Содержание

Финансовые кредитных организаций — Энциклопедия по экономике

ПЕРСОНАЛЬНЫЙ МЕНЕДЖМЕНТ В ФИНАНСОВО-КРЕДИТНЫХ ОРГАНИЗАЦИЯХ  [c.319]

УЧЕБНАЯ ПРОГРАММА ПО ДИСЦИПЛИНЕ СТРАТЕГИЧЕСКИЙ МЕНЕДЖМЕНТ В ФИНАНСОВО-КРЕДИТНЫХ ОРГАНИЗАЦИЯХ  [c.379]


Операции купли-продажи ценных бумаг как составная часть инвестиционной деятельности финансово-кредитных организаций на рынке  [c.100]

Основными видами активных операций финансово-кредитных организаций Российской Федерации на рынке ценных бумаг являются в настоящее время операции купли-продажи ценных бумаг и предоставления кредитов под обеспечение ценными бумагами.  [c.100]

Следует отметить, что операции купли-продажи ценных бумаг являются также важнейшей составной частью такого вида профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг как дилерская деятельность, однако в данной работе особенности, связанные с этим видом деятельности не учитываются. Здесь рассматривается инвестиционная деятельность финансово-кредитной организации.  [c.100]

Цели финансово-кредитных организаций при покупке ценных бумаг  [c.100]

Цель вообще любых активных операций финансово-кредитной организации — максимизация доходности при поддержании достаточного уровня ликвидности.  [c.100]

По материалам проверок органы федерального казначейства направляют предписания в налоговые органы на взыскание с организаций в бесспорном порядке средств, выделенных из федерального бюджета, средств этого бюджета, направленных в целевые федеральные бюджетные фонды, используемых не по целевому назначению, и штрафов за такие нарушения, а также штрафов, налагаемых на финансово-кредитные организации за несвоевременное исполнение ими платежных документов на перечисление и зачисление средств в доход федерального бюджета, в целевые федеральные бюджетные фонды либо средств из федерального бюджета и этих фондов на счета получателей.  [c.402]

Международным финансово-кредитным организациям  [c.416]

Сбережения могут быть размещены в реальный сектор экономики, финансово-кредитные организации, золото, иностранную валюту и т.д.  [c.664]

Центром сотрудничества центральных банков разных стран становится Банк международных расчетов (БМР), созданный в 1930 г. Он устанавливает корреспондентские отношения только с центральными банками различных государств и международными финансово-кредитными организациями. В качестве депозитов он имеет ликвидные активы центральных банков, предоставляет им кредиты для проведения валютных интервенций, размещает свои кредитные ресурсы на международных рынках капитала. Основная часть пассивов БМР — валюта и золото.  [c.710]

Для решения данной проблемы следует использовать потенциальные возможности МВФ, поскольку это ведущая международная финансово-кредитная организация, целью деятельности которой является содействие стабильности валют, поддержание упорядоченного валютного режима государств-членов, избежание девальвации валют для получения преимуществ в конкуренции (ст. 1 Соглашения МВФ).  [c.751]

Деятельность финансово-кредитных организаций в России регламентируется Федеральным законом от 2 декабря 1990 г. №395-1 О банках и банковской деятельности .  [c.172]

Финансово-кредитная организация (ФКО) — это юридическое лицо (коммерческая организация), основная цель деятельности которого состоит в извлечении прибыли от посреднических операций на денежном (финансовом) рынке. Как субъект хозяйствования ФКО может образовываться на основе любой формы собственности и дей-  [c.172]

Различают два основных вида финансово-кредитных организаций банк и небанковская кредитная организация.  [c.173]

Финансово-кредитным организациям законодательно запрещено, заниматься производственной, торговой и страховой деятельностью.  [c.173]

В соответствии с Федеральным законом О банках и банковской деятельности , Банк России и финансово-кредитные организации гарантируют сохранение тайны об операциях, о счетах и вкладах своих клиентов и корреспондентов (кроме случаев, предусмотренных законодательством, когда информация при наличии согласия прокурора может предоставляться органам предварительного следствия по делам, находящимся в производстве).  [c.173]

За разглашение информации о производимых финансовых операциях и состоянии счетов юридических и физических лиц Банк России и финансово-кредитные организации несут персональную ответ-  [c.173]

В связи с тем что деятельность финансово-кредитных организаций самым непосредственным образом влияет на функционирование денежного и фондового рынка любого государства, во всех развитых странах банковские системы являются объектом усиленного контроля и надзора на всех уровнях законодательной и исполнительной власти.  [c.177]

Законодательная власть через систему законодательных документов (1) определяет перечень финансовых операций, разрешенных и запрещенных банкам (2) устанавливает состав и предельные значения финансовых нормативов, которые банки должны соблюдать в своей деятельности (3) определяет и ограничивает полномочия Центрального банка РФ по регулированию и контролю деятельности финансово-кредитных организаций (4) устанавливает систему налогообложения доходов банков, которая предопределяет структуру банковских портфелей.  [c.177]

Распределительная функция государственного кредита проявляется в перераспределении части вновь созданной стоимости на особых принципах — срочности, возвратности, платности, целевого назначения (целесообразности). В силу того что в настоящее время отсутствует специальный централизованный фонд государственного кредитования, источником которого традиционно являлся федеральный бюджет, существенно изменилась распределительная функция государственного кредита. В частности, с переходом России к рынку изменились субъекты кредитных отношений со стороны государства их участниками стали субъекты Федерации особым субъектом кредитных отношений стали местные органы власти, их контрагентами выступают резиденты и нерезиденты, юридические и физические лица, а для государства или субъекта Федерации — иные государства, международные финансово-кредитные организации, консорциальные структуры и т. п. Изменились и инструменты, посредством которых осуществляются кредитные отношения все чаще государство и его территориальные подсистемы становятся участниками рынка ценных бумаг, осуществляя заимствования посредством эмиссии облигаций, в том числе и на международном фондовом рынке. Соответственно меняется и сам характер государственного кредита — все в большей  [c.253]

Вторым сегментом рынка капитала (или кредитного рынка) является мировой рынок банковских кредитов. Это рынок различных финансовых ссуд, займов и кредитов. Заемщиками на нем выступают фирмы, банки, правительства (в том числе центральные, региональные и даже муниципальные). Кредиторами на этом рынке выступают финансово-кредитные организации, преимущественно банки, а также трасты и фонды. Объем рынка близок к 40 трлн долл.  [c.527]

Внешнее финансирование предусматривает использование средств государства, финансово-кредитных организаций, нефинансовых компаний и граждан. Кроме того, оно предполагает использование денежных ресурсов учредителей (участников) предприятия. Такое привлечение необходимых финансовых ресурсов (формирование собственного капитала) часто бывает наиболее предпочтительным, так как обеспечивает финансовую независимость предприятия и облегчает в дальнейшем условия получения банковских кредитов (в случае дефицита ликвидных средств).  [c.312]

Автоматизированные информационные технологии экспертной поддержки составляют основу автоматизация труда специалистов-аналитиков. Эти работники кроме аналитических методов и моделей для исследования складывающихся в рыночных условиях ситуаций по сбыту продукции, услуг, финансового положения предприятия, фирмы, финансово-кредитной организации вынуждены использовать накопленный и сохраняемый в системе опыт оценки ситуаций, т.е. сведения, составляющие базу знаний в конкретной предметной области. Обработанные по определенным правилам такие сведения позволяют подготавливать обоснованные решения для поведения на финансовых и товарных рынках, вырабатывать стратегию в областях менеджмента и маркетинга.  [c.27]

В современных условиях АИС, АИТ и АРМ, как правило, не создаются на пустом месте. В экономике практически на всех уровнях управления и на всех экономических объектах — от органов регионального управления, финансово-кредитных организаций, предприятий, фирм до организаций торговли и сфер обслуживания — функционируют системы автоматизированной обработки информации. Однако переход к рыночным отношениям, возросшая в связи с этим потребность в своевременной, качественной, оперативной информации и оценка ее как важнейшего ресурса в управленческих процессах, а также последние достижения научно-технического прогресса вызывают необходимость перестройки функционирующих автоматизированных информационных систем в экономике, создания АИС и АИТ на новой технической и технологической базах. Только новые технические и технологические условия — современные АИТ — позволят реализовать столь необходимый в рыночных условиях принципиально новый подход к организации управленческой дея-  [c.71]

Подготовка финансовых менеджеров предприятий и финансово-кредитных организаций — важный практический аспект изучения данной дисциплины. На фоне перемен в экономике деятельность финансо-  [c.6]

Прочие финансово-кредитные организации 96190  [c.650]

В порядке оказания технической помощи по созданию системы распределения продовольствия ЕБРР намерен организовать соответствующие оптовые рынки в Москве и Санкт-Петербурге. ЕБРР организует курсы для банкиров из бывшего СССР. Идет работа над программой поддержки российских фондовых бирж. Коммерческим подразделением ЕБРР готовится более ста конкретных проектов по СНГ с предполагаемым участием банка. ЕВРОПЕЙСКИЙ ИНВЕСТИЦИОННЫЙ БАНК (ЕИБ) — специализированная финансово-кредитная организация ЕЭС, созданная в 1958 г. В настоящее время членами ЕИБ являются все 12 стран — участниц ЕС. Банк предоставляет кредиты на сооружение и реконструкцию объектов, имеющих интерес для стран — членов ЕС и ассоциированных государств. Уставный капитал образуется из взносов стран-членов. Привлекаемые средства банка образуются путем выпуска облигационных займов на междунар. денежном рынке, а также на нац. денежных рынках стран — членов ЕИБ и других  [c.82]

Наша страна и ее национальные институты являются участниками многих международных организаций и межгосударственных фондов. Они делятся на несколько типов по способу формирования доходов и характеру функционирования. К первому типу относятся межгосударственные и международные фонды финансово-кредитных организаций. Они функционируют на основе уставного капитала с долевым участием вкладчиков, предоставляя им целевые кредиты и создавая целевые фонды. В результате своей деятельности эти организации получают доходы, которые распределяются на выплату дивидендов по вкладам, формирование целевых и резервных фондов.  [c.259]

Основной источник дохода финансово-кредитной организации, как правило, проценты по предоставленным кредитам и комиссия за оказывае-  [c.100]

Ведущей тенденцией в 1995 — 1997 гг. стала интеграционная. В этом контексте можно отметить такие серьезные мотивации, как объединение промышленных и финансово-кредитных организаций, взаимопритяжение надежных партнеров по производственным поставкам, а также производителей однородной продукции для проведения согласованной маркетинговой и сбытовой политики. Становление новых интегрированных производственных корпоративных структур, ориентированных на платежеспособный спрос, — один из ключевых факторов изменения традиционной системы управления промышленностью.  [c.157]

С целью обеспечения надежности сохранения и получения дополнительных финансовых средств страховые резервы размещаются в различных финансово-кредитных организациях и вкладываются в различные финансовые продукты, такие, как государственные и муниципальные дисконтные и процентные долговые ценные бумаги банковские вклады и депозиты векселя, облигации и акции первоклассных банков и высоко рейтингуемых предприятий в драгоценные металлы и высоколиквидную недвижимость.  [c.179]

Существует довольно большое количество других разновидностей финансово-кредитных организаций, в том числе ломбарды, выдающие денежные ссуды под залог движимого имущества, ротари-фонды и другие благотворительные фонды, финансирующие программы по улучшению образования и здравоохранения.  [c.31]

ФИНАНСОВАЯ БЛОКАДА (finan ial blo kade) — прекращение или ограничение финансовых отношений какого-либо государства или международной финансово-кредитной организации с блокируемой страной с целью оказания на нее экономического или политического давления.  [c.243]

Услуги финансового посредничества состоят в аккумулировании финансово-кредитными организациями временно свободных денежных средств одних институциональных единиц (путем привлечения депозитов, выпуска векселей, облигаций или других ценных бумаг) и предоставлении их в пользование другим институциональным единицам (посредством предоставления кредитов, приобретения векселей и других финансовых активов). Проценты, получаемые финансовыми посредниками за предоставленные средства, должны обеспечить выплату процентов за привлеченные ими средства и быть достаточными для возмещения их текущих затрат и получения прибыли. Стоимость услуг финансового посредничества измеряется косвенным путем как разность между процентами, полученными и выплаченными финансово-кредитными организациями, выступающими в качестве финансовых посредников1.  [c.246]

Финансово-кредитная организация — это… Что такое Финансово-кредитная организация?


Финансово-кредитная организация
Финансово-кредитная организация
Финансово-кредитная организация — государственная или частная, коммерческая организация, уполномоченная осуществлять финансовые операции по кредитованию, депонированию вкладов, ведению расчетных счетов, купле и продаже валюты и ценных бумаг, оказанию финансовых услуг и др.
Различают следующие финансово-кредитные организации: банки, финансовые компании, инвестиционные фонды, сберегательные кассы, пенсионные фонды, взаимные фонды, страховые компании.

По-английски: Credit company

Синонимы:  Финансово-кредитный институт, Кредитная организация

Финансовый словарь Финам.

.

  • Финансовое учреждение
  • Финансово-кредитная система

Смотреть что такое «Финансово-кредитная организация» в других словарях:

  • КРЕДИТНАЯ СИСТЕМА — (англ. credit system) – совокупность кредитных отношений и кредитных институтов, организующих эти отношения. К.с. функционирует через кредитный механизм, представляющий собой систему связей: между кредитными институтами и разл. секторами… …   Финансово-кредитный энциклопедический словарь

  • Денежно-кредитная политика — (Monetary policy) Понятие денежно кредитной политики, цели денежно кредитной политики Информация о понятии денежно кредитной политики, цели денежно кредитной политики Содержание >>>>>>>>>> …   Энциклопедия инвестора

  • Мировой финансово-экономический кризис 2008-2012 годов — Содержание >>>>>>>>>>>>>> …   Энциклопедия инвестора

  • Мировой финансово-экономический кризис — Информация в этой статье или некоторых её разделах устарела. Вы можете помочь проекту …   Википедия

  • Всемирный банк — (World Bank) Всемирный банк это межправительственное кредитное учреждение, целью которого является повышение уровня жизни развивающихся стран, путем оказания им финансовой помощи Определение Всемирный банк, история Всемирного банка, его… …   Энциклопедия инвестора

  • Коммерческий Банк «Кутузовский» — ООО Коммерческий Банк Кутузовский финансово кредитная организация, зарегистрирована Банком России в декабре 1994 года. Лицензия на осуществление банковских операций со средствами в рублях (без права привлечения во вклады денежных средств… …   Энциклопедия ньюсмейкеров

  • Тигры освобождения Тамил-Илама — там. தமிழழவிடுதலைப்புலிகள் Флаг Тигров освобождения Тамил …   Википедия

  • Андская корпорация развития — Страны члены CAF Андская корпорация развития (АКР) (от исп. Corporación Andina de Fomento), именуемая также CAF Латиноамериканский банк развития (англ.  …   Википедия

  • ФКО — Финансовая корпорация «Открытие» http://otkritiefc.ru/​ банк., организация ФКО фотокаталитический очиститель Источник: http://luch nsk.ru/index.php?option=com content&task=view&id=7&Itemid=35 Пример использования ФКО воздуха …   Словарь сокращений и аббревиатур

  • Уполномоченный банк — банк, принимающий заявки и платежи от инвесторов в ходе новой эмиссии ценных бумаг. См. также: Андеррайтеры эмиссии ценных бумаг Финансовый словарь Финам. Уполномоченный банк Уполномоченный банк финансово кредитная организация, обладающие… …   Финансовый словарь


Финансовая организация — это… Определение понятия

Деньги в разных их проявлениях всегда были и будут основой экономических отношений на микро- и макроуровнях. Финансовая организация – это активный участник денежной системы отдельной страны или международного финансового рынка.

финансовый менеджмент

Понятие финансовых организаций

Деньги тоже являются предметом торговли, продавцами которых выступают кредитные учреждения. Финансовая организация – это экономический агент (чаще всего юридический субъект), действующий на финансовом рынке по лицензии и осуществляющий услуги по выдаче кредитов, продаже ценных бумаг и других сделок, связанных с формированием денежных потоков.

Функции финансовых компаний

По сути, финансовые компании выполняют посреднические функции по перераспределению денежных средств. Их текущими активами являются депозиты, принимаемые за определённое вознаграждение от населения и юридических лиц, которые впоследствии под видом займов «продаются» другим участникам кредитных отношений. Конечно, это примитивная модель механизма функционирования финансовых посредников, однако принцип её остаётся общим, меняется лишь масштаб, форма и участники сделки. Таким образом, кредитные учреждения выполняют следующие функции:

  • Участие в образовании и функционировании рынка денежных средств и ценных бумаг.
  • Перераспределение денежных доходов в виде сбережений населения, то есть их трансформация в инвестиционные средства.
  • Консультирование участников экономических отношений и финансовый менеджмент.
  • Оценка и минимизация рисков.
финансовая организация это

Современные финансовые организации, их виды и функции

Некоторые отличительные характеристики участников денежных отношений, а также особенности предоставления ими услуг позволили классифицировать их на несколько групп. На уровне любого современного государства могут быть следующие формы финансовых организаций:

  1. Банки – посреднические организации, в обороте которых действуют высоколиквидные активы: деньги (электронные, наличные) и ценные бумаги.
  2. Небанковские кредитные организации – косвенно участвуют в перераспределении сбережений. Их сферой деятельности является скорее узкоспециализированный финансовый менеджмент доходов клиентов.
  3. Инвестиционные компании – выполняют оценку экономических рисков и определяют наиболее привлекательные сферы вложений.
  4. Кредитные союзы – оказывают ссудо-сберегательные услуги членам сообщества. Отличаются от коммерческих компаний тем, что не преследуют цель получения прибыли

Банки, их особенности и виды

Банковская финансовая организация – это посредник, который помогает «продавать» деньги либо товар/услугу, оказывает услуги консультационного характера в области денежных вложений. Таким образом, можно выделить три вида банков:

  1. Банк личного финансирования – это коммерческое учреждение, предоставляющее денежные ссуды населению или экономическим агентам за фиксированное вознаграждение. Проценты по выданным кредитам, уплачиваемые клиентами, составляют основную статью доходов коммерческих банков. Расходами этих кредитных компаний выступают проценты по депозитам (вложениям клиентов). Именно депозиты вкладчиков формируют большую часть оборотного капитала банка.
  2. Банк финансирования продаж. Услугой данного вида учреждения является посредничество в продаже товаров длительного пользования в рассрочку. При этом предложение и сама реализация товара осуществляется не банком, а торговой компанией. Банк лишь курирует вопрос оплаты покупки.
  3. Инвестиционный банк — это участник национальной и международной финансовых систем. Его клиентами являются юридические лица и даже правительство государства. Главной задачей инвестиционного института является привлечение инвестиций в различные отрасли экономики, а также посредничество при перепродаже бизнеса и в области совершении сделок с ценными бумагами.
финансовые организации их виды и функции

Разделение коммерческих банков по предложенному варианту является довольно условным, поскольку большинство кредитных организаций охватывают все известные направления деятельности: и финансирование, и инвестиционный финансовый менеджмент.

Небанковские кредитные организации

Небанковские кредитные учреждения – это коммерческие предприятия, которые могут на основании лицензии совершать отдельные банковские операции. Принцип работы сводится к расчётным операциям, поскольку такие структуры имеют гораздо меньше полномочий, чем банковские финансовые организации. Примеры данной группы компаний следующие:

  • Страховые компании. Принцип функционирования сводится к выдаче долговых обязательств, используемых клиентами для покрытия непредвиденных издержек, перечень которых оговаривается в контракте. Для приобретения этих долговых обязательств клиенты уплачивают страховую премию. Разница между поступлениями страховых взносов и выплатами страховщиком возмещений (если, конечно, такие случатся), а также административными расходами компании составляет прибыль СК.
  • Пенсионные фонды на протяжении определённого времени собирают денежные взносы от клиентов, формируя и накапливая оборотный капитал. По достижении пенсионного возраста клиенту из накопленных сбережений полагается ежемесячная выплата пособий. При этом респонденту открывается личный накопительный счёт, который лишь отражает сумму взносов, но не даёт права воспользоваться ими в полном объёме. Величина вознаграждений высчитывается на основе общепринятой формулы и имеет временные ограничения. Пенсионные фонды могут функционировать и как финансовые организации России государственного сектора, и как частные коммерческие компании.
  • Ломбарды работают в сфере личного финансирования и выдают мелкие потребительские кредиты. Ссуда выдаётся под залог только ювелирных изделий и ценных материальных вещей, которые в случае невозврата долга изымаются и продаются на аукционах. До момента истечения срока действия кредита ломбард не имеет права распоряжаться заложенным имуществом, при этом организация обязана обеспечить сохранность вещей. Доход в данном случае составляет не только выручка от проданных украшений, но и от процент на выданную ссуду, то есть клиент должен возвратить не только сумму кредита, но и фиксированный процент. финансовые организации примеры

Инвестиционные институты

Инвестиционная финансовая организация – это учреждение, специализирующееся на привлечении вложений респондентов (инвесторов). Объектом инвестиций являются ценные бумаги (акции, облигации, векселя). Стоимость их может варьироваться в зависимости от текущей рыночной ситуации. Разновидности данной группы организаций:

  • Брокеры и дилеры — посредники в совершении сделок купли-продажи ценных бумаг, осуществляющие свою деятельность на основе лицензии.
  • Инвестиционные компании — образуют некое сообщество, члены которого доверяют компании управление их инвестициями. Подобный союз благодаря инвестиционным портфелям позволяет сводить риски отдельных инвесторов на нет.
  • Инвестиционный фонд – посредник между кредитором и заёмщиком, отличается от обычных брокеров тем, что выпускает собственные долговые обязательства, мобилизованные в объекты, подлежащие приватизации других компаний. Доход от продажи своих ценных бумаг фонд направляет на покупку облигаций других организаций. Разница между продажей и покупкой этих ЦБ и составляет доход фонда, а образовавшаяся прибыль в конце отчётного года в виде дивидендов распределяется между его членами.
  • Фондовая биржа – это рынок ценных бумаг, который, собственно, их и выпускает и обеспечивает условия для совершения сделок с акциями, векселями.
финансовые организации мира

Кредитные союзы

Кредитные кооперативы относятся к числу небанковских кредитных организаций, но вследствие того, что подобная организация не преследует получение прибыли, её можно отнести в отдельную группу. Принцип работы союза базируется на финансовой взаимопомощи членов-участников.

Разновидностью кредитных союзов являются кассы взаимопомощи, которые могут быть основаны группой физических и юридических лиц по одному общему признаку, например территориальному. Кредитные союзы, так же как и коммерческие банки, выдают ссуды под процент и принимают вклады в виде депозитов. Разница заключается только в том, что эти услуги доступны только членам кооператива, а процент от выданных займов распределяется между участниками пропорционально их вкладам.

формы финансовых организаций

Необходимость создания МФО

Великая Депрессия, имевшая место в 30-х годах прошлого столетия, развал европейского регионального рынка вследствие Второй мировой войны, отказ большинства стран от золотого стандарта, многочисленные региональные и мировые кризисы в поствоенное время послужили предпосылками создания единой централизованной системы регулирования валютных межгосударственных отношений.

Таким образом, в 1944 г., в результате переговоров, в которых участвовали 29 стран, было принято решение о создании новой валютной системы – Международного валютного фонда (МФО). В качестве исполнительного органа был создан Международный банк реконструкции и развития (МБРР).

государственные финансовые организации

Основные финансовые организации мира

Конечно, для функционирования мировых валютно-финансовых отношений МФО и МБРР недостаточно. Эффективность международных экономических взаимоотношений обеспечивается следующими институтами:

  • Международная ассоциация развития (МАР), выдающая кредиты развивающимся странам на льготных условиях.
  • Международная финансовая корпорация — поддерживает частный сектор государств.
  • Международное агентство по инвестиционным гарантиям — регулирует потоки инвестиций в развивающихся странах.
  • Банк международных расчётов — проводит международные финансово-валютные операции между центробанками разных государств.

Наряду с общемировыми международными финансовыми институтами имеются и региональные:

  • Европейский банк реконструкции и развития — привлекает инвестиции в европейский экономический регион, а также осуществляет кредиторскую деятельность.
  • Европейское финансовое общество — осуществляет банковскую деятельность в европейском регионе.
  • Европейский инвестиционный банк.
  • Азиатский банк развития — предоставляет льготные кредиты азиатским странам.
  • Африканский банк развития.
  • Межамериканский банк развития.
  • Лига арабских государств — обеспечивает эффективное экономическое взаимоотношение арабских стран.

Резюме

Так же как и спрос порождает предложение на потребительском рынке, существование денежно-валютных и экономических отношений порождает возникновение финансовых учреждений, формы которых различаются в зависимости от специфики их функционирования. Одни из них работают исключительно в области кредитования частных лиц, другие оказывают услуги юридическим лицам и правительственным структурам. При этом государственные финансовые организации, подотчётные правительству, функционируют в тесной взаимосвязи с коммерческими кредитными предприятиями.

Особенности финансов предприятий финансовой сферы

 

 Хозяйствующие субъекты в финансовой сфере подразделяются на предприятия, осуществляющие а) финансово-кредитную и б) стра­ховую деятельность.

Деятельность финансово-кредитных организаций в России регла­ментируется Федеральным законом от 2 декабря 1990 г. №395-1 «О банках и банковской деятельности».

Финансово-кредитная организация (ФКО) — это юридическое лицо (коммерческая организация), основная цель деятельности кото­рого состоит в извлечении прибыли от посреднических операций на денежном (финансовом) рынке. Как субъект хозяйствования ФКО может образовываться на основе любой формы собственности и дей­ствует на основании специального разрешения (лицензии) Централь­ного банка РФ (Банка России).

Различают два основных вида финансово-кредитных организаций: банк и небанковская кредитная организация.

Банк — это кредитное предприятие, которое имеет исключитель­ное право осуществлять в совокупности следующие банковские опе­рации: а) привлечение во вклады денежных средств физических и юридических лиц; б) размещение указанных средств от своего име­ни и за свой счет на условиях возвратности, платности, срочности; в) открытие и ведение банковских счетов физических и юридиче­ских лиц.

Небанковская кредитная организация (НКО) — это предприятие, имеющее право осуществлять отдельные банковские операции, преду­смотренные Федеральным законом «О банках и банковской деятель­ности», допустимое сочетание которых определяется Банком России.

НКО не вправе привлекать денежные средства юридических и физических лиц во вклады в целях размещения их от своего имени и за свой счет. НКО могут выполнять операции как в рублях, так и в иностранной валюте.

Существуют расчетные НКО и организации инкассации, деятель­ность которых регламентируется соответствующими типовыми поло­жениями.

Расчетные НКО вправе осуществлять следующие банковские опе­рации: а) открытие и ведение банковских счетов юридических лиц; б) расчеты по поручению юридических лиц, в том числе бан­ков-корреспондентов, по их банковским счетам; в) обслуживание юридических лиц на рынке межбанковских кредитов (МБК), валют­ном рынке, рынке драгоценных металлов; г) производство расчетов по пластиковым картам, инкассацию денежных средств, векселей, платежных и расчетных документов; д) кассовое обслуживание юридических лиц; е) операции по купле-продаже инвалюты в без­наличной форме и другие сделки, предусмотренные их уставами.

Организации инкассации производят инкассирование денежных средств, векселей, платежных и расчетных документов.

Финансово-кредитным организациям законодательно запрещено, заниматься производственной, торговой и страховой деятельностью.

В соответствии с Федеральным законом «О банках и банковской деятельности», Банк России и финансово-кредитные организации га­рантируют сохранение тайны об операциях, о счетах и вкладах своих клиентов и корреспондентов (кроме случаев, предусмотренных зако­нодательством, когда информация при наличии согласия прокурора может предоставляться органам предварительного следствия по де­лам, находящимся в производстве).

За разглашение информации о производимых финансовых опера­циях и состоянии счетов юридических и физических лиц Банк Рос­сии и финансово-кредитные организации несут персональную ответ­ственность, предусматривающую возмещение материального ущерба в порядке, установленном федеральным законом.

Основным элементом финансово-кредитной системы любого го­сударства является банковская система, которая аккумулирует вре­менно свободные денежные средства домохозяйств, предприятий, ор­ганизаций и государства и посредством осуществления кредитных операций перераспределяет их в те сферы деятельности, где они не­обходимы. Таким образом, банки являются финансовыми посредни­ками между первичными инвесторами (владельцами временно сво­бодных средств) и заемщиками.

С позиции движения финансовых потоком деятельность банка не­обходимо разделить на две части:

пассивные операции — операции по привлечению финансовых средств за счет приема вкладов (депозитов), выпуска собственных долговых обязательств, получения кредитов у других банков. Перед владельцами привлеченных средств у коммерческого банка (КБ) воз­никают обязательства. К пассивным операциям банков относится также формирование собственных средств за счет увеличения устав­ного капитала, образования резервного и специальных фондов;

активные операции — операции по размещению средств, за счет выдачи ссуд (кредитов), покупки ценных бумаг, валюты, драгоцен­ных металлов и т. п.

Следует заметить, что в банковских нормативных документах чаще употребляются термины «требования и обязательства», нежели термины «активы и пассивы», а потому важно четко установить и запомнить соотношение между этими понятиями, отражающими раз­личные стороны финансовой банковской деятельности. Следующим важным понятием, отражающим специфику финансов кредитной ор­ганизации, является понятие ликвидности.

Ликвидность банка — это его способность своевременно погашать свои обязательства. Ликвидность банка достигается при применении различных методов управления пассивами и активами, соблюдения «золотого банковского правила», согласно которому требования (ак­тивы) и обязательства (пассивы) должны соответствовать друг другу по суммам и срокам.

Как и во всех видах коммерческой деятельности, прибыль банка рассчитывается как разность между его доходами и расходами. Банк привлекает средства вкладчиков, кредиторов и выплачивает им про­центный доход. Размещая эти средства, он сам получает проценты или другие формы дохода; кроме того, банк размещает не только привлеченные, но и собственные средства, которые являются для него бесплатным кредитным ресурсом.

Величина прибыли КБ зависит главным образом от маржи — разницы между процентными ставками привлечения и размещения.

С учетом того, что банк оказывает и другие услуги своим клиен­там по ведению их счетов, организации расчетов с их деловыми партнерами (учет векселей, факторинг), проведению консультаций по финансовым вопросам, доходы и расходы банка выглядят следую­щим образом.

Доходы банка складываются из процентных доходов, полученных по выданным ссудам, государственным и корпоративным долговым ценным бумагам, и непроцентных доходов (комиссионное вознаграж­дение, плата за расчетно-кассовое обслуживание, инкассацию, оплата консультаций и других услуг).

Расходы банка состоят из процентных выплат (процентов, вы­плаченных вкладчикам и кредиторам) и непроцентных затрат, свя­занных с функционированием банка (содержание и эксплуатация по­мещений и оборудования, заработная плата персонала и т. п.).

Как уже отмечалось выше, главные вопросы саморегулирования финансовых ресурсов сводятся к управлению активами и пассивами банка, при этом не только посредством сочетания активных и пас­сивных оборотов, но и установления правильного соотношения меж­ду видами вкладов и видами размещения средств для получения большего дохода. Все активы и обязательства банка рассматриваются как составные части его портфеля.

Портфель — это список заключенных, действующих контрактов по привлечению и размещению финансовых ресурсов. Система портфе­лей — это совокупность портфелей активов, пассивов и собственного капитала банка, портфелей филиалов и клиентов банка.

Управление активами и пассивами предполагает анализ состава банковского портфеля, его объема и доходности. В условиях конку­ренции банку необходимо иметь прогнозы и оценки движения де­нежных средств, которые определяли бы его кредитную политику.

Управление финансами банка в значительной степени фокусиру­ется на управлении банковскими рисками. Эффективным способом преодоления или минимизации рисков является их регулирование, при этом, как видно из табл. 1, каждый компонент финансового риска требует своей идентификации и конкретного инструментария его регулирования.

Таблица 1

Виды финансовых рисков в банковской сфере и способы их регулирования

Степень риска при формировании портфелей или заключении конкретных сделок — это первопричина; что касается обобщающих показателей (критериев деятельности банка), то таковыми являются рентабельность и ликвидность, поскольку рисковые потери снижают оба эти показателя.

Получение максимальной или, по крайней мере, удовлетворитель­ной прибыли при сохранении приемлемого для банковских акционе­ров уровня риска в России достигается с трудом, о чем однозначно свидетельствует значительное число банковских банкротств, имев­ших место в конце 90-х годов. Последовательное достижение финан­совой устойчивости банка предполагает, что он должен находиться в постоянном поиске новых возможностей дальнейшего роста, повыше­ния прибыльности и более эффективного планирования и контроля.

Управление финансами банка осложняется разнообразием и динамикой той «операционной среды», в которой он функционирует.

Устойчивость банка определяется экзогенными (внешними) и эндогенными (внутренними) факторами. В массовом банкротстве банков решающая роль принадлежит к экзогенным факторам. Это — политическая ситуация в стране и регионах, общеэкономическая ситуация, состояние финансового рынка, надежность банков-партнеров, надежность клиентов банка и др.

Если внешние факторы в целом благоприятны, то положение банка определяется внутренними (эндогенными) факторами, в частности правильностью выбранной стратегии банка, обеспеченностью собственным капиталом, уровнем квалификации кадров, качеством менеджмента, внутренней стратегией и поли такой и др. Недостаточный уровень рентабельности дохода на единицу вложенного капитала часто является причиной финансовой неустойчивости банка.

Рентабельность и устойчивость банка существенно зависят от деятельности его филиалов. Опорой банковской системы является доверие клиентов; когда оно по какой-либо причине оказывается разрушенным, банк сталкивается с финансовыми затруднениями. Возможен подрыв репутации всего банковского комплекса из-за про­блем, возникшим в любом из филиалов.

Обобщающие, агрегатные показатели — устойчивость, надежность, стабильность — в теории управления банковской деятельностью пока точного определения не имеют и несут лишь эмоциональный и, в большей степени, этический корпоративный смысл.

Основной задачей управления финансами банка, как и любого предприятия, является максимизация его капитализированной стои­мости, характеризующейся прибыльностью и степенью риска прово­димых банком операций. Решается эта задача путем комплексного управления активами и пассивами банка.

В связи с тем что деятельность финансово-кредитных организа­ций самым непосредственным образом влияет на функционирование денежного и фондового рынка любого государства, во всех развитых странах банковские системы являются объектом усиленного контро­ля и надзора на всех уровнях законодательной и исполнительной власти.

Законодательная власть через систему законодательных докумен­тов:

1) определяет перечень финансовых операций, разрешенных и запрещенный банкам;

2) устанавливает состав и предельные значе­ния финансовых нормативов, которые банки должны соблюдать в своей деятельности;

3) определяет и ограничивает полномочия Цен­трального банка РФ по регулированию и контролю деятельности финансово-кредитных организаций;

4) устанавливает систему нало­гообложения доходов банков, которая предопределяет структуру бан­ковских портфелей.

Основная цель принимаемых законов — обеспечить устойчивость банковской системы, защитить интересы вкладчиков, государства и предприятий от неумелого или преднамеренно противоправного управле­ния банками.

Центральный банк, реализуя переданные ему полномочия госу­дарства по контролю и регулированию деятельности банков, еще бо­лее жестко предопределяет состав банковских портфелей путем вы­пуска директивно регулирующих актов и постановлений. В частно­сти, он выдает лицензии на определенные типы операций или лишает их, определяет правила проведения ряда операций, устанав­ливает границы нормативов минимальных размеров уставного капи­тала, создания резервов, лимиты позиций и др.

Государство со своей стороны через Министерство финансов, ис­пользуя Конституцию и действующее законодательство, также осуще­ствляет регулирование и контроль банковской деятельности.

Главная цель государственного регулирования и надзора — обеспечение ста­бильности функционирования банковской системы, защита интере­сов вкладчиков и кредиторов.

Хорошо функционирующая банковская система является основой для успешной реализации государственной бюджетной и денеж­но-кредитной политики, создания благоприятного инвестиционного климата.

Банкротство крупного или нескольких небольших банков может вызвать значительное снижение денежного предложения, привести к серьезному расстройству экономики и нарушению принятых обяза­тельств правительства.

Таким образом, основными задачами государ­ственного регулирования и надзора является устранение вероятно­сти финансовой нестабильности и поддержание дове­рия к существующей банковской системе.

 

Кредитное учреждение — это… Что такое Кредитное учреждение?


Кредитное учреждение

Кредитная организация; кредитное учреждение, в соответствии с российским законодательством, — это юридическое лицо, которое для извлечения прибыли как основной цели своей деятельности на основании специального разрешения (лицензии) Центрального банка Российской Федерации (Банка России) имеет право осуществлять банковские операции, предусмотренные Федеральным законом «О банках и банковской деятельности». Кредитная организация образуется на основе любой формы собственности как хозяйственное общество.

Виды кредитных организаций (в соответствии с законом РФ «О банках и банковской деятельности»):

  • Банк — кредитная организация, которая имеет исключительное право осуществлять в совокупности следующие банковские операции: привлечение во вклады денежных средств физических и юридических лиц, размещение указанных средств от своего имени и за свой счёт на условиях возвратности, платности, срочности, открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц.
  • Небанковская кредитная организация — кредитная организация, имеющая право осуществлять отдельные банковские операции, предусмотренные ФЗ «О банках и банковской деятельности». Допустимые сочетания банковских операций для небанковских кредитных организаций устанавливаются ЦБР.
  • Иностранный банк — банк, признанный таковым по законодательству иностранного государства, на территории которого он зарегистрирован.

См.также

Ссылки

Wikimedia Foundation. 2010.

  • Кредитное плечо
  • Кредитные билеты

Смотреть что такое «Кредитное учреждение» в других словарях:

  • кредитное учреждение — ▲ учреждение касса. кассир. касса взаимопомощи. страхкасса. казначейство. казначей. инкассатор. инкассировать. ломбард кредитное учреждение, ссужающее деньги под залог движимого имущества …   Идеографический словарь русского языка

  • Ломбард кредитное учреждение — (франц. Lombard) кредитное учреждение, ссужающее деньгами в долг под залог движимости. В средние века недостаток кредита ставил небогатого человека в рабскую зависимость от ростовщиков. Хотя против последних принимались правительствами разные… …   Энциклопедический словарь Ф.А. Брокгауза и И.А. Ефрона

  • учреждение (какое) — бюро. стол (# заказов). агентство (телеграфное #). палата (книжная #). ▼ медицинские учреждения, культурное учреждение, учебное заведение научное учреждение …   Идеографический словарь русского языка

  • учреждение специальное кредитное — Кредитные учреждения, как банковские, так и не банковские, специализирующиеся в какой либо определенной области кредитования. [http://www.lexikon.ru/dict/buh/index.html] Тематики бухгалтерский учет …   Справочник технического переводчика

  • КРЕДИТНОЕ БЮРО — (англ. credit bureau, agency) – специализированное финансовое учреждение, аккумулирующее информацию о кредитной истории физических и/или юридических лиц, их кредитоспособности в целях предоставления ее за комиссию кредитным учреждениям.… …   Финансово-кредитный энциклопедический словарь

  • УЧРЕЖДЕНИЕ, СПЕЦИАЛЬНОЕ КРЕДИТНОЕ — кредитные учреждения, как банковские, так и не банковские, специализирующиеся в какой либо определенной области кредитования …   Большой бухгалтерский словарь

  • УЧРЕЖДЕНИЕ, СПЕЦИАЛЬНОЕ КРЕДИТНОЕ — кредитные учреждения, как банковские, так и небанковские, специализирующиеся в какой либо определенной области кредитования …   Большой экономический словарь

  • Сберегательное учреждение — финансовое кредитное учреждение, привлекающие денежные средства населения в виде сберегательных вкладов, по которым выплачиваются проценты. В США сберегательными учреждениями считаются ссудо сберегательные ассоциации, взаимно сберегательные банки …   Финансовый словарь

  • Экспортно-кредитное агентство — Экспортно кредитное агентство  государственное или частное учреждение, осуществляющее поддержку экспорта в стране экспортёре. Экспортно кредитные агентства предоставляют широкий набор услуг, к которым относятся кредитование внешнеторговых… …   Википедия

  • банк — ▲ кредитное учреждение ↑ для (чего), финансовая операция банк учреждение, занимающееся финансовыми операциями. бундесбанк. сберкасса. сберегательный. банковская операция. инкассо. репорт. клиринг. рестрикция …   Идеографический словарь русского языка


История развития банков и виды кредитно-финансовых учреждений

История развития банков

На банки возлагается ведущая роль в системе управления финансовыми ресурсами.

Возникновение банков относится к далекой древности. По мнению историков, первые банки появились в 7-6 веке до нашей эры на территории Древнего Востока (Вавилона, Египта). В этот период времени у людей начали высвобождаться средства, которые они могли направить на накопление, сохраняя привычный им уровень потребления в текущий момент.

Далее положительный опыт был перенят Грецией, в которой банковской деятельностью в то время занимались храмы, принимавшие средства на хранение в военное время (уважение к богам не позволяло нападающим грабить храмы).

В Древнем Египте активно действовали ростовщики, сферу интересов которых составляло обслуживание торговых сделок посредством выдачи кредитов в денежной или натуральной форме. Для оформления сделок применялись глиняные дощечки, на которых запись дублировали дважды, чтобы избежать подделок. Доход по сделкам составлял от 50 до 100 процентов.

Египетское государство монополизировало право на осуществление банковской деятельности. Был создан Центральный банк, действующий в столице, а в районах функционировали его отделения.

В период средневековья роль банков выполняли менялы, осуществляющий операции «за столом», где они раскладывали монеты для обмена.

В России возникновение первых банков зафиксировано в 1663 году. Эти банки имели частную акционерную форму.

Виды кредитно-финансовых учреждений

Существуют различные подходы к классификации кредитно-финансовых учреждений.

Так, в соответствии с формой собственности они могут делиться на частные, государственные, смешанного типа.

В соответствии с формой организации они могут делиться на:

  • бизнес, осуществляемый одним владельцем,
  • бизнес, осуществляемый несколькими владельцами, выступающими в качестве партнеров,
  • бизнес, осуществляемые владельцем – юридическим лицом, имеющим обособленное от кредитно-финансового учреждения имущество.

В соответствии с выполняемыми операциями кредитно-финансовые организации подразделятся на два вида: универсальные, осуществляющие весь спектр банковских и небанковских операций, и специализированные, ориентированные на оказание конкретного вида услуг (лизинговые, страховые и прочие).

В соответствии с территорией деятельности кредитно-финансовые организации подразделятся на три вида: международные (к примеру, Международный банк реконструкции и развития и так далее), национальные и региональные.

В соответствии с содержанием выполняемых функций в финансовой системе кредитно-финансовые организации могут быть эмиссионными, коммерческими банками, специализированными финансово-кредитные организациями.

Также среди кредитно-финансовых учреждений выделяют банки и небанковские кредитные организации.

Определение 1

Банком является кредитное учреждение, наделенное исключительным правом осуществления различных банковских и небанковских операций. К числу операций банков относят кредитование клиентов, привлечение средств в депозиты, расчетно-кассовые операции и так далее.

Определение 2

Небанковские кредитные организации – та часть кредитных учреждений, которая наделена правом осуществления отдельных видов банковских операций в соответствии с законодательством. Перечень допустимых банковских услуг для небанковских кредитных организации и их сочетаний устанавливается Центральным банком.

Каждый вид кредитно-финансовых учреждений ориентирован на выполнение конкретных функций.

Центральный банк, возглавляющий кредитно-финансовую систему страны, представляет собой «банк банков». В большинстве случаев Центральный банк находится в государственной собственности, на него возложены функции регулятора банковской деятельности.

Примером функций Центрального банка являются: функция эмиссии кредитных денег, аккумулирования и обеспечения хранения резервов других банков, функция хранителя государственных золотовалютных резервов, функция кредитования участников банковской системы, осуществления кассового обслуживания государственных учреждений, кредитование правительства и так далее.

Коммерческие банки представляют собой основное звено банковской системы, их деятельности ориентирована на привлечение средств от населения и юридических лиц с целью последующего их размещения.

Особенность деятельности коммерческих банков по сравнению со специальными кредитными учреждениями является предоставление своим клиентам комплексного обслуживания. В состав услуг и продуктов банковской деятельности на сегодняшний день входит более 300 наименований.

Кредитные учреждение специального назначения представлены банками и небанковскими кредитными организациями, имеющими специализацию в определенном виде кредитования.

Среди кредитных учреждений специального назначения выделяют несколько видов:

  • инновационные и инвестиционные банки осуществляют деятельность по аккумулированию средств на долгосрочной основе путем выпуска и размещения облигаций и долгосрочного кредитования. Такой тип банков ориентирован на коммерческое кредитование юридических лиц, занятых в торговле, промышленности и транспорте. Посредством кредитования в инвестиционных банках промышленный комплекс удовлетворяет потребность в основном капитале практически полностью. Инновационные банки ориентированы на кредитование, прежде всего, новаторских проектов;
  • инвестиционные компании, деятельность которых фактически схожа с деятельностью инвестиционных банков. Данные компании привлекают средства путем выпуска и размещения собственных ценных бумаг. Инвестиционные компании являются промежуточным звеном между заемщиками и инвесторами;
  • ипотечные банки осуществляют деятельность по аккредитованию под залог недвижимости. Источником привлечения средств для них выступает особая форма выпускаемых ценных бумаг – закладные листы, которые обеспечиваются недвижимостью банка;
  • финансово-кредитные институты (Пенсионные фонды, страховые организации, лизинговые компания), ориентированы на выполнение определенной операции.

Тема 15: Специализированные кредитно-финансовые организации

  1. Понятие специализированных кредитно-финансовых организаций, их виды

  2. Лизинговые компании.

  3. Инвестиционные компании (фонды)

  4. Финансовые компании.

  5. Ломбарды.

  6. Кредитные союзы и кооперация.

  7. Специфические кредитно-финансовые организации.

Вопрос № 1: Понятие специализированных кредитно-финансовых организаций, их виды

Деятельность специальных (специализированных) небанковских кредитно-финансовых учреждений концентрируется на обслуживании ограниченного сегмента денежно-финансового рынка. Специальные кредитно-финансовые институты имеют двойную подчиненность. Осуществляя кредитно-расчетные и другие операции, они должны руководствоваться банковским законодательством. В то же время, специализируясь на страховых, финансовых, залоговых и других операциях, они подпадают под регулирование других законов и нормативных правовых актов.

Специализированные небанковские кредитно-финансовые учреждения:

— страховые компании;

— лизинговые и факторинговые фирмы;

— инвестиционные и пенсионные фонды;

— ломбарды;

— кредитные товарищества и союзы;

— расчетные (клиринговые) центры;

— финансовые компании.

Вопрос № 2: Лизинговые компании.

Лизинговая деятельность является одним из видов инвестиционной деятельности, суть которой заключается в приобретении имущества лизинговой компанией за счет собственных или заемных средств и передачи его в лизинг предприятию — Лизингополучателю. При этом Лизингодатель (лизинговая компания) приобретает в собственность обусловленное договором имущество (основные фонды) у определенного продавца и предоставляет это имущество лизингополучателю за плату во временное владение и пользование для предпринимательских целей.

В течение срока договора лизинга права собственности на предмет лизинга сохраняются за Лизингодателем, а Лизингополучатель за право временного владения и пользования платит соответствующие суммы — лизинговые платежи, размер, вид и график перечисления которых определяются условиями двухстороннего договора финансовой аренды (лизинга). По истечению срока договора Лизингополучатель приобретает у лизинговой компании предоставленное ему оборудование, после чего имущество переходит в собственность.

Лизинговая сделка представляет собой комплекс договорных отношений, связанных между собой и взаимно обусловленных. Прямыми участниками сделки являются лизингодатель, лизингополучатель и поставщик (продавец) имущества. Косвенными — кредитующий банк, поручитель (гарант) по лизинговой сделке, страховая компания и другие хозяйствующие субъекты.

Вопрос № 3: Инвестиционные компании (фонды)

Инвестиционная деятельность представляет собой один из наиболее важных аспектов функционирования любой коммерческой организации. Причинами, обусловливающими необходимость инвестиций, являются обновление имеющейся материально-технической базы, наращивание объемов производства, освоение новых видов деятельности. В инвестиционной деятельности существенное значение имеет фактор риска. Инвестирование всегда связано с иммобилизацией финансовых ресурсов предприятия и обычно осуществляется в условиях неопределенности, степень которой может значительно варьировать.

Для осуществления инвестиционной деятельности необходимо иметь предмет инвестирования, то есть определенные активы, которые в соответствии с законодательством РБ могут быть инвестированы.

Всех инвесторов можно поделить на 2 группы:

  • индивидуальные – физические, а также юридические лица, для которых инвестиционная деятельность не является единым либо одним из основных видов деятельности;

  • институционные – приобретают и реализуют фондовые ценности крупными пакетами.

Институционные инвесторы осуществляют деятельности по займу средств индивидуальных инвесторов, а затем вкладывают их в ценные бумаги иных эмитентов. Такие инвесторы имеют значительное влияние на функционирование рынка ценных бумаг и его активность.

Институционных инвесторов можно разделить на три группы:

1. осуществляют согласованные инвестиции в ограниченный круг предприятий — холдинги, финансовые группы, финансовые компании.

2. осуществляют инвестиции, но при этом не ограничиваются ранее намеченными и определенными объектами инвестирования. К этой группе относятся инвестиционные фонды и компании, страховые фирмы. Портфель инвестиций этих инвесторов достаточно широк и относительно стабилен.

3. осуществляют повсеместные инвестиции но не имеют стабильного портфеля ценных бумаг — инвестиционные дилеры. Это инвесторы, которые стараются получить доход путем спекулятивной игры на бирже (торговые компании, инвестиционные банки).

Инвестиционные компании и фонды осуществляют постоянный кругооборот собственного и ссудного капитала в форме инвестирования существующих производств, новых технических и организационных проектов на отраслевом или региональном уровне.

Деятельность инвестиционных фондов и инвестиционных компаний на фондовом рынке регулируется Положением об инвестиционных фондах и инвестиционных компаниях. Это Положение определяет понятие инвестиционных фондов и инвестиционных компаний, порядок создания и условия их деятельности, осуществление государственного контроля, а также мероприятия по защите интересов их участников.

Инвестиционные фонды делятся на открытые и закрытые.

Открытые фонды создаются на неопределенный срок и осуществляют выкуп своих инвестиционных сертификатов в сроки, установленные инвестиционной декларацией инвестиционного фонда.

Закрытые фонды создаются на определенный срок и осуществляют расчеты относительно инвестиционных сертификатов по истечении срока деятельности инвестиционного фонда.

Учредителями инвестиционного фонда являются юридические и физические лица. Не могут быть учредителями инвестиционного фонда юридические лица, часть государственного имущества в уставном фонде которых превышает 25 %. Учредители несут ответственность перед участниками инвестиционного фонда в пределах стоимости надлежащих им акций уставного фонда. Акции хранятся у депозитария и не могут предъявляться на продажу.

Для создания инвестиционного фонда его учредители составляют учредительный договор, утверждают устав и проводят регистрацию инвестиционного фонда в порядке, установленном для регистрации акционерных товариществ.

Вышестоящим органом управления инвестиционным фондом являются общие сборы учредителей.

Главными функциями инвестиционных фондов и инвестиционных компаний является диверсификация инвестиций и управление инвестиционным портфелем, в который входят ценные бумаги разных эмитентов и другие виды фондовых инструментов. В соответствии с ситуацией данные финансовые посредники осуществляют покупку-продажу ценных бумаг, перераспределяя капитал в перспективные отрасли и предприятия.

Вопрос № 4: Финансовые компании.

Финансовые компании — особый тип кредитно-финансовых учреждений, которые действуют в сфере потребительского кредита. Финансовые компании образуются с целью содействия формированию и развитию рынка ценных бумаг, мобилизации временно свободных денежных средств с целью их последующего инвестирования и т.д.

Финансовые компании представлены двумя видами:

  • по финансированию продаж в рассрочку (занимаются продажей в кредит товаров длительного пользования (автомобили, телевизоры, холодильники и т.п.) предоставлением ссуд мелким предпринимателям, финансированием розничных торговцев)

  • личного финансирования (выдают ссуды в основном потребителям, а иногда финансируют продажи только одного предпринимателя или одной компаний).

Компании обоих видов предоставляют ссуды от года до трех лет.

Пассивные операции компании осуществляют главным образом за счет выпуска собственных ценных бумаг, а также краткосрочных кредитов у коммерческих сберегательных банков. Основой активных операций являются выдача потребительских кредитов, а также вложения в государственные ценные бумаги. На потребительские кредиты приходится до 90% активных операций.

Существует несколько видов финансовых компаний:

  • работающие с ценными бумагами,

  • торговые,

  • потребительского кредита;

  • компании по работе в сфере бизнеса.

Финансовые компании, работающие с ценными бумагами, содействуют формированию и функционированию рынка ценных бумаг, мобилизируют денежные средства для последующего инвестирования. Они занимаются посреднической и коммерческой деятельностью, маркетингом рынка ценных бумаг, выпуском и размещением ценных бумаг.

Торговые финансовые компании финансируют торгово-закупочную деятельность, предоставляют кредиты на покупку товаров у определенного продавца.

Компании потребительского кредита предоставляют кредиты на приобретение мебели, автомобилей, для развития малого бизнеса. Эти компании не выдают непосредственно кредит потребителю, а покупают их обязательства у розничных торговцев и дилеров со скидкой.

Компании по работе в сфере бизнеса предоставляют фирмам специфические услуги. Они дают ссуды и скупают обязательства с дисконтом, т.е. погашают факторинговые обязательства. Кроме этого они занимаются лизингом.

Вопрос № 5: Ломбарды.

Ломбарды представляют собой кредитные учреждения, выдающие ссуды под залог движимого имущества, включая драгоценные металлы и камни. Ломбарды оказывают услуги, главным образом, физическим лицам.

Особой разновидностью заклада является залог вещей в ломбарде. Имея все признаки заклада — передачу предметов залога залогодержателю, залог вещей в ломбарде имеет и ряд особенностей в виде специального правового регулирования, специфики способа оформления, законодательного определения, как лиц являющихся залогодержателями и залогодателями, так и перечня имущества, используемого в качестве предмета залога вещей в ломбарде. Залогом вещей в ломбарде обеспечивается только краткосрочный кредит (заем), предоставляемый гражданам для личного потребления.

Предметами залога вещей в ломбарде могут быть вещи, принадлежащие гражданам и предназначенные для личного потребления. В качестве предметов залога вещей в ломбарде могут быть использованы также ценные бумаги, ювелирные изделия. НЕ могут быть предметами залога транспортные средства.

Залогодателем могут быть только физические лица, получающие потребительский кредит в ломбарде.

Основание возникновения залога вещей в ломбарде — договор. Особенностью оформления залога вещей в ломбарде является оформление договора выдачей ломбардом залогового билета. При этом подобная выдача залогового билета приравнивается к совершению сделки в письменной форме.

Оценка предметов залога вещей в ломбарде должна производится в соответствии с ценами на вещи такого же рода и качества, обычно взимаемыми в торговле в момент их принятия в залог, то есть оценка предметов залога должна быть максимально приближена к действительной.

При залоге вещей в ломбарде установлено обязательное страхование передаваемых ломбарду предметов залога ломбардом за свой счет в полной сумме оценки. В случае неисполнения этой обязанности или страхования заложенного имущества в меньших, чем указано, размерах ломбард отвечает перед залогодателем за убытки, которые понес последний, не получив полностью или в части страховое возмещение за свое погибшее, утраченное или поврежденное имущество. Ломбард не вправе пользоваться и распоряжаться предметами залога во время действия договора о залоге вещей в ломбарде.

Ломбард несет повышенную ответственность за утрату и повреждение заложенных вещей по сравнению с общими правилами ответственности залогодержателя при закладе. Вина ломбарда за гибель, утрату или повреждение предмета залога, как и вина залогодержателя при закладе, предполагается и обязывает его к возмещению убытков залогодателя.

Вопрос № 6: Кредитные союзы и кооперация.

Кредитные товарищества и союзы – это кредитные кооперативы, организуемые группами лиц. Они создаются в целях кредитно-расчетного обслуживания своих членов (кооперативов, арендных предприятий, малого бизнеса, физических лиц). Капитал кредитных товариществ и союзов формируется путем покупки паев и оплаты обязательного вступительного взноса.

Кредитные союзы — это некоммерческие финансовые организации, специализированные на финансовой взаимопомощи путем предоставления ссудо-сберегательных услуг своим членам.

Экономическая основа кредитных союзов — финансы домашнего хозяйства. Основная задача кредитного союза — обеспечить финансовую стабильность домашнего хозяйства, гарантировать пайщикам приоритет их финансовых интересов. В этих целях кредитный союз избегает рискового использования сбережений пайщиков, создает резервный фонд, развивает систему внутреннего контроля и страхования. Кредитные союзы относятся к организациям «спокойных финансов».

Кредитные союзы выполняют функцию социальной защиты в жизненно важной для граждан сфере финансовых услуг. Они заботятся о повышении финансовой грамотности населения, активно работают над образованием своих членов и своих работников. Кредитные союзы поощряют целевое использование сбережений пайщиков, разрабатывая социальные программы (образовательные, медицинские, рекреационные, жилищные и др.). Членство в кредитном союзе формирует ответственное и добросовестное отношение граждан к своим обязательствам как норму поведения, выявляют значение репутации порядочного человека в деловом обороте. Значение кредитных союзов не ограничивается ролью экономического агента, они — важный элемент социальной структуры общества и фактор социальной стабильности и прогресса.

Управляют Кредитным Союзом выборные органы:

  • Правление во главе с Председателем,

  • Кредитный Комитет,

  • Ревизионная комиссия – выбранные общим собранием пайщиков и подотчетные пайщикам.

Высшим органом Кредитного союза является общее собрание членов союза. Оно решает посредством голосования, кто будет членом Правления, его Председателем и т.п. Причем, голоса всех пайщиков абсолютно равны независимо от суммы вложенных средств и должности.

В периоды между общими собраниями руководство деятельностью Кредитно союза осуществляется Правлением. Именно выбранное общим собранием Правление управляет расчетным счетом, принимает решение об изменении процентных ставок по займам и личным сбережениям, руководит работой КС.

Ревизионная комиссия, созданная для контроля за деятельностью Правления, также избирается общим собранием пайщиков. С помощью данного органа члены Кредитного союза контролируют деятельность исполнительных органов.

Кредитный комитет занимается вопросами предоставления займов членам Кредитного союза.

Вопрос № 7: Специфические кредитно-финансовые организации.

В развитых странах широкое распространение получили специализированные траст-банки, доверительные фонды. Главная их задача – управление денежными средствами и имуществом клиентов в их интересах.

Трастовые компании — специализированные кредитно-финансовые организации, осуществляющие трастовые (доверительные) операции для физических и юридических лиц. Могут представлять собой самостоятельную фирму либо являться филиалом банков или других кредитных организаций. Как правило, траст-компании не занимаются традиционной банковской деятельностью, их основной функцией является осуществление всех доверительных операций, разрешенных законом. Траст-компании имеют собственный капитал, получают прибыль от своей деятельности. За услуги они взимают плату в виде комиссионных вознаграждений.

Помимо это существуют:

  1. Страховые компании выпускают долговые обязательства – полисы, которые их клиенты могут использовать на покрытие непредвиденных расходов в будущем. Страхование бывает следующих видов: социальное, имущественное, страхование ответственности, страхование предпринимательских рисков. Страховые компании собирают с клиентов страховые взносы (премии), для того чтобы возвратить им средства при наступлении страхового случая.

  2. Пенсионные фонды представляют собой совокупность пенсионных касс, созданных отдельными компаниями (частные пенсионные фонды) и государственным сектором. Пенсионные фонды организуют свою деятельность по индивидуальному накопительному признаку: при выходе на пенсию работник получает пособие, размер которого определяется его предыдущими взносами, аккумулированными на его лицевом счете.




Отправить ответ

avatar
  Подписаться  
Уведомление о