Содержание

Период инвестирования, или Главная беда инвесторов :: Экономика :: РБК

Можно попытаться провести эксперимент. Если задать один и тот же вопрос двум инвесторам из разных стран, России и, скажем, Швеции: "Что для вас краткосрочное инвестирование?", то ответы нас удивят. Россиянин ответит, с высокой долей вероятности, что этот срок составляет от трех до шести месяцев, в то время как швед будет размышлять и выдаст: до трех лет.

Нет понимания на этот счет и среди профессиональных участников рынка. Так, по мнению экспертов УК "Интерфин КАПИТАЛ", долгосрочные инвестиции - это вложение средств на срок, равный одному году или большему количеству лет. Среднесрочные инвестиции - это покупка активов на срок, равный нескольким месяцам. Спекулятивные и краткосрочные инвестиции же в свою очередь - это покупка активов исключительно ради возможного изменения цены".

Читайте на РБК Pro

По мнению аналитиков УК "Альфа-Капитал", "в среднем краткосрочное инвестирование - до года. Среднесрочное - от года до трех лет, долгосрочное - от трех-пяти лет".

При этом большинство опрошенных нами экспертов склоняются к мысли, что долгосрочные инвестиции - это пять и более лет, среднесрочные - два-три года, хотя иногда это и пять месяцев. А краткосрочные - несколько месяцев или год.

Мировая практика на наших рельсах

Нужно понимать, что во всем мире инвесторы, в особенности если речь идет о вложениях в инвестиционные фонды, ориентируются на долгосрочное инвестирование - на срок более пяти лет. Это лежит в основе персонального финансового планирования и определяет поведение инвестора в зависимости от движения рынка.

"Инвестор, ориентированный на долгие сроки, не бросается все продавать или спешно менять инвестиционную стратегию, лишь только рынок двинется вниз. Он спокоен и уверен в том, что за счет срока вложений все спады рынка будут нивелированы", - считает директор департамента развития коллективных инвестиций "БКС Премьер" М.Лазуткина.

"Многие российские клиенты-инвесторы не успевают "поймать" рост рынка именно потому, что они его ловят, а не инвестируют по заранее выстроенной индивидуальной стратегии, как это принято во всем мире", - отметила она.

"Исходя из национальных ментальных особенностей, уровня развития и экономики, финансовой грамотности населения, нужно признать, что россияне по своей природе скорее спекулянты, чем инвесторы, и спекулятивный подход они готовы переносить на любые финансовые инструменты, вне зависимости от их природы, стратегии и сложившейся мировой практики", - заявила М.Лазуткина.

Хороший тон российского рынка

В настоящее время на российском рынке правят бал консервативные стратегии - как в доверительном управлении, так и в управлении паевыми фондами. Инвесторы помнят не только рост рынка, но и периоды спада, и многие из них, как считают участники рынка, скоро начнут более трезво оценивать новую реальность и в соответствии с ней строить более долгосрочные инвестиционные планы, борясь с желанием рисковать и спекулировать.

Все больше клиентов инвестиционных компаний начинают искать возможности инвестировать в защитные продукты, предпочитают фонды с консервативным портфелем, оценивают возможности глобальных рынков.

"Самое время учить новое поколение инвесторов реально подходить к постановке целей, а также ориентироваться на долгосрочные вложения в рынок ценных бумаг, прививать инвестиционную дисциплину", - считает М.Лазуткина.

Аналогичного мнения придерживаются и эксперты УК "Интерфин КАПИТАЛ". "Желательно инвестировать свои средства на долгосрочный период. Чем более длительным выбирается горизонт инвестирования, тем меньше колеблется показатель среднегодовой доходности инвестирования", - считают они.

При этом, по мнению М.Лазуткиной, "нужно помнить о том, что после падения или стагнации на рынке всегда наступал период роста". Насколько он может быть продолжительным, прогнозировать сложно, однако каждому по силам уже сейчас выстроить свою собственную инвестиционную стратегию, запланировать срок, выбрать комфортный продукт и начать инвестировать.

Среднесрочные инвестиции

Понятие инвестиций и их виды в зависимости от срока инвестирования

Определение 1

Инвестирование представляет собой вложение ценностей в различные виды деятельности, наиболее перспективно развивающие отрасли экономики, реформирование производства, различные активы и новейшие технологии.

Рынок инвестиций является достаточно обширным, способствует развитию экономики. Инвестирование является как способом заработка, так и способом хранения средств.

При инвестировании важной характеристикой является срок, во время которого инвестированные средства будут аккумулироваться в прибыль. Исключением являются спекулятивные операции (после покупки валюты ее дальнейшая перепродажа может произойти в любое время).

В зависимости от срока инвестирования инвестиции могут быть долгосрочными (более 5 лет), среднесрочными (от года до 5 лет) и краткосрочными (до одного года).

Большинство инвесторов не выделяют среднесрочные инвестиции. В таких случаях принято считать, что долгосрочные вложения – это инвестиции со сроком от одного года.

Объекты среднесрочных инвестиций

При среднесрочном инвестировании денежные средства обычно возвращаются в срок до 3 лет. Чаще всего объектом среднесрочных инвестиций выступают:

  • ценные бумаги,
  • акции,
  • облигации,
  • долгосрочные векселя,
  • банковские депозиты,
  • внеоборотные материальные активы,
  • драгоценные металлы,
  • недвижимость,
  • филиалы,
  • дочерние компании.

Замечание 1

Наиболее распространенными объектами являются ценные бумаги и драгоценные металлы.

Инвестирование в ценные бумаги не требует вложения крупных сумм, вместе с тем не стоит ожидать от такого вложения получения большой прибыли. Инвестировать целесообразно в тот момент времени, когда ставки стабильны либо снижаются.

Готовые работы на аналогичную тему

Вложения в драгоценные металлы гарантируют сохранность капитала, обеспечивают сохранность средств от инфляции и обесценения актива. Самым распространенными металлами являются золото и серебро, цены на которые постоянно меняются, чаще всего в сторону повышения. Также примером эффективных среднесрочных инвестиций выступает лизинг.

Лизинг представляет собой процесс инвестирования свободных средств на основании договора финансовой аренды, при котором арендодатель покупает для арендатора имущество, а арендатор оплачивает арендную плату за это имущество на протяжении некоторого времени, по истечении которого он обязуется его выкупить.

Предметом лизинга может быть движимое или недвижимое имущество, разрешенное к свободному обращению на рынке, относящееся к классу основных средств.

Преимущества среднесрочного инвестирования

Среднесрочные инвестиции пользуются большим спросом в связи с отсутствием высокого риска, наличием довольно высокой надежности и суммы получаемой прибыли.

Период окупаемости капитала не занимает слишком много времени, полученный в короткие сроки доход сразу можно направить на реализацию новых инвестиционных проектов. Вместе с тем, в отличие от краткосрочных инвестиций, среднесрочные предполагают большую капитализацию вложенных средств. Данные вложения стимулируют развитие фондовых рынков и экономики в целом.

Среднесрочные инвестиции позволяют одновременно развиваться и инвесторам, и компаниям, чьи акции были признаны рентабельными. Инвесторы получают возможность влиять на деятельность компаний, их рентабельность означает растущие доходы инвесторов.

Замечание 2

Многие объекты инвестирования, например вложение средств в банковские депозиты, застрахованы от возможных рисков и позволяют формировать «финансовую подушку безопасности». То есть среднесрочные инвестиции направлены не на извлечение прибыли в короткий период, а стабильного дохода – на протяжении длительного времени.

Среднесрочные инвестиции

Предположим, что ваша дочь пойдет в колледж через 6 лет, а вы только-только начали копить деньги на это большое событие. Или через семь лет вам понадобится шикарный «ягуар», чтобы преодолеть вполне вероятный кризис среднего возраста. Несмотря на весьма различные цели каждый из этих инвестиционных сценариев имеет общий мотив — каждый из них говорит о среднесрочных целях.

В этом разделе мы рассмотрим среднесрочные инвестиции с горизонтом планирования от пяти до десяти лет.

Как и в случае с долгосрочным инвестированием инвестиции на средние сроки начинаются  с определения целей и объема денежных средств, которые вам понадобятся для того, чтобы этих целей достичь.

Если вы знаете, сколько денег вам нужно для того, чтобы достичь своей цели — к примеру, если вы прикинули, сколько будет стоить тот самый «ягуар» через семь лет — вы можете воспользоваться уже упоминавшимися ранее онлайн средствами для поиска распределения активов, которые позволят вам подобрать наиболее безопасный состав акций и облигаций для того, чтобы накопить необходимую сумму.

Однако вполне вероятно, что количество денег, которое вам понадобится, будет оставаться неясным, или, быть может, ваши условия позволяют вам быть достаточно гибкими касательно размера накоплений. К примеру, вы осознаете, что вы не сможете накопить 150 тысяч долларов, необходимых для обучения вашей дочери в колледже, через шесть лет и будете довольствоваться тем, что удастся скопить.

Вы не сможете накопить 150 тысяч долларов, необходимых для обучения вашей дочери в колледже через шесть лет, и будете довольствоваться тем, что удастся скопить.

В этих случаях вам понадобится портфель, который будет сочетать в себе качества как краткосрочного, так и долгосрочного инвестирования. Инвесторы с короткими горизонтами планирования используют в основном облигации и наличные инструменты для того, чтобы сохранить свой капитал. Инвесторы, нацеленные на долгосрочное инвестирование, обычно полагаются на более высокодоходные акции в силу того, что у них есть время на восполнение всех возможных убытков. Те из инвесторов, которые попадают между этими двумя крайними категориями, должны использовать акции для того, чтобы получать повышенный доход, и облигации для того, чтобы сохранять то, что у них уже есть.

Многие финансовые аналитики полагают, что среднесрочным инвесторам следует размещать 25% своего портфеля в облигациях и наличных денежных инструментах, а оставшиеся 75% — в акциях. Те из инвесторов, которые крайне озабочены возможным риском, могут разместить в облигациях до 35% своего портфеля.

Низкорисковую часть своего портфеля можно просто разместить в банке или нескольких банках, а можно также изучить возможности, которые были рассмотрены в разделе о краткосрочном инвестировании.

Для той части портфеля, которая нацелена на принесение дохода, наилучшим образом подойдут акции. Большинству инвесторов индивидуальным акциям стоит предпочесть паи фондов взаимных инвестиций. Эти фонды предлагают инвесторам моментальную диверсикицаию, которая особенно важна для инвесторов со средним горизонтом планирования. Такие инвесторы не могут в полной мере наслаждаться всеми возможностями рыночной изменчивости и принимать на себя риски так, как это делают  долгосрочные инвесторы.

Наилучшим выбором для среднесрочных инвесторов будут паи фондов компаний с крупной капитализацией смешанного типа. Такие фонды инвестируют в базовые активы рынка акций США и включают в себя как акции компаний роста, так и акции компаний стоимости, тем самым повышая стабильность инвестиций в те периоды, когда фондовый рынок переживает трудные времена. Паи фондов компаний с крупной капитализацией смешанного типа обычно бывают менее рискованными, чем все остальные типы фондов, инвестирующих в акции США.

Сбалансированные фонды, также известные как «гибридные» фонды, являются еще одной альтернативой для среднесрочных инвесторов. Сбалансированные фонды вкладывают средства инвесторов и в акции, и в облигации. Они обеспечивают «сбалансированный» доход, поддерживая определенный паритет между этими двумя классами активов, обычно размещая около 60% в акции и оставшиеся 40% в облигации.

Однако для некоторых среднесрочных инвесторов такая доля вложений в акции может быть излишне консервативной. Им стоит повнимательнее присмотреться к портфелю сбалансированных фондов, поскольку у некоторых из них доля акций может достигать искомых 70 — 75 %.

Негативной стороной сбалансированных фондов являются высокие издержки. Обычно вы сможете купить по отдельности паи фонда краткосрочных облигаций и паи фонда акций компаний с крупной капитализацией и сильно выиграть в размере ежегодных издержек. Тем не менее, сбалансированные фонды крайне удобны и, справедливости ради, следует заметить, что не все они имеют высокие ежегодные издержки — внимательному инвестору стоит только тщательнее посмотреть на проспекты фондов и информацию по ним, находящуюся в обязательном открытом доступе.

Долгосрочные и краткосрочные инвестиции: понятие, оценка и классификация

Как производится учет вложений на различные периоды времени

Любые организации, занимающиеся инвестиционной деятельностью, нуждаются в учете своих инвестиций. Вклады в ценовом эквиваленте могут обладать действующей номинальной и рыночной ценой. Первый тип предполагает сумму, указанную на самом бланке определенной ценной бумаги. Подсчет уставного капитала предполагает общее количество имеющихся акций на основе их номинальной стоимости.

Что касается второго типа, он выражается в стоимости обмена или реализации ценной бумаги, совершаемых между объектами купли-продажи данных средств. То есть, рыночная стоимость – это цена, установленная на основе показателей рынка на те или иные акции.

На предприятиях любые, включая среднесрочные инвестиции, выступающие активами, подсчитываются на основе стоимости покупки или их себестоимости. Ко второму пункту относятся затраты на оплату труда консультантов, агентов, дилеров, поставщиков, различные взносы органов и фондовых бирж, услуги финансовых учреждений, организации переводов и так далее.

При покупке классификация инвестиций осуществляется на основе их цены, что затем имеет свое отражение в общей себестоимости вложений. Для долгосрочных вкладов это цена приобретения, цена с переоценкой, а также наименьшая возможная цена. Краткосрочные инвестиции предполагают учет рыночной цены и самой низкой цены. Оценка выгоды данных инвестиций при корректировке рыночной стоимости основывается на отчетных периодах, где такие обстоятельства были зафиксированы.

При этом аналитика для любых видов инвестиций осуществляется с использованием видов данных вкладов и по наименованию эмитентов.

Аналитический учет денежных инвестиций позволяет вкладчику получить доступ к исчерпывающим, достоверным и своевременным сведениям. В этих целях любые ценные бумаги предприятия имеют свое описание в журнале учета. Сюда относятся:

  • Название эмитента.
  • Цена при покупке и номинальная для каждой ценной бумаги.
  • Отображение серийных номеров.
  • Точная дата купли-продажи.
  • Объем акций и прочие аспекты.

При хранении акций в депозитариях, отчетность обязана содержать данные об их реквизитах.

Комплекс мер по подсчету вкладов также содержит в себе инвентаризацию вкладов. При осуществлении данных мероприятия производится проверка выделенных займов и фактических вложений для приобретения ценных бумаг. Помимо этого, анализируется корректность оформления акций, соответствие объема учетным сведениям, реальность их цены, грамотность описания выгоды или убытка при осуществленных с ними операциях.

Также при инвентаризации действующих инвестиций требуется проведения проверки учетных сведений предприятия и выписок компаний, обеспечивающих функционал контроля реестра и процедуру хранения имеющихся акций.

Таким образом, учет инвестиций включает в себя применение общих методик и инструментов ведения подсчетов, включая аналитику, регистры, сведения налогового и бухгалтерского учета, а также другую информацию.

Как оценивается инвестиционная привлекательность

Ключевое значение для процедуры оценки целесообразности осуществления тех или иных денежных инвестиций имеет установление эффективности данных вкладов. Проект вложений признается достаточно выгодным, если кроме сохранности инвестированных денег также достигается их стабильный рост.

Определение степени эффективности вложений производится на основе сравнения с прочими вариантами инвестиций. Что касается экономической оценки вкладов, она определяется при помощи различных статистических и динамических инструментов – выведения нынешней чистой цены, дисконтирования, рентабельности, определение окупаемости и расчетных норм прибыли, включая внутреннюю, а также прочих методик.

Сбалансированные среднесрочные инвестиции в сегодняшней ситуации?

Я ищу сбалансированные инвестиции на среднесрочный период (максимум 8 лет).

Вначале я смотрел на облигации в их разных формах, но на самом деле они предлагают почти такую ​​же процентную ставку, что и сберегательные счета (я живу в Швейцарии, где ставки очень низкие, чтобы противопоставить силу франка).

После этого я решил начать изучать стратегические фонды, так как они обеспечивают хорошую степень диверсификации и предлагают различный уровень рисков (я бы выбрал сбалансированный профиль: 45% облигаций и 45% акций плюс дивизии). Но даже в этом случае доходность немного выше, чем у сберегательного счета (мой текущий сберегательный счет дает 1,25%).

Поэтому акции являются лучшими инвестициями на данный момент? Учитывая рыночную цену многих «громких» имен, это выглядит так. Например, UBS Bank имеет цену 11,3 швейцарских франков, а несколько месяцев назад он составлял около 60 швейцарских франков.

Теперь меня интересует исследование азиатских рынков и, в частности, компаний в сфере ИТ. В таком случае, будут ли зонтичные фонды лучшим видом инвестиций? Это позволило бы мне расширить базу инвестиций в тот же сектор, сохраняя при этом риски сниженными по сравнению с инвестициями непосредственно в акции.

Тал Фишман

Для среднесрочного горизонта, о котором вы упомянули, сбалансированный портфель, в большей степени ориентированный на высококлассные корпоративные облигации, но с минимум 20% акций, был бы надежной ставкой. Основным принципом, который следует помнить для любого горизонта за пределами краткосрочного (менее 1 года), является диверсификация. В вашем случае, находясь в Швейцарии, я призываю вас просмотреть прошлые компании и облигации, имеющиеся в Швейцарии, и диверсифицировать свою деятельность на другие страны и валюты. Домашний уклон - одно из самых распространенных и пагубных влияний на личные портфели людей, живущих в небольших странах. Я также держался бы в стороне от попыток делать ставки по сектору / стране, таким как азиатские рынки или IT, если у вас нет специальных знаний.

UBS, кстати, вообще не является представителем акций. В настоящее время рынки очень обеспокоены скрытой подверженностью европейских банков государственному долгу Греции. Это может или не может решить в пользу UBS однажды, но сейчас инвестиции в UBS (или любой другой европейский банк) очень спекулятивны и не подходят для среднего инвестора.

Эрик Лоран: среднесрочные инвестиции

Эрик Лоран: среднесрочные инвестиции

Причиной нашей встречи стали кадровые изменения в компании, в первую очередь – уход Андрея Мордвинкина.

Я хочу внести ясность: то, что Андрей покинул компанию, не означает, что мы собираемся закрывать или продавать ее. Полгода назад я говорил, что мы хотим реинвестировать в эту компанию, чтобы дистрибуция стала еще более важной для Weitnauer. Единственное, что с тех пор поменялось -  что директор теперь не Андрей, а Ибрагим Ульбашев. Все остальное осталось прежним. Мы всё так же стремимся развивать дистрибуцию, и у нас есть новые идеи.

Мы понимаем, какое впечатление создают подобные перемены. Скажу, что De Bon Ton был проектом группы компаний Weitnauer, в нём мы хотели попробовать что-то новое для нас. Он не оправдал себя, и мы его закрыли. LPI Rus - это не проект, это компания, которая существует уже 10 лет. Если вы проанализируете историю Weitnauer Group, то вы увидите, что мы никогда не закрывали компании, только проекты.

Кто теперь руководит компанией?

Я и Ибрагим. Поскольку сейчас я почти постоянно живу в России, то решил приять руководство над LPI Rus. Но я всё ещё иностранец в этой стране, и буду долго оставаться таковым. Я попросил Ибрагима присоединиться к управлению LPI Rus, и он согласился. Он любит часовой бизнес, сам коллекционирует часы. Он знает нюансы управлении компанией, так как уже 6 лет является ее генеральным директором. Я ему полностью доверяю. Он очень помог мне адаптироваться в России, когда я приехал сюда 10 лет назад. Сейчас он заменил Андрея Мордвинкина, взяв на себя его функции операционного директора.

Несколько месяцев назад вы прекратили сотрудничество с Fossil Group. Не это ли стало причиной изменений?

Не только. Рынок заставляет урезать расходы. Сокращение было проведено во всех отделах. Совет Директоров компании в любом случае попросил бы меня это сделать. Но я не хотел, чтобы сокращения повлияли на продажи или на представление брендов на рынке, которое остаётся на должном уровне. Сокращения должны были коснуться большего количества персонала, но я этого не сделал. Это был осознанный риск. Я хочу сохранить компанию в долгосрочной перспективе. Наши осторожные изменения дадут нам больше возможностей для работы с марками, которые могут успешно проявить себя на рынке. Я называю это инвестированием в среднесрочную перспективу. Я инвестирую в будущее. Мы уверены, что оставшиеся бренды смогут закрыть то пространство, которое раньше занимала Fossil Group.

Вы сконцентрируетесь на развитии других брендов?

Конечно! Когда мы прекращаем работать с брендом, он возвращает компании капитал, ведь мы больше не приобретаем товар, а только продаём. Эти деньги будут реинвестированы в компанию, в актуальные марки, новые проекты. Важно отметить, что эти деньги не уйдут за границу, они останутся здесь, в России, в LPI Rus. Так что да, у нас станет больше средств для инвестиций, и мы будем их использовать.

Сегодня в нашем портфеле много брендов, в этом есть свои плюсы и минусы. Со многими дела обстоят хорошо, они отлично продаются. С другими мы могли бы работать лучше. С третьими есть сложности, потому что они предназначались именно для De Bon Ton. Их не много, но они есть. Поэтому на следующие несколько месяцев наша цель заключается в представлении брендов, которые интересны LPI в рамках российского рынка.

Можете ли вы описать долгосрочную стратегию LPI Rus?

Я не могу сейчас подробно обсуждать стратегию, предлагаю встретиться месяца через 3-4. Скажу буквально пару слов. На сегодняшний день мы намерены развивать бренды с большим потенциалом, которые могут достигнуть большого успеха. У нас есть замечательные марки, которые пока недооценены. Благодаря расставанию с Fossil Group мы имеем больше времени и ресурсов для работы с ними. К тому же часовой рынок гораздо шире того ассортимента, который имеет LPI Rus.

Долгое время LPI Rus направляла большую часть усилий на развитие люксовых брендов. Чьей идеей явилось концентрация именно на данной группе товаров и почему произошел разворот?

Это была идея моего отца. Мы занимались дистрибьюцией в Турции, и в нашем портфолио были такие бренды, как Breguet, Ulysse Nardin и другие. Бизнес в Турции был успешен, поэтому когда 10 лет назад мы пришли в Россию, перенесли сюда часть этих отношений. Когда рынок изменился, мы переключились на работу с более массовыми, модными брендами. В душе я уверен, что в будущем LPI вернется в люксовый сегмент.

6. Краткосрочные и долгосрочные инвестиции. Инвестиции

Читайте также

Краткосрочные и долгосрочные кредиты

Краткосрочные и долгосрочные кредиты Кредит на цели строительства относится к краткосрочным, и его длительность колеблется от шести до тридцати шести месяцев в зависимости от масштабов и бюджета проекта. Процентные ставки по таким кредитам могут быть самыми

Долгосрочные инвестиции

Долгосрочные инвестиции Как только закончились рождественские каникулы, я вернулся в свою академию в Нью-Йорке. Тяжело было покидать теплые берега Гавайских островов и возвращаться в холодную зиму Нью-Йорка. Вместо того чтобы носиться по волнам на доске

82. Краткосрочные, долгосрочные и среднесрочные кредиты

82. Краткосрочные, долгосрочные и среднесрочные кредиты В зависимости от срока банковские кредиты делятся на краткосрочные, долгосрочные и среднесрочные.Краткосрочные кредиты – кредиты, срок пользования которыми не превышает одного года. В основном они обслуживают

Депозит на краткосрочные финансовые цели

Депозит на краткосрочные финансовые цели Что касается депозита на краткосрочные финансовые цели сроком в пару лет, то в данном случае можно порекомендовать следующие варианты.Относительно срока депозита : он должен четко совпадать со сроком, который вы определили для

2.1. Долгосрочные инвестиции государственных органов и органов местного самоуправления

2.1. Долгосрочные инвестиции государственных органов и органов местного самоуправления 2.1.1. Порядок предоставления инвестиций в виде бюджетных средств Финансирование строительства осуществляется в соответствии с Положением о формировании перечня строек и объектов

2.2. Долгосрочные инвестиции юридических лиц

2.2. Долгосрочные инвестиции юридических лиц Участниками инвестиционной деятельности наравне с органами власти могут быть организации и физические лица. В таком случае они становятся потенциальными собственниками недвижимости (или ее части), если до окончания

59. Краткосрочные, долгосрочные и среднесрочные кредиты

59. Краткосрочные, долгосрочные и среднесрочные кредиты В зависимости от срока банковские кредиты делятся на краткосрочные, долгосрочные и среднесрочные.Краткосрочные кредиты – кредиты, срок пользования которыми не превышает одного года. В основном они обслуживают

48. Краткосрочные, долгосрочные и среднесрочные кредиты

48. Краткосрочные, долгосрочные и среднесрочные кредиты В зависимости от срока банковские кредиты делятся на краткосрочные, долгосрочные и среднесрочные.Краткосрочные кредиты – кредиты, срок пользования которыми не превышает одного года. В основном они обслуживают

4. Краткосрочные и долгосрочные инвестиции

4. Краткосрочные и долгосрочные инвестиции Долгосрочные инвестиции вкладываются на период от трех и более лет, краткосрочные на период от одного года. Эффективное управление всеми сферами деятельности предприятия обеспечивает успешное развитие в условиях разумной

101. Долгосрочные инвестиции предприятия

101. Долгосрочные инвестиции предприятия Долгосрочные инвестиции – это затраты на создание, увеличение размеров, а также приобретение внеоборотных активов длительного пользования, не предназначенных для продажи, за исключением долгосрочных финансовых вложений в

3.1 Краткосрочные последствия

3.1 Краткосрочные последствия Тем не менее негативное воздействие этих решений, усиленное отставкой правительства Кириенко 23 августа, было крайне серьезным. Решение о расширении валютного коридора, или либерализации валютного курса, практически привело к крупнейшей

4.2.11 Краткосрочные меры по сокращению неплатежей

4.2.11 Краткосрочные меры по сокращению неплатежей Для сокращения накопленной задолженности необходимо проводить политику кнута и пряника по отношению к предприятиям-дебиторам и к предприятиям-кредиторам. Надо ввести разный налоговый режим для текущей и просроченной

Сбалансированы ли краткосрочные и долгосрочные цели?

Сбалансированы ли краткосрочные и долгосрочные цели? Стратегическое планирование ведется в режиме реального времени, с учетом изменений конкурентной среды и собственных сильных и слабых сторон, поэтому требуется определить не только долгосрочные цели, но также

Краткосрочные цели

Краткосрочные цели Я определяю краткосрочные цели как те цели, на достижение которых требуется от одного дня до одного года. И хотя по своей необходимости эти цели являются более скромными, чем долгосрочные цели, по своей важности они имеют равное с ними значение. Капитан

Заблуждение № 8 Делайте долгосрочные диверсифицированные инвестиции

Заблуждение № 8 Делайте долгосрочные диверсифицированные инвестиции Все описанные заблуждения представляют собой правила, которые разработаны богатыми специально для вас, чтобы вы по-прежнему оставались наемными работниками и не могли приблизиться

Инвестиции в публично торгуемые бумаги и прямые инвестиции

Инвестиции в публично торгуемые бумаги и прямые инвестиции Стратегии активного владенияБудучи стратегическим владельцем и доверенным лицом холдингов в cфере публично торгуемых ценных бумаг, инвестор может влиять на корпоративное поведение через голосования по

Среднесрочное определение

Что такое среднесрочный?

Среднесрочный период - это период владения или инвестиционный горизонт, который носит промежуточный характер. Точный период времени, который считается среднесрочным, зависит от личных предпочтений инвестора, а также от рассматриваемого класса активов.

На рынке фиксированного дохода облигации со сроком погашения от 2 до 10 лет считаются среднесрочными облигациями.

Ключевые выводы

  • Среднесрочный период - это период владения или инвестиционный горизонт, который носит промежуточный характер.
  • Точный период времени, который считается среднесрочным, зависит от личных предпочтений инвестора, а также от рассматриваемого класса активов.
  • На рынке фиксированного дохода облигации со сроком погашения от 2 до 10 лет считаются среднесрочными облигациями.

Дневной трейдер, который редко держит открытые позиции на ночь, может рассматривать акцию, которая удерживается в течение нескольких недель, как среднесрочную позицию, тогда как долгосрочный инвестор может определить среднесрочный период как период удержания от одного до трех лет.Точно так же домовладельцы могут рассматривать любой период менее 10 лет как среднесрочный горизонт в отношении недвижимости.

Среднесрочный период можно противопоставить как краткосрочному (часто считается, что он составляет менее одного или двух лет), так и долгосрочному (более 10 лет).

Понимание среднесрочной перспективы

Определение временного горизонта инвестиции, также называемого сроком, обычно основывается на намерении или цели инвестиции, а не на характере самой инвестиции.Инвестор может подумать, когда средства будут использоваться для других целей, или будет ли единовременная выплата или поток дохода желаемым результатом. Наиболее распространены короткие, средние и длинные термины.

Хотя этот термин не обязательно обозначает конкретный период времени, многие считают краткосрочным периодом менее двух лет; от двух до десяти лет в среднесрочной перспективе; и все, что превышает 10 лет, считается долгосрочным. Поскольку эти временные рамки являются гибкими и открытыми для интерпретации, то, что может быть среднесрочной инвестицией для одного человека, можно охарактеризовать как долгосрочную инвестицию для другого инвестора.

На толерантность инвестора к риску сильно влияет срок вложения. Например, если вы собираетесь приобрести автомобиль в течение следующих двух лет, разумно инвестировать консервативно. Вы можете рассмотреть традиционные сберегательные счета или компакт-диск (при условии, что до погашения будет подходящее время). Поскольку средства потребуются в ближайшее время, волатильность на рынках с более высоким риском может фактически помешать достижению целей.

Делая сбережения для более долгосрочных целей, таких как выход на пенсию через 20 лет, вы, как правило, можете позволить себе взять на себя более высокий уровень риска с целью получения более высокой прибыли на раннем этапе.Поскольку средства не потребуются в течение некоторого времени, счет может выдерживать определенную степень рыночных колебаний. По мере приближения человека к пенсионному возрасту установленный временной горизонт может сместиться с долгосрочного на среднесрочный, что побудит его перейти к более консервативным инвестициям.

Если ваши цели среднесрочные, вам следует искать баланс между риском и доходностью - действовать более консервативно, чем если бы ваши цели были долгосрочными, но выбирайте больший риск, чем если бы ваши цели были краткосрочными.Некоторыми примерами среднесрочных инвестиций являются различные типы облигаций (со сроком погашения от трех до 10 лет), фонды дохода или фонды роста.

Среднесрочные (инвестиции) - Определение

Назад к : ИНВЕСТИЦИОННАЯ ТОРГОВЛЯ И ФИНАНСОВЫЕ РЫНКИ

Среднесрочный

Среднесрочный - это термин, используемый в инвестициях для описания периода удержания инвестиций от 1 до 3 лет. Временной горизонт в среднесрочных инвестициях является промежуточным, ожидается, что инвестор получит окупаемость инвестиций и первоначальный капитал в течение 1–3 лет.Иногда среднесрочные инвестиции могут длиться до пяти лет в зависимости от потребностей инвестора и типа активов. Например, есть облигации, срок погашения которых составляет от пяти до 10 лет и которые относятся к категории среднесрочных облигаций. Как правило, намерение, лежащее в основе инвестиций, является более важным горизонтом для оценки инвестиций как среднесрочных, а не обязательно самих инвестиций.

Еще немного о среднесрочной перспективе

Среднесрочные активы или инвестиции принадлежат различным инвесторам для различных целей.Например, индивидуальный инвестор может купить среднесрочные облигации для покрытия расходов, которые могут возникнуть в ближайшем будущем, таких как оплата обучения детей в школе, покупка недвижимости, открытие бизнеса и по другим причинам. Кроме того, у биржевых трейдеров есть другой критерий для измерения того, какая позиция квалифицируется как среднесрочная, например, инвестор, который удерживает позицию в течение недели, может рассматривать удержание позиции в течение месяца как среднесрочную позицию. Это означает, что не существует строгого измерения временного горизонта или продолжительности инвестиций, которые бы считались среднесрочными.Например, в сфере недвижимости недвижимость, находящаяся в собственности менее 10 лет, может быть помечена как среднесрочные активы.

Допуск к риску, нормы прибыли и сроки действия

Срок действия краткосрочных, средних и длинных активов может быть достаточно гибким. Например, активы, удерживаемые на срок менее трех лет, часто называют краткосрочными, а активы от 3 до 10 - среднесрочными; и 10 лет и более - это долгий срок. Допуск к риску инвестиций варьируется и зависит от того, как быстро инвестор пытается получить доступ к начальному капиталу.В то время как краткосрочные инвестиции сопряжены с более высокими рисками, долгосрочные инвестиции имеют более низкие риски. Нормы возврата инвестиций или активов также определяются типом активов, сроком погашения и иногда другими факторами, такими как рыночные силы. Однако известно, что среднесрочные инвестиции обеспечивают баланс между риском и доходностью. Ссылки для Medium Term https://www.investopedia.com/terms/m/mediumterm.asphttps://financial-dictionary.thefreedictionary.com/Medium+termhttps://seekingalpha.com/article/4156091-case- среднесрочные инвестиции https:// learn.tradimo.com/...stock.../69-1077-your-5-step-guide-to-successful-medium...https://fairmontequities.com/why-medium-term-trading-is- лучшая-стратегия /

Была ли эта статья полезной?

Как инвестировать для достижения среднесрочных целей

Есть множество советов, когда дело доходит до инвестирования на пенсию. И есть множество ресурсов, которые помогут вам найти лучший сберегательный счет для ваших краткосрочных потребностей.

А как насчет ваших среднесрочных целей? Что делать, если вы хотите купить дом через пять лет? Или что, если ваш ребенок пойдет в колледж через восемь лет?

Как вы собираетесь вкладывать средства для достижения целей, которые появятся не через несколько десятилетий и не будут реализованы в ближайшие пару лет?

Эта статья поможет вам разобраться.

Каковы ваши инвестиционные возможности для среднесрочных целей?

Прежде чем вы начнете делать какой-либо инвестиционный выбор, вам необходимо знать, какие у вас есть варианты.И хотя существует множество различных вариантов, которые вы можете сделать, вот общие категории, в которые попадает большинство из них.

Сберегательные счета: Сберегательные счета не следует упускать из виду как жизнеспособный вариант, особенно если вам нужна определенная сумма в долларах к определенной дате для достижения вашей цели.

CD: CD часто обеспечивают несколько более высокую процентную ставку, чем сберегательные счета, но есть два потенциальных недостатка, которые следует учитывать.Во-первых, вы можете быть оштрафованы за досрочное снятие денег. Во-вторых, если процентные ставки продолжат расти, возможно, вскоре вы сможете получить более высокую процентную ставку со сберегательным счетом, чем с того компакт-диска, который вы покупаете сегодня.

Индексные фонды облигаций: Индексные фонды облигаций - это один из способов взять на себя немного больший риск в поисках лучшей прибыли. С 1928 года средняя годовая доходность 10-летних казначейских облигаций США составляла 4,88%, максимальная годовая доходность - 32.81%, а самая низкая годовая доходность составила -11,12%. Другие типы облигаций обычно несут больший риск.

Фонды фондовых индексов: Скорее всего, вы не захотите вкладываться в акции для среднесрочных целей, но их можно использовать в определенной пропорции, чтобы обеспечить немного больший потенциал роста. Обратной стороной является возможность больших убытков, особенно если это произойдет прямо перед тем, как вам понадобятся деньги. С 1928 года средняя годовая доходность S&P 500 составляла 9,65%, самая высокая годовая доходность составляла 52,56%, а самая низкая годовая доходность составляла -43.84%.

Единые паевые инвестиционные фонды: Существует множество единых фондов, которые обеспечивают стабильное сочетание акций и облигаций. Если вы откладываете деньги на учебу в колледже, в частности, планы 529 обычно предлагают универсальные фонды с учетом возраста, которые могут быть вам полезны.

Как найти правильный баланс

Имея это в качестве основных вариантов, как вы смешиваете и сопоставляете, чтобы найти правильный инвестиционный баланс для ваших конкретных целей?

Вот несколько вопросов, которые помогут вам сузить круг вопросов.

1. Как скоро ваш дедлайн?

Чем раньше вам понадобятся деньги, тем более консервативными должны быть ваши вложения.

Разумное эмпирическое правило - ожидать, что в случае краха рынка вы можете потерять половину всех денег, которые вы вложили в фондовый рынок в любой данный год. Вы также можете рассчитывать вернуть эти деньги со временем, но это может занять несколько лет.

Конечно, для восстановления этой потери в течение нескольких лет необходимо, чтобы у вас было несколько лет ожидания восстановления.Если вы этого не сделаете, вам, вероятно, не следует вкладывать слишком много денег в акции.

2. Насколько точен ваш дедлайн?

Если вам нужна определенная сумма денег к определенной дате, предел ошибки меньше, и поэтому вы можете выбрать более консервативное сочетание инвестиций.

Но что, если у вас есть некоторая гибкость с графиком или суммой денег, которая вам нужна?

Например, может быть, вы хотите оплатить все обучение своей дочери в колледже, но вас устраивает, что она может взять ссуду, если вы не можете.Или, может быть, вы хотите купить дом через четыре года, но вы можете подождать шесть или семь лет, если потребуется.

В подобных случаях вы можете пойти на немного больший риск, поскольку обратная сторона на самом деле не так уж и плоха.

3. Какая норма доходности вам нужна?

Если вы можете сэкономить много денег для достижения поставленной цели, вам может не потребоваться большая прибыль для ее достижения.

В качестве крайнего примера предположим, что через пять лет вы хотите иметь 50 000 долларов в качестве первоначального взноса за дом.Если вы сможете сэкономить 833,33 доллара в месяц, то через пять лет у вас будет ровно 50 000 долларов, даже при нулевой прибыли.

Если вы откладываете достаточно денег, чтобы достичь своей цели с небольшой прибылью, вероятно, не стоит рисковать и получать более высокую прибыль. Обратные стороны почти всегда будут более значительными, чем положительные.

4. Довольны ли вы взлетами и падениями рынка (особенно падениями)?

Даже если ваша цель гибкая и вы технически можете позволить себе некоторый риск, стоит спросить, готовы ли вы эмоционально справляться с взлетами и падениями (и особенно с падениями) фондового рынка.

Вы бы чувствовали себя комфортно, если бы 30% денег, которые вы копите на дом, исчезли во время краха рынка? Если нет, то вкладывать 60% своих сбережений в фондовый рынок - не лучшая идея, даже если другие факторы могут служить аргументом в пользу такой агрессивности.

Как найти свой личный баланс

Сложность такого вопроса заключается в том, что на него нет однозначного ответа. Даже имея точные ответы на все вышеперечисленные вопросы, невозможно точно сказать, какую часть своих сбережений вы должны положить на сберегательный счет, облигации, акции или что-то еще.

Но вы, безусловно, можете приблизиться и найти баланс, который вам подходит. Вот один из подходов к этому:

  1. Используйте анкету распределения активов, подобную этой, предоставленной Vanguard, чтобы получить отправную точку для вашего целевого распределения активов.
  2. Если, ответив на четыре вопроса выше, вы почувствуете, что вам нужен более консервативный подход, перенесите часть или все предлагаемое размещение акций на облигации и частично или полностью предложенное размещение облигаций на сберегательные счета или компакт-диски.
  3. Если, ответив на четыре вышеупомянутых вопроса, вы чувствуете себя комфортно с более агрессивным подходом, перенесите часть предлагаемого распределения облигаций на акции.

Прежде всего помните, что здесь действительно важно просто достичь своей цели. Все остальное не имеет значения, в том числе возможность упустить лучшую отдачу от других инвестиций.

Мэтт Беккер, CFP® - платный финансовый планировщик и основатель Mom and Dad Money , где он помогает молодым родителям контролировать свои деньги, чтобы они могли заботиться о своих семьях.

Еще Мэтт Беккер:

Лучшие инвестиции для достижения ваших целей 2021 - Советник Forbes

От редакции. Советник Forbes может получать комиссию за продажи по партнерским ссылкам на этой странице, но это не влияет на мнения или оценки наших редакторов.

Не существует универсального подхода к достижению ваших инвестиционных целей. Стратегия, которая работает с пенсионными сбережениями, может плохо подходить для первоначального взноса за дом или вашего чрезвычайного фонда.

Давайте взглянем на некоторые основные стратегии инвестирования для достижения краткосрочных, среднесрочных и долгосрочных целей. Все дело в балансе вашей терпимости к риску, ожидаемой прибыли и ваших потребностей в ликвидности.

Лучшие инвестиции для краткосрочных целей

Краткосрочные инвестиционные цели имеют временной горизонт не более одного года. Они включают такие вещи, как залог для вашей следующей квартиры или чрезвычайный фонд.

При краткосрочных целях вашей целью должен быть низкий уровень риска и высокий уровень безопасности.Вы не хотите терять деньги, когда вам нужно продать вложение, чтобы получить свои деньги. И в этом главная идея ликвидности: возможность получать наличные без задержек и потерь.

Однако за стабильность приходится платить. Вы не получите большой прибыли. Низкая доходность - это обратная сторона медали с низким уровнем риска, поэтому вы можете быть уверены, что у вас будут все необходимые деньги, когда они вам понадобятся.

Сберегательные счета

  • Средняя годовая доходность: 0.05%
  • Преимущества: Высокая ликвидность, низкий риск, страхование вкладов
  • Недостатки: Низкая доходность, потенциальный лимит в шесть выводов в месяц

Сберегательный счет - это идеальное место для парковки денег, которые вам нужны, и вы не можете позволить себе их потерять. Они доступны в банках, кредитных союзах и онлайн-банках.

С обычными банками вы получаете довольно низкую норму прибыли. Федеральная корпорация по страхованию депозитов (FDIC) считает, что текущий средний сберегательный счет APY составляет около 0.05%. Если вы хотите использовать онлайн-банк и отказаться от личного банковского обслуживания, вы можете получить более высокую процентную ставку с онлайн-сберегательным счетом, который в среднем составляет около 0,50% годовых.

Ни один из этих показателей не является достаточно высоким, чтобы предотвратить инфляцию в долгосрочной перспективе, но они гарантируют, что вы получите некоторую отдачу от своих инвестиций.

Расчетно-кассовые счета

  • Средняя годовая доходность: от 0,25% до 0,35%
  • Преимущества: Высоколиквидные, бумажные чеки и дебетовые карты могут быть доступны, более выгодные APY
  • Недостатки: Может не поддерживать телеграфный перевод

Счета для управления денежными средствами объединяют в себе функции текущих и сберегательных счетов в одном месте.Обычно они предлагаются небанковскими финансовыми учреждениями, такими как онлайн-брокеры или роботы-консультанты, в качестве дополнительных услуг, но вам не обязательно быть клиентом таких платформ, чтобы открыть счет для управления денежными средствами.

Гибкость, которую они предлагают, может сделать их идеальными для тех, кто хочет получить более высокую доходность без ограничений на количество выводов в месяц. Некоторые из них предлагают более высокий уровень страхования FDIC, чем вы можете получить с обычными банковскими счетами.

Депозитные сертификаты

  • Средняя годовая доходность: 0.От 20% до 0,70% (годовой CD)
  • Преимущества: Более высокая доходность, чем у большинства сберегательных счетов с такими же низкими рисками, встроенный стимул держать ваши руки подальше от наличных
  • Недостатки: Более неликвидный из-за штрафов за досрочное снятие средств, более низкие нормы прибыли, чем более ликвидные онлайн-сберегательные счета с высокой процентной ставкой

Если у вас есть склонность снимать деньги со своих сберегательных счетов и вы хотите, чтобы у вас было больше стимулов, чтобы оставить свои деньги в покое, депозитный сертификат (CD) может быть правильным краткосрочным вложением.

компакт-дисков - это срочные вклады: вы вкладываете свои деньги на определенный срок - от одного месяца до пяти лет - и получаете свои деньги обратно плюс проценты, когда наступает срок погашения компакт-диска. Это означает, что компакт-диски менее ликвидны: если вы хотите снять деньги раньше, вы обычно должны в качестве штрафа выплатить проценты в течение нескольких месяцев.

Лучшие инвестиции для среднесрочных целей

Если вы хотите инвестировать с временным горизонтом от одного года до пяти лет, ваши лучшие варианты - это те, которые дадут вам немного больше возможностей для роста.В некоторых случаях это означает, что вы берете на себя немного больше риска, но вам нужно отдать часть, чтобы получить часть.

От сбережений на первоначальный взнос за дом или новую машину до проекта ремонта дома, который вам так не терпится воплотить в жизнь, инвестиционные продукты, представленные ниже, являются надежным способом обеспечить разумную возможность для роста ваших средств на налогооблагаемом инвестиционном счете - при условии к рыночным условиям.

Фонды краткосрочных облигаций

  • Средняя годовая доходность: От 2% до 3%
  • Преимущества: Более высокая доходность по сравнению с продуктами банковских вкладов, потенциальный необлагаемый налогом доход по определенным фондам, высоколиквидность
  • Недостатки: Проверка и отбор средств могут быть обременительными

Если вас устраивает немного больший риск, чем при банковских депозитах, обратите внимание на фонды краткосрочных облигаций.Доступные как биржевые фонды (ETF), так и паевые инвестиционные фонды, эти диверсифицированные фонды облигаций исторически предлагают лучшую доходность, чем большинство сберегательных счетов, что делает их идеальными для денег, которые вам понадобятся в среднесрочной перспективе.

В отличие от банковских вкладов, облигации не застрахованы на федеральном уровне, что означает, что вы можете потерять вложенные деньги, особенно если вы не будете осторожны при выборе средств. Чтобы минимизировать риск, выбирайте фонды с высококачественными корпоративными и государственными облигациями инвестиционного уровня. Обязательно сравните соотношение доходов и расходов при выборе между фондами.

Вы также можете поговорить с финансовым консультантом или налоговым специалистом, чтобы узнать, есть ли фонды облигаций, которые могут помочь ограничить ваши налоговые обязательства, например, некоторые фонды муниципальных облигаций.

Портфель диверсифицированного индексного фонда

  • Средняя ставка доходности: Портфель с 20% или 30% акций и 70% или 80% облигаций давал среднюю годовую доходность около 7% за период 1926-2019 гг., Согласно Vanguard
  • .
  • Преимущества: Хорошая ликвидность, большее количество акций может обеспечить больший потенциал роста
  • Недостатки: Вы можете потерять основную сумму на падающем рынке; fОтбор, выбор, балансировка и отслеживание средств могут быть обременительными

Среднесрочные временные рамки позволяют рассмотреть возможность вкладывания денег в фонд фондового индекса в дополнение к облигациям, что может повысить вашу доходность.Фонды фондовых индексов могут содержать сотни или даже тысячи отдельных акций, поскольку они стремятся имитировать производительность определенного индекса.

Хотя они исторически предлагали солидную долгосрочную доходность, акции все же имеют потенциал для отрицательной доходности. Тем не менее, в моделировании Vanguard портфели с 20–30% -ными пакетами акций имели отрицательную доходность, примерно такую ​​же, как и портфели со 100% -ными облигациями.

Если вы решите инвестировать в портфель инвестиций, имейте в виду, что вам нужно будет провести некоторое исследование, чтобы убедиться, что ваши фонды имеют разумную доходность и эффективность.Если вам нравится идея инвестировать в недорогие индексные фонды, но вы не хотите хлопот, связанных с управлением счетами или исследованиями самостоятельно, подумайте о робо-консультанте, который выполнит эту задачу за вас в обмен на ежегодную плату за управление.

Лучшие инвестиции для долгосрочных целей

Долгосрочные цели - как минимум на пять-десять лет вперед. Обычно это важные вехи, такие как образование вашего ребенка в колледже или выход на пенсию, требующие сосредоточения и планирования. К счастью, расширенный временной горизонт дает вам достаточно возможностей, чтобы выдержать взлеты и падения рынка и взять на себя больший риск.Большинство этих инвестиционных стратегий включают вариации диверсифицированного портфеля индексных фондов, описанных в предыдущем разделе.

Пенсионные счета с налоговыми льготами

  • Средняя ставка доходности: Портфель, состоящий из 60% акций и 40% облигаций, приносил в среднем 9% годовых в период с 1926 по 2019 год, согласно Vanguard
  • .
  • Преимущества: Налоговые льготы способствуют более эффективному объединению ваших денег, потенциал для более высокой доходности с портфелем, основанным на акциях
  • Недостатки: Возможный штраф в размере 10% плюс любые применимые налоги при большинстве случаев снятия средств до достижения возраста 59 ½

Практически каждому нужно откладывать на пенсию, и пенсионный счет с льготным налогообложением - лучшее место для этого.В отличие от налогооблагаемых инвестиционных счетов, индивидуальный пенсионный счет (IRA) или пенсионные планы на рабочем месте, такие как 401 (k), имеют ценные налоговые льготы. Вам гарантирован безналоговый рост, пока средства остаются на вашем счете, что позволяет сэкономить на налогах на прирост капитала.

При использовании традиционных счетов вы, как правило, вычитаете все взносы из своих налогов в год, когда вы их платите, а после 59 лет вы платите подоходный налог при снятии средств. Если вы выбираете аккаунт Roth, вы пополняете его деньгами, с которых уже заплатили налоги, а снятие средств не облагается налогом.

Подробнее о том, как следует откладывать деньги на пенсию, в том числе о возможных неполадках портфеля, читайте в нашем руководстве по пенсионным сбережениям. Если вам нужно решение по принципу «установил и забыл», подумайте о средствах с установленной датой или роботах-консультантах.

529 Планы

  • Средняя ставка доходности: Портфель, состоящий из 40% акций и 60% облигаций, приносил в среднем 8,1% годовых в период с 1926 по 2019 год, согласно Vanguard
  • .
  • Преимущества: Потенциал для значительного роста рынка, члены семьи и друзья могут делать пожертвования в виде подарков
  • Недостатки: Штрафы за неиспользование средств на образование

Если вы экономите на образовательных расходах, планы 529 - одно из лучших вложений, которое вы можете сделать.Вы можете начать его еще до того, как родятся ваши дети, и пригласить членов семьи тоже внести свой вклад. Вы также выиграете от безналогового роста того, что вы инвестируете, и ваш ребенок никогда не будет должен платить налоги с этих денег, пока они используются для оплаты квалифицированных расходов на образование. В зависимости от вашего штата вы можете даже получить перерыв в уплате подоходного налога штата, если вы инвестируете по его плану.

Имея 529s, вы, как правило, можете создать собственное портфолио или выбрать целевой фонд для поступления в колледж.Хотя вы можете быть относительно агрессивными с 529, вы, вероятно, захотите быть немного более консервативным, чем с пенсионным счетом, учитывая, что ваш самый длинный график обычно составляет 18 лет.

Счет налогооблагаемого брокера

  • Средняя ставка доходности: По данным Vanguard
  • , с 1926 по 2019 год портфель из 80% акций и 20% облигаций принес в среднем 9,7% прибыли.
  • Преимущества: При правильном поставщике счетов существует несколько ограничений на типы классов активов, доступных для инвестирования в
  • .
  • Недостатки: Отсутствие налоговых льгот для ваших инвестиционных долларов, нетривиальная возможность потери основной суммы

Если вы инвестируете с долгосрочной целью, не связанной с выходом на пенсию или образованием ребенка, вам понадобится налоговый инвестиционный счет.С онлайн-брокерскими счетами все зависит от вас, как и когда инвестировать свои деньги - распределение ваших активов полностью зависит от вашего графика и уровня риска, который вы хотите взять на себя.

Хотя большинство финансовых экспертов по-прежнему рекомендуют инвестировать большую часть своих денег в недорогие индексные фонды, вы можете решить выделить небольшую часть своего налогооблагаемого инвестиционного портфеля отдельным акциям или более спекулятивным инвестициям с высоким риском, таким как криптовалюта. Обязательно исследуйте любые новые инвестиции, особенно те, которые связаны с отдельными акциями или альтернативными инвестициями, и следите за связанными со счетом или торговыми сборами.

Как и в случае с другими целями, если вы предпочитаете более практичный подход, вы можете открыть налогооблагаемый инвестиционный счет с помощью робо-консультанта
, который управляет вашими деньгами за вас.

Как инвестировать для достижения краткосрочных целей (до 10 лет)

Поднимите руку, если вы пытаетесь откладывать что-то крупное в ближайшие 10 лет.

Новая машина? Твоя свадьба? Первоначальный взнос на дом? Больше образования?

Большинство финансовых советов советуют вам откладывать на две, может быть, на три вещи: черный день (деньги, которые вы кладете в свой фонд на случай чрезвычайной ситуации), выход на пенсию и, когда у вас появятся дети, их высшее образование.

А что насчет всего остального? Мы просто должны залезть в долги, чтобы заплатить за все это?

Почему вы не слышите об инвестировании с краткосрочными целями

На самом деле, я подозреваю, что именно поэтому мы не видим больше написанных о сбережениях на эти краткосрочные цели ... большинство людей не откладывают на них: они финансируют новую машину. Свою свадьбу они кладут на кредитные карты. Они получают большую ипотеку, а не кладут деньги. Они получают студенческие ссуды.

Но ты не такой, как большинство людей.Вы знаете, что вам понадобятся большие деньги, чтобы жениться или купить дом через несколько лет, и вы хотите начать планировать это. Одна проблема: процентные ставки по банковским сбережениям - отстой, а акции могут казаться рискованными.

Что можно сделать, чтобы сэкономить деньги, которые понадобятся вам через 10 лет или меньше

Решение для краткосрочных сбережений - это правильно распределенный инвестиционный портфель, содержащий облигации и акции. Вам нужны акции, потому что облигации, скорее всего, не принесут желаемой прибыли; вам нужны облигации, потому что портфель, полностью состоящий из акций, увеличивает ваш риск остаться с отрицательной доходностью, когда вам нужно снять деньги.

Лично у нас с женой есть сберегательный счет с шестимесячным резервным фондом наличными и брокерский счет без пенсионного обеспечения с различными индексными фондами: 60% акций и 40% облигаций. (Наши пенсионные счета более агрессивно распределяются примерно на 80% акций.) В настоящее время мы не откладываем ни на что конкретное, кроме пенсии и образования наших детей, но мы можем скорректировать это распределение, если нам нужно достичь определенной суммы. деньги в определенное время.

Краткосрочное инвестирование с Betterment

У меня также есть учетная запись в Betterment (партнерская - см. Сноску), альтернативе брокерским компаниям, которая упрощает ваши инвестиционные решения, предоставляя вам только один выбор: какой процент инвестировать в акции и какой процент инвестировать в облигации. Betterment затем инвестирует ваш счет в недорогие индексные фонды, которые отслеживают все рынки акций и облигаций и постоянно корректируют ваши авуары, чтобы поддерживать желаемое распределение.

Для краткосрочного инвестирования Betterment предлагает одну примечательную особенность: возможность разделить ваши сбережения по целям. Каждая цель - это денежное ведро, которому вы можете назначить уникальное распределение. Например, у вас может быть одна цель, в которую вы активно инвестируете для бизнеса, который вы можете начать через 20 лет, и другую цель для своей свадьбы через два года, в которой вы выберете более консервативное распределение с большим объемом облигаций.

Краткосрочное инвестирование в паевые инвестиционные фонды

Если самостоятельно выбранный набор индексных фондов является продвинутым, а улучшение - простым, существует промежуточный вариант: Паевые инвестиционные фонды, разработанные специально для краткосрочных или среднесрочных целей инвестирования.

Эти фонды будут управляться для сохранения вашего капитала, и мы надеемся, что они обеспечат приличную прибыль в желаемый вами период времени. В семействе фондов Vanguard's Life Strategy есть примеры.

Конечно, вы всегда можете оставить свои краткосрочные сбережения в виде наличных на сберегательных счетах или депозитных сертификатах, но при процентной ставке менее 2% и с учетом постоянной проблемы с инфляцией это едва ли лучше, чем оставлять наличные под своим матрасы.

А ты? Как вы откладываете или инвестируете для краткосрочных или среднесрочных инвестиционных целей в ближайшие 10 лет или меньше?

Заявление об отказе от ответственности: Ссылка на Betterment в этой статье является партнерской ссылкой, то есть, если вы решите открыть у них учетную запись, этот сайт получит несколько долларов, которые помогут сохранить весь контент на Money Under 30 бесплатно. Если вы решите поддержать наш сайт таким образом, спасибо!

Краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные инвестиции

Вы откладываете деньги на краткосрочные цели или создаете кладезь на будущее? Ваша цель - запланированные каникулы через три года или образование вашего ребенка через десять лет? Независимо от того, на что вы экономите, одним из наиболее важных факторов для любых инвестиций является временной горизонт ваших инвестиций.

Инвестиции, которые являются краткосрочными, среднесрочными или долгосрочными по своему характеру, имеют свои собственные последствия и требуют собственного подхода к финансовому планированию. Например, существует огромная разница между накоплением на пенсию через 40 лет и накоплением на медовый месяц на Бали. Но в чем именно заключается эта разница и как вы должны подходить к этим различным целям? Вот короткое и длинное.

Краткосрочные вложения

Когда мы говорим о «краткосрочной перспективе», мы обычно смотрим на временной горизонт от одного до двух лет.Вашей целью краткосрочных инвестиций может быть поездка на каникулы, покупка новой машины или аналогичная дорогостоящая покупка. Одна из ваших основных целей с краткосрочными сбережениями - не потерять деньги - и именно поэтому некоторые финансовые консультанты скажут вам, что для этого временного горизонта сберегательный счет или инвестиции на денежном рынке являются более безопасным выбором, чем более изменчивые инвестиции, такие как акции или собственность. В качестве альтернативы, фонд дохода, такой как Prudential Income Fund, также может быть хорошим вариантом. Хотя доходные фонды представляют собой инвестиции с низким уровнем риска, они содержат несколько более рискованные активы, чем фонды денежного рынка, с целью получения потенциально более высокой доходности в краткосрочной перспективе.

Что наиболее важно, когда вы смотрите на двухлетнюю цель, сумма сбережений важнее, чем процентная ставка, которую вы зарабатываете. В этот короткий промежуток времени просто не хватит времени для того, чтобы начисление процентов по-настоящему творило математическое волшебство с вашими деньгами.

Среднесрочные инвестиции

«Среднесрочные» относятся к инвестициям с временным горизонтом от трех до пяти лет. Итак, ваша цель дальше, чем краткосрочные инвестиции, но она не в далеком будущем, как, скажем, ваша пенсия.Среднесрочные инвестиционные цели могут включать в себя оплату свадьбы, открытие бизнеса, оплату образования ваших детей или что-то подобное.

Что делает среднесрочные инвестиции настолько интересными (или сложными), так это то, что вы можете позволить себе преодолеть некоторую волатильность рынка, чего нельзя добиться при краткосрочных инвестициях. С другой стороны, с точки зрения инвестиций временной горизонт по-прежнему относительно невелик, поэтому у вас будет меньше времени на внесение изменений, чем при долгосрочном инвестировании.Помните, что вы хотите, чтобы ваши деньги были относительно доступными, и что вы можете подвергнуться некоторому риску в обмен на более высокую прибыль.

Не существует определенного плана игры для среднесрочного инвестирования, поэтому ваша стратегия будет зависеть от вашей цели, вашей ситуации, вашей личности, вашего аппетита к риску и многих других факторов. Воспользуйтесь нашим инструментом выбора средств, чтобы найти наиболее подходящий для вас фонд.

Долгосрочные вложения

Долгосрочные вложения остаются на далеком горизонте.Ваша цель обычно находится на расстоянии более пяти лет, но может достигать 30-40 лет в будущем - например, до выхода на пенсию.

Это не видно, но не совсем забыто. Вам придется на низком уровне управлять своими долгосрочными инвестициями, проверяя один или два раза в год, чтобы убедиться, что ваши вложения растут и что вы все еще идете по пути к своей цели. Если вы откладываете деньги на пенсию, просчитайте свои цифры с помощью нашего пенсионного калькулятора, чтобы узнать, как у вас дела.

Такой долгий временной горизонт дает вашим деньгам время для работы и время, чтобы воспользоваться преимуществами сложных процентов. Это также означает, что вы можете диверсифицировать свой портфель, включая набор активов, которые предлагают здоровое сочетание риска и вознаграждения, а также разумную защиту и разнообразную подверженность риску. Время (условно говоря) на вашей стороне, поэтому вы сможете выдержать волатильность рынка.

Выбор подходящего фонда может быть сложной задачей, поэтому обычно лучше всего обратиться к хорошему независимому финансовому консультанту, который поможет вам с вашими инвестиционными решениями.Как всегда, если вам нужна дополнительная информация, пожалуйста, свяжитесь с нашей службой поддержки клиентов по телефону 0860 105775 или напишите нам по адресу [email protected]

Как инвестировать для среднесрочных целей | by BoW - Пассивный доход для финансовой независимости

Высококачественные корпоративные облигации

  • Корпоративные облигации обеспечивают более высокий доход, чем совокупные ETF, поскольку они также имеют некоторый риск дефолта (хотя и относительно низкий).
  • Однако корпоративные облигации имеют положительную корреляцию с акциями. следовательно, это не сильно защитит вас во время спада (см. здесь, как они отреагировали во время COVID), поэтому распределение должно быть довольно скромным

Текущая доходность облигационных ETF (vs.Инфляция)

Как видно из диаграммы ниже, ETF на совокупные облигации, такой как BND, в настоящее время будет давать c. 1,5%

Узнайте больше о лучших ETF на корпоративные облигации, которые сейчас покупает FED, или о моем исчерпывающем руководстве по ETF на облигации

Если у вас временной горизонт более 5 лет, вы можете добавить небольшую часть распределения портфельных облигаций в Pure Corporate Облигационные ETF, такие как VCIT или LQD, которые увеличивают вашу доходность

Если вы хотите, чтобы это было просто, вам следует придерживаться двух вышеупомянутых ETF.

Однако у вас может возникнуть соблазн заменить часть вашего распределения капитала и облигаций другими классами активов. Вот несколько наблюдений.

Производительность класса активов имеет тенденцию к значительному изменению

  • Ниже приведена матрица, ранжирующая классы активов по их годовой доходности и общей сумме
  • В приведенной ниже матрице поле «Облигации» соответствует AGG ETF из Базового портфеля
  • S&P 500 может быть прокси для долевой части портфеля

Щелкните здесь, чтобы узнать больше о некоторых выводах

10-летняя перспектива

Добавление других классов активов может существенно изменить профиль риска / доходности вашего портфеля - убедитесь, что вам комфортно с учетом ваших целей и временного горизонта

Владение другим набором акций / облигаций не имело бы существенного значения для доходности, потому что облигации имели несколько исключительных десятилетий, но диапазоны доходности были бы существенно уменьшены за счет добавления Облигаций (таким образом, фиксируя лучшую доходность при меньшем риске).

A 30% Акции 70% Портфель облигаций:

  • Было бы сгенерировать среднегодовую доходность 9% с 1976 г.
  • Испытал бы наихудший сценарий положительной годовой доходности 1%, если бы удерживался в течение 5 лет
  • Тот же самый портфель мог иметь годовой убыток в размере 1% в худшем случае, если бы он удерживался в течение 3 лет вместо 5 лет
  • Если бы временной горизонт был увеличен до 10 лет, минимальная годовая доходность в худшем случае была бы был положительным 3%
  • Хотя здесь мы сосредоточились на ограничении риска ухудшения ситуации, приведенный ниже график показывает, что в некоторых сценариях наблюдалась исключительная годовая доходность, выраженная двузначными числами

Историческая годовая доходность и диапазоны годовой доходности, основанные на периоде владения (1976–1976 гг.) 2020)

График выше включает более 1000 СЦЕНАРИЕВ (!) С ЛЮБОЙ ВОЗМОЖНОЙ точкой входа в конце каждого месяца с разными временными горизонтами, что делает его ВНУТРИ ЗАВИСИМОСТЬ ОТ НАЧАЛЬНОЙ ТОЧКИ - ключевой вывод заключается в том, что независимо от рыночной конъюнктуры вам необходимо удерживать свой портфель более 3 лет, чтобы значительно снизить риски падения.

Текущая инвестиционная среда особенно сложна.Ниже приведены 3 сценария:

  • Использование исторических средних значений как для акций, так и для облигаций (это ориентир, поскольку облигации не будут иметь одинаковой доходности). 100000 инвестиций, возвращенных исторически в среднем 141000 за 5 лет
  • Ежегодная доходность 11,3% для S&P 500 и текущая доходность облигаций - в этом сценарии 100000 инвестиций вернут 125 600 за 5 лет
  • Принимая во внимание последние 2 десятилетия S&P Доходность 500 и текущая доходность по облигациям - в этом сценарии 100000 инвестиций вернут 116 400 за 5 лет

30% акций / 70% портфеля облигаций Остаток с течением времени

Доходность облигаций в настоящее время настолько низка, что историческая доходность недостаточна и будет переоценивать доходность портфеля, поэтому текущая доходность к погашению используется в качестве косвенного показателя - наиболее консервативный сценарий для Orange основан на исторических средних.




Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *