россиянам и жителям стран СНГ проще всего купить евробонды на Interactive Brokers.

Если вы ничего не поняли, не переживайте — в конце статьи краткий словарь для новичков 🙂

филиппины

Фьючерсы

Люди вкалывали на проклятом Форексе потому, что это — одна из единственных возможностей спекулировать на малых суммах. Но ситуация меняется! Чикагская торговая биржа, единственное место для торговли деривативами, запускает сделки для малых сумм.

Речь про Micro E-mini futures для фондовых индексов…

  • S&P 500,
  • Nasdaq-100,
  • Dow Jones Industrial Average
  • Russell 2000 indices.

Цена одного контракта от 0.32 долларов, смешная сумма для дериватива. Опять-таки торговать можно через Interactive Brokers.

Для справки, фондовый индекс — это барометр экономики. Группу больших компаний запихивают в математическую формулу и ее результат является индексом. Есть промышленные, высокотехнологичные и сельскохозяйственные индексы. У нас в России индекса всего три, в США их тысячи.

Испанская недвижимость

Однушка в Москве или Питере дает 5% годовых (в рублях), тогда как в Испании это 6% годовых (в евро). Иностранцы берут ипотеку примерно под 5% годовых, минимальный взнос от 50 тыс. евро (и 70% стоимости объекта), а доходность по недвижке может быть и 50%, и 100%!

Магия в том, что в части испанских городов есть большой спрос на новострои с видом на море, возле аттракционов и прекрасных пляжей. Страна открыта к иностранному капиталу, здесь легко инвестировать. К услугам русские агентства риелторов.

Все зависит от ситуации, но налоги платятся на уровне 13%, как у нас.

Самая большая маржа — взять классный объект у доверенного застройщика на стадии котлована. Все новостройки застрахованы государством, то есть вложенное вам вернут в любом случае. И последняя новость: кроме прямых вложений, есть REIT-фонды (6 испанских как минимум) и обычные фонды доверительного управления.

По словам риелторов, бум недвижки в Испании продолжится еще года полтора.

испания

Аэрофлот

По политическим причинам, авария Суперджета Сухого игнорируется федеральными СМИ. Но эта трагедия уронила котировки Аэрофлота до минимума, самое время брать — они все равно отрастут. Взять хотя бы последний кредит, который создатели Сухого просят на другую разработку, МС-21. Если получат, то все, компания выйдет из опалы, акции подорожают.

Спаси доллар

Пока валютные вклады в России вызывают боль и слезы, на Мосбирже торгуется новый ETF — на гособлигации США, FXTB. Сейчас большая часть брокеров продают его только за рубли, но до конца года все будут продавать и за доллары тоже.

  • если купить в долларах, зарабатываешь 2 раза: на курсовой разнице и на росте FXTB;
  • если купить в рублях, платишь меньше налогов (ибо прибыль меньше).

Пока это самый привлекательный способ вложить доллары под 2,4%. Напоминаем, что индексные фонды (ETF) вкладываются в компании из фондового индекса, то есть в самые крупные компании страны/региона/отрасли.

В России есть только один эмитент ETF, это FinEx.

Словарь для новичков

Для тех, кто ничего не понял, несколько важных терминов.

Брокер. Компания, которая получила статус профессионального инвестора, а потому имеет право напрямую торговать бумагами на бирже. Мы так не можем, поэтому просим о помощи брокера, он покупает бумаги по нашему заказу. Брокерские услуги оказывают и узкопрофильные компании, и всем известные банки.

Фьючерс. Обещание купить/продать какой-то актив по какой-то цене в какой-то срок. Часто инвестор не доходит до реализации фьючерса, а просто продает или покупает неисполненные контракты.

Евробонды. Долговая расписка европейского государства, по которой оно возвращает вам деньги с процентами. Обычно через несколько лет. Проценты платятся купонами, регулярно, в течение всего срока.

Чтобы узнать, с чего начинают торговлю ценными бумагами, кликайте сюда. И добавляйте сайт в закладки! Увидимся в новой статье, обновления каждую неделю 🙂

куда богатые россияне вкладывают деньги От Investing.com

© Reuters.  Раритет и не только: куда богатые россияне вкладывают деньги© Reuters. Раритет и не только: куда богатые россияне вкладывают деньги

Investing.com – Компания Knight Frank исследовала в деталях инвестиции людей со свободными активами от $30 млн из разных регионов мира, в том числе и России. Эксперты заключили, что российские миллионеры являются одними из самых консервативных на планете.

В новом исследовании компании под названием The Wealth Report 2019 говорится, что более половины инвестиционных активов россиян вложены с гарантированным доходом в облигации и денежные инструменты. В то же время в среднем в портфелях богатых людей по миру такие инвестиции сейчас занимают только 37%, ознакомились с докладом
«Ведомости».

>>

В соответствии с данными исследования больше всего средств богатые россияне и жители других стран СНГ вложили в облигации (доля в их портфелях – 27%), в инструменты денежного рынка (26%), а также в недвижимость (20%). Причем по доле денег и облигаций в портфелях граждане России обогнали представителей всех других регионов (9–24% и 14–24% в зависимости от региона соответственно). Интерес к вложениям в недвижимость у россиян оказался на среднемировом уровне, как и к (без учета украшений – 1% активов).

Тем временем инвестиции российских богачей в акции (без учета владения крупными долями в компаниях) не превышают 16% активов. Лидерами в этом сегменте являются состоятельные инвесторы Северной Америки, доля акций в их портфелях – 40%, а также Австралии (35%).

>>

Старший вице-президент, руководитель департамента Private Banking ВТБ Дмитрий Брейтенбихер объяснил в комментарии «Ведомостям», что такой расклад в отношении инвестиций ему как аналитику очевиден. Дело в том, что сам профиль российских состоятельных клиентов несколько отличается от иностранных.

«В России они [инвесторы], в основном, – собственники и топ-менеджеры крупных и средних компаний. Рантье в чистом виде пока не очень много, и именно собственный бизнес составляет в большинстве случаев их основной актив. Отсюда и достаточно консервативный характер портфелей и инструментов сохранения средств», – поясняет специалист.

Эксперты компании Knight Frank также пришли к выводу, что самым выгодным объектом для инвестиций во всем мире стало виски. Редкие сорта напитка оказались лидерами рейтинга инвестиционной привлекательности: их стоимость достигла аукционного максимума, увеличившись за год на 40%. Самой крупной покупкой прошлого года, по данным The Wealth Report, стала бутылка виски Macallan урожая 1926 года, которую вручную расписал ирландский художник Майкл Диллон. Она была продана на аукционе Christie’s за рекордные 1,2 млн фунтов ($1,6 млн).

>>

Вслед за виски по популярности среди инвесторов следуют: монеты (годовой рост на 12%), вино и предметы искусства (соответственно по 9% за год), часы (5%), автомобили (2%) и мебель (1%). Согласно опросу аналитиков 30% лиц, управляющих состоянием российских миллионеров, признались, что их клиенты предпочитают коллекционировать предметы роскоши.

«Если говорить о роскошных инвестициях, то топ-5 российского инвестора будет выглядеть следующим образом: на первом месте – предметы искусства, а далее – классические машины, часы, украшения и вино», – рассказал РБК управляющий партнер Knight Frank Алексей Новиков.

В Knight Frank также прогнозируют, что в течение ближайших пяти лет число мультимиллионеров вырастет на 24% и достигнет в России 1,8 тыс. человек, в том числе 1,24 тыс. – в Москве и 130 – в Санкт-Петербурге. В ретроспективе пяти лет, по словам Новикова, россиян-мультимиллионеров станет больше только на 16% «в связи с затяжной рецессией в экономике и колебанием курса валют».​

(Текст подготовила Яна Шебалина)

Присоединяйтесь к нам в Telegram: https://t.me/ruinvestingcom

Куда вкладывать деньги в России. Много неправильных ответов и один правильный

Тридцать процентов россиян категорически не доверяют банковским депозитам – и правильно делают. Но если ли альтернатива?

Долги и потребление

Любопытный опрос провел нескончаемый источник пищи для журналистов ВЦИОМ: специалисты по общественному мнению решили выяснить, какова сейчас в России доля жителей, «ориентированных на сберегательное поведение».

В условиях десятипроцентного падения реальных доходов населения за пять лет – падения при уверенном росте доходов естественных и противоестественных монополий, кормящихся за счет тарифов ЖКХ, – говорить о сбережениях несколько сложно. Но, оказывается, возможно.

Лишь 20% тех, кого опросили низкооплачиваемые жертвы колл-центра финансируемой государством организации, считают, что зарплату, пенсию или иной доход надо тратить немедленно. А вот 69%, рекорд со времен введения ежеквартальных опросов, считают, что деньги нужно откладывать. Правда, ежеквартальный режим существует менее двух лет, а откладывать большинству просто нечего.

А если есть, то куда?? Чаще всего под этим подразумевают счет в банке – собственно, ради этого опрос и проводился. Индекс доверия банковским вкладам составляет сейчас вполне весомые 55%. Эта цифра складывается из 46% россиян, считающих, что сейчас вполне можно и нужно размещать свободные деньги в банке, и 30%, которые, напротив, призывают эти деньги оттуда забрать. 30% здравомыслящих – это хороший процент, означающий, что нация постепенно выздоравливает.

Еще одна важная цифра – 72% опрошенных делают вид, что не готовы к крупным займам, и лишь 15% рассматривают возможность влезть в долги. Интересно, учитывая, что средняя закредитованность населения России от мала до велика приближается к полугодовому доходу. Но взаймы берет, конечно, кто угодно, только не мы.

Деньги взаймы берут для того, чтобы сразу же их потратить. Но так называемый индекс потребительского доверия, означающий способность отдать деньги кому угодно, кроме близких своих, остается стабильным. Как всегда, к крупным покупкам готова примерно четверть населения – элита плюс останки среднего класса. А вот 58% жителей России, напротив, считают нецелесообразным тратить сейчас деньги, которых у них к тому же, по всей видимости, и нет.

Пустыня для инвестора

Одна из главных проблем тех немногих россиян, кто все-таки умудряется отложить какие-то деньги, – отсутствие, так сказать, мест для этого вложения.

В самом деле, российские банки сейчас хуже гопников в подворотнях – забирают наши деньги, пользуются ими, назначают плату за это пользование (за карту, за смс-оповещения, за интернет-банкинг) и блокируют наши операции и счета в любой момент по собственному усмотрению.

Недвижимость в крупных городах до 2014 года считалась единственно надежным вложением, а сейчас еле-еле вернулась к рублевым ценам того времени, о долларовых говорить не приходится. К тому же в любой момент может прийти добрый мэр с бульдозером и снести вашу собственность то ли под реновацию, то ли просто потому что день не задался.

На этих прекрасных лицах – все, что нужно знать об инвестиционном климате в стране.На этих прекрасных лицах – все, что нужно знать об инвестиционном климате в стране.

Золото в последнее время растет в цене, но вкладываться в товар, котировки которого определяют несколько строгих дяденек сугубо по своим текущим потребностям, весьма опрометчиво. Плюс к этому хранить золото придется в банке со всеми описанными выше проблемами. Вон Германия десятки лет умоляет США отдать ей помещенные в Форт-Нокс на хранение слитки – думаете, Сбербанк окажется сговорчивее?

Вкладываться в произведения искусства – это прекрасно, но либо очень дорого (например, картины прошедших веков), либо рискованно (современное искусство), и в любом случае стоимость хранения такой инвестиции очень высока, среднему классу лучше даже не пытаться.

Фондовая биржа – некоторые вкладываются в акции успешно, но надо понимать, что это всегда игра с шулерами. И один указ одного президента может оставить вас без сбережений – акционеры «Русала» неплохо это знают. Можно, конечно, отыскать акции какой-нибудь швейцарской сыроварни, существующей уже 150 лет, но такой бизнес крайне редко выходит на биржу.

На этих прекрасных лицах – все, что нужно знать об инвестиционном климате в стране.

Можно, конечно, открыть на сбереженные средства собственный бизнес. Но тут игра уже не с безобидными шулерами, которые всего лишь хотят вас обобрать, а с трехглавым Цербером , одна голова которого украшена инспекторским полубоксом, другая – полицейской фуражкой, а третья, самая страшная, – судейской завивкой. Можно только воздать честь и хвалу тем немногим, кто успешно сражается с монстром – и пожелать хороших передачек с воли тем, кто ему проиграл.

Так что единственно разумная инвестиция – в себя и в детей, в образование и в опыт. Хорошее воспитание, качественное овладение своим делом, создание профессиональной репутации – более надежный капитал, чем фантики акций или виртуальные золотые слитки. Безусловно, и здесь риски подстерегают на каждом шагу, но это Россия, друзья, тут без риска никак.

* * *

А что до опроса ВЦИОМ, то к результатам подобных исследований следует прилагать информацию о том, какой процент собеседников отказался разговаривать, сколько послали по матушке и в какой именно форме. Возможно, именно эта статистика рассказала бы нам о положении общества куда больше, чем вымученные ответы на надуманные вопросы.




Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *