Содержание

Лучшие высокодивидендные компании мира

Это наш предновогодний рейтинг надёжных компаний с высокими дивидендами. Компаний, дивиденды которых не только высоки, но и полностью обеспечены прибылями и годами стабильно выплачиваются. Для долгосрочных инвесторов дивиденды – это возможность получать пассивный доход без спекуляций. Но инвестору нужно искать разумный компромисс между размером дивидендов и надёжностью компании. Именно в этом мы стараемся помочь.

Лучшие высокодивидендные компании мира

Обычно мы публикуем обзоры по странам и регионам. Но на этот раз мы сделали сводный рейтинг компаний из всех стран, предъявив особенно жёсткие условия отбора. Это компании с самыми высокими дивидендами, которые удовлетворяют следующим дополнительным условиям.

  • Компания стабильно выплачивает дивиденды, как минимум, 10 лет. Это более жёсткое условие, чем в региональных рейтингах, где было достаточно 7 лет. 10 лет назад был кризис 2008 года, и если компания во время него не отменяла дивиденды – значит, она особенно надёжна.

  • Дивиденды не превышают прибылей компании. Иными словами, произведение коэффициента P/E (отношение капитализации к годовой прибыли) на годовые дивиденды не превышает 100%.

  • Компания имеет коэффициент P/E не ниже 3. Иными словами, она не является экстремально недооценённой, что могло бы говорить о её проблемах.

  • Компания имеет капитализацию не ниже 150 миллионов долларов.

  • Если за недавний год котировки компании упали, то не сильнее, чем на 60%.

Мы получили подборку компаний с реально высокой инвестиционной привлекательностью. Все они имеют не только очень высокие дивиденды (10-17%), но и дёшевы по коэффициенту P/E (3-8), так что им вряд ли грозит существенное падение котировок. Несмотря на реальную интернациональность выборки (непредвзято сравнивались данные по десяткам стран), большинство рекордсменов оказались из США. Также есть по одной компании из Канады и Гонконга. Большинство компаний уже фигурировали в наших обзорах, что говорит о стабильности их лидерства.

Обзор составлен по данным finance.google.com. Графики и изменения котировок даны в валютах торгов, капитализации и обороты – в пересчёте на американские доллары. Буква “M” означает миллионы, “B” – миллиарды. Символ “$” означает американский доллар, не путать с гонконгским и канадским. 

Первое место. BP Prudhoe Bay Royalty Trust
Лучшие высокодивидендные компании мира
Промышленный пейзаж отделения BP на Аляске
  • Тикер: BPT

  • Биржа: New York Stock Exchange (NYSE)

  • Страна: США

  • Валюта торгов: американский доллар

  • Капитализация: $442M

  • Годовой оборот: $45M

  • P/E: 5.7

  • Дивиденды за год: 17.3%


  • Отношение дивидендов к прибыли: 99%

  • Годы стабильных дивидендов: 29

  • Изменение котировок за год: –6%

  • О компании. Доверительный трест, получающий проценты с добычи нефти в заливе Прадхо (штат Аляска), которую осуществляет знаменитая британская компания BP. Трест начал работу в 1989 году и с тех пор ежегодно выплачивает дивиденды – рекордное время среди компаний обзора.

Лучшие высокодивидендные компании мира

  • На графике. С 2012 года котировки компании демонстрируют негативный тренд. Впрочем, судя по P/E и форме графика, дно падения было достигнуто уже в 2016 году. Дивиденды компания платит 4 раза в год. Их размер снижался по мере падения котировок, но в пересчёте на цену акции остаётся огромным.

  • Плюсы для инвестора. Рекордные в обзоре дивиденды с рекордной историей стабильных выплат, низкий P/E.

  • Минусы для инвестора. Худшее в обзоре отношение дивидендов к прибыли (впрочем, вполне терпимое при таком размере дивидендов)


Второе место. Tomson Group Ltd
Лучшие высокодивидендные компании мира
Один из объектов портфолио Tomson

  • Тикер: 0258

  • Биржа: Hong Kong Stock Exchange

  • Страна: Китай (Гонконг)

  • Валюта торгов: гонконгский доллар

  • Капитализация: $806M

  • Годовой оборот: $526M

  • P/E: 5.0

  • Дивиденды за год: 12.9%

  • Отношение дивидендов к прибыли: 65%

  • Годы стабильных дивидендов: 10

  • Изменение котировок за год: +30%


  • О компании. Инвестиционная компания, вкладывающая средства в недвижимость и другие крупные объекты, а также в развлекательную сферу. Организует кинопрокат, концерты, содержит гольф-клубы. Также имеет завод по производству изделий из поливинилхлорида (в том числе, игрушек и прочих предметов отдыха).

Лучшие высокодивидендные компании мира

  • На графике. В 2016-2017 годах котировки Tomson Group выросли в 2 раза, установив исторический рекорд. Недавно они немного просели, но по-прежнему остаются выше, чем в предыдущие годы. Компания выплачивает дивиденды раз в год. Размер их зависит от котировок, но стабильно высок и почти каждый год увеличивается.

  • Плюсы для инвестора. Огромные дивиденды, положительный тренд дивидендов, низкий P/E.

  • Минусы для инвестора. Существенных минусов выделить не удалось.

 

Третье место. TICC Capital
Лучшие высокодивидендные компании мира
Офис TICC Capital

  • Тикер: TICC

  • Биржа: NASDAQ

  • Страна: США

  • Валюта торгов: американский доллар

  • Капитализация: $318M

  • Годовой оборот: $69M

  • P/E: 5.9

  • Дивиденды за год: 12.6%

  • Отношение дивидендов к прибыли: 74%

  • Годы стабильных дивидендов: 14

  • Изменение котировок за год: –7%


  • О компании. Инвестиционная компания, вкладывающая средства, преимущественно, в корпоративные долговые ценные бумаги. Даёт компаниям деньги взаймы как самостоятельно, так и совместно с другими финансовыми организациями.

Лучшие высокодивидендные компании мира

  • На графике. Котировки компании были относительно высоки в 2012-2013 годах, в 2014-2015 годах просели вдвое, а в 2016 году частично восстановили позиции. Дивиденды компания платит 4 раза в год. Размер их долгое время был очень стабилен, но в 2017 году снижен. Тем не менее, по отношению к цене акций их размер остаётся огромным.

  • Плюсы для инвестора. Огромные и стабильные дивиденды, низкий P/E.

  • Минусы для инвестора. Существенных минусов выделить не удалось.


Четвёртое место. Alliance Holdings GP (LP), Alliance Resource Partners (LP)
Лучшие высокодивидендные компании мира
Работники Alliance Resource

  • Тикеры: AHGP, ARLP

  • Биржа: NASDAQ

  • Страна: США

  • Валюта торгов: американский доллар

  • Капитализация: $1.5B, $2.4B

  • Годовой оборот: $1.9B, $1.9B

  • P/E: 7.4, 4.7

  • Дивиденды за год: 12.0%, 11.1%

  • Отношение дивидендов к прибыли: 89%, 52%

  • Годы стабильных дивидендов: 12, 18

  • Изменение котировок за год: –18%, –24%


  • О компаниях. Два партнёрства, входящие в семейство добывающих компаний Alliance Resource, основанное в 1971 году. Основной добываемый ресурс – каменный уголь. Как известно, добывающие и энергетические предприятия часто имеют сложную структуру, в которую отдельно входят промышленные компании, управляющие компании и инвестиционные партнёрства. Все они торгуются на бирже как отдельные компании. Особенность многих компаний типа LP (limited partnership) состоит в особенно высоких дивидендах, но большей волатильности котировок. Впрочем, их успешность, в конечном счёте, всё равно зависит от успешности всего семейства (и всей отрасли, где работает компания).

Лучшие высокодивидендные компании мира
  • На графике (показан для AHGP, график для ALRP сходен). Alliance Holdings отметили 2014 год историческим рекордом котировок, после чего последовал глубокий спад ввиду общего кризиса добывающей отрасли. В 2016 году этот кризис смягчился, и котировки компании выросли. Дивиденды компании зависят от котировок, хотя до начала 2016 года оставались очень высокими. Затем их размер снизился, но уже в 2017 году снова вырос.

  • Плюсы для инвестора. Огромные стабильные дивиденды с отличной (особенно, у ARLP) историей выплат, низкие P/E, крупный размер компании.

  • Минусы для инвестора. Туманность общих перспектив угольной отрасли.

 

Пятое место. Dividend 15 Split 
Лучшие высокодивидендные компании мира
Банк Монреаля
  • Тикер: DFN

  • Биржа: Toronto Stock Exchange

  • Страна: Канада

  • Валюта торгов: канадский доллар

  • Капитализация: $331M

  • Годовой оборот: $61M

  • P/E: 7.6

  • Дивиденды за год: 11.1%

  • Отношение дивидендов к прибыли: 85%

  • Годы стабильных дивидендов: 14

  • Изменение котировок за год: +1%


  • О компании. Совместный фонд, инвестирующий средства в 15 высокодивидендных канадских компаний. На данный момент это несколько крупных банков включая Банк Монреаля и Национальный банк Канады, всемирно известную информационную службу Thomson Reuters, телекоммуникационную компанию Telus и др. Фонд управляется компанией Quadravest Capital Management.

Лучшие высокодивидендные компании мира
  • На графике. Котировки фонда отличаются низкой волатильностью: уже несколько лет они, за редкими исключениями, колеблются в коридоре 10-12 канадских долларов. Дивиденды компания платит каждый месяц, размер их давно не меняется: 1.2 доллара в год.

     

  • Плюсы для инвестора. Огромные и крайне стабильные дивиденды, невысокий P/E, стабильные котировки.

  • Минусы для инвестора. Существенных минусов выделить не удалось.


Шестое место. Chimera Investment 
Лучшие высокодивидендные компании мира
Статуя, изображенная на логотипе Chimera Investment
  • Тикер: CIM

  • Биржа: NYSE

  • Страна: США

  • Валюта торгов: американский доллар

  • Капитализация: $3.5B

  • Годовой оборот: $952M

  • P/E: 5.8

  • Дивиденды за год: 10.7%

  • Отношение дивидендов к прибыли: 62%

  • Годы стабильных дивидендов: 10

  • Изменение котировок за год: +11%


  • О компании. Крупный инвестор в недвижимость. Имеет большое портфолио как самих строений, так и ценных бумаг, связанных с недвижимостью.

Лучшие высокодивидендные компании мира
  • На графике. В 2013-2016 годах котировки Chimera Investment колебались в коридоре 14-17 долларов, но в 2017 году заметно выросли. Дивиденды выплачиваются 4 раза в год. Размер их довольно стабилен и уже несколько лет составляет порядка 2 долларов в год на акцию.

  • Плюсы для инвестора. Огромные и очень стабильные дивиденды, стабильные котировки, низкий P/E.

  • Минусы для инвестора. Существенных минусов выделить не удалось.


Седьмое место. AGNC Investment
Лучшие высокодивидендные компании мира
AGNC инвестирует в недвижимость
  • Тикер: AGNC

  • Биржа: NASDAQ

  • Страна: США

  • Валюта торгов: американский доллар

  • Капитализация: $8.0B

  • Годовой оборот: $1.1B

  • P/E: 5.0

  • Дивиденды за год: 10.6%

  • Отношение дивидендов к прибыли: 53%

  • Годы стабильных дивидендов: 10

  • Изменение котировок за год: +14%


  • О компании. Крупный инвестор в недвижимость. Преимущественно, вкладывает деньги в ценные бумаги, связанные с ипотекой жилья – как чисто коммерческие, так и предусматривающие государственную поддержку.

Лучшие высокодивидендные компании мира
  • На графике. Котировки компании довольно стабильны: даже в 2015 году они просели лишь на треть. К середине 2017 года они отыграли значительную часть падения и сейчас колеблются в диапазоне 20-22 доллара. С конца 2014 года компания выплачивает дивиденды ежемесячно. Размер их с тех пор немного снизился, но по-прежнему очень высок по отношению к цене акции.

  • Плюсы для инвестора. Огромные дивиденды, отлично обеспеченные прибылями, низкий P/E, крупный размер компании.

  • Минусы для инвестора. Существенных минусов выделить не удалось.

Обильные плоды. Кто выплатил самые большие дивиденды? :: Новости :: РБК Quote

Обильные плоды. Кто выплатил самые большие дивиденды?

В истекшем квартале компании всего мира установили рекорд по выплате дивидендов. В топ-20 самых щедрых на дивиденды вошли семь известных американских компаний. Какие стратегии инвестиций можно использовать на их примере?

Фото: fototv / Pixabay

Общий мировой объем выплаченных за июль-сентябрь этого года дивидендов, составил $355,3 млрд. Это на 2,8% больше, чем годом ранее, подсчитали в управляющей компании Janus Henderson Global Investors.

В двадцатку лидеров по выплате дивидендов вошли семь американских компаний. Это — AT&T, Exxon Mobil, Microsoft, Apple, JP Morgan Chase, Johnson & Johnson и Verizon Communications.

Сколько выплатили своим акционерам эти компании

Список лидеров среди американских компаний возглавили телекоммуникационный гигант AT&T и нефтяная корпорация Exxon Mobil. По итогам третьего квартала компании в виде дивидендов вернули своим акционерам по $3,7 млрд. По $3,5 млрд в дивидендах выплатили технологические гиганты Microsoft и Apple. Один из крупнейших американских банков JP Morgan Chase выплатил в виде дивидендов $3 млрд, а по $2,5 млрд вернули акционерам производитель бытовой химии Johnson & Johnson и телекоммуникационная компания Verizon Communications.

Что важно знать при выборе дивидендной стратегии

Конечно, сумма общих выплат – не самый главный показатель. Важнее знать, какая компания выплачивает больший дивиденд в пересчете на акцию и на сколько активно она повышает размер дивидендов от квартала к кварталу. Еще более важным показателем является дивидендная доходность, которая указывает на соотношение годовой выплаты по дивидендам к цене акций компании.

AT&T лидирует и по дивидендной доходности. Она у телекоммуникационной компании составила в третьем квартале 5,5%. За лидером следует Exxon Mobil с дивидендной доходностью в 5,1%, а следом идут Verizon (4,1%), JP Morgan Chase (2,8%), Johnson & Johnson (2,8%), Microsoft (1,3%) и Apple (1,2%).

Некоторые инвесторы предпочитают покупать акции компаний, которые стабильно увеличивают размер дивидендов. Они считают, что такое поведение компаний говорит об их уверенном развитии. Для таких инвесторов привлекательнее остальных из семерки перечисленных компаний стали акции Exxon Mobil. Нефтяной гигант в апреле увеличил размер дивидендов на 6%, с 82 центов до 87 центов на акцию, в то время как AT&T в минувшем квартале увеличил дивиденды только на 2%, до 51 цента на акцию.

Часто дивидендным инвесторам приходится выбирать между акциями с высокой дивидендной доходностью и низким ростом дивидендов и акциями  , у которых дивидендная доходность низкая, но размер выплат постоянно повышается. Ярким примером таких акций служат две технологические компании из нашего списка – Microsoft и Apple. Они в последнем квартале резко увеличили объем выплат по дивидендам, однако дивидендная доходность их бумаг относительно низкая – у Microsoft – 1,3%, у Apple – 1,2%. В апреле Apple повысила дивиденды на 5%, до 77 центов на акцию. А Microsoft в сентябре объявила об увеличении размера квартальных дивидендов на 11%, с 46 центов до 51 цента на акцию.

Ждать ли следующего рекорда по дивидендным выплатам

Те инвесторы, которые придерживаются дивидендной стратегии, получили за последние несколько лет высокие доходы. Компании увеличивали размер дивидендов от квартала к кварталу. Однако, с замедлением мировой экономики тенденция роста дивидендов может ослабнуть, предупредили в Janus Henderson Global Investors.

«Мы предупреждаем инвесторов о том, что быстрый рост дивидендов, которым они наслаждались в последние пару лет, должен вернуться к более нормальному уровню», — сказала директор по инвестициям в Janus Henderson Джейн Шумейк. «Замедление темпов роста мировой экономики начинает оказывать влияние на доходы корпораций и, опосредованно, на дивиденды».


Начать инвестировать можно прямо сейчас на РБК Quote. Проект реализован совместно с банком ВТБ.

Документ, удостоверяющий имущественное право, который может покупаться и продаваться. Наиболее распространенные ценные бумаги акции, облигации и депозитарные расписки. Акция — удостоверяет долю участия в имуществе компании, включая долю в нераспределенной прибыли. Акции бывают обыкновенными и привилегированными. Обыкновенная акция наделяет владельца правом голоса на собрании акционеров компании, причем количество голосов пропорционально количеству акций. Привилегированная акция наделяет преимущественным правом на распределение прибыли, но не наделяет правом голоса на собрании акционеров. Облигация удостоверяет право на часть долга эмитента, который возник путем размещения этих облигаций. Часто акции и облигации торгуются на специальных торговых площадках — биржах (обращаются на биржах) и являются предметом инвестиций портфельных инвесторов.

Автор: Сангалова Инга.

Топ-20 самых дивидендных акций

Предновогодний рейтинг надежных компаний с высокими дивидендами.

Дивиденды – одна из причин вложиться в акции. Они чаще всего бывают катализатором роста котировок.

При выборе акций мы рассмотрели компании, имеющие прозрачную дивидендную политику, опыт регулярных дивидендных выплат и перспективы роста таких выплат в будущем.

Критерии следующие

— Компания во время кризиса 2008 года и в ближайшие годы после него не отменяла дивиденды.

— Компания прибыльная. Прибыль компании не меньше размера дивидендов. Другими словами, коэффициент P/E, умноженный на годовые дивиденды не превышает 100%.

— Компании имеют коэффициент P/E не ниже 5. Иными словами компания не является экстремально недооцененной, что могло бы говорить о ее проблемах.

— Капитализация компаний не ниже $10 млрд. Условная граница размера крупных публичных компаний в США. Считается, что технический анализ графика котировок наиболее удобно проводить у компаний с большой капитализацией. Помимо этого, они более предсказуемы и обсуждаемы аналитиками.

— Высокая дивидендная доходность, свыше 5%.

— За последний год котировки компании упали не сильнее, чем на 15%. Хотя в нашей выборке лишь 6 компаний незначительно снизили капитализацию. 

Тикер

Компания

Сектор

Дивидендная доходность на конец декабря 2019 г.

Рыночная капитализация

P/E

Изменение стоимости акций за год

ET

 Energy Transfer LP

 Сырьевой

9,28%

34,87B

10,71

-0,53%

PAA

 Plains All American Pipeline, L.P.

 Сырьевой

7,56%

13,65B

5,20

-4,89%

SLMBP

 SLM Corporation

 Финансовый

7,09%

23,85B

42,12

-7,20%

DCUE

 Dominion Energy, Inc.

 Коммунальный

6,87%

69,16B

84,74

4,53%

MO

 Altria Group, Inc.

 Потребительские товары

6,67%

94,15B

54,49

2,04%

MMP

 Magellan Midstream Partners, L.P.

 Сырьевой

6,58%

14,15B

13,53

8,69%

WMB

 The Williams Companies, Inc.

 Сырьевой

6,38%

28,86B

190,48

7,98%

F

 Ford Motor Company

 Потребительские товары

6,35%

37,19B

25,61

23,53%

EPD

 Enterprise Products Partners L.P.

 Сырьевой

6,21%

62,81B

13,17

15,94%

MGP

 MGM Growth Properties LLC

 Финансовый

6,11%

13,02B

39,22

16,43%

CQP

 Cheniere Energy Partners, L.P.

 Сырьевой

6,06%

20,16B

19,78

13,30%

SPG

 Simon Property Group, Inc.

 Финансовый

5,73%

44,95B

20,30

-12,72%

PSXP

 Phillips 66 Partners LP

 Сырьевой

5,51%

13,77B

14,54

49,06%

VTR

 Ventas, Inc.

 Финансовый

5,50%

21,46B

49,37

-1,67%

PM

 Philip Morris International Inc.

 Потребительские товары

5,44%

134,98B

17,86

28,86%

T

 AT&T Inc.

 Технологический

5,31%

286,93B

18,36

37,21%

ABBV

 AbbVie Inc.

 Здравоохранения

5,25%

133,04B

40,23

-2,56%

WPC

 W. P. Carey Inc.

 Финансовый

5,24%

13,54B

31,53

21,27%

DOW

 Dow Inc.

 Сырьевой

5,07%

40,95B

29,29

10,88%

MPW

 Medical Properties Trust, Inc.

 Финансовый

5,02%

10,52B

25,71

28,73%

Примечательно, что в выборку попали 7 компаний сырьевого сектора, связанных с нефтегазовым комплексом. Действительно, инвесторы в предыдущие годы выдавали много авансов подобным компаниям после начала сланцевого бума в США. 

Многие из них сулили высокую доходность на волне ожиданий роста цен на энергоносители. И хотя сектор показал не лучшие результаты по итогам 2019 года, дивидендная доходность – лучшая на рынке.

Финансовый сектор очень гибок при выплате дивидендов. Многое зависит от экономической ситуации в стране, роста фондового рынка, состояния денежного рынка, финансов. 6 компаний в выборке.

Наибольшим образом в потребительском секторе заинтересовали инвесторов производители табачных изделий и электронных сигарет. Высокая маржинальность бизнеса позволяет это делать.

Таким образом в выборке мы предложили компании, дивиденды которых не только высоки, но и полностью обеспечены прибылями, компании в которых они стабильно выплачиваются в течение многих лет.

Девушка из Мичигана поняла, что одержала сокрушительную победу в игре «Тайный Санта», когда получила по почте 37 кг подарков от самого Билла Гейтса.

В этом году девушка под никнеймом Szor приняла участие в обмене подарками на электронной платформе RedditGifts. Как известно, помимо обычных пользователей ежегодно в игру вступают мультимиллиардеры и прочие знаменитости. Шелби мечтала обменяться подарками с Биллом Гейтсом, но даже не подозревала, что мечта воплотится в реальность.

Хотя девушка, в марте неожиданно потерявшая свою мать всего за десять дней до собственной свадьбы, принимала участие в игре уже 95 раз до этого (на RedditGifts обмен подарками проводится не только по случаю Рождества, но и по другим поводам), она быстро поняла, что в этом году ей предстоит испытать нечто неожиданное. Шелби получила уведомление о том, что ее подарок от тайного Санты был отправлен ночью из штата Вашингтон, как раз там, где расположен особняк Гейтса.

Продолжение


ТОП 20 лучших высокодоходных дивидендных акций США на 2020 год.

Предлагаем вашему вниманию подборку недооцененных и высококачественных дивидендных акции США, которые будут приносить хорошие дивидендные в 2020 году.

Приведенные ниже акции легко можно купить, открыв счет у американского брокера напрямую, или же, у российского брокера, например через Тинькофф Инвестиции.

Перспективы рынка на 2020 год сильно отличаются от прогнозов на 2019 год. Начиная с 2019 года, цены на акции были на 25% ниже, а процентные ставки были на 0,75% выше. Поскольку инвесторы ищут лучшие акции для покупки в 2020 году, один из самых больших вопросов заключается в том, будет ли ФРС снижать процентные ставки в дальнейшем после трех снижений ставок в 2019 году. У инвесторов, ищущих качественную доходность в 2020 году, мало жизнеспособных вариантов. На данный момент процентные ставки, по-видимому, стабилизируются, по данным Bank of America.

20 лучших дивидендных акций с высокой доходностью на 2020 год.

AllianceBernstein Holding LP тикер (AB).

AllianceBernstein – глобальный управляющий активами, структурированный как общество с ограниченной ответственностью. Аналитик Майкл Керриер говорит, что AllianceBernstein должна превзойти свою группу сверстников, управляющих активами, и в настоящее время торгует с оценочной скидкой относительно своего исторического мультипликатора. В долгосрочной перспективе Carrier говорит, что AllianceBernstein должен столкнуться с попутным ветром от положительных тенденций потока и более низких расходов после его перемещения из Манхэттена в Нашвилл. Bank of America призывает к 2020 году прибыль на акцию в размере $ 2,87. AllianceBernstein имеет дивидендную доходность почти 8%. Bank of America имеет рейтинг «buy» и целевую цену $ 34 на акции AB.

Дивиденды: 7,69%.

Bain Capital Specialty Finance (BCSF).

Bain Capital – это специализированная финансовая компания, структурированная как компания по развитию бизнеса, которая инвестирует в долговые обязательства и капитал коммерческих предприятий. Аналитик Дерек Хьюитт говорит, что в последнем квартале портфель Bain вырос до 2,5 млрд. долларов, опередив прогноз Bank of America. Тем не менее, коэффициент плеча компании, кратный 1,6, в настоящее время превышает целевой диапазон от 1 до 1,5, что свидетельствует о том, что баланс растянут до предела. Bain Capital имеет дивидендную доходность 8,2%. Bank of America дает рейтинг «купить» и целевую цену $ 19,50 на акции BCSF.

Дивиденды: 8,16%.

Enterprise Partners Products (EPD).

Enterprise Partners Products – является крупнейшим публичным MLP в мире и поставщиком энергетических услуг среднего уровня, таких как сбор, обработка и транспортировка газовых жидкостей. Аналитик Уджвал Прадхан говорит, что около 3,1 млрд. долл. США из 9,1 млрд. долл. США, оставшихся до 2023 года, должны быть запущены в эксплуатацию в течение следующих шести месяцев. Прадхан говорит, что у Enterprise есть привлекательный профиль органического роста, несмотря на сложную ситуацию с ценами на сырье. Enterprise Partners имеет дивидендную доходность 6,3%. Bank of America дает рейтинг «buy» и целевую цену $ 36 для акций EPD.

Дивиденды: 6,25%.

Energy Transfer (ET).

Energy Transfer – владеет более чем 133 000 км трубопроводов и имеет одну из крупнейших нефтегазотранспортных сетей в США. Прадхан говорит, что основы Energy Transfer являются надежными, учитывая сложный сырьевой фон, и его оценка является дешевой после того, как акции значительно уступали в последние шесть месяцы. Он говорит, что Energy Transfer заслуживает оценки премиум-класса для своей аналогичной группы, учитывая ее привлекательные перспективы роста и диверсифицированный портфель активов. Energy Transfer имеет доходность 9%. Bank of America дает рейтинг «buy» и целевую цену $ 24 для акций ET.

Дивиденды: 9,33%.

Ford Motor Ко (F).

Акции Ford отстают в последние пять лет после того, как компания не спешит реагировать на сдвиг автомобильной промышленности в сторону электрификации, автоматизации и технологий. Ford сделал смелый шаг, сосредоточившись на своих более дорогих грузовиках и выпуская многие из своих моделей седанов. Аналитик Джон Мерфи говорит, что недавняя приверженность Ford к электромобилям, включая инвестиции в размере 500 миллионов долларов в стартап EV, Rivian, является признаком того, что руководство идет ва-банк в том, что некоторые называют Auto 2.0. Форд платит 6,36% дивидендной доходности. У Bank of America рейтинг «buy» и целевая цена $ 13 для акций F.

Дивиденды: 6,36%.

Hoegh LNG Partners (HMLP).

Hoegh – это компания, занимающаяся транспортировкой сжиженного природного газа, которая владеет парком из пяти плавучих хранилищ и регазификационных установок. Аналитик Кен Хоктер (Ken Hoexter) прогнозирует целевую доходность 9,8% на 2020 год и говорит, что долгосрочная средняя чартерная продолжительность компании и потенциал роста дивидендов являются вескими причинами для покупки акций. Хоукстер говорит, что 60% будущего потенциала роста Хоэ находится на Ближнем Востоке. Hoegh имеет доходность 11,4%. У Bank of America рейтинг «buy» и целевая цена 18 долларов за акцию HMLP.

Дивиденды: 11,37%.

Mobile Telesystems (MBT).

Mobile Telesystems – крупнейшая компания проводной связи в России. Аналитик Сезар Тирон говорит, что его скромные прогнозы роста годового совокупного дохода для мобильных телесистем на 0,9% в течение следующих трех лет не были существенно затронуты недавним отчуждением украинских активов на сумму 734 млн долларов. Фактически, инвесторы, которые покупают до даты отсечки 10 января, получат специальный дивиденд, связанный со сделкой, которая рекламирует дополнительные 4,3% на мобильные телесистемы с уже высокой доходностью 7,6%. У Bank of America рейтинг «buy» и целевая цена 12 долл. за акцию MBT.

Дивиденды: 9,1%.

MPLX (MPLX).

MPLX – это основанная в Огайо компания, которая специализируется на переработке и транспортировке сырой нефти и природного газа. Прадхан говорит, что MPLX сокращает свои капитальные затраты в 2020 году, не акцентируя внимание на сегменте сбора и обработки и сосредоточившись на логистике и хранении. После завершения интеграции MPLX с Andeavor Logistics, Прадхан говорит, что компания определит приоритеты в оптимизации своего портфеля и потенциальной разблокировке всей стоимости своих активов среднего уровня. Компания также имеет внушительное отставание от проектов роста. MPLX имеет дивидендную доходность 10,5%. Bank of America дает рейтинг «buy» и целевую цену $ 32 на акции MPLX.

Дивиденды: 10,49%.

Plains All American Pipeline (PAA).

Plains – это еще одна компания, ориентированная на средний нефтяной бизнес. По словам Прадхана, в третьем квартале Plains превзошли все ожидания относительно прибыли, что в значительной степени объясняется улучшением маржи и укреплением сегмента поставок и логистики компании. Тем не менее, он ожидает, что конкуренция в 2020 году будет нарастать в сочетании с лишь небольшим ростом производства в Перми, который может ограничить краткосрочные перспективы роста. В более долгосрочной перспективе, Прадхан говорит, что он оптимистичен в отношении основ компании и ее перспектив роста вознаграждения. Plains имеет 7,63% дивидендную доходность. У Bank of America дает рейтинг «купить» и целевая цена в $ 23 для акций PAA.

Дивиденды: 7,63%.

Plains GP Holdings (PAGP).

Plains GP является материнской компанией Plains All American. Как и ее дочерняя компания, Plains GP выплачивает значительные почти 8% дивиденды. Учитывая ее интерес к Plains All American, является основным активом компании, тезис Прадхана о дочерней компании также справедлив для материнской компании. Солидный портфель активов компании, ее способность реализовывать новые проекты и отставание от будущего производства – все это причины, по которым акции могут понравиться. Прадхан говорит, что обе акции заслуживают того, чтобы торговаться по более высокой цене, чем пермские аналоги. У Bank of America рейтинг «buy» и целевая цена в 23 доллара за акцию PAGP.

Дивиденды: 7,48%.

Altria Group (MO).

Altria является материнской компанией Philip Morris USA и ее ведущего табачного бренда Marlboro, на долю которого приходится более 50% продаж сигарет в США. Altria также имеет 10% акций алкогольного гиганта Anheuser Busch Inbev (BUD), 45% акций канадского производителя каннабиса Cronos (CRON) и 35% акций компании электронных сигарет Juul Labs. Аналитик Лиза Левандовски говорит, что каннабис может обеспечить рост, в котором нуждается Altria, чтобы компенсировать снижение объемов сигарет. Altria дает 6,1% дивидендов. Bank of America имеет рейтинг «buy» и целевой ценой $ 54 для акций MO.

Дивиденды: 6,63%.

Royal Dutch Shell (RDS.A).

Royal Dutch Shell является второй по величине государственной нефтяной компанией в мире по доходам в 2018 году. Аналитик Кристофер Куплент говорит, что акционеры Shell были вознаграждены за терпение на сложном нефтяном рынке. Куплен считает, что Shell может увеличить дивиденды на акцию на 4% в год, не увеличивая общее годовое распределение, сократив количество акций путем выкупа акций на 25% к 2025 году и почти на 50% к 2030 году. Shell уже выплачивает 6,4% дивидендов. У Bank of America дает рейтинг «buy» и цена $ 73 за акцию RDS.A.

Дивиденды: 6,39%.

China Petroleum (SNP).

China Petroleum, также известная как Sinopec, является крупнейшей мировой нефтяной компанией, зарегистрированной в США, с доходом в 426 миллиардов долларов в прошлом году. Аналитик Мэтти Чжао (Matty Zhao) говорит, что наибольшая точка продажи Sinopec – это дивиденды в 9,4%, но есть и другие причины, по которым акции могут понравиться. Он говорит, что маржа нефтепереработки в Китае является «солидной», и потери в разведке и добыче компании значительно снизятся, если произойдет существенное восстановление цен на сырую нефть. Bank of America имеет рейтинг «buy» и целевую цену $ 83,20 на акции SNP.

Диивденды: 9,4%.

Occidental Petroleum Corp. (OXY).

Occidental – глобальная нефтегазовая и химическая компания. Occidental приобрел Anadarko Petroleum за $ 38 млрд. В 2019 году. Аналитик Даг Леггейт говорит, что первый квартал Occidental после слияния был немного разочаровывающим, но он с оптимизмом смотрит на его долгосрочные перспективы. Leggate говорит, что Occidental платит самую высокую доходность крупнейших компаний, занимающихся разведкой и добычей, а денежные потоки Anadarko поддержат дивиденды. Кроме того, Leggate говорит, что продажи активов и синергетический эффект после сделки, похоже, идут с опережением графика. Occidental дает почти 8% дивидендов. У Bank of America рейтинг «buy» и целевая цена $ 80 для акций OXY.

Дивиденды: 7,96%.

Williams Companies (WMB).

Williams – в значительной степени чистая компания, работающая в сфере инфраструктуры природного газа в США. Аналитик Дерек Уолкер говорит, что нет сомнений в том, что в настоящее время ситуация с природным газом является сложной. Тем не менее, Уокер говорит, что план руководства по сокращению расходов и облегчению роста дивидендов в 2020 году является разумным в данных обстоятельствах. Даже на сложном рынке Williams недавно заявила, что планирует полностью покрыть свои капвложения и дивиденды в 2020 году за счет денежного потока. Williams выплачивает 6,4% дивидендов. Bank of America дает рейтинг «buy» и целевая цена $ 27 для акций WMB.

Дивиденды: 6,35%.

Vermilion Energy (VET).

Vermilion – это географически разнообразная компания, занимающаяся разведкой и добычей нефти и работающая в Канаде, Франции, Нидерландах, Австралии и ряде других стран. После непростого 2019 года руководство Vermilion сокращает свой бюджет на разведку и разработку на 13% в 2020 году, но компания по-прежнему прогнозирует, что в 2020 году объем свободных денежных средств превысит 400 миллионов долларов. Аналитик Асит Сен говорит, что огромные дивиденды и дифференцированная база активов, и бизнес-модель Vermilion делают акции надежными инвестициями. Vermilion имеет большие 12,81% дивидендов. Bank of America присваивает рейтинг «купить» и целевую цену $ 25 для акций VET.

Дивиденды: 12,81%.

Telefonica Brasil (VIV).

Telefonica Brasil является ведущим поставщиком телекоммуникационных услуг в Бразилии, с более чем 80 миллионами клиентов и почти 30% рынка. Аналитик Родриго Вильянуева говорит, что рост выручки Telefonica Brasil от беспроводных сетей в прошлом квартале увеличился до 4,6% благодаря росту на 5,5% беспроводных данных и цифровых доходов. Виллануева говорит, что высокий FCF по сравнению с выплатой дивидендов и потенциальный рост роста доходов от беспроводных сетей из-за ценового рычага — выигрышная комбинация для инвесторов. Telefonica Brasil выплачивает 5,69% дивидендов. Bank of America имеет рейтинг «купить» и целевую цену $ 60 для акций VIV.

Дивиденды: 5,69%.

Westlake Chemical Partners (WLKP).

Westlake – компания, владеющая долями в трех заводах по производству этилена. Аналитик Стив Бирн говорит, что в последние кварталы сложная этиленовая среда повлияла на рентабельность, но стабильный денежный поток компании и ее деловые отношения с Westlake Corp. (WLK) делают ее распределение надежным. В ближайшей перспективе Бирн рассматривает приобретение компанией почти 50% акций этиленового крекера Lotte в Лейк-Чарльзе, штат Луизиана, как возможность роста. Westlake имеет 7,51% дивидендов. У Bank of America рейтинг «buy» и целевая цена 30 долларов за акции WLKP.

Дивиденды: 7,51%.

Western Asset Mortgage Capital Corp. (WMC).

Western Asset – это инвестиционный траст в недвижимость, который инвестирует в ипотечные ценные бумаги, не поддерживаемые правительством США. Хьюитт говорит, что западное управление активами нашло привлекательные инвестиционные возможности и установило приоритеты для дивидендной стабильности. Хьюитт говорит, что высокая доходность REIT должна поддержать цену акций, и его прогноз прибыли должен продолжать финансировать текущие выплаты. Кроме того, если процентные ставки снова начнут расти в 2020 году, Хьюитт говорит, что бизнес Western Asset относительно изолирован. Западный актив имеет дивидендную доходность 11,63%. Bank of America дает рейтинг «купить» и целевая цена $ 10.50 для акций WMC.

Дивиденды: 11,63%.

Fortress Transportation and Infrastructure (FTAI).

Fortress Transportation владеет и управляет глобальными транспортными активами. Аналитик Ариэль Роза говорит, что недавняя продажа Fortress железной дороги Central Maine and Quebec Railway за 130 млн долларов помогла раскрыть ценность в железнодорожном бизнесе и еще больше продвинуть стратегию компании, сосредоточенную на сегментах авиационного лизинга и инфраструктуры. Роза говорит, что Fortress торгуется с дисконтом по сравнению с аналогами, несмотря на долгосрочные возможности органического роста и роста, основанного на приобретении. Роза говорит, что Fortress предлагает инвесторам редкое сочетание роста денежного потока и почти 7% дивидендов. Bank of America рейтинг «покупки» и целевая цена $ 22 для акций FTAI.

Дивиденды: 6,63%.

Итак, вкратце, подборка хороших дивидендных компаний США на новый 2020 год.

AllianceBernstein Holding (AB) – 7,69%.

Bain Capital Specialty Finance (BCSF) – 8,16%.

Enterprise Partners Products (EPD) – 6,25%.

Energy Transfer (ET) – 9,33%.

Ford Motor Co. (F) – 6,36%.

Hoegh LNG Partners (HMLP) – 11,37%.

Mobile Telesystems (MBT) – 9,1%.

MPLX (MPLX) – 10,49%.

Plains All American Pipeline (PAA) – 7,63%.

Plains GP Holdings (PAGP) – 7,48%.

Altria Group (MO) – 6,63%.

Royal Dutch Shell (RDS.A) – 6,39%.

China Petroleum & Chemical (SNP) – 9,4%.

Occidental Petroleum Corp. (OXY) – 7,96%.

Williams Companies (WMB) – 6,35%.

Vermilion Energy (VET) – 12,81%.

Telefonica Brasil (VIV) – 5,69%.

Westlake Chemical Partners (WLKP) – 7,51%.

Western Asset Mortgage Capital Corp. (WMC) – 11,63%.

Fortress Transportation and Infrastructure (FTAI) – 6,63%.




Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *